نگاهی به بازار فردا سشنبه 5 مهر 90
بازار زير پاهاي بازارهاي جهاني!!!
اين روزها بازار همانطور كه مشاهده ميشود زير شوك بازارهاي جهان يميباشد روند منفي شديدي كه در بازارهاي جهاني پديدار شده است باز هم شائبه احتمال شكل گيري بحران سال 2008 را در ذهن ها تداعي ميكند البته شكل گيري بحران در ان وسعت به هيچ وجه توسط هيچ كارشناس اقتصادي تاييد نميشوداما خوب افت 20 درصدي قيمت مواد خام ان هم در عرض كمتر از يك هفته نگرانيهايي را به وجود اورده است فعلا قیمت مس در محدوده 7000 دلار در نوسان می باشد قیمت روی 1850 دلار و سرب نیز 1900 دلار می باشد و قیمت دلار در بازار ازاد 1300 تومان می باشد رشد قیمت دلار شاید بتواند حال و هوای قیمتهای جهانی را بهتر نشان دهد
البته در بازار بورس ما جو شكل گرفته جو رواني و احساسي ميباشد زيرا حتي گروه هايي نظير گروه هاي بانكي كه اصلا ربطي به بازارهاي جهاني ندارند هم اسير روند منفي شده اند به نظر ميرسد طي روزهاي اتي از اين روند احساسي كاسته شده و فقط گروه هايي با روند منفي مواجه شوند كه مستقيما با بازارهاي جهاني مرتبط هستند
اما براي فردا در گروه سرمايه گذاريها شايعه خريد سهام بانك اقتصاد نوين از گروه صنايع بهشهر توسط سرمايه گذاري غدير تقويت شده است اين امر ميتواند به بازگشت روند قيمتي سرمايه گذاري غدير كمك نمايد شايعه اي كه در اواخر وقت باعث شد تا غدير از قيمتهاي منفي فاصله بگيرد و به نظر ميرسد وغدير از فردا روندي متعادلتری را در پيش بگيرد در صورت رشد قيمتي اين سهم توانايي رشد تا سطوح 450 تومان را خواهد داشت هر چند کف غدیر محدوده 405 تومان می باشد گه در صورت کاهش قیمت تا این محدوده بهترین فرصت خرید می باشد
اما براي فردا در گروه تجهيزاتيها باز هم صدرا و فاراك به سطوح قيمتي رسيده اند كه معولا طي تجربه هاي گذشته همواره با حمايت و برگشت روند مواجه شده اند به نظر ميرسد از فردا صدرا و فاراك نيز روندي متعادلتر را تجربه كنند در نماد صدرا بازار انتظار تعديل مثبت عايدي را دارد تعديل احتمالي كه ميتواند صدرا را از شر قيمتهاي 275 تومان خلاص كرده و تا سطوح قيمتي احتمالي 300 تومان بالا ببرد
اما براي فردا در گروه خودروييها سهام اين گروه نيز به حمايتهاي خود نزديك ميشوند روند رو به رشد قيمت دلار كمي سهامداران اين گروه را نگران كرده است دلار در بازار ازاد به سمت قيمتهاي 1300 تومان در حال پيشروي است دلار بانك مركزي نيز از سطوح قيمتي 1080 تومان عبور كرده است در صورت رشد بيشتر قيمت ارز در بانك مركزي به نظر ميرسد خودروييها حتي با احتمال شكست حمايتهايشان مواجه شوند البته سهام خودرويي همواره جز سهام مورد اعتماد بازار هستند و اين احتمال بسيار كم ميباشد سطح 216 تومان برای سایپا مهم می باشد و انتظار نداریم این سطح شکسته شود چون در غیر این صورت شاهد سایپای 200 تومانی باید باشیم ورود سایپای کاشان می تواند کمک مناسبی در استقبال کوتاه مدت از سایپا داشته باشد
در اين گروه و در نماد زامياد شايعه شده است شركت با احتمال تعديل مثبت عايدي مواجه ميباشد و علت پي بر اي بالاي سهم نيز همين علت ميباشد کسانیکه زامیاد دارند می توانند خود سهم را بفروشند و حق تقدم زامیاد را بخرند زیرا فرضا زامیاد در جو مثبت 180 تومان شود حق تقدم شرکت نیز باید به نزدیکی 80 برسد لذا رشد قیمت از 65 تومان به 80 تومان بازده بیشتری از 165 به 180 تومان خواهد داشت لذا در جو مثبت استقبال بهتری از حق تقدم زامیاد خواهد شد
در اين گروه در نماد خشرق به دليل افت شديد قيمت مس اين نماد ميتواند مورد توجه قرار بگيرد
اما در گروه برقيها براي فردا انتظار روند مثبت را داريم با افت بيش از پيش قيمتهاي جهاني مس ميتوان انتظار كاهش شديد بهاي تمام شده و تعديل مثبت عايدي را در اكثر سهام اين گروه در نيمه دوم سال را داشت البته اين امر در صورتي تحقق خواهد يافت كه قيمتهاي جهاني مس در همين سطوح فعلي باقي بماند
در اين گروه و در نماد بكام شنيده ميشود با قيمتهاي فعلي مس بكام براحتي توانايي اعلام سود 60 توماني را براي سال 90 دارد تكنيكاليستهاي اهداف قيمتي 300 توماني را براي اين سهم تخمين ميزنند
در گروه فولادی ها : فولاد مبارکه در محدوده 300 تومان می تواند اولین سطح مناسب برای خرید مدنظر باشد سطحی که شاید باید به خرید های تدریجی و پله ای در ان توجه داشت فعلا اوضاع جهانی چندان قابل اعتماد نیست لذا باید در خرید سهم های فولادی نیز در حد ممکن احتیاط کرد اما این روزها لوله و ماشین سازی ایران در کانون توجه بسیاری از خریداران قرار دارد این سهم با توجه به سود 58 تومانی و پی به ای حدود 5 واقعا قیمت مناسبی دارد لذا خرید بعضی صندوق ها در این قیمت با دید میان مدت بی دلیل نمی باشد
سرمایه گذاری سایپا نیز این روزها به لطف ریزش ملی مس در وضعیت مناسبی قرار ندارد احتمال کاهش این سهم به زیر 280 وجود دارد مهمترین سطح حمایتی وساپا 240 تومان می باشد
در مورد بانک اقتصاد نوین نیز باید توجه داشت محدوده 420 تومان بیشترین قیمت سهم در این مدت اخیر بوده است و عبور ازان کمی دشوار بنظر می اید لذا باید در خرید در محدوده 420 تومان کمی محتاط بود در صورت عبور قیمت از 420 تومان هدف بعدی سهم 450 و سپس 470 خواهد بود سرمایه گذاری ساختمان نیز در محدوده 165 تومان دارای مقاومت مهمی می باشد که به حجم معاملات سهم در محدوده 165 الی 170 تومان باید دقت داشت رشد بانک اقتصاد نوین محرک رشد بیشتر سرمایه گذاری ساختمان تا 190 تومان خواهد بود
در گروه پتروشیمی ها هنوز خیلی از تحلیلگران اعتقاد بالایی به پردیس دارند سهمی که در سال اینده شرایط خیلی خوبی می تواند داشته باشد احتمال تعدیل در 6 ماهه وپی به ای پایین سهم می تواند این شرکت را در محدوده 2500 تومان بار دیگر جذاب کند
توسعه معادن فلزات نیز این روزها به دلیل کاهش قیمت مس و عدم رشد سنگ اهنی ها در شرایط اصلاحی قرار گرفته است و احتمال کاهش این سهم تا 850 تومان از قبلا وجود داشت اما در صورت عبور قیمت از 850 تومان شاید باید منتظر قیمتهای 780 تومان نیز برای این سهم بود
چادرملو نیز فعلا در محدوده نزدیک 600 تومان از ریسک بالایی برخودار نخواهد بود گل گهر نیز می تواند در محدوده 630 الی 580 تومان برای خرید مدنظر باشد دو سهمی که در جو مثبت از اولین های مورد استقبال خواهند بود
در جو منفی بازار حق تقدم بانک انصار می تواند یکی از گزینه های مناسب باشد به طوریکه محدوده 170 الی 175 تومان برای حق ها شاید با دید نوسانی بد نباشد
لیینگ رایان سایپا نیز با توجه به تایید افزایش سرمایه 100 درصدی شرکت در نیمه دوم سال توسط مدیر عاملش اینده خوبی را خواهد داشت به طوریکه خریدها در محدوده 500 تومان از ریسک بالایی برخودار نخواهد بود
بانک تجارت با سود 34 تومانی خود این روزها در پی به ای بسیار پایینی قرار گرفته است شاید خرید این سهم نیز در قیمتهای نزدیک 180 الی 175 تومان در جو مثبت بازار خالی از لطف نباشد در حال حاضر بانک پارسیان و بانک تجارت کمترین پی به ای را در گروه بانکی دارند و یقینا در شرایط تعادلی بازار این قیمتها سریعا به سمت اهداف بالاتر سوق پیدا خواهند کرد
در اخر به سراغ شاخص می رویم شاخص در محدوده 26600 واحد دارای اولین امتحان سرنوشت ساز می باشد به طوریکه کاهش به زیر این محدوده ممکن است باعث رویت شاخص در محدوده 25500 واحد شود لذا باید در خرید در این روزها خیلی دقت کرد شاید قیمتهای جهانی برگشت داشته باشند اما این برگشت خیلی قوی نخواهد بود و جوابگوی انتظارات بازار نیز نخواهد بود ترس از اتفاقات غیر قابل پیش بینی در بازار های جهانی حجم خرید در اکثر سهم ها را کم کرده است بنابراین شاید خرید در این روزها بتواند برای نوسانگیران جذاب بنظر بی اید اما برا ی افراد میان مدتی شاید لازم باشد کمی بیشتر نظاره گر بازار بود و در شرایطی باید خرید های خود را بیشتر کنیم که شاهد ریزش های بیشتر در شاخص باشیم فعلا شاخص در مرز حساسی می باشد که احتمال کاهش ان بیش از رشد ان می باشد لذا هر اقدامی بهتر است به صورت پله ای و در چند روز انجام گیرد تا در صورت تغییر شرایط بتوان ان را اصلاح کرد
دوشنبه 4 مهر 90
