خبر
گزارش 4 شرکت سیمانی …
تحلیل خبر
بتا سهم – 8:30 4 شرکت سیمانی دیگر گزارشات خود را به بورس اعلام کردند که وجه مشترک هر 4 شرکت کاهش سود , افزایش هزینه ها ناشی از طرح تحول و لحاظ نکردن افزایش نرخ سیمان است .
سیمان خاش سود خود را با کاهشی 85% از مبلغ 968 ریال در سال 89 به 145 ریال در سال 90 کاهش داده است که شرکت دلايل تغييرات را عمدتاً افزايش هزينه هاي توليدي به دليل افزايش نرخ حامل هاي انرژي، افزايش هزينه هاي جذب نشده در توليد، دريافت تسهيلات مالي جديد، کاهش سود نقدي سهام شرکتهاي سرمايه پذير، کاهش سپرده هاي بانکي و افزايش مقدار فروش اعلام نموده است و البته بازهم طرح تحول بلای جان این شرکت شده که به نظر میرسد در محدوده 2800 تا 3000 ریال بازگشایی شود .
بجنورد هم شرایط مشابهی دارد و با کاهش 60% سود مواجه است . که سود شرکت در سال 90 مبلغ 186 ریال اعلام شده است که این شرکت نیز عمده دلیل افزايش هزينه هاي توليدي به دليل افزايش نرخ حامل هاي انرژي، کاهش هزينه هاي فروش صادراتي، پيش بيني اخذ تسهيلات مالي جديد، افزايش زيان تسعير ارز تسهيلات صندوق ذخيره ارزي، عدم شناسايي درآمد فروش دارئيهاي ثابت و سود سپرده سرمايه گذاري بانکي اعلام نموده است و به نظر میرسد در محدوده 2000 تا 2200 ریال قیمت منطقی برای او باشد .
سیمان شمال با رشد بسیار جالب در فروش توانسته کمی جلوی ریزش سود را بگیرد اما او هم با اعلام سود 128 ریالی برای سال 90 با کاهش 15% مواجه شده است .
دراین شرکت نیز طرح تحول عمده دلیل عدم رشد سود است که احتمالاً قیمت سهم را تا محدوده 1000 ریال کاهش می دهد . البته شمال از ان دسته شرکت هایی است که با احتمال افزایش نرخ می تواند سرعت رشد بالایی را تجربه کند .
در بهبهان نیز با کاهش 28% سود مواجه ایم که سود سال 90 را به 2309 ریال رسانده است . او نیز با وجود رشد فروش اسیر طرح تحول شده و کاهش سود را رقم زده است که به نظر میرسد امروز در محدوده 10000 ریال قرار گیرد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
14اسفند 89
