خبر
در اين 3 شركت غذايي …
تحلیل خبر
بتا سهم – 6:29 اتفاقي كه در گروه غذايي رخ داده اين است كه اين شركت ها با سرمايه كم و حجم مبناي پايئن و شناوري ضعيف مورد توجه نوسان گيران قرار گرفتند . البته در اين كه وضعيت بنيادي اين گروه تغيير كرده و رشد سود را شاهديم شكي نيست اما بايد بين قيمت و رشد سوداوري تناسب برقرار باشد .
در غپاك صورت هاي مالي 3 ماهه بر سود 52 ريالي تاكيد داشت كه تحقق سود متناسب با سود شركت است . برخي فقط به بخش فروش نگاه مي كنند درصورتي كه اين شركت ها در خريد شير خام از دامدار و يا وادرات كره نيز با رشد هزينه مواجه اند . بااين حال هنوز اين سهم مورد توجه است اما از نظر بنيادي قيمت هاي فوق داراي فاند قوي نيست . سهامداراني كه دراين شركت ها فعاليت دارند بايد بسيار مراقب باشند .
غپينو اما گزارش بهتري دارد . سود 528 ريالي را با تحقق 29% مواجه ساخته اما معجزه نكرده است و عملكرد خارق العاده اي نداشته است . اين سهم نيز در برخي محصولات به خصوص در پفك ها از بودجه پيش بيني شده جلو تر است در ادامس نيزاز نظر مقداري كمي پيش رفته اما اين كه فكر كنيم غپينو هم تعديل بالايي بدهد غير منطقي است و شايد در بهترين حالت سود 800 ريالي در انتظار سهم باشد و قيمت شركت نيز در همين محدوده ها كمي كمتر قرار ميگيرد . البته سياست تقسيم سود اين شركت نيز بايد لحاظ شود كه 10% است .
غاذر ديگر سهمي است كه تقريباً منطقي ندارد او نيز سود خود را نسبت به دوره قبل دو برابر كرده است اما در 3 ماه تقريباً 14 ميليارد ريال فروش داشته !! اين رقم را شما با شركت هاي بزرگ مقايسه كنيد . به نظر ارزش بازار شركتي كه به زحمت امسال 1 ميليارد تومان سود بسازد نمي تواند 16 ميليارد تومان باشد!
توصيه ما اين است كه در اين گروه كمي مراقب اشند البته شرايط غبشهر و غمارگ متفاوت خواهد بود .
گروه تحلیل گری بتا سهم
29 تير 92
