نگاهی به بازار فردا شنبه ۲۸ دی ۹۲

هفته ناامید کننده بورس تهران پس از کش و قوس های فراوان به پایان رسید. در این هفته شاخص افت قابل توجه شاخص و کاهش چشم گیر قیمت سهم های مختلف بودیم. البته چنین اصلاحی با توجه به رشد قابل ملاحظه بازار پس از توافقات ژنو چندان دور از ذهن نبود. فشار عرضه ها منجر به از دست رفتن کانال ۸۶ هزار واحدی در نیمه دوم معاملات شد. رشد ارزش سهام در برخی تک سهم ها در گروه های مختلف نیز در برابر افت دیگر نمادهای معملاتی بازار به قدری ناچیز بود که در نهایت نتوانست از سقوط بیش از ۱۴۰۰ واحدی شاخص جلوگیری کند. برخی تصمیمات دولت در بودجه ۹۳ مانند افزایش نرخ خوراک، نرخ بهره مالکانه معادن، نرخ حامل های انرژی و افزایش مالیات بر ارزش افزوده موجب آزار فعالین بازار سرمایه شده و همچنین می توان گفت زنگ خطری است که برای سهام داران خوش بین به صدا در آمده است. اما از طرفی با توجه به فضای خوب سیاسی واقتصادی که در جامعه حاکم است با احتمال اجرای توافقات هسته ای وضعیت رو به سامانی را برای کشور خواهیم داشت از این رو فرصت بهبود روند سود دهی تا زمان برگزاری مجمع شرکت های بورسی کماکان وجود دارد و بنابر این می توان گفت که بازار سرمایه با توجه به روند مثبت واصلاحات قیمتی، در میان مدت و بلند مدت برای سرمایه گذارانی که هوشیار و آگاه باشند مکان امنی خواهد بود.

شایعه بازداشت  مسئولین بورس نیز از این دست شایعات بود که در سردرگمی بیشتر شاخص نقش آفرینی کرد. البته شاخص تنها متأثر از شایعات نبود خبر انتقال سهام شرکت های فرابورسی به بازار توافقی سبب شد تا افراد بسیاری دست به نقد کردن سهم های خود بزنند و احساس عدم اطمینان در این بازار شکل بگیرد. همانطور که می دانیم تصمیمات زودگذر ثمره احساس عدم اطمینان است معضلی که نقش پررنگ آن در سرخ شدن این روزهای بازار سرمایه به روشنی آشکار است.

در این راستا مدیر سرمایه گذاری دانایان پارس در گفتگو با یکی از سایت ها اعلا کرد: بازار سرمایه این روزها تحت تأثیر شایعات عمل می کند و این در تضاد با تئوری بازار کارا است از جمله این شایعات می توان به اختلاف مابین مسئولین و مدیریت بورس با برخی از اعضای شورای بورس عنوان کرد شایعات تا حدی بالا گرفت که خبر استعفای صالح آبادی نقل محافل شده بود.

کاخ سفید برای اولین بار رسما خلاصه‌ای از جزئیات فنی توافق هسته‌ای ایران و غرب و طرح اجرایی مورد توافق دو طرف را منتشر کرد. کاخ سفید روز پنج‌شنبه، ۲۶ دی برای اولین بار نقشه‌ راه ۳۰ صفحه‌ای حاوی جزئیات طرح اجرای توافق صورت‌گرفته میان ایران و غرب برای رقیق‌سازی ذخایر اورانیوم غنی‌شده ایران در برابر کاهش بخشی از تحریم‌ها را در اختیار نمایندگان و سناتورهای آمریکایی قرار داد.

این اقدام دولت آمریکا در پی درخواست‌های مکرر نمایندگان کنگره برای شفاف‌سازی پیرامون معامله هسته‌ای با ایران صورت گرفته است. آنچه در اختیار نمایندگان و سناتورها قرار گرفته “برنامه اقدام مشترک” نام دارد و به گفته جی کارنی٬ سخنگوی کاخ سفید٬ معمولا اسنادی از این دست به صورت عمومی منتشر نمی‌شوند.

در این متن آمده است که ایران متعهد است پس از انتشار گزارش جدید آژانس بین المللی انرژی اتمی که قرار است روز ۲۰ ژانویه (۳۰ دی) اعلام شود و آخرین جزئیات درباره برنامه هسته ای ایران را مورد اشاره قرار خواهد داد، تمامی فعالیت‌های خود در ارتباط با غنی سازی ۲۰ درصدی را متوقف کرده و هم‌زمان عملیات “رقیق سازی” نیمی از ذخیره اورانیوم ۲۰ درصدی خود را آغاز کند تا جایی که این مواد دیگر قابلیت “غنی سازی مجدد” را نداشته باشند.

همچنین بنابر این متن، ایران متعهد می شود تا ساخت سانتریفیوژهای جدید را متوقف کند و تلاشی برای جایگزین کردن سانتریفیوژهای جدید با آنها که از کار افتاده اند نکند و بدین ترتیب در پایان شش ماه زمان اجرایی توافق ژنو، ایران ذخیره جدیدی از سانتریفیوژهای جدید نخواهد داشت. توقف تامین یا سوخت‌رسانی و تکمیل رآکتور اراک؛ توقف تلاش ها برای پیشبرد برنامه هسته ای؛ توقف ساخت مجموعه‌های جدید هسته ای؛ تلاش نکردن برای احداث هرگونه مجتمع فرآوری سوخت و نگاه داشتن فعالیت های غنی سازی در سطح ۵ درصد، از عمده مفاد متن منتشر شده توسط دولت آمریکاست.

در ادامه این متن هم ایران باید متعهد شود که برای شفاف سازی هر چه بیشتر و اثبات اجرایی شد تعهدات اقدام کند و راهکارهای در نظر گرفته شده برای عملی شدن گام به گام این توافق‌نامه را به اجرا گذارد. در برابر اعضای گروه ۱+۵ متعهد شده اند: تحریم ها علیه صادرات محصولات پتروشیمی و واردات محصولات مربوط به صنعت خودروسازی ایران را معلق کنند؛ تحریم‌ها علیه خرید و فروش طلا و فلزات گرانبها توسط ایران در بازار جهانی را با شرایطی لغو کنند؛ لغو محدودیت ها برای تامین و واردات قطعات یدکی هواپیماهای مسافربری؛ توقف تلاش‌ها برای کاهش خرید نفت ایران در بازارهای جهانی؛ تسهیل مجاری بانکی و مالی برای انتقال ارز به خارج از ایران و برای مواردی چون ارزهای دانشجویی یا خرید دارو؛ اصلاح ساز و کارهای اتحادیه اروپا در ارتباط با مجوز پرداخت‌ها و گردش مالی و همچنین پرداخت حدود چهار میلیارد و ۲۰۰ میلیون دلار از درآمدهای بلوکه شده ایران در طی شش ماه زمان اجرایی توافق نامه ژنو.

مدیران برخی از بزرگترین شرکت‌های فرانسه شامل غول‌های انرژی جی.دی.اف سوئز و آلستوم قرار است ماه آینده میلادی به تهران سفر کنند که این سفر نشان دهنده موج جدیدی از حضور شرکت‌های غربی در ایران در نتیجه کاهش تحریم ها علیه ایران است.

عراقچی روز چهارشنبه اعلام کرد تا ۱۵ اسفند امسال یک میلیارد و ۵۵۰ میلیون دلار از مبالغ بلوکه شده ایران نیز آزاد و به حساب بانک مرکزی واریز می شود.

رئیس جمهور روسیه در دیدار با وزیر خارجه ایران که به مسکو سفر کرده است گفت پیشرفت‌های مربوط به برنامه هسته‌ای ایران تا حد زیادی محقق شده‌اند. وی همچنین ضمن قبول دعوت دکتر حسن روحانی همتای ایرانی خود برای سفر به ایران گفت: امیدوارم هر چه زودتر شما را در تهران ملاقات کنم.

طبق اعلام سخنگوی سازمان انرژی اتمی  بازرسان آژانس بین‌المللی انرژی اتمی در چارچوب توافق ۲۰ آبان ماه، ۹ بهمن از معدن گچین بندرعباس بازدید می‌کنند.

دولت در لایحه بودجه ، برای واگذاری سهام درآمدی در حدود ۱۵۰ هزار میلیارد ریال پیش بینی شده است که این ارقام باتوجه به عملکرد سال ۱۳۹۲ ، قابل تحقق است. تفاوت عملکرد سازمان خصوصی سازی و ارقام واریزی به خزانه بیانگر آن است که طی سال‌های آتی ارقام قابل توجهی از محل اقساط واگذاری‌های انجام شده قابل واریز به خزانه خواهد بود.

ندیمی از اعضای کمیسیون تلفیق مجلس در گفتگو با یکی از خبرگزاری های داخلی اعلام کرد که بر اساس اعلام نماینده دولت در این کمیسیون، تبصره هدفمندی پیش از پایان بررسی بخش درآمدی بودجه سال آینده به کمیسیون تلفیق ارائه نخواهد شد که در این صورت بودجه سال ۹۳ بدون بحث هدفمندی بسته می شود.

کارشناسان معتقدند افزایش قیمت حامل‌های انرژی بار تورمی جدیدی را به همراه خواهد داشت و از این رو این طرح باید در زمان رونق اقتصادی عملی شود نه در زمان رکود که در آن بسیاری از مردم با مشکلات زیادی در تامین مایحتاج اولیه زندگی روبرو هستند.

بانک جهانی در جدیدترین گزارش خود پیش‌بینی کرد رشد اقتصادی ایران در سال‌جاری میلادی از رشد زیر صفر خارج شده و به یک‌درصد برسد این نهاد معتبر بین‌المللی در گزارشی موسوم به «دورنمای اقتصادی جهان»، اعلام کرد: نرخ رشد تولید ناخالص داخلی ایران در پایان سال ۲۰۱۳، معادل ۵/۱- در صد برآورد شده است. بانک جهانی همچنین پیش‌بینی کرد: نرخ رشد اقتصادی ایران در سال ۲۰۱۵، ۸/۱ و تا سال ۲۰۱۶ به ۲درصد خواهد رسید.

در بازارهای جهانی شاهد رشد قیمت فلزات اساسی در بازار لندن هستیم.مس به ۷۳۵۰ دلار رسیده است .روی به ۲۱۰۰ دلار نزدیک شده و سرب نیز بار دیگر به بیش از ۲۲۰۰ دلار در هر تن رسیده است.انس طلا در ۱۲۴۴ دلار قرار دارد قیمت جهانی طلا پس از دو روز کاهش امروز تغییر چندانی نداشته است ولی بهبود وضعیت بازار سهام و امیدواری نسبت به بهتر شدن وضعیت اقتصادی جهان فشار زیادی را بر قیمت این فلز زرد وارد کرده است.

چهارشنبه شاخص کل با ثبت کاهشی ۱۴۰۸ واحدی به ۸۵۶۹۴ واحد رسید. دو نماد “ونیرو” و “خموتور” بیشترین افزایش قیمت را تجربه کردند و “خکاوه” و “فاراک” نیز بالاترین افت قیمت را پشت سر گذاشتند. همچنین “رمپنا” بیشترین تاثیر منفی و “شخارک” بالاترین اثر مثبت را بر شاخص گذاشتند.

دو نماد وبصادر و خساپا نیز بیشترین حجم معاملاتی را داشتند.

شنیده ها حاکی از این است که پس از هفته ها کش و قوس بر سر نرخ خوراک پتروشیمی ها، مبلغ ۱۳ سنت برای خوراک گازی، خوراک مایع با تخفیف ۷درصدی فوب و افزایش گاز اتان به ۲۴۰.۲ دلار در هر تن قطعی شده است

پتروشیمی خارک پس از اعلام سود بسیار عالی محدوده قیمتی ۷۴۰ تومانی و پوشش ۷۵درصدی تنها با ۶درصد افزایش قیمت بازگشایی شد. ظاهرا گاز ترش غنی که مورد استفاده پتروشیمی خارک است به ۳۳ سنت افزایش پیدا خواهد کرد. این پتروشیمی با ۳۰درصد تعدیل سود خود را به ۷۳۸۹ ریال رسانده. از طرفی با توجه به این که متانول را در بودجه ۵۰۰دلار و نرخ دلار را برابر با نرخ مبادله ای در نظر گرفته امکان تعدیل مجدد را نیز داراست. خارک قطعی گاز ندارد اما در این قیمت ها سنگین است و باید افزایش سرمایه بدهد.

زاگرس در روز منفی شاخص هم صعودی بود. اگر بدترین شرایط ممکن برای این پتروشیمی را در نظر بگیریم، یعنی فرض کنیم فروش و تولدیش رشد نکند و قیمت دلار نیز افت کند و از طرفی متانول نیز در بودجه ۵۰۰ دلار در نظر گرفته شود نه تنها اثر نرخ ۱۳ سنتی را خنثی می کند بلکه ۱۷۷۰ ریال نیز رشد سود خواهد داشت. زاگرس امسال حداقل ۶۵۰۰ ریال تقسیم می کند و سود سال بعد سهم می تواند ۷۲۰۰ ریال باشد. با پی بر ای ۵ هم در نظر بگیریم قیمت سهم باید بالای ۴۰۰۰۰ باشد.

آگهی پتروشیمی پارس آمد و ساتا طوری آگهی را اعلام کرد که منحصرا به نفع غدیر بود. فارس سود تلفیقی خود را ۷۰ درصد رشد می دهد. این شرکت در اطلاعیه ای که در سایت شرکت نیز موجود است اعلام کرده :نظر به اینکه عملکرد واقعی شش ماهه شرکت های گروه در دست تهیه می باشد پیش بینی می شود سود تلفیقی سال مالی منتهی به ۳۱/۳/۹۳ با تعدیل مثبت تقریبا ۷۰ درصدی مواجه شود.

با اوره ۳۸۰ دلاری کرمانشاه و شیراز تعدیل منفی نمی دهند. با این نرخ سود خراسان رشد هم خواهد داشت. با توجه به این که خراسان نرخ اوره را در بودجه خود ۲۹۰ دلار و نرخ گاز طبیعی را ۸۵۰ دلار دیده، ۲۰ میلیارد تومان هم ذخیره در نظر گرفته و ۲۳۷ واحد خانه سازمانی به فروش رسانده است یکی از کم ریسک ترین گزینه های گروه پتروشیمی می باشد و احتمالا تعدیل سنگینی به بازار اعلام خواهد کرد.

امروز اخباری مبنی بر مذاکره نفتی روسیه با ایران برای تامین نفت صادراتی به چین و افزایش صادرات نفت ایران به کره جنوبی منتشر شد. زنگنه نیز برای شل و بریتیش پترولیوم دو غول بزرگ نفتی اروپا دعوتنامه ارسال کرده است.

وزیر نفت همچنین طی مصاحبه ای اظهار امیدواری کرد که با پیگیری قوه قضاییه بدهی دو هزار و ۷۰۰ میلیون دلاری بابک زنجانی به وزارت نفت پرداخت شود.

روز چهارشنبه انتشار اخبار در خصوص عدم تعدیل مثبت در نمادهای پالایشی باعث افت قیمت در نمادهای این گروه شد. البته پوشش مناسب در گزارش های ۹ ماهه می تواند کاستی های موجود در گزارشات ۶ ماهه را بر طرف سازد و باعث افزایش اعتماد بازار به این گروه شود.

پالایش نفت بندرعباس به سطوح قیمتی ۱۴۰۰ تومان نزدیک شد فعلا سهم بدون یک پتانسیل بنیادی توانایی رشد بیشتر را ندارد. شاید گزارش ۹ ماهه بتواند زمینه ساز رشد این نماد تا سطوح قیمتی ۱۵۵۰ تومانی شود.

 در نماد شپنا قیمت ۲۷۰۰ تومانی به کف قیمتی این سهم تبدیل شده است. ظاهرا این نماد تعدیل مثبتی نخواهد داشت اما پوشش بالای ۷۰ درصدی در گزارش ۹ ماهه در مقایسه با پوشش ضعیف ۳۰ درصدی در گزارش ۶ ماهه می تواند موجب رشد قیمتی آن شود.

مدیر عامل پالایش نفت شیراز طی یک مصاحبه اعلام کرد که این شرکت در گزارش ۹ ماهه تعدیل مثبت نخواهد داشت و همین مساله باعث افت قیمت به سطوح زیر ۲۰۰۰ تومان شد. به نظر می رسد شراز اگر تعدیلی داشته باشد آن را به گزارش ۱۲ ماهه موکول کرده است.

۲۵ دی ماه با حضور جوادی، معاون وزیر نفت و مدیرعامل شرکت ملی نفت ایران و همچنین بورد، مدیرعامل شرکت مناطق نفت‌خیز جنوب ۲ قرارداد نفتی به امضا رسید. این قراردادها میان شرکتهای مناطق نفت‌خیز جنوب، لوله‌سازی اهواز، فولاد اکسین خوزستان و گروه مپنا در غرفه شرکت مناطق نفت خیز جنوب در پنجمن نمایشگاه صنعت نفت خوزستان منعقد شد.

موضوع قرارداد شرکت مناطق نفت خیز جنوب و گروه مپنا ساخت ۲۵۰ قلم از قطعات یدکی توربین رولز رویس می‌باشد که قرار است این پروژه در مدت زمان ۲۰ ماه به اجرا برسد. قرارداد دوم که قراردادی سه‌جانبه است، بین شرکت‌های مناطق نفت‌خیز جنوب، لوله‌سازی اهواز و شرکت فولاد اکسین خوزستان منعقد شد که موضوع آن تولید لوله‌های ۴۲ و ۴۸ اینچ بود.

قرار است این پروژه در مدت شش تا هشت ماه اجرایی شود. میزان اعتبار مورد نیاز برای اجرای این پروژه ۹۳۰ میلیارد تومان پیش‌بینی شده است.

مپنا روز چهارشنبه با صف فروش به معاملات خود پایان داد. به نظر می رسد این سهم در قیمت های ۱۱۵۰۰ ریالی مورد توجه حقوقی واقع شود. بترانس نیز با توجه به شایعه جریمه دادگاه بخاطر گرانفروشی برخی محصولات خود و فشار سازمان حمایت مبنی بر کاهش قیمت محصولات شرکت با صف فروش همراه بود. سطوح قیمتی ۶۲۰ تومان برای سهم بسیار مهم ارزیابی می شود.

در بانکی ها فقط نماد وکار مثبت بود و سایر نمادها با وجود انتشار اخبار مثبت سیاسی منفی و بعضا حتی صف فروش بودند. بانکی ها  تحت تاثیر افزایش نرخ احتمالی حامل های انرژی نیز قرار نمی گیرند اما این روزها اسیر دست دولت و عرضه ها توسط خصوصی سازی شده اند. با این حال حضور در این گروه ریسک چندانی ندارد و با دید بلند مدت و میان مدت می تواند نتایج خوبی به همراه داشته باشد.

گفته می شود یک بانک نیز برای واریز پول های بلوکه شده در چند مرحله معرفی خواهد شد که از بانک های ملت،صادرات و تجارت نام برده می شود. باید منتظر ماند و دید نام کدام بانک از قرعه دولت بیرون خواهد آمد، چون واریز پول‌های بلوکه‌ شده به علاوه واریز پول فروش نفت در گام دوم، می‌تواند تاثیرات خاصی در عملکرد آن بانک در آینده داشته باشد.

امروز خصوصی سازی عرضه ای در بانکی ها نداشت و بیشتر عرضه ها توسط حقیقی ها بود. وتجارت با دید افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی دارایی ها که به زودی اعلام خواهد شد بار دیگر به کمتر از ۳۸۰ تومان رسیده است. بانک تجارت توانایی رسیدن به سود بالای ۶۵ تومانی را داراست.

در این گروه مدیر پذیرش فرابورس از ارتقای بانک خاورمیانه از بازار پایه به بازار دوم فرابورس خبر داده است.

مدیرعامل سابق بانک پارسیان در گفت‌وگو با یکی از خبرگزاری ها اعلام کرد برداشت‌های ارزی سال ۹۰ به بانک‌ها برمی‌گردد. وی افزود: هیچ بدهی به بانک مرکزی نداریم و در واقع بدهی ما صفر است. بانک مرکزی به بانک‌های خصوصی اجازه نمی‌دهد در حساب‌های جاری خود بدهکار شوند.

همچنین امروز در اخبار منتشر شد که بانک ملت قصد دارد حداقل ۵۰۰ میلیون پوند معادل ۸۲۰ میلیون دلار از دادگاه تجاری بریتانیا درخواست کند. بعد از آن که دادگاه عالی این کشور سال گذشته حکم داد که دولت بریتانیا درباره تحریم بانک ملت اشتباه عمل کرده است.

نمادهای گروه ساختمانی همچنان با فشار عرضه مواجه اند. پی بر ای برخی از سهام این گروه به زیر ۵ نیز رسیده است و همچنان در حال افت قیمت هستند. آ س پ با توجه به افزایش سرمایه و تعدیل مثبت احتمالی در آینده تا حدودی مورد توجه است و پر معامله می باشد.

ثباغ در سه ماهه ۳ درصد از سود ۵۴۵ ریالی اش را پوشش داده است که با توجه به ماهیت آن این پوشش نگران کننده نمی باشد.

ثشرق از سود ۴۷۱ ریالی ۶ ریال آن را در سه ماهه منتهی به ۳۱ شهریور ۹۳ را پوشش داده است که با توجه به اینکه ممکن است پروژه های خود را تا پایان سال به فروش برساند این پوشش نگران کننده نیست.

در این گروه ثاخت برای مجمع تقسیم سود متوقف شد. همچنین نماد تسهیلات مسکن نیز بازگشایی شدند. همزمان با بازگشایی نماد معاملاتی اوراق حق تقدم، قیمت هر برگ از این اوراق با ۲۷ درصد رشد نسبت به روز دوشنبه رو به رو شد و ۵۷ هزار تومن افزایش یافت.

به نظر کارشناسان هرچند افزایش وام مسکن به میزان ۳۵ میلیون تومان منجر به افزایش قیمت خانه نمی‌شود اما بازار خرید و فروش مسکن را شیرین می‌کند. افزایش وام مسکن به ۳۵ میلیون تومان و اعطای وام ۵۰ میلیون تومانی به زوج‌های جوان بیش از تاثیر در افزایش یا صاحبخانه شدن افراد، جو روانی رونق بازار را به همراه دارد و ممکن است افزایش ناچیز قیمت مسکن به همین دلیل باشد.

در گروه سیمانی به نظر می رسد رشد نزدیک به ۳۰۰درصدی سهام این گروه طی یک سال باعث شده قیمت ها در این گروه به حد اشباع برسند. البته نمادهایی مانند سفارس، سغرب، سهگمت و سبهان همچنان زیر سطوح ارزندگی خود معامله می شوند و توانایی رشد بیشتر قیمت را نیز دارند. این چهار سهم می توانند در گزارش های ۹ ماهه و یا ۱۲ ماهه خود با تعدیل مثبت نیز مواجه شوند.

در این گروه سدور سود هر سهم سال مالی جاری خود را از ۹۵۰ ریال به ۱۰۲۱ ریال افزایش داده است و در ۹ ماهه نیز پوشش خوب ۹۵ درصدی داشته است.

در گروه دارویی کارشناسان بارها نسبت به وجود حباب هشدار داده بودند و اکنون شاهد هستیم که انتشار گزارش های بدون تعدیل مثبت باعث افزایش فشار فروش و ترکیدن این حباب ها شده است. بین سی نماد موجود در گروه دارو تنها هفت نماد یعنی وپخش، درازک، دزهراوی، دروز، دشیمی، دفرا و شتهران زیر سطوح ارزندگی خود معامله می شوند.

در نماد دارویی اسوه بازار انتظار سود ۵۰۰ تا ۵۵۰ تومانی را داشت ولی تعدیل مثبت اندک باعث شد این صف با صفوف فروش همراه شود.

در نماد والبر بازدهی منفی ۷درصدی نتیجه افزایش سرمایه بود. دسینا در ۹ ماهه ۱۶۶۶ ریال به ازای هر سهم محقق کرده است ( معادل ۷۰ درصد) و بر همان سود قبلی ۲۳۷۹ ریال تاکید کرده است

گزارش ۹ ماهه سبحان با تعدیل مثبت نزدیک به ۲۰ درصدی و پوشش بالای ۶۱درصدی همراه بود.

دزهراوی با وجود عدم تعدیل در ۹ ماهه همچنان مورد توجه می باشد. شرکت ۷۶ درصد سود خود را در ۹ ماهه پوشش داده است. به نظر می رسد این سهم در قیمت های ۴۳۰۰۰ و ۴۴۰۰۰ریالی متعادل شود.

تعدیل کیمیدارو و افزایش سود از ۹۵۰ به ۱۰۹۰ نتوانست انتظار بازار را برآورده کند و به همین جهت شاهد اصلاح آن تا سطوح ۸۶۰۰ و ۸۷۰۰ ریال خواهیم بود.

در این گروه تیپیکو احتمالا با توجه به شرایط بازار روز دوشنبه عرضه اولیه می شود و احتمالا هر فرد آنلاین برای خرید ۴-۵ میلیون تومان نقدینگی برای خرید نیاز داشته باشد. ناو سهم ۸۱۶۰ تومان محاسبه می شود.

جو منفی بازار باعث افت قیمت در هلدینگ ها شد. احتمال این که گزارشات میان دوره ای بتواند زمینه ساز مثبت شدن جو این گروه شود وجود دارد. تعدیل مثبت خارک هم نتوانست کمکی به حال وصندوق کند و به نظر می رسد این سهم فعلا در سطوح قیمتی ۳۸۰ تا ۴۰۰ تومان در نوسان باشد. تا جو منفی بر گروه پتروشیمی حاکم است رشد قیمتی این سهم چندان ممکن به نظر نمی رسد. تعدیل خارک بر شرکتهای سهام دارش بی تاثیر بود. گفته می شود این تعدیل بر سود وبانک حدود ۱۷ ریال و در وصندوق و تاپیکو زیر ۱۰ ریال تاثیر دارد.

آگهی بلوک ۴۰ درصدی پتروشیمی پارس خبر بسیار خوبی برای پارسان محسوب می شود. خرید این بلوک توسط پارسان می تواند باعث متحول شدن این سهم و غدیر شود. به نظر می رسد ساتا نیز برای خرید این بلوک توسط پارسان استوار شده باشد. پارسانی که در قیمت های ۱۰۵۰ تومان می توند فرصت های خرید خوبی بدهد.

توسعه صنایع بهشهر چهارشنبه به حمایت ۴۲۰ تومانی خود رسید که باید سبب متعادل شدن این سهم شود. وبشهری که فعلا اوضاع مناسبی را پیش رو ندارد. اما برخی معتقدند که خبرهای خوبی در دل سهم وجود دارد که فروش یکی از زیر مجموعه ها می تواند از این اخبار باشد.

در نمادهای غذایی همه چشم انتظار گزارش های ۹ ماهه هستند تا شاید بتواند بر این روند اصلاحی آغاز شده خاتمه بخشد. پگاه خراسان با آمدن به سطوح قیمتی زیر ۱۰۰۰ تومان به احتمال زیاد تا قیمت ۹۲۰ تومان افت خواهد کرد. انتشار گزارش ۹ ماهه بدون تعدیل مثبت مشابه با غشاذر، می تواند موجب اصلاح شدید در قیمت این سهم شود.

شایعه کاهش ۱۰ درصدی قیمت روغن خوراک در بازار مصرف باعث شد تا روند رو به نزول غبشهر ادامه داشته باشد. به نظر می رسد با توجه به مجمع خوب پیش رو ورود در قیمت های ۱۲۰۰ تومانی گزینه بدی نباشد.

در گروه فلزی افزایش نرخ بهره مالکانه و حقوق دولتی معادن، اثرات نامطلوبی بر فولادسازان وارد خواهد کرد. همچنین افزایش نرخ حامل های انرژی این صنعت را به شدت تحت تاثیر قرار خواهد داد. در این گروه به جز سهم فملی که بسیار ارزنده است و در پایین ترین سطوح قیمتی خود قرار دارد باقی سهم ها به حالت اشباع رسیده اند و امیدی به افزایش قیمتشان وجود ندارد.

البته افزایش قیمت سرب و روی و با توجه به این که نرخ لحاظ شده توسط شرکت های این گروه از نرخ های فعلی جهانی در بودجه کمتر است احتمال تعدیل مثبت آنها تا پایان سال از این محل بالاست.

در نماد ومعادن به نظر می رسد فشار فروش در قیمت های ۹۰۰ تا ۹۲۰ تومانی کاسته شود. در این نماد ترس سهام داران از تعدیل منفی باعث ایجاد فشار در عرضه ها شده است.

کنور در ۹ ماهه ۱۱۱۶ ریال از سود ۱۲۵۵ ریالی اش را پوشش داده است. وتوسم و ومعادن خریدار سهم در صف فروش امروز بودند.

در فاسمین و کروی احتمال تعدیل پس از افزایش سرمایه وجود دارد. حضور در فاسمین با توجه به قابلیت سودسازی و تقسیم بالاتر منطقی تر است.

در سرمایه گذاری ها پردیس در ۱۲ ماهه واقعی سال مالی منتهی به ۳۰/۹/۹۲ مبلغ ۱۱۱۶ ریال محقق کرده است.شرکت در ۹ ماهه ۶۷۱ ریال محقق کرده بود.عمده دلیل رشد سود شرکت سود مربوط به فروش سرمایه گذاری هاست.سود هر سهم شرکت با سرمای جدید ۷۲۵ ریال می باشد و تقسیم سود نیز بر مبنای همین سود خواهد بود.سهم با صف خرید روبرو بود و بیمه پارسیان و سرمایه گذاری تدبیر فروشنده سهم بودند

ونیرو نیز قصد دارد سرمایه خود را از ۲۴ میلیارد تومان به ۴۰ میلیارد تومان افزایش دهد.در وبوعلی بانک دی خریدار چند روزه سهم بوده است

وساپا با وجود پوشش خوب در ۹ ماهه به دلیل فروش های بیمه ایران از رشد محروم بوده است و فعلا بین ۱۷۰ تا ۱۹۰  در نوسان است

کدما از سود ۱۳۱۲ ریالی اش توانسته ۸۶۶ ریال آن را پوشش دهد( معادل ۶۶ درصد).شرکت قصد افزایش سرمایه خود را ۴۰۰ درصد افزایش دهد.

ایران خودرو برای تولید خودرو با استاندارد آلایندگی یورو ۴ در صورت توزیع سوخت یورو ۴ از تابستان سال آینده اعلام آمادگی کرد.

مدیر اجرا و نظارت بر استاندارد خودروی ایران خودرو افزود: به دلیل این‌که تولید ۱۰۰ درصد داخلی این قطعات مقرون به صرفه اقتصادی نیست، حدود ۶۰ درصد آن ها از مواد اولیه منابع خارجی تامین می شوند و در صورت برنامه ریزی منسجم با نهادهای مرتبط از جمله معاینات فنی مربوط به شهرداری ها یا سازمان حفاظت محیط زیست، ایران خودرو می‌تواند نسبت به برنامه ریزی و تامین بودجه ارزی و ریالی مورد نیاز برای تعویض مواردی که عمر مفید این دو قطعه به پایان رسیده اقدام کند.

در گروه خودرویی نمادها به کف قیمتی خود رسیده اند. کاهش به زیر این سطوح شرایط بدی را رقم خواهد زد. اما در صورت برگشت می توانیم شاهد یک نوسان ۵ تا ۱۰ درصدی باشیم. گزارش های ۹ ماهه با وجود این که بهتر از گزارش های ۶ ماهه است اما چنگی به دل نمی زند. باید منتظر تاثیر رفع تحریم ها بر روی معاملات این گروه باشیم.

خساپا و خپارس مثبت بودند و سایر نمادها منفی معامله شدند.سایپا به دلیل آگهی فروش املاک مازاد و فروش بخش زیادی از سهام زیر مجموعه ها مثبت می باشد.گفته می شود با فروش سهام برخی شرکت ها زیان تلفیقی شرکت نیز کاهش خواهد یافت.

خبهمن با شرایط بنیادی مثبت صف فروش بود و به زیر ۳۰۰ تومان سقوط کرد.در این سهم غدیر فروشنده ۲ میلیون سهمی بود

زامیاد یکی از سهم های خوب این گروه است. در این سهم بیمه ایران در روزهای اخیر و امروز فروشنده بوده است

در حالی که یکی از مهترین عوامل منفی شدن گروه خودرو تعدیل منفی خکاوه بود این سهم بعد از دو برابر کردن زیان خود با افت نزدیک به ۲۰ درصدی بازگشایی شد ولی صف خرید سنگینی تشکیل داد!

خاور نیز زیان ۴۲ تومانی خودرا به ۱۳۷ تومان افزایش داده است گزارش خاور نیز باعث خواهد شده است بازار فردا شرایط منفی تری را در این نماد شاهد باشد

در گروه خودرویی به نظر خیلی ها تلاش دارند چشم انداز یک سال اینده این گروه را سریعا در زمان حال پیاده کنند گروه خودرویی اگر قرار است یک سال اینده سود ده شوند و از زیان خارج شوند دلیلی ندارند در زمان فعلی بعد از رشد ۴۰۰ الی ۶۰۰ درصدی باز هم در کوتاه مدت رشد بالایی داشته باشند متاسفانه این روزها رشد خودرویی ها صدای خیلی از اهالی بازار را دراورده است چرا خکاوه با ۴۵۰ تومان زیان انباشته باید صف خرید داشته باشد بعد اکثر سهم های مطرح بازار ما با سود های بالا و پی به ای پایین هر روز منفی هستند کم کم این گونه رفتارهای متناقض در بازار باعث شده است خیلی از تحلیلگران به رشد کذایی و حبابی گروه خودرو اذعان کنند

گزارش خاور نیز که بدتر از گزارش خکاوه بود شک نکنید با امدن فرانسوی ها یا المانی هم صنعت خودرو به زودی و در یک ماه اتی هیچ یک از مشکلاتش حل نخواهد شد بهر عنوان حضور سفته بازارن رد نمادهای خکاوه خاور و خپارس مثل روز روشن است ما خرید این سه سهم را به هیچ عنوان توصیه نمی کنیم و مواظب باشید که خپارس نیز یک گزارش بسیار بدتر از خاور و خکاوه خواهد داد فردا احتمالا خاور بازگشایی بدون محدودیت خواهد داشت به جاست این نماد یک اصلاح ۳۰ درصدی داشته باشد

در مورد خاور و خکاوه یک موضوعی را باید دقت کنیم یکی از محصولات خاور و خکاوه کشنده ها هستند کشنده ها مثل اف هاش یا اکستروز منظورمان است حالا اگر اسم ها را من اشتباه کردم می بخشید ولی بهر عنوان ۱۸ چرخ ها یا کشنده های ۲۴ تنی جز محصولاتی هستند که کاربرد نظامی می توانند داشته باشند کشنده ها قبل از تحریم صنعت خودرو از قبل ها تحریم بودند اتحادیه اروپا سوید و المان را مجبور به عدم فروش کشنده ها به ایران کرده بود لذا اینکه تحریم خودرو برداشته می شود را باید توجه داشت که تحریم کشنده ها جز این تحریم ها نخواهد بود کلیه وسایلی که کاربرد در صنعت نظامی و موشکی ایران دارند جز تحریم ها هستند لذا خاور و خکاوه به این راحتی توان تولید کشنده ها را نخواهند داشت این یک مورد که باید به ان دقت شود که تحریم خودرو های سنگین با خودروهای سواری متفاوت است

ماشین حمل موشک همان کشنده هست لذا حساسیت در دادن تکنولوزی کشنده ها همیشه بالاست

اما مورد دیگر در مورد خودروهای سنگین بحث افزایش قیمت شدید این خودروها در این یک سال گذشته است یک پراید کلا ۲۰ میلیون است یک خانواده براحتی می تواند پراید را بخرد بفروشد و یا یکی پرایدش را دوتا کند بهر عنوان ۲۰ میلیون برای خیلی ها پولی نیست لذا داشتن ۲ الی ۳ تا ماشین سواری شاید برای خیلی ها مبلغ بالایی نباشد اما در مورد خودروهای سنگین مثل کشنده ها مبلغ یک ماشین کم کم بین ۳۰۰ الی ۸۰۰ میلیون تومان می باشد قدرت خرید مردم بسیار کم شده است واقعا خرید یک کشنده یا اتوبوس در مقطع فعلی راحت نیست

یک پراید را می شود دوتا پراید کرد ولی خرید یک اتوبوس و یا تبیدل یک اتوبوس قدیمی به یک اتوبوس جدید در مقطع فعلی شاید اصلا ممکن نباشد لذا مشکلات خودروسازهای سنگین خیلی شدیدتر از ان چیزی است که ما فکرش را کنیم

انتقال جو روانی منفی هفته جاری به معاملات هفته بعد محتمل است و البته عرضه اولیه نسبتا قابل توجه هلدینگ دارویی تامین نیز فرایند نقد کردن سهام را می تواند در روزهای معاملاتی پیش رو تحریک کند. با توجه به تعطیلی پیش رو در روز یکشنبه، نمی توان شاهد معاملاتی پر حجم در روز ابتدایی هفته بود. به نظر نمی آید که پس از تعطیلی هفته آینده، روند منفی در کلیه گروه ها را نظاره گر باشیم و ثبات البته شکننده ای بر معاملات حکمفرما خواهد شد.

شنبه ۲۷ دی ۹۲