گزارش بازارامروزشنبه ۱۷ تیر ۱۴۰۲
سبزو سرخ های کسل کننده !
بازار امروز در یک وضعیت خاص و ویژه قرار داشت از یک سو بعد از راند اخیری که دولت حسابی صورت و فک و دهن بازار را مورد عنایت قرار داده بود برخی دوباره تشویق میکردند و انگیزه میدادند که از جا بلند شود و برخی هم ناامیدانه سالن را ترک کردند و به این بازار دل نبستند ! حکایت امروز بازار ما حکاین این فریاد هاست که میخواست بازار بلند شود و تلاش هایی هم داشت ولی نشد و نتوانست !
هفته سوم تیر را در حالی آغاز میکنیم که به نظر همچنان بازار هم در تکاپوی این است که از این شرایط فاصله می‌گیرد یا نمی‌گیرد ؟ ما امیدواریم ولی واقعیت و حجم معاملات چیز دیگری می گوید ! امروز یک عقب گرد تمام عیار در حجم داشتیم و هر چه امید رشته بودیم پنبه کرد ! ارزش کل معاملات امروز بازار ۱۰.۵۸۳ میلیارد تومان بوده که از این مبلغ ۵۸۰۰ میلیارد تومان آن مربوط به معاملات خرد سهام و صندوق های قابل معامله سهامی بوده است. و همین کم حجمی و بی رمقی به نظر کمی کار را برای بازار سخت کرده است . اما در هر صورت به نظر می‌رسد بازار این توانایی را دارد که آهسته آهسته از مسیر افت فاصله گرفته و در یک ثبات نسبی به بهبود اوضاع برسد
اگر به خاطر داشته باشید در روزهای گذشته روی دو سناریو احتمالی در بازار صحبت می‌کردیم که اولی بر مبنای ادامه روند یک روز مثبت و یک روز منفی و فشرده‌تر شدن فنر بازار تاکید می‌کرد و احتمالاً روزهای شهریور و مهر را روزهای مهم برگشتی برای بازار می‌دانست و سناریوی دیگر بر این مبنا بود که عوامل چندگانه نظیر رشد نرخ ارز خبرهای گروه‌هایی نظیر پالایش و بانک و خودرو گزارش‌های میان دوره‌ای فصل مجامع و تحولاتی از این دست باعث برگشت اعتماد به بازار میشود طی روزهای گذشته تک و توک اخبار این چنینی را شاهد بودیم اما هنوز واکنش بازار واکنش قوی نیست و فقط خود را در ثبات و عدم ریزش نشان داده است البته که هنوز بسیاری از این عوامل نظیر گزارش‌ها و فصل مجامع به بازار نرسیده است و باز چه سخت که درد دل ما باز می شود و از شدت انباشت این اطلاعات برای روزهای اخر !! به هرحال امیدواریم با انتشار سریع‌تر این گزارش‌ها ،بازار به آن شکلی که پیش‌بینی میشود پیش رفته و از این فضا فاصله بگیرد . در جمیع جهات معتقدیم ریسک به ریوارد بازار در این نقطه جایی قرار دارد که افت بیشتر را سخت می‌بینیم و شاید در جا زدن‌های بازار وجود داشته فرسایشی باشد اما ریسک کردن و خرید کردن در اینجای بازار خیلی خطرناک نیست تا حدودی کف بازار زده شده ولی سقف او باز نمی شود !!
اما به عادت روال قبل به سراغ رویدادهای مهم هفته برویم که به نظر برگزاری برخی مجامع و انتشار برخی گزارش‌های سه ماهه و همچنین جهت نرخ ارز و خبرهای احتمالی از نرخ خوراک و ماجراهای ادامه دار آن میتواند مهمترین اخبار فعلی بازار این هفته باشد در مورد نرخ ارز مطلبی را چند روز قبل بیان کردیم بد نیست با توجه به فضای فعلی یک بار دیگر مروری بر آنچه گفته شد داشته باشیم به نظر اتفاقات این حوزه کمی متفاوت تر پیش می رود بیایید کمی اقتصادی‌تر به ماجرا نگاه کنیم دولت به وضوح اعلام کرده است که کسری بودجه دارد به دلیل اینکه از تبعات افزایش قیمت بنزین می‌ترسد آن را افزایش نمی‌دهد و چوب این ترس را باید شرکت‌های صنعتی کشور بدهند حالا مهمم نیست زیانده شوند یا تعطیل شوند! در این میان نکته‌ای وجود دارد و آن هم این است که با این دست فرمان که قرار است گشایشی اتفاق نیفتد و اگر هم گشایشی باشد جنسش نفت در برابر غذاست قطار کسری بودجه متوقف نخواهد شد و راهی برای جبران این کسری باقی نمی‌ماند جز سه موضوع
یک چاپ پول یعنی دوباره موتور چاپ پول را روشن کنیم و الهی به امید تو اتفاق دوم افزایش نرخ ارز که شک نداریم دولت به زودی نرخ تسعیر ۳۸ را به نرخ رسمی کشور تبدیل کرده و ۲۸ و ۵۰۰ فقط برای چند کالای خاص در نظر گرفته میشود که البته امروز هم تقریباً همین شکل است اما هنوز جاهایی با ۲۸ و ۵۰۰ کار می‌کنند راه حل سوم به نظر راه حل اجتناب ناپذیری است به نام افزایش نرخ بنزین که اگر دولت تحمل کند و شش ماه دوم سال رخ ندهد قطعاً یا در سه ماهه پایانی و یا سال بعد اتفاق خواهد افتاد. و جمع‌بندی موارد بالا به این شکل است که در صورتی که در مسیری به جز مسیر توافق و افزایش درآمدها پیش نرویم دیر یا زود دوباره چرخه تورم سراغ اقتصاد کشور می‌آید و دارایی‌ها برای حفظ ارزش خود دست به کار میشوند.
از همین روست که معتقدیم افرادی که در حال حاضر در بازار و سیستم اقتصادی کشور فعالیت می‌کنند باید به سراغ ارزنده‌ترین دارایی رفته تا در موج تورمی بعدی مصون بمانند معتقدیم دلار بازار ملک و سهام همچنان ۳ گزینه خاص مقصد پول‌ها هستند که احتمالاً این بار با توجه به فشرده شدن فنر بازار سرمایه این بازار میتواند نقش مهم‌تری را ایفا نماید برای همین است که برخی معتقدند بازار سرمایه با فشرده تر شدن فنر خود جمع شده و جایی می پرد که این عوامل خود را نشان دهند !
و اما در مطلب آخر به سراغ مهمترین رویداد این دو هفته انتهای تیر خواهیم رفت یعنی برگزاری مجامع همانطور که می‌دانید شرکت‌ها یا بهتر است بگوییم اکثر شرکت‌ها به مجمع می‌روند و این برگزاری میتواند برای سهامداران حائز اهمیت باشد از سه بعد میتوان مجامع را برای بازار مهم دانست بعد اول این است که بازگشایی و توقف نمادها پروسه مهمی است که به خصوص فکر میکنیم در بازگشت و بازگشایی میتواند شرایط جالبی را رقم زده و برای بسیاری که دل و دماغ حضور در مجمع را ندارند از نظر قیمتی اصلاح خوبی را داشته و بازار را از نظر قیمتی و نموداری در یک پله خوب دیگر قرار دهد افت قیمت سهم‌ها بعد از مجامع میتواند فرصت خوبی برای جریان پول تماشاچی بازار باشد تا با توجه گزارش‌های سه ماهه و چشم انداز سود ۱۴۰۲ فضای بهتری را رقم بزند . نکته بعد اخبار مهم مجمع است که در آن روز به خصوص توسط مدیران شرکت اعلام و ابلاغ میشود و میتواند در سرنوشت یک سهم بسیار موثر باشد به نظر این موضوع رویدادی است که باید همزمان خود را در کدال و در شفاف سازی بعد از مجامع نشان داده تا در سطح دسترسی همه سهامداران به کدال و اطلاعات شرکت‌ها قرار داشته باشد . به نظر خبرهای داغ مجامع و رویدادهای آن میتواند در وضعیت بسیاری از سهم‌ها موثر باشد
نکته اخر در مورد خود تقسیم سود شرکت هاست که میخواستیم بنویسیم ولی حقیقتا انرژی زیادی برای ما نمانده بود و این بازار هم انگیزه خوبی برای نوشتن نگذاشته به فردا موکول میکنیم …
داروساز های ویتامینه
در نمادهای دارویی شاهد روند مثبت خوبی هستیم دریافت افزایش نرخ ها از یک سو و سود سازی های بالا از سوی دیگر سبب شده تا سهام دارویی با اقبال خوبی همراه شوند
در دسانکو شاهد روند مثبت و صف خرید سنگینی بودیم دسانکویی که تا قیمت های ۱۱۰۰ و ۱۲۵۰ تومان جای رشد دارد تحولات بنیادی هم در افزایش نرخ محصولات و هم افزایش تولیدات مقداری به واسطه ورود ماشین الات جدید را شاهد هستیم
دلقما به قیمت های ۴۲۰ نزدیک شد سهمی که استارت رشد قیمتی خوبی زده و از بابت جهش فروش در ۳ ماهه مورد اقبال واقع شده است این سهم وضعیت بنیادی خوبی داشته و با سود سازی بالایی همراه می باشد دلقمایی که امسال شنیده می شود با این فروش های سنگین که عمدتا به واسطه دریافت افزایش نرخ از محصولات انتی بیوتیکیش می باشد سود قابل توجهی خواهد داشت
درازی شایعات سود سازی ۵۰۰ الی ۵۵۰ تومانی دارد سهم اصلاح قیمتی خوبی داشته و به حمایت قوی ۲۶۰۰ تومان رسید و واکنش خوبی نشان داد سهم در روند برگشتی قرار گرفته و تا قیمت های ۳۲۰۰ الی ۳۶۰۰ تومان جای رشد و برگشت دارد صورت های مالی ۳ ماهه قوی در انتظار این سهم است
دتماد چند وقتی است پر حجم شده است دتماد در فروردین با فروش ۵۷۱ میلیارد ریالی مواجه بود و اردیبهشت این عدد ۱۴۷۶ و خرداد ۱۶۸۸ میلیارد ریال ۳ماهه ۳۷۳۷ میلیارد ریال بود و مدت مشابه سال قبل این عدد ۲۵۰۰ میلیارد ریال است
دفارا دپارس خاص هستند در دپارس سهم اگر خوب باز شود و کمی کاهشی باشد میتواند گزینه خوبی برای بازار شود . دراین گروه دجابر هم شرایط بدی را ندارد و ددانا هم خوب است ولی درتکیب این دو در شفا وجود دارد
روی شفا هم شرایط خوبی را شاهدیم و میتواند جالب باشد به نظر قیمت های زیر ۲۲۰۰ برای شفا قیمت خوبی است
سیمانی ها و انتظارات بالا
در نمادهای سیمانی شاهد روند مثبت خوبی هستیم سیمانی هایی که انتظارات بالایی ازبابت گزارش های ۳ ماهه خود ایجاد کرده اند
سبهان به سمت قیمت های ۱۲۰۰۰ تومان نزدیک شده است سهمی که سود سازی بالایی داشته و روند معاملاتی خوبی دارد این سهم سیمانی شنیده می شود امسال سود ۱۸۰۰ تومانی خواهد داشت که با پی بر ای فوروارد ۶ الی ۷ ارزش ذاتیش همین محدوده ۱۲۰۰۰ تومان خواهد شد
سهرمز برای اغاز دور بعدی رشد قیمتی باید سطوح قیمتی ۲۸۰۰ تومان را در هم بشکند سهم دو هدف بنیادی ۳۲۰۰ و ۳۶۰۰ تومانی را دنبال میکند سهمی با قابلیت رسیدن به سود ۵۵۰ الی ۶۰۰ تومان برای سال جاری که توان بنیادی بالایی دارد این سهم در ۶ ماهه به سود خوب محدوده ۳۰۰ تومانی رسیده و از همین بابت وضعیت خوبی دارد
ساوه ۱۵ هزار تومانی شد سهمی که امسال شنیده می شود ۲۴۰۰ الی ۲۵۰۰ تومان سود سازی دارد تحولات بنیادی سهم از فروش های ماهانه مشخص و این سیمانی قدرتمند که حجم تولیدات بالایی هم در زمینه سیمان خاسکتری و هم سفید دارد در موقعیت خوبی قرار گرفته است
ستران در قیمت خوبی باز شود میتواند گزینه خوبی برای خرید و کمی صبر روی این سهم و رفتن به افزایش سرمایه باشد . گزارشی بخواهید سهم بخرید اردستان ساوه سابیک سخوز سفانو بهترین های گروه هستند .
به نظر این شرکت ها گزارش خوبی میدهند و با دید نوسان هم بخواهید سراغ بازار بروید سهگمت و سشرق گزینه های خاص تری هستند .
سرمایه گذاری های خوش نوسان
در نمادهای سرمایه گذاری شاهد روند مثبت خوبی هستیم برخی سرمایه گذاری ها شانس صعود خوبی دارند
واتی با روند مثبت همراه شد این سهم اوضاع و احوال خوبی داشته و به نظر می رسد در مسیر برگشتی به قیمت های ۱۸۰۰ و حتی ۲۰۰۰ تومان برسد سهمیکه هم ارزش ان ای وی بالایی دارد و هم امسال با سود سازی خوبی همراه می باشد
ونیرو استارت رشد قیمتی بالایی را زد و از سطوح ۳۲۰ تومان به قیمت های ۵۰۰ تومان رسید دلیل این امر انتشار صورت های مالی ۱۲ ماهه با سود سازی بالا بود که سبب شد تا این سهم با اقبال خوبی همراه شود ونیرویی که به سقف قیمتی خود رسیده و بر سر مقاومت قوی قرار دارد
تاصیکو در قیمت های خوبی قرار گرفته است کف حمایتی ۸۶۰ تومان بارها سبب برگشت روند این سهم شده است تاصیکویی که سود سازی بالایی دارد و ارزش ان ای ویش هم در محدوده خوبی قرار گرفته است برگشت ارام روند سهم تا سطوح ۱۰۰۰ تومان مورد انتظار است
بانک های خوش سود
در نمادهای بانکی فشار عرضه بالا بود اما بانک هایی که تحولات بنیادی خوبی دارند مورد اقبال هستند
در وشهر شایعات خوبی به گوش می رسد شنیده می شود هم در صورت های مالی ۳ ماهه سود بالایی محقق شده و هم برای کل سال بانک با تحولات خوبی هم از بابت فروش دارایی و هم سود عملیاتی همراه خواهد شد وشهری که تا قیمت های ۱۶۰۰ و ۲۰۰۰ تومان جای رشد دارد
ونوین روند نوسانی رو به پایین داشت سهم میلی به کاهش قیمتی جدی نداشته و حمایت بسیار قوی در سطوح ۵۶۰ تومانی دارد این سهم بانکی در شرایط بسیار خوبی به سر برده و شایعات سود ۴۰ تا ۵۰ تومانی در ۳ ماهه دارد که هر چه سود به سطوح ۵۰ تومان نزدیک تر باشد سهم شانس رشد بیشتر قیمتی دارد
وبصادر مهمترین پتانسیلش افزایش سرمایه ۳۰۰ درصدی از تجدید ارزیابی می باشد سهم به سمت کف قوی ۲۲۰ تومان عقب گرد می کند سهمی که اوضاع و احوال خوبی در صورت تجدید ارزیابی پیدا و باز با اقبال همراه خواهد شد
چهارگوشه بازار
شپاس به زودی به مجمع می رود شنیده می شود در مجمع طبق روال سال های قبل ۸۰ درصد سود تقسیم خواهد کرد که به ازای هر سهم ۴۰۰ تومان خواهد شد همچنین شنیده می شود سهم در ۳ ماهه به سود ۱۶۰ الی ۱۸۰ تومانی رسیده است سهمی که شایعات سود ۷۰۰ تومانی برای سال جاری دارد
خدیزل صف خرید سنگینی زده و به نظر می رسد با این صف خرید سنگین به سمت قیمت های ۱۱۰۰ الی ۱۲۰۰ تومانی برود سهم اصلاح خوبی را تجربه و با توجه به توان سود سازی ۱۶۰ الی ۱۷۰ تومانی برای سال جاری با اقبال خوبی همراه شده است وضعیت فروش شرکت عالی و انتظارات به شدت از سهم بالا رفته است
فزر قصد رشد بیشتر و عبور از سطوح ۴۲۰۰ تومان را داشته که با فشار عرضه ها ناکام ماند رشد قیمت طلا کمک زیادی به روند صعودی سهم خواهد کرد فزری که تابعیت بالایی از روند قیمت طلا و دلار ازاد داشته و در انتظار مشخص شدن روند دلار و طلا در هفته جاری است
امروز ولساپا منفی بود ولی حجم خوبی داشت ولساپا که از گزینه هایی جذاب است که می تواند با دید میان مدت مورد نظر باشد، در مجمعی که اخیرا تشکیل داد دو خبر به نسبت مهم را منتشر کرد. یکی در خصوص فروش زمینی به سایپا بود که از این محل می تواند حدود ۶۵۰ میلیارد تومان سود شناسایی کند و دیگری تغییرات قابل توجه عملیات شرکت از زبان مدیر عامل بود. باید توجه داشت که اگر فروش مجدد لیزینگی ممکن شود، رشد سود آوری قابل توجهی در انتظار این شرکت خواهد بود.
روی گزارش دارویی ها می شود مانور خوبی داد و سهم خوب پیدا کرد . در میان دارویی ها، دپارس همچنان می تواند گزینه ای خریدنی و جذاب باشد، در صورتی که حال پس از توقف چندروزه بعد از مجمع در قیمتی منطقی بازگشایی شود و کمی هم اصلاح کند بد نیست. دپارسی که عملکرد ماهانه خوبی داشت و در گزارش ۱۲ماهه حسابرسی شده تلفیقی به سود ۱۷۷۴ تومانی رسید، در حالی که در سود اصلی این عدد ۸۰۳ ریال بوده است. این شرکت که در سال ۱۴۰۱ حدود ۷۵۸ تومان سود به ازا هر سهم محقق کرد، میتواند این رقم را امسال به حدود ۱۰۰۰ تومان برساند.
در بین شرکت های پخش دارو، هجرت جزو گزینه های خوب محسوب میشود و احتمالا به واسطه رشد سود بهار بتواند نظر بازار را به خود جلب کند. نماد با توجه به گزارش های ماهانه در فصل بهار ۴،۴۷۹ میلیارد تومان فروش داشته که نسبت به مدت مشابه قبل رشد ۱۶۰ درصدی تجربه کرده. سهم در مدت اخیر رشد قیمت داشته و درصورت اصلاح، میتوان آن را بیشتر مورد بررسی قرار داد. هجرت احتمالا امسال بین ۶۸۰ تا ۷۰۰ تومان سود را داشته باشد.
در بین بانکی ها انصافا وخاور هم با این مجوز افزایش سرمایه خوب ظاهر شد . وخاور طی یکماه اخیر و در بازار نزولی حدود ۱۶% رشد قیمتی و عملکرد عالی در تابلوی معاملات داشته و عمدتا بخاطر بهبود صورتهای مالی شرکت بوده است. بعنوان مثال جمع درآمد تسهیلات اعطایی سه ماهه وخاور ۲۰۴۳ میلیارد تومان بوده که همین عدد برای سال ۱۴۰۱ مبلغ ۱۲۸۰ میلیارد تومان بوده و رشد مناسب ۶۰% بدست آمده است که نشانه بهبود و رشد عملکرد شرکت می باشد. از لحاظ قیمتی نیز سهم در آستانه رسیدن به سقف تاریخی قرار دارد که واکنش به آن می تواند بسیار تاثیرگذار در روند قیمتی آینده سهم باشد.
سیتا در بین سیمانی ها واقعا خاص است و میتواند سهم کم ریسکی باشد . سیتا در گزارش ۱۲ماهه ۱۴۰ به سود عملیاتی ۲۷۴۳ میلیارد تومانی رسیده که ۹۵% آن از محل درآمد سود سهام بوده است و ۵% باقیمانده از محل سود فروش سرمایه گذاری ها . سود هر سهم نیز ۲۵۶ تومان بوده که رشد ۸۸درصدی نسبت به سال قبل داشته است.
اپال از نظر نموداری واقعا به معنای واقعی کلمه و فارسی سخت دچار شده ولی یک فروش دارایی زده و میتواند به سهم کمک کند . گویا یک باب ساختمان با کاربری مسکونی واقع در تهران منطقه فرمانیه، خیابان موحد دانش، خیابان بوستان، خیابان نیلوفر، پلاک ۱۴ در زمینی به متراژ ۱۱۲۵ مترمربع و زیربنای ۹۵۲ مترمربع را از طریق مزایده واگذار نماید و این اثرات خوبی در سهم دارد
در گروه لاستیک پکرمان از گزینه های پردرآمد گروه است که عموما نسبت به دیگر هم گروهی های خود با نرخ بهتری میفروشد. رشد فروش شرکت در خرداد با توجه بازار همراه شد , در نتیجه میتوان انتظار این افزایش تقاضا را بعد از گزارش ۳ ماهه هم داشت. پکرمان در ۱۴۰۱ به ازا هر سهم ۱۴۸ تومان سود شناسایی کرد که این رقم برای امسال میتواند به ۳۵۰ تومان برسد.
با دید کمی صبر به نظر رمپنا گزینه خوبی باشد هنوز بازار به ابعاد ارزندگی این سهم دقیق پی نبرده و میتواند جالب باشد بترانس هم بد نیست ولی خرید دمثبت امروز توصیه نمی شود باید صبر کرد زیر ۳۱۰۰ ۳۲۰۰ ریال سراغ سهم رفت بنیرو هم با دید نوسان چند روزه بد نیست در کل سهم های گروه برق قابلیت های خوبی دارند
در گروه حمل و نقل در سایر اعضای گروه شایعه شده حخزر گزارش ۳ماهه بسیار خاصی را راهی کدال میکند و در این قیمت ها با یدد نوسان بد نیست
