معرفی سبد سهام کوتاه مدت 

مرداد  ۹۰

نکات مهم سبد سهام  کوتاه مدت  :

*سبد سهام پیشنهادی کوتاه مدت، برای بازه ی زمانی ۲۰ تا ۵۰ روز  تدوین شده .

* شرایط و یا اتفاقات خاص در یک صنعت می تواند سرنوشت سبد را تغییر دهد . ما سعی می کنیم  که در صورت بروز هر گونه تغییرات از طریق سایت  آخرین  تغییرات و نظرات  را  به  شما  اعلام داریم  تا در تصمیم گیری های خود لحاظ کنید  . ( باز هم  برای کاربران سایت تاکید می شود که به  ستون  شایعات و همچنین گزارش های روزانه  بازار دقت شود چرا  که  سیاست  سایت این  بوده  که در راستای سبد سهام پیشنهادی اطلاع  رسانی نماید .به خصوص در شرایط حال حاضر که توضیح  داده خواهد شد  در شرایط حساس  و خاصی قرار داریم  و باید به  شکل لحظه ای بازار  و اخبار سیاسی و اقتصادی رصد شود )

* این  سبد در کوتاه مدت  بر اساس شرایط فعلی بازار  تعیین شده و موارد  خاصی را  شامل می شود  که توضیح داده خواهد شد :

توضیح بسیار مهم  :

  اما در شرایط فعلی ارائه  سبد سهام  برای سهامدارن و فعالان  بازار از اهمیت  بالای ی برخوردار است . از این  منظر که  بازار یک دوره  نزولی را پشت  سر گذاشته و در آستانه  یک  حرکت صعودی قرار دارد . البته این  حرکت صعودی در طول این مدت  با  ۳ چالش اساسی مواجه است . چالش اول شرایط سیاسی کشور است که هر آن  ممکن  است  وضعیت  بازاررا  باردیگر تحت تاثیر خود  قرار دهد  . شرایط دوم را می توان  به ماهیت همیشگی بازار در ابتدای ماه  رمضان  دانست که  معمولاً با  اغاز این ماه  بازار سرمایه  کشور با ریزش و افت  معاملات مواجه می شود که  البته  جای امیدواری است که روند  سال های گذشته  تا حدودی این موضوع را  تحت تاثیر قرار داده و می توان  امیدوار بود  که شرایط این  بار نیز بهتر از سال  قبل باشد  . اما موضوع  سوم  شرایط سخت و عجیب بازار های جهانی است که یکی از عوامل بسیار موثر در بازار ما   برای جهت دهی به  شرکت های مهم و معتبر بورسی  و صنایع  برتر نظیر معادن ، فلزات  پتروشیمی  و همچنین شرکت های سرمایه  گذاری مرتبط با این  شرکت  ها  می باشد ( به  طور کلی محرک اصلی بازار ) از همین  رو بازار را  باید با  این  سه چالش در نظر داشت و هر تصمیمی را  با  این  موضوعات  هماهنگ  کرد که  البته  مسائل سیاسی وبازار های جهانی اثر گذاری بیشتری را در بازار خواهند داشت .

خوشبختانه  افت و اصلاح  قیمت ها  بسیار جدی و مناسب بوده و ریسک  حضوردر بازار به  شدت  کاهش یافته است   و در کنار این  موارد احتمالات  به خصوص یک احتمال ق وی که درزیر بحث  خواهد شد می تواند  به  روند  بازار و سهامداران  در خرید  و یا  فروش سهم  کمک  شایانی کند .

یک  احتمال قوی پیش رو  :

بازار دوران  افت  خودرا  سپری کرده است و این  نظریه  را  به  طور قطع و یقین  بسیاری از تحلیل گران  تکنیکال  و بنیادی تائید می کنند . اما  مهم ترین سوال  در حال حاضر این  است  که  آیا  ی ک رشد دیگر را در بازار شاهد  خواهیم  بود  . روز های گذشته  نیز این  موضوع  را  کمی تقویت  کرده  به خصوص وقتی بازار پس از یک  اصلاح  باردیگر رشد کرد و نشان  داد عزم او برای رشد قیمتها  جدی است  . این مهم ترین  احتمال  پیش روی بازار است که  به نظر میرسد طی ۱ الی ۲ ماه آتی بازار با  وضعیت  نسبتاً بهتری مواجه  باشد  که  البته  شروط بسیاری را  برای این رشد دارد .

بازار های جهانی: بی شک  این  بازار ها  هر روز در حال  تغییر و تحول هستند اما رویدادهای چند روز قبل نشان  داد تمایل به  کاهش در آنها وجود ندارد اما خبر های اروپا و آمار امریکا هم  می تواند چالش آفرین  باشد  . . این  عامل همانند تیغ  دوسر عمل خواهد کرد که هم از سوی ریزش و هم  رشد برنده است  . بازار معتقد است که  اگر دو عامل سیاسی  وبازار های جهانی هم  جهت  با هم  در کنار بازار حرکت  کنند  شرایط خوبی را در بازار شاهد خواهیم  بود .

و اما توصیه های همیشگی :

۱- به  سراغ  شرکت های نقد شونده  برویم . همواره  باید سبد سهام خود را در جهت و مسیری حرکت  دهید  که هر ان بتوانید ان  را  به نقد بودن نزدیک  کنید  . حتی در بدترین  شرایط بازار سبد سهام ما  باید به  سرعت  نقد شود . این  یکی از مهم ترین  خصوصیت  در انتخاب شرکت ها  در سبد سهام  این  ماه  بوده  که از این  فیلتر به  سلامت  عبور کرده اند .

۲-ریسک  خود را  محدود کنیم  . دو عامل سیاسی و اقتصادی  و همچنین شرایط بازار های جهانی مدام  این  زنگ  را در گوش ما  به  صدا در می آورد که  بیش ازان که  به  فکر یک  بازدهی بالا  باشیم در پی محدود کردن  ریسک  سبد و کاهش ریسک  سبد سهام  برآئیم  . نکته  بسیار مهم  اینجاست  که  در کنار کسب بازدهی معمول و  نرمال  بازار باید به  فکر کم کردن  ریسک حضور خود  دربازار بود .

۳-  انعطاف پذیر باشیم  : باید قبول کرد که  بازار غیر قابل پیش بینی شده است . بسیاری از رویداد های بازار را نمی توان پیش بینی کرد ( به خصوص مسائل بیرونی  نظیر حوادث سیاسی ،بازار های جهانی  و طرح تحول   ) اما  ما  باید رفتارخود را  بلافاصله  با این  تغییرات  همگام  سازیم . این  روز ها  رویدادهای بیرونی بسیار بر بازار موثر خواهند بود  .

اما توصیه  مهم  … توصیه می شود که  کسانی که  قصد خرید دارند  سرمایه خود برای قطعاً برای شرکت هایی که  برای بار اول به  بازار می ایند نیزنگهداری کنند ( شرکت های عرضه اولیه که  احتمالاً در نیر نیز عرضه می شود می تواند بسیار مورد  توجه  باشد و بی شک  حضور در این  شرکت ها  توصیه می شود. شرکت هایی مانند نفت و گاز پارسیان،چوب و کاغذ، گهر زمین ، صبا نور، و …  ) 

در خرید سهام  پله ای خرید کردن  را در دستور کار خود  قرار دهید  و همواره  سعی کنید  بین  ۲۵تا ۳۰% از دارایی خود را همواره پول نقد نگاه  دارید  تا در موارد لزوم  نسبت به  حضور در بازار و کاهش قیمت  تمام  شده  انعطاف بیشتری داشته  باشد  .

و نکته  آخر این که از خرید طلا  نیز غافل نباشید و می توانید  بخشی از دارایی های خود را نیز به  شکل این  دارایی کم  ریسک  نگهداری کنید .

*به توضیحات هر سهم  در مورد آن توجه کنید .

* در سبد سهام و در قسمت توضیحات قیمت گذاری نیز صورت گرفته . مسلماً این قیمت گذاری پیش بینی ما بوده و سرمایه گذار باید سعی داشته باشد تا برای بازه ی کوتاه مدت سهم را در پائین ترین قیمت ها  خریداری کند .به خصوص در مقطع  فعلی که  خرید در قیمت های پایئن  منطقی ترین  را ه برای کسب سود در بازار است  . به توضیحات  در مورد  هر سهم  توجه کنید  .باز هم  تاکید می کنیم  قیمت های ما  با دید محافظه  کارانه  لحاظ شده است. در صورت ایجاد چالشی مجدد در مسائل سیاسی احتمال  سقوط جدی بازار وجود دارد که حتی ممکن است  بسیاری از شرکت ها  از قیمت های پیشنهادی نیز  عبور کرده و پائین تر را  لمس کنند .

نکته  بسیار مهم  :

قیمت های درج  شده  بهترین قیمت هاست که  ممکن است  به  این  محدوده نرسد اما هر چه  به این  اعداد نزدیک تر باشد بهتر خواهد بود .

در این  سبد تغییراتی را  با توجه  به جو بازار و درخواست  سهامداران  ایجاد کرده ایم  که  سبد سهام  ما به  ۴ بخش تقسیم می شود  .

یک بخش سبد سهام کوتاه  مدت  با ریسک  نسبتاً کم  و متوسط 

بخش دوم  سبد سهام  کوتاه  مدت  با  ریسک  نسبتاً بالا 

بخش سوم سبد سهام بی دردسر!  که در بازه زمانی بیش از ۴ ماه نگریسته  شده  و با حداقل ریسک  به افرادی که  مشغله  بالایی داشته و با دید میان  مدت  به  بازار نگاه  می کنند  تهیه شده و

بخش چهارم  سبد سهام  بلند مدت  که  با دید بیش از ۴ ماه و حدود ۱ سال تنظیم  شده است  .

مسلماً ممکن است  اشتراک  برخی شرکت ها  دراین  سبد ها  وجود  داشته  باشد  که  نشان  دهنده ارزنده  بودن  سهم  هم در دوره  کوتاه  مدت و بلند مدت  است.  .

سبد سهام کوتاه  مدت  کم  ریسک  و با  ریسک  متوسط

سبد سهام  کوتاه  مدت  پر ریسک

سبد سهام  بی درد سر!

سبد سهام  بلند مدت

گروه  تحلیل گری بتاسهم

۸ مرداد  ۹۰