مقدمه: شرکت فولاد خوزستان، نخستین کارخانه فولادسازی کشور به روش احیاء مستقیم، و دومین قطب تولید فولاد دربزرگترین کشورفولادساز خاورمیانه، جمهوری اسلامی ایران، میباشد. شرکت فولادخوزستان طراح ومبتکر نخستین کوره احیاء مستقیم گندله سنگ آهن بدست متخصصین توانای داخلی و برمبنای روش جهانی میدرکس ، ونیز سازنده اولین کوره پاتیلی با فن آوری کاملا ایرانی درواحد فولادسازی است.

روند سوداوری فخوز:

سال	سود هر سهم (ریال)	سود خالص (میلیارد ریال)
۱۳۹۵	۴۴۷	۶۴۶۷
۱۳۹۶	۸۶۷	۱۶۵۲۳
۱۳۹۷	۶۳۱	۳۱۵۵۰
۱۳۹۸	۶۶۸	۳۳۳۹۵

سوداوری شرکت با رشد خوبی همراه شده و این رشد در سال ۹۹ ادامه خواهد داشت

سود سازی ۹ ماهه۹۹:

شرح	واقعی۹ماهه	واقعی۹ماهه
سال مالی منتهی به	۹۹،۹،۳۰	۹۸،۹،۳۰
فروش	۲۰۸،۷۹۸،۵۴۳	۱۱۳،۲۷۸،۶۷۸
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱۲۶،۸۹۸،۷۷۷)	(۸۲،۸۵۷،۳۹۰)
سود و زیان ناخالص	۸۱،۸۹۹،۷۶۶	۳۰،۴۲۱،۲۸۸
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۷،۸۸۲،۱۴۲)	(۴،۹۳۵،۴۶۸)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۳،۲۶۹،۳۲۶	۷۷۸،۰۱۹
سود و زیان عملیاتی	۷۶،۴۳۸،۷۰۴	۲۶،۲۶۳،۸۳۹
هزینه های مالی	(۱،۶۸۹،۵۲۴)	(۱،۹۷۹،۲۷۴)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۷۳۲،۹۷۹	۴۳۵،۶۰۹
درامدها(هزینه های) متفرقه	۱،۸۵۳،۴۱۱	۱،۴۵۸،۷۸۶
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۷۷،۳۳۵،۵۷۰	۲۶،۱۷۸،۹۶۰
مالیات	(۵،۱۹۴،۶۰۵)	(۱،۷۵۲،۹۰۸)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۷۲،۱۴۰،۹۶۵	۲۴،۴۲۶،۰۶۵
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۱،۴۴۳	۴۸۸
سرمایه	۵۰،۰۰۰،۰۰۰	۵۰،۰۰۰،۰۰۰

فولاد خوزستان با سرمایه ۵۰۰۰میلیارد تومانی در ۹ ماهه ۱۴۴۳ ریالی دست یافته که ۱۹۵ درصد بیش از دوره مشابه سال قبل می باشد

تولیدات و فروش شرکت:

نوع محصول	مقدار فروش(تن) سال ۹۹	قیمت فروش (هر تن/ تومان) سال ۹۹	مقدار فروش(تن) ۱۱ماهه سال۹۹	قیمت فروش (هر تن/ تومان) ۱۱ماهه سال۹۹
گندله	۳۰۰،۰۰۰	—-	۳۱۹،۴۰۰	۱،۴۴۸،۰۰۰
اسلب داخلی	۹۰۰،۰۰۰	—-	۸۴۳،۰۰۰	۷،۹۲۳،۰۰۰
بلوم و بیلت داخلی	۱،۲۰۰،۰۰۰	—-	۱،۱۰۰،۰۰۰	۷،۵۰۰،۰۰۰
اسلب صادراتی	۴۹۰،۰۰۰	—-	۴۰۲،۸۰۰	۸،۳۴۵،۰۰۰
بلوم بیلت صادراتی	۱،۲۰۰،۰۰۰	—-	۹۵۹،۰۰۰	۸،۳۸۲،۰۰۰

اخرین نرخ فروش داخلی بلوم۱۰۷۰۰ و اسلب ۵۲۰۰ تومان و نرخ فروش صادراتی بلوم ۱۲۵۰۰تومان و اسلب صادراتی ۱۱۸۰۰ تومان می باشد

بررسی بهای تمام شده در شرکت فولاد خوزستان:

نام	مبلغ(میلیون ریال)	درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم	۱۵۱،۶۹۰،۰۰۰	۷۲
دستمزد مستقیم	۳،۰۰۰،۰۰۰	۱
سربار	۵۵،۷۹۰،۰۰۰	۲۷

همانطور که از جدول بالا مشاهده میشود دو سرفصل مواد اولیه و هزینه های سرباز بخش اعظمی از بهای تمام شده فخوز را تشکیل میدهند که در ادامه به بررسی این سرفصل ها میپردازیم.

مواد اولیه:

عمده مواد اولیه شرکت سنگ آهن و اهن اسفنجی بوده که از منابع داخلی تامین می شود

شرکت در ۹ ماهه پوشش پوشش ۶۲ درصدی بودجه مواد اولیه را داشته است

مصارف و منابع ارزی:

نوع ارز	مبلغ ارزی	مبلغ ریالی
منابع ارزی(یورو)	۲۳،۶۶۰،۰۰۰	—-
منابع ارزی (دلار)	۱۷۴،۷۰۴،۰۰۰
منابع ارزی(درهم)	۷۹۸،۸۴۰،۰۰۰	—-
مصارف ارزی(یورو)	۶۶،۱۰۹،۰۰۰	—-
مصارف ارزی(درهم)	۵۳۴،۲۳۰،۰۰۰	—-
دارایی های ارزی(یورو)	۱۹،۲۸۶،۰۰۰	—-

تراز منابع ارزی و دارایی های ارزی شرکت مثبت و رشد قیمت ارز باعث شناسایی سود تسعیر ارز در شرکت می شود

طرح های توسعه ای :

نام طرح	براورد سرمایه گذاری			درصد پیشرفت طرح تاکنون	سال بهره برداری
نام طرح	مبلغ میلیون ریال	نام ارز	مبلغ ارزی	درصد پیشرفت طرح تاکنون	سال بهره برداری
طرح افزایش ظرفیت	۶،۱۰۵،۰۰۰	یورو	۱۷۵،۲۷۰،۰۰۰	۴۰	۱۴۰۲
طرح بهینه سازی	۳،۴۵۶،۰۰۰	یورو	۲۵،۲۱۰،۰۰۰	۴۵	۱۴۰۱
پایداری تولید	۶،۱۸۸،۰۰۰	یورو	۱۸۴،۷۰۰،۰۰۰	۲۰	۱۴۰۱
پشتیبانی صنعتی	۹،۸۷۴،۰۰۰	یورو	۵،۷۶۰،۰۰۰	۲۴	۱۴۰۰

سهامداران عمده:

نام سهامدار	درصد سهام
سرمایه گذاری پایندگان	۴۶،۳
کارگزاری سهام عدالت	۳۰
صندوق بازنشستگی کشوری	۳،۳

نتیجه گیری:

نوع محصول	مقدار فروش(تن) سال ۹۹	قیمت فروش (هر تن/ تومان) سال ۹۹	مقدار فروش(تن) ۱۱ماهه سال۹۹	قیمت فروش (هر تن/ تومان) ۱۱ماهه سال۹۹
گندله	۳۰۰،۰۰۰	—-	۳۱۹،۴۰۰	۱،۴۴۸،۰۰۰
اسلب داخلی	۹۰۰،۰۰۰	—-	۸۴۳،۰۰۰	۷،۹۲۳،۰۰۰
بلوم و بیلت داخلی	۱،۲۰۰،۰۰۰	—-	۱،۱۰۰،۰۰۰	۷،۵۰۰،۰۰۰
اسلب صادراتی	۴۹۰،۰۰۰	—-	۴۰۲،۸۰۰	۸،۳۴۵،۰۰۰
بلوم بیلت صادراتی	۱،۲۰۰،۰۰۰	—-	۹۵۹،۰۰۰	۸،۳۸۲،۰۰۰

اخرین نرخ فروش داخلی بلوم۱۰۷۰۰ و اسلب ۱۲۴۰۰ تومان و نرخ فروش صادراتی بلوم ۱۲۵۰۰تومان و اسلب صادراتی ۱۱۸۰۰ تومان می باشد

نوع محصول	مقدار فروش(تن)۱ماهه سال ۹۹	قیمت فروش (هر تن/ تومان)۱ماهه سال ۹۹
گندله	۳۰،۰۰۰	۲،۴۰۰،۰۰۰
اسلب داخلی	۵۷،۰۰۰	۱۲،۴۰۰،۰۰۰
بلوم و بیلت داخلی	۱۰۰،۰۰۰	۱۰،۷۰۰،۰۰۰
اسلب صادراتی	۸۷،۰۰۰	۱۱،۸۰۰،۰۰۰
بلوم بیلت صادراتی	۲۶۱،۰۰۰	۱۲،۵۰۰،۰۰۰

فروش۱۱ ماهه میلیون ریال	۲۶۸،۶۶۵،۰۰۰
فروش ۱ ماهه میلیون ریال	۵۳،۵۹۱،۰۰۰
جمع فروش میلیون ریال	۳۲۲،۲۵۶،۰۰۰

بودجه کارشناسی:

شرح	پیشبینی ۱۲ ماهه
سال مالی منتهی به	۹۹،۱۲،۲۹
فروش	۳۲۲،۲۵۶،۰۰۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۲۱۰،۴۸۰،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۱۱۱،۷۷۶،۰۰۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۱۰،۰۴۰،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۳،۱۰۰،۰۰۰
سود و زیان عملیاتی	۱۰۴،۸۳۶،۰۰۰
هزینه های مالی	(۲،۲۰۰،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۹۰۰،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه	۲،۴۰۰،۰۰۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۱۰۵،۹۳۶،۰۰۰
مالیات	(۸،۳۸۳،۰۰۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۹۷،۵۵۳،۰۰۰
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۱،۹۵۱
سرمایه	۵۰،۰۰۰،۰۰۰

شرکت در صورت ثبات قیمت فروش فعلی توان اعلام سود بالای ۱۹۵ الی ۲۰۰تومان را خواهد داشت

جمع بندی:

شرکت با فرض سود ۲۰۰ تومانی سال ۹۹ سهم پی بر ای ۶،۵ مرتبه ای داشته است

شرکت ۶۷ درصد از سهام صنعت و معدنی گروه توسعه ملی را از طریق شرکت تابعه یعنی توسعه تجارت فراگیر فولاد خوزستان خریداری نموده که این شرکت با افتتاح طرح کنسانتره و گندله سازی خود به ظرفیت ۳ میلیون تن میتواند سود سرمایه گذاری خوبی برای فخوز به خصوص در سالهای اتی به ارمغان بیاورد

شرکت توان رشد قیمتی تا سطوح ۱۵۰۰ الی ۱۶۰۰ تومان را برابر ارزش ذاتی خود دارد

برای سال آینده شرکت توان فروش ۴۲ تا ۴۵ هزار میلیاردی با این نرخ های فروش فعلی را داشته که سود سازی شرکت می تواند در رنج ۲۷۰ الی ۲۸۰ تومان به ازای هر سهم قرار و قیمت سهام شرکت تا سطوح ۱۸۰۰ الی ۲۰۰۰ تومان هم رشد داشته باشد در این بین عدم کاهش جدی نرخ دلار از سطوح ۲۲ هزار تومان شرط مهمی می باشد

ماه	فروش سال ۹۹ میلیارد تومان	فروش سال۹۸ میلیارد تومان
فروردین	۱۷۴۹،۹	۱۱۳۵
اردیبهشت	۱۲۹۱،۷	۱۳۳۴
خرداد	۱۷۶۷،۸	۱۳۳۵،۵
تیر	۱۸۹۳،۵	۱۳۳۵،۵
مرداد	۲۶۹۵،۸	۱۴۳۹،۱
شهریور	۱۸۱۳	۱۲۶۵،۱
مهر	۳۸۶۱	۸۹۹،۶
ابان	۲۵۸۲	۱۳۶۶،۷
اذر	۳۲۲۴،۷	۱۱۱۴،۴
دی	۳۳۶۰،۳	۱۴۱۶،۱
بهمن	۲۶۲۶،۵	۱۳۳۳،۳
جمع	۲۶۸۶۶،۵	۱۴۰۷۷،۳

شرکت با رشد۹۱درصدی فروش در۱۱ ماهه امسال به نسبت دوره مشابه سال قبل همراه شده است

گروه تحلیل گری بتا سهم…

[/ihc-hide-content]

آخرین تحلیل‌ها

بتاسهم را دنبال کنید

تحلیل بنیادی فولاد خوزستان

روش‌های جایگزین پرداخت