اگر به نمودار بلند مدت گروه بهمن نگاه کنیم می بینیم قیمت با عبور از سطح ۲۶۲ تومان روند صعودی جدیدی در حرکت خود ایجاد کرده است که مهمترین هدف سهم در بلند مدت رسیدن به سطوح ۳۹۰ و ۴۷۰ تومان می باشد
هدف ۳۹۰ تومانی در نزدیکی های مجمع نیز قابل تحقق می باشد ولی هدف ۴۷۰ تومانی شاید در انتهای سال ۹۰ قابل رویت باشد
اگر به موج شماری در نمودار هفتگی نگاه کنیم می بینیم اهداف موج ۳ و یا ۵ برابر با محدوده های بالای ۴۰۰ و مخصوصا ۴۵۰ می باشد که این اهداف متناسب با سطوح ۳۹۰ و ۴۷۰ مدنظری می توانند باشند
در مورد گروه بهمن مهمترین فاکتور در جهت تعیین رشد قیمت ، مشخص شدن زمینه های سرمایه گذاری شرکت پس از فروش سایپا می باشد در صورتیکه شرکت نتواند وجه ناشی از فروش سایپا را در یک سرمایه گذاری مناسبتر جایگزین کند سود شرکت تغییر مناسبی نخواهد داشت لذا فعلا همگان منتظر شفاف شدن بحث سرمایه گذاری های این شرکت هستند بحث خرید اپراتور سوم ویا بانک سرمایه گزینه هایی بودند که در یک مقطعی از شایعات روز بودند که فعلا در هاله ای از ابهام فرورفته اند هر چند بحث خرید اپراتور سوم هنوز نیز در حال پیگیری می باشد که می تواند گزینه جالبی برای این سهم باشد
اما درمورد سود سال ۸۹ نیز دو نکته وجود دارد که اولی بحث تعدیل سود شرکت به مبلغ ۸۵ تومان می باشد که این مطلب از قبل نیز قابل پیش بینی بوده است و شاید طولانی شدن ان باعث تعجب همگان شده است وگرنه خبر جدیدی نمی باشد و دومین مطلب میزان تقسیم سود خبهمن می باشد این شرکت طبق روال چند سال گذشته میزان سود تقسیمی بالایی نداشته است و هر سال شاهد تقسیم سود حدود ۲۰ تومانی بوده ایم هر چند باید توجه کرد سیاست تقسیم سود شرکت در سال های گذشته حدود ۵۰ درصد بوده است اما برای سال ۸۹ امکان رشد سود تقسیمی نیز وجود دارد که در صورت تحقق چنین امری شرایط گروه بهمن بسیار مناسب خواهد شد لذا چنانچه در گزارش تعدیلی سال ۸۹ سود شرکت به ۸۵ تومان و سود تقسیمی نیز بالاتر از ۴۰ اعلام شود شرایط گروه بهمن در قیمتهای محدوده ۳۰۰ تومان بسیار ارزنده می باشد با فرض قیمتهای ۳۰۰ تومانی فعلی و دریافت سود ۴۰ تومانی قیمت بعد از مجمع حدود ۲۶۰ تومان خواهد بود که با سود ۵۵ تومانی سال ۹۰ پی به ای سهم کمتر از ۵ خواهد بود لذا شرایط بلند مدت سهم نشان از کم ریسک بودن این گزینه می باشد و چنانچه دنبال یک سرمایه گذاری بلند مدت و با اطمینان باشیم می توانیم گروه خودرو مخصوصا زامیاد و سایپا و بهمن را در این لیست قرار دهیم
لازم به ذکر می باشد که اخرین سیاست تقسیم سودی که از طرف گروه بهمن اعلام شده است مبلغ ۱۰ تومان بوده است
حال نگاهی به شرایط کوتاه مدت سهم خواهیم داشت
در نمودار کوتاه مدت قیمت شاهد هستیم قیمت در حال رسیدن به خط حمایت میان مدت خود می باشد که انتظار داریم پس از رسیدن قیمت به این خط از ریز ش بیشتر جلوگیری شود قرار گیری میانگین ۵۰ روزه در محدوده خط حمایت ، نیز می تواند تاییدی بر اعتبار بیشتر محدوده ۳۰۰ تومان باشد اگر به فیبو اخرین موج صعودی نیز نگاهی داشته باشیم
می بینیم محدوده ۵۰ درصد فیبو برابربا ۳۰۴تومان می باشد سطح ۶۲ درصد فیبو ناچی نیز که معتبرترین سطح حمایتی می باشد در محدوده ۲۹۰ قرار دارد محدوده ۲۹۰ الی ۳۱۰ تومان محدوده خرید تدریجی این سهم می تواند باشد افراد کوتاه مدت می توانند تمرکز خود را بر روی سطوح زیر ۳۰۰ تومان قرار دهند تا از میانگین خرید بهتر ی برخودار بانشد
بنظر خرید تدریجی سهم در محدوده ۳۰۰ الی ۲۹۰ تومان گزینه میان مدت مناسبی خواهد بود
چهارشنبه ۷ اردیبهشت ۹۰
