خبر
بازگشت زامیاد…
تحلیل خبر
بتا سهم – ۹:۵۵ پیش ازاین و در تاریخ ۸ آبان در مورد زامیاد صحبت کرده بودیم . زامیاد امروز پس از مدت ها به بازار باز می گردد . نمادی که برای تعدیل منفی ناشی از کاهش سود وفروش متوقف شده بود اما با فروش سهام پاسارگاد حال با تعدیل مثبت به بازار می اید تا کمک حالی برای سایپا باشد . این شرکت که پیش ازاین سود هر سهم خود را مبلغ ۵۷۱ ریال اعلام نموده بود در تعدیل اخیر این رقم را به ۷۰۷ ریال افزایش داده است که این رشد را باید مدیون فروش ۱.۴% از سهام پاسارگاد باشد . درست است که این شرکت موفق به تحقق سود ۵۱% در سود خود شده است اما سود عملیاتی شرکت تنها با تحقق ۳۱% مواجه شده که حتی نسبت به سال قبل کاهشی قابل توجه را تجربه می کند .
اما دو نکته در مورد این شرکت واضح است که اولی تعدیل اخیر این شرکت به دلیل ماهیت غیر عملیاتی بوده و این نکته باید مورد توجه سهامداران باشدو نکته بعد عملکرد ضعیف شرکت در تحقق سود عملیاتی وفروش خوداست که با این روند نمی توان به تحقق سود پیش بینی شده امید چندانی داشت . درست است که شرکت تعدیل مثبت را به بازار ارائه نموده اما گزارش عملیاتی بسیار ضعیفی را ارائه کرده است که کاهش جدی سود و فروش نسبت به سال قبل در ان مشهود است .
و اما در مورد قیمت سهم …
شاید منطقی ترین قیمت برای زامیاد قرار گرفتن در محدوده ۱۸۰۰ ریال باشد قیمت های کمتر از ۱۸۰۰ ریال( هر چه به ۱۷۰۰ ریال نزدیک تر باشد حاشیه سود بیشتر است ) نیز می تواند در شرایط هیجانی محدوده مناسبی برای ورود مجدد جهت نوسان گیری باشد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۱۲آبان ۸۹
