گزارش بازار دوشنبه 9 بهمن 91
نيم خنده درجشن اخبار!
گزارش بازار – بتاسهم –15:50 امروز دوشنبه ، بازار سرمايه كار خود را به يمن لطف و نگاه مرحمت آميز برخي نماد ها با شرايط بهتري به پايان برد تا در شب جشن پيامبر نيم خنده اي هم بر روي لبان بازار شكل گرفته باشد . حكايت بازار امروز ما شبيه دوستي بود كه دوست صميمي و همراه هميشگي خود را به هر دليلي كه ما نمي دانيم حسابي مورد عنايت قرار داده بود و حالا دلش به حال او سوخته و زير بغل او را گرفته و مورد نوازش قرار مي دهد . فرد بيچاره نيز مانده و رانده از همه جا چاره اي جز لبخند زدن به اين دست لطيف نداشت .
اما چه شد كه شرايط بازار اين چنين شده است . از مشكلات ديروز و اخبار خوب امروز بايد گفت كه در تقابل با هم كمي جو بازار را تلطيف تر كرده و روند را به سمت رشد بيشتر نماد ها سوق داد .
ابتدا از مشكلات مي گوئيم و سپس به سراغ عواملي كه باعث برگشت بازار شدند ميرسيم . اما دو نكته را نبايد فراموش كرد 1- مشكلات هنوز در بازار وجود دارد و از بازار دور نشده 2- بازار به ريزش هاي جدي حساس است و حاضر به افت قيمت به راحتي نخواهد بود . در واقع در قميت هاي منفي خريدار هست و فروشنده كاهش پيدا مي كند .
اما مشكلات و مصائب بازار چيست ؟!
ديروز در مورد ريسك هاي بازار گفتيم كه عوامل مختلف باعث به وجود امدن اين شرايط شده است . در حال حاضر 5 عامل از اصلي ترين اين موارد است . 1-جريان هسته اي ،مذاكرات 1+5 و تعاملات باامريكا، 2- مسائل داخلي و تنش هاي داخلي و حاشيه هاي انتخابات، 3- تنش هاي اقتصادي و هدفمندي وبودجه و نرخ دلار ،4- گزارش هاي سال 91 شركت ها 5- گزارش هاي 12 ماهه .آنها . البته امروز يك عامل ديگر نيز بايد به ان اضافه كرد و ان احتمال عرضه اوليه چند نماد از جمله خليج فارس از جمله مواردي هستند كه دذهن بازار را دگير خود كرده است . امروز براي يك لحظه ديديم كه وقتي بحث احتمال عدم اجراي هدفمندي و يا اجراي ان در نيمه دوم سال 92 مطرح شد بازار كمي نفس كشيد و از ان استقبال كرد .
امادر نقطه مقابل چند عامل كلي و چند عامل دقيق باعث عدم ريزش وبرگشت بازار شد . بازار امروز به چند دليل در نيمه دوم و در واقع پس از لمس قيمت هاي منفي شرايط بهتري را داشته و بهبود و حتي مثبت شد . 1- قيمت ها به نقاط بسيار مناسب تاريخي خود رسيده بودند و جذابيت هاي زيادي داشتند 2- خبرهاي مثبتي از برخي شركت هاي بزرگ به گوش ميرسد كه در ادامه مي ايد 3- اصلاح پي به اي صورت گرفته 4- بازارهاي جهاني كمي مثبت شده است 5- حمايت ها از بازار امروز از سوي حقوقي ها شكل بهتري داشت. 6- شاخص در نقطه برگشتي موقت بود . در كنار اين دسته اخبار 3 اتفاق مهم يعني صفوف خريد بازگشايي شراز، رشد قيمت محصولات فولاد مباركه در بورس كالا و از همه مهم تر توقف پارسان با شايعه احتمال اعلام سود 2600 ريالي براي سال 92 عواملي بودند كه باعث عدم ريزش در ابتدا و سپس رشد بازار در طول نيمه دوم معاملات شدند.
البته بحث طرح تحول و ابهام در اجراي ان نيز موثر بوده است و باعث اين موضوع شده است .
در بازار امروز در ابتدا شرايط براي برگشت بازار با محو شدن صفوف فروش به وجود امد از بين رفتن صفوف فروش به اين معنا بود كه در 4% منفي كسي براي فروش نخواهد بود و قيمت ها بايد براي خريد بالا برود . بعد كم كم خبرها از راه رسيد . توقف نماد پارسان ان هم براي تعديل سود جالب توجه و اخبار مثبت مجمع باعث بروز اتفاقات مثبت در گروه غدير شد . كم كم سهامداران به بازار اميدوار شده و جور برگشتي نسبي را در بازار شاهد بوديم و با بازگشايي شرازو معاملات فولادي ها در بورس كالا وضعيت بسيار بهتر شد تا تقريباً بازار از بحران دور شود .
اما براي پيش بيني بازار روز چهار شنبه : معمولاً در روز هايي كه بين تعطيلي قرار ميگيرد وضعيت چندان پر رونق نخواهد بود اما اگر اتفاق خاصي رخ نده و شاهد ريزش انچناني در بازارهاي جهاني نباشيم و سركسي را در اين مدت در دنيا نبرند! بازار روز چهار شنبه مي تواند با روند بهتري دنبال شود هر چند بازار به شدت به دنبال اخبار سياسي و اقتصادي و به خصوص بحث هدفمندي است .
در تحليل شاخص …
برخي معتقدند شاخص در 36300 و 400 يك برگشت موقت خواهد داشت و به سمت بالا رشد مي كند . اما دوباره شاهد ريزش بازار خواهيم بود . در مجمع شايد در بدترين حالت ان هم به دليل عرضه هاي اوليه و اعلام سود شركت ها در گزارش سود سال بعد شاخص به محدوده نزديك به 35 هزار سقوط كند اما خيلي سريع شاهد واكنشي برگشتي او خواهيم بود . به طور كلي چشم انداز افزايشي اگر هم پيش روي بازاردر اين چند روز باشد موقتي بوده و به نظر ميرسد اواخر بهمن شاخص و بازار درگير جو كاهشي خواهند بود . البته تحولات بيشماري در انتظار بازار است .
اما در حاشيه بازار چه خبر است …
حاشيه خاصي را در مسائل سياسي شاهد نيستيم جز اين كه گفته مي شود ايران به طور غير رسمي سوئيس را به عنوان محل مذاكرات 1+5 پيشنهاد داده است تا هر چه سريعتر برگزار شود . در ساير خبرها تحولات داخلي و صحبت هاي هاشمي نيز در نوع خود جالب بوده است . و به طور كلي تحولات داخلي احتمالاً شتاب قوي تري را به خود ميگيرد . شايعه سايت فوردو نيز به سرعت تكذيب شد تا اثر انچناني بر بازار نگذارد . اما در مورد تحريم 18 بهمن گفته مي شود تحريم تصويب شده و برخي معتقدند فقط شامل نفت ايران خواهد بود كه اثرات كمتري را در بازار خواهد داشت هر چند در ميان مدت به زيان ما مي شود و رشد نرخ دلار را در بازار شاهد خواهيم بود .
اما چشم و گوش اين روز هاي بازار ما به تحولات اقتصادي باز مي گردد . تا به امروز ازدل جلسات مجلس و دولت يك 200 هزار تومان بيرون امده است . دولت براي سال 92 بر هدفمندي پافشاري مي كند اما گويا مجلس با اعداد او مخالف است . به زودي بودجه به مجلس مي رود . برخي از دلار 2200 توماني در بودجه و كاهش 25 تا30% بودجه نسبت به سال قبل حكايت مي كنند كه روند افت بازار را مي تواند باعث شود . در كنار ان امروز دو اظهار نظر بيرون امد كه يكي از بر عدم اجرا و ديگري بر اجرا پس از انتخابات تاكيد مي كرد . امروز گفته مي شود دلار به 3700 نيز نزديك شده است كه برخلاف انتظار مسئولان در كاهش نرخ ارز بوده است .
در حوزه بازارهاي جهاني هم با افزايش اندكي اين بازارها را آغاز كرديم كه ناشي از خبرهاي مثبت ژاپن بود . امروز نفت در نزديكي هاي 95 دلار و مس نيز در قيمت هاي محدوده 8000 دلار قرار داشت در ادامه روند اين بازارها به خصوص روز تعطيلي پيش رو براي بازار چهار شنبه بسيار اثر گذار است .
و در پايان به شاخص ميرسيم كه از ساعت 10 به بعد شرايط بهتري داشت . اما در مجموع با جمع اوري برخي صفوف به خصوص شيراز و شبريز شاخص با افتي 48 واحدي به 36674 واحد رسيد . شاخص احتمال اين كه روز چهارشنبه را با شرايط بهتري آغاز كند وجود دارد .
اما فارغ از حاشيه ها نكته اي در ذهن بود كه ديروز هم گفتيم و امروز هم يادآوري مي كنيم …
روي سخن ما با دوستان عزيز سهامدار . همه ي ما از اين شرايط پيش آمده ناراحت هستيم .ريزش بازار سنگين و فضا براي ادامه كار سخت است . برخي دراين فضا بازهم نوك پيكان حملات را به سمت بورس نشانه رفته اند . ببنيد بورس در بدترين مقطع ممكن ، دست به يك سري اقدامات زده است اما در حال حاضر فضا فضاي تقابل نيست . بهتر است سهامداران هم آرامش خود را حفظ كنند بازار كمي از ابهامات رنج مي بردو به نظر ميرسد دولت با ارائه لايحه بودجه بخشي از ان را بر طرف كند . هر چند شوك بعدي تحريم هاست اما ان نيز تحليل خود را دارد . به هر حال روي سخنم با برخي از سهامداران عزيز است . بازار نيازبه ارامش دارد بهتر است در اين فضا ما خودمان تيشه به ريشه بازار نزنيم . درگيري داخلي بين خودمان باعث اين خواهد شد كه افرادي كه عنوان اماتور و تازه وارد به بازار چشم دوخته اند از اين جو تنش كه بين خود بورسي هاست نگران شده و بازار را ترك كنند . البته بورس نيز لازم است كه در اين مدت يك سلسه اقدامات شفاف سازي و كمك به بازار را در پيش بگيرد تا اين قضيه نيز كم كم از ذهن سهامداران پاك شود .
و اما عرضه اوليه هاي پيش رو پيش رو …
زمزمه هايي در بين بزرگان بازار از عرضه خليج فارس بين روزهاي 14 تا 18 بهمن خبر مي دهند . 14 بهمن خيلي زود است اما احتمال اين كه 18 بهمن اين عرضه انجام شود بالاست . طبق اخرين گفته ها و شنيده ها برخي از سود 400 ريالي براي شركت براي سال جار ي و سود 650 ريالي براي سال 92 صحبت مي كنند . و برخي نيز از تعديل قبل از ورود به بازار صحبت مي كنند تا قيمت بالا تر ثبت شود . از سوي ديگر بورس معتقد است چنين شركتي با پي به اي 4 بايد عرضه شود تا براي فروش جذاب تر باشد . يعني در واقع حدود 1.5 ميليارد سهم اين شركت كه عرضه اوليه خواهد شد با قيمت نزديك به 2600 تا2800 ريال به بازار عرضه مي شود .
گفته مي شود 30 ميليون سهم نفت پاسارگاد در قيمت هاي 1200 و 240 ميليون سهم جم نيز در محدوده 900 تومان عرضه مي شود .
سرمايه گذاري هاي خوش شانس
در بازار امروز شاهد روند صعودي در برخي از نمادهاي سرمايه گذاري بوديم سرمايه گذاريهايي كه اصولا به نام سرمايه گذاريهاي خوش شانس بازار از انها نام برده ميشود اين روزها اين سرمايه گذاريها بنا بر پتانسيلهايي كه برايشان به وجود امده با اقبال بازار مواجه شده اند
امروز سرمايه گذاري صندوق بازنشستگي با روند صعودي و حتي صف خريد همراه شد وصندوقي كه پتانسيل رشد قيمتي تا سطوح 360 توماني را دارا ميباشد .
اين روزها حرف در مورد صندوق زياد است و اين شركت مورد توجه بازار قرار گرفته است . قبل از هر چيز گفته مي شود سود شركت پتروشيمي جم با تعديل مواجه شده و رشد قابل توجهي را داشته است كه برخي از اعداد بيش از 1000 ميليارد تومان در سود جم صحبت مي كنند . به نظر ميرسد كه صندوق بازنشستگي ازمحل تعديل سود جم و برخي زير مجموعه هاي خود در سال جاري فعلي بتواند 120 ريال تعديل سود داشته باشد . از سوي ديگر اين روز ها شنيده شده نفت پاسارگاد و پتروشيمي جم براي ورود به بورس اعلام امادگي كرده اند . با فرض عرضه 2% از سهام هر يك در بازار توسط صندوق علاوه بر ارزش افزوده بالا در ارزش ذاتي مي توان اميد وار بود كه احتمالاً عرضه اين دو شركت 100 ميليارد تومان و يا حدود 130 ريال به ازاي هر سهم ديگر نيز به سود شركت اضافه مي كند . درواقع سود وصندوق قابليت افزايش 250 ريالي را دارد و با اين سود يعني سود بيش از 730 ريالي براي سهم مي توان به قميت هاي حداقل 3500 و 3600 ريال اميد داشت .
امروز سرمايه گذاري سايپا با توجه به جو مثبت خودروييها از قيمتهاي منفي كامل با برگشت روند مواجه شده و تا سطوح قيمتي بالاي 90 توماني رشد قيمتي را تجربه كرد وساپايي كه فعلا روندش نوساني بوده و به روند شركتهاي خودرويي بستگي دارد
اما سرمايه گذاري سپه هم تلاش داشت تا در سطوح قيمتي بالاي 180 توماني تثبيت شود وسپه اي كه با تثبيت در سطوح قيمتي بالاي 180 توماني تا قيمتهاي 200 توماني جاي رشد را خواهد داشت وسپه با توجه به تعديل مثبت ومعادن ميتواند رشد سوداوري خوبي را براي سال 91 تجربه نمايد.
امروز در بازار شاهد تعديل سود وبانك و همچنين ومعادن بوديم كه هر دو به محدوده 800 ريال رسيد . وبانك سهم بي صاحبي است كه در پي به اي 3 معامله مي شود و البته عرضه كننده بالقوه در سهم بسيار زياد است . در اين سهم امروز معامله 10 هزار تني وكيوم باتوم اين شركت خبر بسيار خوشحال كننده اي است كه تعديل شركت را به همراه خواهد داشت .
نوسانات مثبت اما …
در بازار امروز افزايش نرخ محصولات فولادي به خصوص ورق فولاد مباركه تنها نوسانات اندك مثبت را در سهام فولاديها را ايجاد كرد فولاديهايي كه اين روزها بيشتر تحت تاثير گام دوم طرح تحول ميباشند تا افزايش نرخ محصولاتشان در بورس كالا…هر چند اين 5% مثبت ها در بلند مدت اثرات بسزايي بر سود فولادي ها دارد . ما ديروز عنوان كرديم با نرخ متوسط فولاد در سال 91 شرايط براي طرح تحول اماده است ! بر فرض هزينه برق و گاز دو برابر شود. به عنوان مثال براي دو شركت فولاد مباركه و خوزستان چه اتفاقي مي افتد . ما شاهد افزايش 900 ميلياردتوماني هزينه هاي فخوز و 1200 ميليارد توماني فولاد باشيم . در اين صورت اگر در محصولات فخوز 16% و در قيمت هاي فولاد 18% افزايش قميت رخ دهد اين موضوع جبران مي شود . ما اين را با بودجه هاي فعلي اين گروه گرفتيم در واقع شايد در ابتداي كار سود هاي عجيبي از سوي فولادي ها اعلام شود اما به نظر شما در طول يك سال فولاد نمي تواند قيمت محصولات خود را 20% افزايش دهد ؟!! اين در حالي است كه دولت هم قصد ندارد به توليد فشار اورده و بحث نرخ هاي ترجيحي مطرح است . از همين رو بايد منطقي با اين طرح برخورد كرد . و به نظر حقير حتي اگر هزينه ها 2 برابر شود بر روند سهم و سود سازي آنچنان موثر نخواهد بود .
امروز فولاد مباركه با توجه به افزايش 5 درصدي قيمت ورقش در معاملات سلف بورس كالا با نوسانات مثبت همراه شد اما فعلا به نظر نميرسد اين افزايش نرخ محصولاتش چندان پتانسيلي را براي رشد قيمتي اين سهم فراهم سازد فولادي كه فعلا روندش در سطوح قيمتي 440-480 تومان در نوسان خواهد بود. در فولاد خوزستان با فروش امروز گفته مي شود 1000 ميليارد تومان فروش در فولاد خوزستان از ابتداي دي تا كنون مطرح شده است .
اما در نماد فولاژ همانطور كه انتظارش را داشتيم اين سهم در سطوح قيمتي 620 توماني به تعادل رسيد فولاژي كه به نظر نميرسد جاي رشد قيمتي بالاتري را داشته باشد و فعلا در همين سطوح قيمتي فعلي در نوسان خواهد بود
اما ذوب اهن هم امروز معاملات نوساني را در سطوح قيمتي 300-320 توماني تجربه كرد ذوب اهني كه فعلا تا زمان معامله بلوكيش در نوسان خواهد بود . امروز شايعاتي در اين سهم مطرح بود كه معامله بلوك بدون رقابت است و ريخته گران كنار كشيده است .
پتروشيمي ها ارام ميشوند!!!
اما در نمادهاي پتروشيمي امروز شاهد متعادل شدن روند منفي و اصلاحي در اكثر نمادهاي پتروشيمي بوديم پتروشيمي هايي كه پتانسيل تعديل و رشد عايدي بسيار خوبي را دارند اما از ترس اجرايي شدن گام دوم طرح تحول و گمانه زنيهايي در خصوص نرخ گاز مورد ترديد بازار قرار گرفته اند . اين روز ها گروه پتروشيمي در بين ابهام نرخ گاز و فشار تحريم گير افتاده. 3 مورد در اين گروه حائز اهميت است . 1- اين كه شايعه شده بود نرخ دلار پتروشيمي ها مبادله اي تسيعرمي شود كه چنين چيزي صحت نداشته و اكثر پتروشيمي ها با صرافي ها هماهنگ بوده و دلار هايي كه در خارج از كشور نگهداري مي شود را صرف خريد ساير كالا ها مي كنند كه اين موضوع در مورد زير مجموعه هاي غدير به خوبي صادق است و وادرات برخي مواد غذايي از جمله برنج و گوشت در دستور كار بوده است . 2- در موردنرخ گاز زمزمه هايي بوده است كه دولت و شركتها بر سر نرخ 1650 تا1850 ريال براي نرخ گاز سال 92 به توافق برسند . 3- بسيار ي از كارشناسان معتقدند كه تا ديروز در بورس كالا محصولات پتروشيمي بدون مشتر ي و كم مشتري بود اما از ديروز به بعد و با تحولات دلار شاهديم كه در روز گذشته بورس كالا شاهد افزايش حجم معاملات و گرايش بيشتر به خريد و حتي پيشي گرفتن تقاضا از عرضه بود . برخي اين تحولات را به سوداين گروه دانسته و مي تواند براي بازار ما نيز مهم باشد . برخي از تحريم هاي 18 بهمن نگراني دارند كه اين تحريم ها صنعت نفت ايران را هدف گرفته و نه پتروشيمي هر چند از نظر جو رواني موثر است . به نظر ميرسد دراين گروه ما شاهد يك موج خنثي در طي اين مدت در گروه بوده و پس ازان با دو خبر 1- نرخ گاز و تعيين تكليف ان و 2- گزارش هاي 12 ماهه و سود سال بعد به مدار بازار باز مي گردند .
امروز پتروشيمي شازند تلاش داشت تا از كام صف فروش رهايي يابد شازندي كه به نظر ميرسد تا قيمتهاي 920 توماني جاي افت را داشته باشد شازند همچنين با پتانسيل افزايش سودش تا سطوح 220 تومان و برگشت مجدد به قيمتهاي 1000 توماني مواجه ميباشد
اما در نماد پتروشيمي مارون هم شاهد نوسانات منفي اين سهم پتروشيمي بوديم ماروني كه به نظر ميرسد تا سطوح قيمتي 2200 توماني با افت قيمتي همراه شود اين سهم نيز احتمالا در قيمتهاي 2200 تومان ارام گرفته و فعلا روندش نوساني باشد
اما پتروشيمي شيراز امروز در سطوح قيمتي 900 تومان به تعادل رسيد شيرازي كه به واسطه طرح هاي توسعه ايش و همچنين سهام شناور اندكش با رشد قيمتي بالايي همراه شده است .
نديها و دوراهي افزايش نرخ!!!
در بازار امروز تكذيبيه برخي از مديران قندي مبني بر افزايش نرخ شكر در سال جاري و موكول شدن افزايش احتمالي نرخ شكر به سال اينده باعث فشار عرضه ها در برخي از نمادهاي قندي و متعادل شدن اين نمادها شد قنديهايي كه اين روزها حتي با شكر 1300 توماني هم تعديلات مثبت خوبي را در سود خود اعمال ميكنند
امروز قند اصفهان نتوانست از سد قيمتي 4600 توماني عبور كند و با عرضه هاي بسيار سنگين حتي تا قيمتهاي منفي نيز افت كرد فعلا انتظار افت قيمتي قصها با توجه به عرضه هاي امروز تا سطوح قيمتي 4000 توماني را داريم .
اما قند نيشابور بر اثر فشار عرضه ها امروز به صف فروش هم رسيد قنيشايي كه به نظر ميرسد تا قيمتهاي 1400 تومان با افت قيمتي همراه خواهد شد اين سهم قندي فعلا روند خنثي را طي روزهاي اتي در پيش خواهد گرفت
اما قند شيرين خراسان پس از تعديل مثبت اندك سود خود امروز بازگشايي شده و بازدهي 7 درصدي را به ثبت رساند قشيريني كه به نظر نميرسد از قيمتهاي 720 توماني جاي رشد بيشتر را داشته باشد . امروز صبح توصيه كرده بوديم كه بخشي از سهام قندي را خالي كرده و منتظر ريزش بعدي در اين گروه باشيم .
معادني بدون تكليف
در بازار امروز شاهد بي تكليفي نمادهاي معدني بازار بوديم كه تنها اميدشان روند رو به رشد نرخ ارز ميباشد كه ميتواند سير صعودي در قيمت محصولات اين شركتها پديد اورد
امروز كگل در سطوح قيمتي 1300 توماني در نوسان بود كگلي كه به نظر نميرسد فعلا نوسان چنداني را داشته باشد به زودي تحليل بنيادي اين سهم سنگ اهني در سايت قرار خواهد گرفت كگلي كه پتانسيل تعديل مثبت خوبي را براي سال جاري را دارد اما نسبت بالاي پي بر ايش مانع رشد قيمتي اين سهم ميشود.
امروز باما پس از تعديل مثبت بسيار سنگينش با رشد قيمتي و نوسانات مثبت اندكي همراه شد باما پتانسيل رشد قيمتي تا سطوح 1000 تومان را دارا ميباشد به خصوص اينكه ين شركت مشكلات كمتري را به سنبت ساير روييها به دليل دارا بودن معدن را دارد و حالا با تعديل سود از 107 به 160 تومان رسيد .
در اين سهم شنيده مي شود ومعادن براي حضور در برخي بلوكهاي احتمالي فلزي و پروژه ها اقدام به فروش مس مي كند در حالي كه طبق برخي خبرها سهم مي تواند در پيش بيني درامد جديد سود 900 ريالي را به بازار اعلام كند هر چند كه فعلاً 80 اعلام كرده است . . اخيراً اين شركت 82 ميليارد تومان از محل فروش سرمايه گذاري ها سود داشته است .
چهارگوشه بازار!!!
رشد قيمتي محصولات خودروسازها در بازار مصرف امروز باعث نوسانات مثبت در نمادهاي خودرويي به خصوص سايپا شد به نظر ميرسد سايپا ارام ارام خود را به سطوح قيمتي 100 توماني برساند سايپايي كه اگر قيمت فروش محصولاتش رسما تاييد شود و رشد قيمتيش اعمال شود سال جاري را با زيان كمتري به پايان خواهد برد
امروز خبر افزايش نرخ ذغال سنگ باعث شد تا كطبس اين سهم كوچك معدني با صف خريد و روند صعودي همراه شود افزايش نرخ ذغال سنگ ظاهرا قرار است از ابتداي نيمه دوم سال يعني از مهرماه لحاظ شود كه ميتواند سبب رشد سوداوري شركتهاي ذغال سنگي در بازار شود
امروز گزارش بسيار عالي پيشبيني سود سال 92 كاشي سينا باعث متعادل شدن اين سهم كاشي ساز شد كاشي سينا با توجه به طرح هاي توسعه ايش و با توجه به پتانسيل ارزيش ميتواند براي سال جاري به سود 100 توماني و براي سال اتي به سود بالاي 120 توماني به ازاي هر سهم برسد
در مورد پارسان زمزمه هاي تعديل سود سال 92 اين شركت به گوش ميرسد كه برخي از سود 2500 و برخي ديگر 2600 و بيشتر براي اين شركت خبر مي دهند . عيني 1800 و حتي 1850 ريال سود در مجمع پارسان و تقسيم كامل ان براي سهامداران يك خبر بسيار خوشحال كننده است .
اين روز ها غدير مشكوك است ! گزارش پرتفوي غدير نشان مي دهد كه اين شركت بيش از 100 ميليارد تومان بودجه فروش سرمايه گذاري هاي خود رااز محل فروش پارسان محقق كرده است . خبر جالبي كه امروز بي شك بر غدير موثر بود و البته تعديل پارسان نيز او را خشوحال كرد . غدير براي كل سال 315 ميليارد تومان سود فروش سرمايه گذاري ها پيش بيني كرده و در ماه اول 33% ان محقق شده است . اما بيش از هر چيز معامله بلوك براي او حائز اهميت است .
در مورد اين سهم با صفوف خريد همرا ه بوديم . انتظار ها از سود شراز بيشتر بود اما شركت بر سود 656 ريالي تاكيد كرده است و در 9 ماهه 519 ريال سود محقق كرده است . به نظر ميرسد كمي گزارش هاي شركت غير طبيعي به نظر ميرسد كه البته ناشي از ماهيت كار پالايشگاه هاست . سهم امروز با صف خريد باز شد و به نظر ميرسد با رشد قيمتي و انجام يك معامله بلوكي همراه شود .
بازار در گروه سيمان كمي دو دل است . بازار براي مسير خود به دنبال سهم هاي جايگزين مي گردد اما با ترس از اجراي طرح تحول به دنبال سيماني ها نمي رود . در اين بين زمزمه افزايش
قيمت سيمان مي تواند بارديگر اين گروه را مثبت كند . در بين اين گروه شركت هايي نظير سفارس، سغرب و ،هگمتان و بهبهان شرايط بهتري را دارند .
و البته توصيه ما در صورت تمايل به خريد يك سيماني حضور در سفارس به عنوان هلدينگ اين گروه وريسك كمتر در قميت و شرايط است .
اين احتمال وجود دارد كه با بحث مطرح شدن هدفمندي ها تمايل بازار به نماد هاي گروه بانكي ، ليزينگي و يا حتي همراه كه اثرات خاصي ازاين طرح نمي گيرند بيشتر شود . كف قيمتي همراه محدوده 42000 ريال است و به نظر ميرسد افرادي كه ديد ميان مدت به سهم دارند مي توانند در ان حاضر باشند.
گروه تحلیل گری بتا سهم
9 بهمن 91
