گزارش بازارامروزدوشنبه ۱۰ بهمن ۱۴۰۱
پس از سوگ سهراب !
امروز بازار با ترس و لرز معاملات را آغاز کردو سعی میکرد هر طور شده خود را از فشار فروشی که دیروز ایجاد شده بود نجات دهد . سوگ سهراب کشی که خودرو نماد آن بود امروز کمی فروکش کرده بود ولی همه از تردید و ترس در دل خود حرف میزدند. از ترسی که هر بلایی ممکن است دوباره برسر بازار بیاورند . ولی در کل روزهای قبل گفتیم چه بخواهیم و چه نخواهیم نخ تسبیح تمام شور و فتنه های بازار در خودرویی است و امروز در نیمه های بازار با خبرهای خودرویی وضعیت کمی بهتر شد . کمی درمورد این گروه صحبت کنیم که امروز خبر رسید که پس از حمله دیروز به بازار ،امروز قرار است جلسه ای تشکیل شود و کمی سیاست ها هماهنگ تر باشد و در اصل جلسه اصلی فردا خواهد بود تا در مورد رفتن به بورس کالا و یا تغییر فرمول صحبت شود . یک پیشنهاد داریم و به نظر اجرایی کردن آن خیلی سخت نیست . جلسه شورای رقابت به طور زنده برای عموم پخش شود تا نظرات در آن در حضور مردم بیان شود نه پشت درهای بسته و حتی اگر برخی به این قایل نیستند بهتر است تصمیم گیری با رای گیری صورت گرفته و ارا به شکل شفاف و روشن به عموم اعلام گردد … بگذریم و سراغ بازار امروز برویم که ابتدا داشت سعی میکرد کمی درد خودرو را فراموش کند و از ان رد شود و بعد با خبرهای رسیده وضعیت بهتری را نیز تجربه کرد …
یکی برای بازار مثال جالبی زد بیان می کرد که این روزها و لحظات فعلی شبیه روزهای پس از سوگ است… کم‌کم دوستان و آشنایان از دور خانواده سوگ دیده دور می شوند و هر یک سمت سرنوشت و فعالیت و زندگی عادی و روتین خود می روند . هیچکس نمی‌تواند آن ضربه روحی را که برای آن خانواده و حتی برای بقیه به وجود آمده فراموش کند اما اثرات آن به مانند روز اول سوگواری نخواهد بود… بازار هم به همین شکل رفتار خواهد کرد کم کم اثرات شوک منفی خودرو در سایر صنایع کمتر شده و به سمت عادی شدن پیش می رود اما یک نکته را داشته باشید ضربه ای که این اتفاق و این شوک به بازار وارد کرده آنقدر شدید و عمیق بوده که تا مدت ها همه را درگیر خود خواهد کرد
جریان سریع ،تند و انقلابی خروج پول از بازار به واسطه رفتار غیرمنطقی دولت در مواجهه با بازار دقیقا همین شرایط را رقم زده و ما شاهد چنین اتفاقی هستیم که خروج جریان پول، تبعاتی را برای بازار به همراه بیاورد… یکی از مهم ترین تبعات این خروج جریان پول بی تفاوتی نسبت به رویدادها و اتفاقات خواهد بود که تا قبل از این ممکن بود خیلی سریع واکنش بازار را رقم بزند اما حالا بی تاثیر یا کم اثر است. به نظر می رسد کاهش حجم معاملات روزهای آتی احتمالاً یکی از مهم‌ترین این تبعاخ منفی بازار است و هر وقت حجم بالای ۸هزار تثبیت شد تازه میتوان از کاهش تبعات آن گفت
البته راه حل هایی برای نجات از این ماجرا وجود دارد مثلا شوک درمانی و ورود اخبار مثبت به بازار شاید کمی از شدت این رویداد بکاهد اما قبول کنید اثر منفی این اتفاقات بیش از آن بوده که بتواند با این رویداد ها فضا را به شکل اساسی تغییر دهد
اما راه برگشت و بهبود و تقویت بازار چیست؟؟!!
بسیاری معتقدند چند اتفاق به طور مداوم و پی در پی برای بازار رخ داد تا این حجم وسیع خروج جریان پول در بازار رقم بخورد .اتفاق اول سیاست‌های ارزی غلطی بود که همگان به آن اذعان داشتند و دولت بر عدد ۲۸ و ۵۰۰ تاکید کرد و همچنان هم تاکید می کند.
موضوع دوم بحث بودجه بود که دولت با علم به اثرات منفی اعلام نرخ ها باز هم روی مواضع غیر منطقی و غیر اصولی خود پافشاری کرده و بی توجه به جو اقتصاد و بازار،نرخ گذاری های غیر منطقی در بودجه را ادامه داد و در نهایت آنچه چه ضربه نهایی و به نوعی تبر گونه به ریشه این درخت بود داستان های شورای رقابت و خودرو و در نهایت دستور شفاهی معاون اول رئیس جمهور بود که باعث بروز این جریان در بازار شده است .
این تحولات سه‌گانه‌ی خودرویی و حجم بالای خروج پول و تکمیل جریان بی‌اعتمادی در بازار باعث بروز این شرایط در بازار شده و قطعاً برای بازگشت امید و اعتماد به بازار و تعمیم جریان اعتماد باید در ترمیم همین سه رویداد و سه مسیر حرکت کرد
البته زمزمه‌هایی از این موضوعات شنیده می شود که مثلاً برخی از شرکت ها بخشی از ارز خود را با دلار ۴۲ و ۴۳ می‌فروشند و به زودی آثار این تسعیر در صورتهای مالی شرکتها پیدا می شود یا در بودجه بسیاری معتقدند اگر پیشنهادات ارائه شده در مجلس رای بیاورد شوک خوبی برای بازار خواهد بود که البته در دل آن بحث خودرو هم وجود داشت
و در آخر در مورد خودرو نیاز به یک شوک همه گیر و قوی داریم که بتواند بازار را از این فضا خارج سازد اما یکی مثال جالبی می زد و می گفت حکایت بازار ما و این خوش بینی ها حکایت زنی است که زیر دست و پای شوهر کتک میخورد و له می شود و فردا آن روز با صورتی کبود و چشم های ورم کرده او را به طلافروشی میبرند تا برای اینکه از دلش در بیاورند طلایی برایش بخرند … نه به آن کتکی که به بازار میزنید و نه این حرف ها و صحبت های حمایتی …
و حرف آخر این روزها مولدسازی به اسم رمز جدیدی برای اظهارنظرها تبدیل شده و شاهدیم که خبر های ریز و درشت زیادی در مورد آن منتشر می شود از اثرات آن فعلاً در بانکها و دولت و شرکت ها صرف نظر میکنیم اما در صحبتهای وزیر اقتصاد این نکته وجود داشت و آن هم جایی بود که میگفت قرار است با استفاده از ابزارهای مالی بخشی از این دارایی ها مولد شود … عزیزان با خود چند چند هستید مامن و بستر و پایگاه و خانه اصلی ابزارهای مالی بازار سرمایه است .با بلدوزر به جان بازار افتاده اید پایه‌های آن را که اعتماد و شفافیت است خراب کرده و ضربه های آخر را محکم تر میزنید و بعد میخواهید ابزارهای مالی را از طریق این بازار به مردم عرضه کنید!!!! شما جیب مردم را در روز روشن در این بازار زدید حالا چطور از آنها دعوت میکنید ؟؟!! به نظر میرسد به مانند سایر بخش ها هیچ دید و منطق اقتصادی در دولت در این حوزه وجود ندارد و رفتار متناقض و چند پهلو غیر اصولی و غیر منطقی در این حوزه به خوبی نشان دهنده همین بحث است… بگذریم و سراغ بازار برویم
درخشش دارویی ها
در نمادهای دارویی وضعیت بنیادی بهتری را شاهد بودیم این وضعیت بنیادی سبب شکل گرفتن معاملات مثبت در برخی نمادهای گروه شد
در این گروه دکوثر صف خرید خوبی بست سهم در قیمت های ۶۵۰ تومان معرفی و تاکنون بازدهی ۱۰ درصدی داشته و با صف خرید به رشد خود ادامه می دهد این سهم دارویی برای سال جاری سود ۱۵۰ تومانی و برای سال اینده سود ۲۵۰ تومانی خواهد داشت بدین ترتیب ارزش ذاتی میان مدتی سهم بالا ارزیابی و سهم با دید میان مدت تارگت های بالایی دارد
در دروز شایعات افزایش سرمایه ۱۰۰۰ درصدی از تجدید ارزیابی مطرح شده است همچنین شرکت با توجه به افزایش نرخ دریافتی و افتتاح خط تولید بایوهازارد خود در موقعیت مناسبی از نظر سود سازی قرار دارد سهمیکه در صورت عبور ازقیمت های ۲۲۰۰ تومانی وارد موج صعودی قوی با تارگت های ۲۵۰۰ الی ۲۸۰۰ تومانی می شود
دارویی فارابی هم به واسطه افزایش نرخ انتی بیوتیک ها از یک سو و جهش سود شرکت های زیر مجموعه به خصوص دکپسول از سوی دیگر در موقعیت سود سازی قوی قرار دارد سهم فعلا در رنج قیمتی ۲۰۰۰ الی ۲۲۰۰ تومان در نوسان است اما اگر موفق به شکست سد قیمتی ۲۲۰۰ تومان شود تا سطوح ۲۶۰۰ تومان رشد خواهد کرد
به طور کلی دراین گروه منفی های دفارا دارو دپارس ددانا درازک و برخی دیگر و حتی تیپیکو میتواند گزینه خوبی برای بازار بوده و شرایط خوبی را رقم بزند . گروه دارو یکی از خاص ترین های بازار در گزارش ها بود و خوب عمل کرد و به نظر میتواند در مسیر پیش رو بهتر و قوی تر عمل کند
معدنی های خوش اتیه
در نمادهای معدنی هم شاهد روند نوسانی مثبت بودیم معدنی هایی که اتیه خوبی داشته و اصلاح قیمتی سبب اقبال مجدد بازار به این گروه شد
در گروه فلزات خود فملی با این خبرهای دیروز عرضه کاتد واقعا میتواند برای سال بعد متفاوت ظاهر شود دیروز کاتد پس از رقابت ۳,۷۲۰,۳۸۳ ریال شد و یک پرش جدی را دراین مدت داشته است این خبر برای فباهنر هم خبرخوب و مهمی است و رشد قیمت محصولات او را رقم می زند . فملی و فباهنر را در نگاه توجه تحلیلی داشته باشید
در فزر سهمی که تولید کننده طلا و موجودی خوبی هم از شمش طلا دارد با روند برگشتی همراه شد سهم نوسانات بسیار جذابی با کف حمایتی ۳۰۰۰ الی ۳۲۰۰ و هدف ۳۶۰۰ تومانی دارد این سهم اوضاع بسیار خوبی داشته و امسال توانایی رسیدن به سود ۵۵۰ الی ۶۰۰ تومانی را دارد که با این سود سازی ارزش ذاتی سهم برابر با قیمت های ۳۶۰۰ تومان است
کالسیمین هم در قیمت های ۲۴۰۰ تومان حمایت شد سهمی که برای امسال سود ۴۰۰ تومانی داشته و ارزش ذاتیش همین محدوده فعلی می باشد کالسیمین در انتظار مشخص شدن وضعیت فروش دلارهای صادراتیش است و به نظر می رسد این سهم نیز در رنج قیمتی ۲۲۰۰ و ۲۴۰۰ به عنوان کف قیمتی و هدف ۲۶۰۰ الی ۲۸۰۰ تومان فعلا نوسانی باشد
در نماد باما هم خبرهای خوبی از سهم می رسد سهمی که اصلاح جانانه ای داشته و از سطوح بالای ۹۰۰ تومان به کف قیمتی ۷۲۰ تومان نزدیک شده است انتظار برگشت سهم می رود به خصوص این که پول قوی همچنان در کاما جریان داشته و شنیده می شود شرکت در حال ارزش گذاری جلگه های اسمانی از شرکت های زیر مجموعه به منظور عرضه در فرابورس است
ساختماتی های صعودی
در نمادهای ساختمانی روند صعودی سهام این گروه با نوسانات مثبت ادامه داشت سهامی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و همچنان به واسطه تحولات مثبت در بازار مسکن با رشد ارزش دارایی همراه می باشند
در ثمسکن سهم همچنان کف قیمتی ۴۰۰ تومان را بسته و با این کف قیمتی و هدف ۴۶۰ تومان نوسانات خوبی می دهد این سهم ساختمانی در صورت شکست قیمت های ۴۶۰ تومان مهمان قیمت های ۵۲۰ تومانی خواهد شد سهمیکه به زودی اشهد عرضه ۱۵ درصد سهام مسکن جنوب از شرکت های زیر مجموعه سود سازش خواهد بود
ثاخت ۲۶۰ تومانی ریسک کمی دارد سهمی که اصلاح خوبی داشته و به حمایت قوی رسیده است این سهم تا قیمت های ۳۰۰ تومان جای برگشت را دارد ارزش گذاری بالای دو پروژه مگا پارس و نارنجستان شرکت به ارزش ۵ همت از پتانسیل های اصلی شرکت است ظاهرا ثاخت به دنبال فروش هر دو پروژه نیز می باشد که در صورت وقوع سود بسیار بالایی را شناسایی خواهد کرد
ثتران پس از رشد قیمتی خوبی که داشت با اصلاح همراه شده است سهم بازدهی ۵۰ درصدی داشته و نیاز به کمی استراحت دارد حمایت های ۴۸۰ تومانی در سهممی تواند سبب متعادل شدنش شوند با توجه به توان سود سازی بالای ۱۰۰ تومانی این سهم جای رشد تا قیمت های ۶۰۰ تومان را پس از اصلاح خواهد داشت
بانک های حمایتی
در نمادهای بانکی شاهد روند حمایتی خوبی بودیم بانک هایی که وضعیت بنیادی مناسبی داشته و می توانند با اقبال همراه شوند
از نظر بنیادی این گروه خیلی تغییر خاصی را شاهد نبوده ولی با دید کوتاه مدت اصلاح خوبی را داشت به نظر بد نیست منفی امروز این گروه بعد ازاین اصلاح جدی مورد توجه باشد وبصادر وبملت تجارت گزینه های خوب این گروه بوده و میتوانند جالب باشند وشهر هم با دید نوسان و ریسک پذیری بالا گزینه خوبی است . ولی در کل در این گروه وبملت همیشه بهترین عضو گروه بوده است
بانک تجارت در مسیر رو به رشد قرار و به قیمت های ۱۶۰ تومان برگشت سهمی که به موقع حمایت شد و اگر بتواند در سطوح بالای ۱۶۰ تومان تثبیت شود تا قیمت های ۱۸۰ و ۲۰۰ تومان جای رشد را خواهد داشت این سهم بانکی هم با وضعیت بنیادی خوبی همراه و امسال سود خوبی از زیر مجموعه ها حاصل خواهد کرد
در بانک سامان هم شاهد برگشت سهم از سطوح حمایتی ۲۴۰ تومان هستیم این سهم بانکی تا قیمت های ۲۶۰ جای نوسان مثبت را دارد و در صورت شکست این سد قیمتی مهمان سطوح ۳۰۰ تومان خواهد شد بانک سامانی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با صورت های مالی ۹ ماهه و سود سازی جهشی که داشته است امسال می تواند در گروه خود به بازدهی مناسبی برسد
کف حمایتی ونوین در سطوح ۳۲۰ تومان حمایت بسیار قوی می باشد این سهم سهم بانکی که امسال شایعات سود ۶۵ تومانی و ارزش ذاتی ۴۰۰ تومانی دارد در رنج قیمتی ۳۲۰ تومان و اهداف ۳۶۰ و ۴۰۰ تومان بازدهی خوبی دارد ونوینی که سود سازی بالایی داشته و در بین بانک ها اوضاع بنیادی خوبی دارد .
خودرویی های تعادلی
در نمادهای خودرویی شاهد روند تعادلی در سهام این گروه بودیم خودرویی هایی که اصلاح زیادی داشته و امروز خبر تشکیل جلسه هیئت وزیران برای بررسی عرضه خودرو در بورس کالا را دارند البته جلسه اصلی فرداست و برخی اظهار امیدواری کردند که ماجرا کمی ختم به خیر شود .
سایپا درست بر سر حمایت ۲۲۰ تومانی متعادل شد سهمی که افت بیشتر باعث می شد اوضاع سهم و روندش بر هم بریزد اگر اخبار مثبتی از جلسه وزرا خارج شود و عرضه در بورس کالا تداوم داشته باشد این سهم توان برگشت و رشد ۲۰ درصدی تا سطوح بالای ۲۶۰ تومان را پیدا خواهد کرد
در ایران خودرو هم قیمت های ۲۸۰ تومان سبب واکنش خوبی در این سهم شد ایران خودرو هم ۲۵ درصدی اصلاح زده و به قیمت های حمایتی قوی رسیده است سهم باید از هیمن سطوح به سمت قیمت های ۳۲۰ و ۳۶۰ تومان برگردد فعلا سهم حمایت قوی را تجربه کرده است
قطعاتی ها هم جالب هستند . دراین گروه ختوقا اصلاح و افت قیمت خوبی داشت و جذاب تر شده است و در سوی دیگر میتوان به سهم های خوب این گروه نیز اشاره کرد که خریخت خفنر خزر ختور ختراک خموتور خکار هستند و میتوانند این شرکتها با توجه به گزارش ها شرایط بهتری را داشته باشند .
خبهمن هم با این گزارش ها و شرایط میتواند بهتر رفتار کند .
چهارگوشه بازار
وپترو به حمایت ۱۴۰۰ تومانی برگشته است سهمی که امسال ۳۰۰ تا ۳۵۰ تومان سود و ارزش ذاتی بنیادی ۱۸۰۰ تومانی دارد سهم از همین سطوح باز می توان با اقبال و به سمت اهداف ۱۶۰۰ و ۱۸۰۰ تومانی بازگردد شیمی بافت تاثیرات بسزایی در رشد ارزش ان ای وی و سود سازی سهمداشته است
پتروشیمی شیراز به مدار مثبت بازگشت و البته امروز متوقف شد . سهم میل به صعود خوبی داشته سهمی که اتیه روشنی در بین پتروشیمی ها با توجه به دست یابی سود ۱۹۰۰ تومانی در ۹ ماهه و توان رسیدن به سود ۲۲۰۰ تومانی در ۱۲ ماهه دارد سهم با دید میان مدت ارزش ذاتی ۱۱۰۰۰ الی ۱۲۰۰۰ تومانی دارد در مورد این گروه شپدیس هم در این قیمت ها بد نیست .
به نظر با توجه به جمیع خبرها و شایعه افزایش نرخ تسعیر ارز شرکت ها این گروه میتواند مورد توجه باشد مثلا ریسک کردن و زاگرس خریدن بد نیست منفی های شپدیس در حوالی ۱۳۰۰۰ اکثر ریسک ها را کاور کرده است . نوری بوعلی پارس هم شرایط بنیادی خوبی را دارند . اگر اهل میان مدتی هستید با این شرایط به نظر پارسان هم بعد از افتی که داشته گزینه بدی به شمار نمی رود .
در وسپه در گزارش ۱۲ماهه ۸۷۵ ریال سود محقق کرده است در مورد این گروه بارها روی ومهان و پردیس و سپه به عنوان سه سهم خوب و خاص این گروه تاکید کردیم و بازهم معتقدیم شرایط خوبی دارند در سوی دیگر شستا و غدیر هم این روزها جذاب و جالب شده اند با دید کمی صبر به نظر خرید هردو سهم ریسک خاصی را ندارد و میتواند منطقی و مناسب باشد .
روزهای قبل در مورد هرمز صحبت کدیم و از فولاژ هم بارها گفتیم و باید اذعان داشت که افزایش نرخ دلار در بازار باعث توجه بیشتر به شمش فروش ها و شرکت های پایین دست می شود . خود فولاد نموداری جای خوبی قرار گرفته و میتواند جالب باشد به نظر در بین اعضای گروه نیز فولاد فجر بد نیستند و می شود روی فوکا به عنوان سهم خوش نوسان گروه کار کرد . فنورد هم گزینه قابل توجهی برای بازار است .
در بین فولادی ها امروز فولاد مبارکه روز خوبی داشت امروز در جریان معاملات روز جاری ورق گرم مبارکه با تاریخ تحویل ۳۱ فروردین ۱۴۰۲ در محدوده قیمتی ۲۶۹میلیون معامله شد. ورق گرم ۲۳ ابان ماه در هر تن ۱۶۸میلیون ریال، در ۱۴ آذر ماه ۱۷۵میلیون ریال و در ۱۹ دی ماه ۲۳۱میلیون ریال قیمت خورده بود. خریداران در عرضه روز جاری تا ۲۷۷میلیون ریال هم رقابت کردند اما میانگین قیمت ۲۶۹میلیون ریال ثبت گردید . به نظر گزارش فروردین فولادی ها گزارش خوبی خواهد شد .
امروز جو پالایشی ها بد نبود . بازار نیاز به یک چرخش و توجه به گروه را دارد و به نظر منفی های این گروه میتواند فرصت و قیمت خوبی برای بازار باشد به خصوص این که سهم رشد خاصی در خوب بازار نکرده و ازاین نظر عقب است بین اعضای گروه شپنا و شبندر و شتران گزینه های بهتری هستند و فکر میکنیم به زودی شبندر هم یک شفاف سازی منتشر میکند .
سیمانی ها هم بد نبودند و بورس کالای آنها بهتر شده است . دراین گروه از نظر گزارشی سفانو سخوز ستران هم جالب هستند در ستران افزایش سرمایه مجوز حسابرس را گرفت و وارد مرحله جدیدی شد و میتواند مورد توجه بازار باشد . در اصلاحی که صورت گرفته سپاهان و سشرق هم گزینه های خوب و منطقی هستند
مادیرا این روزها شرایط خوبی را دارد . سهم در دو ماه اخیر گزارش های خوبی را داشت و شرایط خوبی را ثبت کرد به نظر بعد از کمی اصلاح مادیرا هم میتواند مورد توجه بازار باشد و شاید بهترین قیمت ها حوالی ۳۱۰۰ ۳۲۰۰ ریال برای سهم باشد و میتوان آن را بیشتر زیر نظر داشت
