وضعیت بازار در ماه نوامبر
در ماه نوامبر (ماه گذشته میلادی) که به تازگی به پایان رسید اتفاق جالبی در بازارهای جهانی رخ داد و برای دومین بار در سال ۲۰۱۲ ، تمامی بازارها از جمله سهام ، اوراق قرضه ، کالا ، و دلار امریکا رشد ماهانه داشتند ، زیرا خوش بینی های زیادی در بازار وجود داشت و فعالان بازار منتظر بسته های محرک اقتصادی و اقدامات انبساطی بیشتر بودند . شاخص کالای استاندارد اند پور (۱.۵) درصد رشد کرد و شاخص سهام جهانی نیز (۱.۳) ترقی پیدا نمود . شاخص دلار امریکا که در برابر شش ارز عمده و بزرگ جهان به دست می اید ، برای اولین بار از ماه جولای ، با افزایش ارزش همراه شد . بر اساس یک نظرسنجی که سایت بلومبرگ در روز ۲۹ نوامبر انجام داد ، مشخص شد که خوش بینی اقتصاد دانان بسیار افزایش یافته و به بالاترین سطح یک سال و نیم گذشته خود رسیده است . همه معتقدند که اقتصاد جهانی پس از ۱۸ ماه دست و پنجه نرم کردن با شرایط بد ، بالاخره می خواهد به دوران خوب خود بازگردد . چین بسته های محرک اقتصادی و اقدامات انبساطی و پروژه های بسیاری را قرار است انجام دهد و امریکا می خواهد از بحران احتمالی به دلیل اتفاق افتادن موضوع ” پرتگاه مالی ” جلوگیری کند . تا به اینجای کار ، بانک مرکزی امریکا (۲.۳) تریلیون دلار امریکا به بازارهایش تزریق نموده و بانک مرکزی ژاپن نیز بیش از ۸۰۰ میلیارد دلار بسته محرک اقتصادی تصویب کرده است . در این بین بانک مرکزی اروپا هم بیکار ننشسته و قرار است طی سه ماه ، یک تریلیون وام در اختیار بانک ها بگذارد .
اخرین باری که هر چهار بازار ذکر شده در بالا همزمان با هم رشد ماهانه را تجربه نمودند ، به ماه جولای (ماه هفتم سال) بر می گردد که در ان زمان خشکسالی باعث شد تا قیمت ذرت در امریکا سر به فلک گذارده و رئیس بانک مرکزی اروپا ، حمایتهای خود از یورو را اعلام کرد . پیش از ان نیز در ماه اوریل (ماه چهارم) سال ۲۰۱۰ این اتفاق تکرار شده بود و هر چهار بازار با هم رشد کردند . در ماه نوامبر انتخابات ریاست جمهوری امریکا نیز برگزار شد و اوباما دوباره به عنوان رئیس جمهور امریکا انتخاب گشت . چند روز پیش از برگزاری انتخابات و در اوایل ماه ، قیمت سهام و کالاها با کاهش همراه شده بود ، چرا که انتخاب دوباره اوباما به عنوان رئیس جمهور دموکرات ، وی را در برابر اکثریت جمهوری خواه کنگره قرار می داد که برای حل بحران کسری بودجه امریکا و موضوع ” پرتگاه مالی ” به هیچ وجه مناسب نبود . پس از انکه اوباما در روز ۱۸ نوامبر (۱۰ روز پس از انتخابات) اعلام کرد که درباره رسیدن به توافق با رهبران کنگره مطمئن است ، اندکی از نگرانی های بازار کاسته شد .
همه این خوش بینی ها و اتفاقات مثبت باعث افزایش ارزش فلزات صنعتی شد . الومینیوم در ماه نوامبر ۱۰ درصد رشد داشت و بهترین عملکرد را در بین دیگر فلزات ثبت نمود . پس از ان روی با (۹.۷) درصد رشد قیمت ، در رتبه دوم قرار گرفت . سویا و گاز طبیعی هم بدترین عملکرد را ثبت نمودند و به ترتیب (۷.۱) و (۶.۹) درصد کاهش یافتند . در میان شاخص ها ، شاخص ” استاکس ” اروپا بیش از دو درصد رشد کرد . شاخص ” اس اند پی ۵۰۰ ” امریکا هم (۰.۶) درصد افزایش یافت .
بازار در روز دوشنبه
نفت و پتروشیمی
داده های اقتصادی مثبت چین و امریکا بود که در بازار روز دوشنبه تاثیر گذاشت . نظرسنجی از بخش کارخانه ای چین نشان داد که فعالیت این بخش در ماه نوامبر افزایش داشته است و این داده های مثبت به خصوص در بخش کارخانه ای ، باعث افزایش گمانه زنی ها درباره بازگشت رشد اقتصادی چین پس از ۷ فصل متوالی کاهش رشد اقتصادی شد . تحلیلگران علاوه بر داده های مثبت چین ، به مسائل و تنشهای خاورمیانه هم اشاره کردند و ان را از عوامل مهم و تاثیر گذار افزایش قیمت نفت خام در روز دوشنبه می دانستند . شاخص مدیران خرید بخش تولیدی در امریکا هم منتشر شد و در ماه نوامبر به (۵۲.۸) افزایش یافت . لازم به ذکر است که ارقام بالای ۵۰ نشان از وضعیت بهبود اقتصادی دارند . همین مسائل باعث شد تا نفت خام برنت به بالای ۱۱۲ دلار صعود کند .
قیمت نفت برنت در بازار لندن با ۹۲ سنت افزایش ، به ۱۱۲ دلار و ۱۵ سنت رسید . قیمت متانول در بازار اسیا هم به ۴۳۵ دلار در هر تن رسید .
همانطور که پیشتر اشاره شد ، تحولات خاور میانه هم حمایت کننده قیمت نفت خام بود . دادگاه عالی مصر به دلیل تظاهرات اسلام گرایان کارش را تعطیل نمود و ارتش سوریه به مواضع مخالفان در داماسکوس حمله کرد . سخت نیست که بفهمیم چرا مسائل ژئوپلیتیک حمایت کننده قیمت نفت خام هستند . در دیگر شاخص های اقتصادی که منتشر شد ، شاخص نظرسنجی مدیران خرید در بخش تولیدات صادراتی چین بود که در ماه نوامبر به (۵۰.۵) رسید . این شاخص از ان لحاظ اهمیت پیدا می کند که بدانیم برای اولین بار طی ۱۳ ماه اخیر ، به بالای سطح ۵۰ صعود کرده است . در روز دوشنبه ، ریسک های ناشی از مذاکرات سیاست مداران امریکایی برای حل بحران کسری بودجه کماکان در بازار وجود داشت ، اما نسبت به روزها و هفته های اخیر کمتر شده بود . تحلیلگران این موضوع را یکی از ریسک های نزولی برای قیمت نفت خام و دیگر کالاها و فلزات می دانستند .
فلزات صنعتی
داده های مثبت اقتصادی در چین که پس از ماه ها ، نشانه هایی از تغییر را با خود به همراه داشت باعث افزایش قیمت کالاها شد . قیمت فلزات صنعتی نیز همراه با کالاها افزایش یافتند . مس سطوح بالای شش هفته اخیر خود را در بازار لندن لمس نمود ، اما تردیدهایی که در مورد اقتصاد جهانی وجود داشت ، مانع از افزایش بیشتر قیمت فلزات شد . قیمت مس (۰.۲) درصد افزایش یافت و به ۸۰۱۳ دلار رسید . در دیگر فلزات ، روی به ۲۰۵۳ دلار افزایش یافت و سرب هم بدون تغییر نسبت به روز جمعه ، در سطح ۲۲۵۱ دلار بسته شد . اما الومینیوم افزایش قیمت ۲۰ دلاری را تجربه کرد و در ۲۱۱۳ دلار تثبیت شد .
موضوع ” پرتگاه مالی ” امریکا در بازار نفت تاثیر انچنانی نداشت ، اما بازار فلزات را تحت تاثیر خود قرار داده بود . همینطور که به اول ژانویه نزدیک می شویم ، ریسک بازار در این مورد افزایش می یابد . لازم به ذکر است که اگر سیاسیون امریکایی نتوانند به توافقی برای حل بحران کسری بودجه برسند ، قانون افزایش مالیات و کاهش مخارج دولت در اول ژانویه اجرا خواهد شد و به گفته بسیاری از اقتصاد دانان ، اقتصاد امریکا دچار رکود می گردد . از دیگر دلایلی که قیمت فلزات صنعتی در روز دوشنبه مثبت شد ، کاهش ارزش دلار امریکا در برابر یورو بود .
در بورس کالای ایران ، روز گذشته میانگین قیمت محصولات فولادی در بازار آزاد، به دلیل کندی معاملات روند نزولی به خود گرفت ، ضمن اینکه نوسان قیمت ارز هم همچنان از دلایل اصلی نوسان بازار فولاد محسوب می‌شود . بر این اساس ، میلگرد دیروز به ۱۷۳۰ تومان افت کرد ؛ ضمن اینکه نرخ پیشنهادی شمش در بنادر جنوبی در محدوده ۱۴۵۰ تا ۱۴۸۰ تومان اعلام می‌شود . هم چنین در روز دوشنبه ، قیمت مس در بورس کالای ایران، پس از یک هفته عرضه نشدن با روند نزولی همراه شد اما در بازار آزاد میانگین قیمت این کالا با رشد مواجه بود . در معاملات روز گذشته بورس کالا، مس کاتد شرکت ملی مس با قیمت ۲۲ هزار و ۱۵۰ تومان در هر کیلو معامله شد که نسبت به هفته گذشته ۴۷ تومان افت داشت . حجم عرضه این محصول یک هزار و ۲۰۰ تن بود که نسبت به هفته گذشته ۷۸۰ تن افزایش داشته است . مفتول مس شرکت ملی مس نیز با ۵۳ تومان کاهش نسبت به هفته قبل با قیمت ۲۲ هزار و ۶۹۳ تومان در هر کیلو معامله شد . همچنین کل عرضه برای این محصول ۷۸۰ تن بود که نسبت به یکشنبه گذشته افزایش ۴۰ تنی را تجربه کرده است . قیمت روی در بازار ازاد هم به ۶۱۰۰ توامن در هر کیلو رسید . الومینیوم هم در ۶۵۰۰ تومان در هر کیلو معامله شد . همانطور که مشاهده می کنیم ، با وجود افزایش قیمت فلزات صنعتی در بازار های جهانی ، قیمت محصولات فلزی در داخل رغبت چندانی برای صعود ندارد که ناشی از نوسانات دلار است .
فلزات گرانبها
برخی داده ها که از ایالات متحده به بازار منتشر شد بسیار نا امید کننده بود . به عنوان مثال ، شاخص موسسه مدیریت عرضه در بخش تولیدی بسیار منفی اعلام شد و به کمترین سطح سه سال اخیر خود نزول کرد . این امارهای منفی باعث افزایش فشار بر قیمت دلار امریکا شد که همین مسئله از عمده ترین دلایل افزایش قیمت طلا در روز دوشنبه بود . اما ریسک هایی که در زمینه موضوع ” پرتگاه مالی ” در بازار وجود داشت ، مانع از افزایش بیشتر قیمت طلا شد . دلار به میزان (۰.۵) درصد در برابر یورو نزول کرد و امارهای امریکا که نشان از نزول بخش تولیدی در ماه نوامبر داشت دلیل این مسئله بود .
قیمت طلا در بازار اسپات با (۰.۱) درصد افزایش ، به ۱۷۱۶ دلار و ۱۰ سنت رسید . طلا در بازار فیوچرز نیز حدود ۵ دلار صعود کرد و به ۱۷۱۷ دلار و ۶۰ سنت رسید . قیمت سکه بهار ازادی نیز به ۱۱۸۲۰۰۰ تومان در بازار داخلی رسید . هر گرم طلای ۱۸ عیار هم به حدود ۱۲۰ هزار تومان رسیده بود . دلار امریکا هم به ۲۴۵۷ تومان رسید .
از مهمترین مسائلی که در بازار طلای بین الملل مطرح می باشد ، مسئله تقاضای هند به عنوان بزرگترین خریدار طلای جهان است . قیمت طلا طی چند وقت اخیر و به دلیل سیاست انبساطی بانک های مرکزی سراسر جهان با رشد قابل توجهی مواجه شده بود و خریداران هندی را دچار مشکلاتی کرد . حال که قیمت طلا به کمترین میزان یک ماه اخیر خود رسیده است ، خریداران هندی تقاضای فیزیکی خود را افزایش داده اند و این امیدواری را به وجود امده اند که از قیمت طلا در این سطوح حمایت شود .
