تحلیل بنیادی نیروترانس

مقدمه: فعالیت شرکت در زمینه تولید و فروش انواع ترانسهای اندازه گیری جریان و ولتاژ میباشد این شرکت با سرمایه ۲۴ میلیارد تومانی این روزها با افزایش انتظارات سهامداران خود مواجه و سهامداران این شرکت انتظار تعدیل مثبت عایدی را از این سهم دارند که در ادامه به بررسی وضعیت این شرکت خواهیم پرداخت

روند سوداوری سهم طی سالهای گذشته:

سوداوری شرکت طی سالهای اخیر در محدوده ۱۵-۱۶ میلیارد تومان قرار داشته و جهش خاصی را به همراه نداشته است

پیشبینی سود سال۹۳:

این شرکت سود سال ۹۳خود را به ازای هر سهم ۶۶۰ ریال اعلام کرده است

تولیدات و فروش شرکت:

قیمت فروش محصولات شرکت حتی از سال ۹۲ نیز پایینتر میباشد

همچنین لازم به ذکراست بخشی از فروش سال ۹۳ ناشی از انتقال و فروش موجودی شرکت در سالهای قبل میباشد

اخرین نرخ فروش محصولات شرکت به شرح ذیل میباشد:

انواع کلید قطع و وصل ژنراتور۱،۱۳۰،۰۰۰،۰۰۰

انواع بوشینگ خازنی ۱۳،۲۰۰،۰۰۰

انواع ترانسهای اندازه گیری ۶،۶۷۱،۰۰۰

تاثیر هر یک از محصولات در فروش شرکت:

همانطور که در جدول پایین مشخص میباشد بخش عمده ای از فروش شرکت را محصولات انواع ترانسهای اندازه گیری تشکیل داده است

بررسی بهای تمام شده در شرکت نیروترانس:

همانطور که مشاهده میشود عمده عوامل تشکیل دهنده بهای تمام شده این شرکت را مواد اولیه و هزینه سربار تشکیل میدهد که در ادامه به بررسی هر یک از این دو سرفصل میپردازیم.

بررسی مواد اولیه در بهای تمام شده نیروترانس:

شرکت نرخ خرید برخی از اقلام مواد اولیه مانند انواع مقره و ورق هسته و رزین و سایر اقلام را پایین در نظر گرفته است که با قیمتهای فعلی انتظار رشد ۴ میلیارد تومانی معادل۲۰ درصد بهای خرید مواد اولیه را داریم

 مصارف ارزی:

صادرات: شرکت برای سال ۹۳ پیشبینی صادرات ۳ میلیون دلاری با دلار ۳۰۰۰ تومانی و واردات ۱،۷ میلیون دلار مواد اولیه و ۴۰ هزاردلار قطعات یدکی را با دلار ۳۰۰۰ تومانی دارد

صادرات:

واردات:

سهامداران عمده:

همانطور که مشاهده میشود در ترکیب سهامداران شرکت میزان سهام شناور سهم چندان بالا نمیباشد و این امر نشان دهنده میزان سهام کم شرکت دربازار میباشد که در صورت تعدیل عایدی این سهم با رشد خوبی مواجه خواهد شد

نتیجه گیری:

در این بخش سعی داریم سود بنیرو را بر اساس واقعیتهای موجود برای سال ۹۲ تخمین بزنیم

شرکت در زمینه مواد اولیه بعضا قیمتهای پایینی را پیشبینی کرده است که انتظار رشد ۲۰ درصدی این هزینه ها و رشد ۴ میلیارد تومانی بهای تمام شده شرکت را داریم

اما در سرفصل فروش اخرین قیمت محصولات شرکت به شرح ذیل است:

انواع کلید قطع و وصل ژنراتور۱،۱۳۰،۰۰۰،۰۰۰

انواع بوشینگ خازنی ۱۳،۲۰۰،۰۰۰

انواع ترانسهای اندازه گیری ۶،۶۷۱،۰۰۰

جمع مبلغ فروش

پیش بینی۹۲

همانطور که مشاهده میشود نیروترانس برای سال ۹۳توانایی رسیدن به سود ۸۲تومانی را به ازای هر سهم را خواهد داشت

دوشنبه ۲۶ اسفند ۹۲