گزارش بازارامروز شنبه ۲۰ فروردین ۱۴۰۱
دست پنهان هدایتگر !!
امروز بازار روز نسبتاً خوب و متعادلی را داشته و به نوعی سعی می‌کرد فرایند اصلاحی که در پیش گرفته را طی کند دوست داریم این طور موضوع را ببینیم که به واسطه اتفاقات تلخ ۹۹ و ۱۴۰۰ بازار با دستی پنهان انگار هدایت شده و سعی می کند در مقاطع مختلف هیجانات آن را پر و خالی کند. به واقع اگر در سال ۹۹ حقوقی های بزرگ بازار کمی عاقلانه رفتار می کردند آن اتفاقات عجیب رخ نمی‌داد و امروز می بینیم که کمی موج عقلانیت در بازار به چشم خورد و فضای نسبتاً منطقی تری را در بازار مشاهده می کنیم و باز هم تاکید می شود قرار نیست بازار یکپارچه و یکجا همه آنچه که از دست داده را به دست بیاورد کاملاً درست و به حق میبینیم که برخی سهامداران علاقه داشته باشند هر چه سریعتر به رشد معقول و منطقی برسند اما متاسفانه همیشه ریزش ها تند و رشد ها کند بوده است
نکته دیگر در مورد بازار این است که بازار همچنان روی حرکات تک بعدی و وابستگی بیش از حد به یک صنعت و شرکت را در دل خود دارد ولی فرزندی را تصور کنید که قرار است او را از شیر بگیرم قطعاً به یکباره و ناگهان طی شدن این فرایند برای همه چالش آفرین خواهد بود جدا کردن بازار و بدنه آن از گروه خودرو امری است که در نهایت اتفاق می افتد اما این جدایی سخت است . امروز همچنان شاهد بودیم که بازار به گروه خودرو و بخصوص خگستر گره خورده بود اما می دیدیم که تلاش‌های جدی امروز صورت گرفت تا کم کم این نخ ظریف و ظریف تر و این ارتباط کمتر شود تا بازار بتواند خود را در مسیر درست و دقیق پیدا کندو صد البته هیچ کس منکر اثر قوی و بالای گروه خودرو در بازار نیست و همچنان هم معتقدیم این گروه بار دیگر با تحولات خود در بازار موثر خواهد بود ولی در کنار بقیه شاید با درجه اهمیت کمی بیشتر …
و اما زیر پوست بازار و در هیاهوی خبرهای خودرویی شاهدیم که برخی تحولات بنیادی در بازار در حال رخ دادن است . اگر گزارش روز چهارشنبه را بخوانید در آن به رقص نرخ‌ها و اثرگذاری نرخ ها در بازار اشاره داشت به نظر این موضوع کم کم برای بسیاری دیگر جدی تر و منطقی تر می شود به عنوان مثال بازار در حال حاضر به نرخ دلار نیما وزنی نمی‌دهد اما رشد این نرخ از از ابتدای سال تا به امروز میبینیم که در نوع خود اتفاق مهم و خاصی برای بازار است از این دست اتفاقات میتواند برای بازار رخ داده و کم کم فضای فعلی بازار را نیز تحت تاثیر خود قرار دهد . این آغاز بستر سازی برای همان چیزی است که میگفتیم یعنی سویچ کردن صنایع در بازار … و حرکت ان به وابسته اخبار و تحولات در صنایع مختلف است که ما شاهد آن خواهیم بود و چند باری هم به آن اشاره کردیم که بازار به نوبت در اکثر صنعت ها بر مدار بنیادی حرکت خواهد کرد و در هر مقطعی صنعتی می تواند مورد توجه قرار گیرد و این تحولات خاص بنیادی در سهم ها و صنایع می تواند ناشی از همین اثر گذاری و نخ گرفتن از همین نرخ باشد
منتهی یک شرط هم دارد و بازار باید زنده بماند و با طراوت باشد … بازار باید بتواند در طول این مدتی که پیش رو داریم و به خصوص هفته خاصی که در پیش است کلید واژه بازار یعنی افزایش حجم معاملات خود را حفظ کرده و جذابیتهای بازار را همچنان در گروه‌های برتر و همچنین سایر گروه ها را بهبود بخشد.
اتفاق مهمی که برای بازار می تواند رخ بدهد این است که فضای فعلی اکثر شرکت ها از نظر بنیادی فضای منطقی و مناسبی است ولی از جریان توجه پول دور است به نظر این موضوع با گذر زمان و اطلاعات بیشتر روی کدال تا حدودی برطرف می شود به خصوص در دو سه هفته پیش رو کدال محل انتشار گزارش های بیشتری از عملکرد شرکت ها و گزارش ۱۲ ماهه ها خواهد شد البته این بدان معنی نیست که جریان پول با گروه مثلا خودرو یابانک قهر کند بلکه احتمالاً سطح گستردگی جریان پول در سایر صنایع بیشتر خواهد شد البته امیدواریم این جریان پولی که از بیرون بازار در حال مشاهده بازار است با تحولات بنیادی و اتفاقات پیش رو شجاعت بهتری را گرفته و دوباره در بازار حضور پیدا کند و اگر هم ابتدای مطلب عرض کردیم انگار یک دست پنهان در حال مدیریت بازار و اتفاقات آن است به این معتقدم که تجربه دفعات گذشته باعث شده اهمیت این موضوع بیشتر به چشم آید و هدایت احتمالی برای کنترل بازار و شرایط خاص را رقم بزنند . طی روزهای اتی این موضوع را بیشتر باز میکنیم.
در ادامه برخی از مسیر احتمالی در بازار سوال می کنند که به نظر می رسد اگر شرایط بازار های جهانی به همین شکل باقی بماند و اتفاق عجیبی رخ ندهد شاهدیم که نرخ دلار نیما در حال تغییر و نرخ دلار بازار آزاد نیز محکم تر شده و این می تواند منجر به این شود که در یک بستر این چنینی با انتشار گزارش های ۱۲ ماهه صنایع و شرکتها حرکت جریان پول به سمت گروه هایی که سود محوری را پیش داشته و در مجموع سود تقسیم میکنند بیشتر شود و ما یک سه‌ماهه نسبتا خوب در این گروه ها داشته باشیم و نکته بسیار مهم این است که تداوم این مسیر برای رشد نیاز به تداوم گزارش‌های خوب ماهانه در مدت پیش روست.
روزهای گذشته گزارشی منتشر شده از آمار معاملات مسکن در اسفند .همچنان بازار ملک و مسکن با تمام ایرادات و مفروضات و عدم نقد شوندگی ها ایستاده به تمامی بازارها لبخند می زند و این طرف ما گارد کشیدن مو از ماست را داریم …آنجا دیمی قیمت ها شکل گرفته و ثابت مانده است و اینجا برعکس …
دوستی که در حوزه بازار مسکن فعال بود چند وقت پیش تحقیقی در رابطه با ارتباط قیمت دلار با متوسط قیمت مسکن داشت که در جمع بندی خود به این نتیجه رسیده بود همواره قیمت مسکن در سطوح بین ۹۵۰ تا ۱۰۵۰ دلار شناور است و این روالی بوده که معمولاً تکرار شده و هر گاه این قیمت از این متوسط فاصله گرفته با هر دلیل و هر تغییری دوباره با آن برگشته است امروز متوسط قیمت مسکن حدود ۱۳۰۰ دلار است و نشان می دهد یک جای کار می لنگد
البته اگر آن تحلیل را بتوان به طور جدی قبول کرد این امر صدق میکند ولی در هر صورت با فرض پذیرش آن نشان می دهد که بازار مسکن با حرکت در این سطح متوسط حدود ۱۵ تا ۲۰ درصد فاصله دارد و بالاتر است و این جای اصلاح بیشتر را برای این گروه رقم می‌زند و البته برخی بدبین ها معتقدند نرخ‌دلار این نرخ نیست و به زودی با تغییر خود این متوسط را درست خواهد کرد اما ما هم معتقدیم به نظر قیمت مسکن فرارتر از عدد منطقی خود قرار دارد که حداقل از متوسط سال های قبل خود جلوتر است و جا برای اصلاح آن بسیار زیاد …
نکته آخر اینکه مقایسه این دو بازار یعنی بورس و مسکن با هم مقایسه درستی نیست اما آن چیزی که در بازار مسکن نیست و این جا وجود دارد نقد شوندگی سریع و آنچه اینجا نیست و آنجا وجود دارد اطمینان و اعتماد به سرمایه گذاری است… اما در مجموع شرایط فوق نشان می دهد که بازار مسکن در بین تمامی بازارها در عین محکم و استوار بودن فضای هیجانی و دست بالا را در قیمت دارد و نقدشونده نخواهد بود .
و سر آخر اگر بخواهیم در مورد بازار و جمع بندی گزارش بالا نکته ای را عرض کنیم باید گفت هرچقدر همه نگران خدای نکرده حبابی و هیجانی شدن بازار هستند انگار کسی نگران حباب بازار مسکن نیست
البته فضای هر دو بازار متفاوت است اما این نشان می دهد که چقدر تحلیل از هر دو بازار دور است. دقت کنید به این جمله… تحلیل از هر دو بازار دور است در بازار مسکن تحلیل دور است وگرنه در هردو بازار قیمت ها به این نقاط به این شکل نمی رسید . در بازار سرمایه هم تحلیل دور است وگرنه در مقایسه با سایر بازار ما این مقدار ریزش در مدت اخیر چالش نداشتیم البته بازیگر اصلی تمام این بازارها دولت است و اوست که باید با حرکات دست خود این بازارها را هدایت کند که متاسفانه به بازار سرمایه آدرس غلط می‌داد و این شرایط را رقم زد
امیدواریم حداقل از این به بعد فضا تغییر کند و سهامداران هم بدانند که در چه بازارهایی با چه شرایطی مواجه هستند.
و اما بازار امروز خوب اغاز نکرد و منفی پیش می رفت ولی هر چه جلوتر رفت با تغییر نرخ ها و روشن شدن نرخ دلار و خگستر و بازی های ان باعث شد بازار امیدوارتر باشد و شرایط خوبی را رقم بزند . البته اخر وقت کمی عرضه ها بیشتر بود ولی در کل زمزمه های اعلام سود های خوب در گروه پالایش این گروه را پیش برد و خودرویی ها هم بد نبودند .
فولادی ها و میل به صعود
در فولادی ها افزایش نرخ قابل توجه محصولات فولادی سبب شده تا برخی سهام این گروه استعداد خوبی برای صعود از خود نشان دهند
گزارش فولادی ها جالب و مورد توجه اند و بااین نرخ ارز و بازارهای جهانی فضا کمی خاص ترو بهتر شده است در مورد اعضای این گروه از خود فولاد سود ۲۷۶۰ ریالی شنیده می شود و برخی معتقدند محقق می شود و در سوی دیگر فخوز هرمز و برخی کوچک ترها نظیر فسپا و فپنتا و فولاژ و … نیز شرایط خوبی دارند . در مجموع این گروه را با دید نوسان کمی زیر نظر داشته باشید میتوانند با گزارش ها توجه بازار را به خود جلب کنند
در نماد ذوب اهن رشد قیمت محصولات شرکت به خصوص میلگرد که بیش از ۳۰ درصد افزایش قیمت داشته است باعث شد تا این سهم با اقبال و صعود خوبی همراه شود ذوب اهن تا قیمت های ۳۲۰ تومان فعلا جای نوسان داشته و برای امسال با این نرخ های فروش سود سازی خوبی دارد
فولاژ هم با واکنش مثبت به حمایت ۸۲۰ تومانی در مسیر برگشت قرار گرفته و مثبت شد این سهم تا قیمت های ۹۰۰ تومان جای رشد دارد در این سهم فولادی خبرهای خوبی به گوش می رسد سهمی که توانایی تعدیل مثبت داشته و شایعات عرضه ۲ شرکت زیر مجموعه در سال جاری را دنبال می کند
در فولاد هرمزگان شکسته شدن قیمت های ۱۶۰۰ تومان سهم را به سمت دو هدف قیمتی ۱۸۰۰ و ۲۰۰۰ تومانی می برد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و شایعات سود ۳۵۰ تومانی دارد برای سال جاری که توان سود سازی شرکت بیشتر و سهم همچنان با اقبال بازار همراه خواهد شد
فسپا هم شرایط جالبی را دارد سهم در۳ ماهه اخیر صعودی بود سهم در دی ۲۷۲۱ میلیارد ریال بوده است و بهمن ۲۵۹۴ میلیارد ریال و نرخ ۲۲۹,۷۳۰,۶۰۷ ریال در اسفند با فروش ۳۵۸۶ میلیارد ریالی عدد خوبی را ثبت کرد ۱۲ ماهه ۲۹۰۲۸ میلیارد ریال است .
پالایشی ها و استارتی برای صعود
در پالایشی ها شاهد روند صعودی خوبی بودیم سهام پالایشی به واسطه رشد قیمت های جهانی نفت و چشم انداز مثبت در این زمینه با اقبال همراه هستند
در شبریز همانطور که بارها بر سود حداقل ۸۰۰ تومانی سال ۱۴۰۰ و سود بالای ۹۰۰ تومانی امسال سهم تاکید داشتیم سهم با صف خرید خوبی مقاومت ۴۲۰۰ تومانی را شکست این سهم پتانسیل های بنیادی خوبی دارد
شپنا اما نوسانات ارامی داشت سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و افزایش سرمایه و تعدیل مثبت خوی در انتظار سهم است کف سهم در سطوح ۷۲۰ تومان و مقاومت سهم در سطوح ۸۲۰ تومان بسته شده است
در شبندر اوضاع متفاومت و مثبت بود سهمی که در حال شکست قیمت های ۸۲۰ تومانی بوده و در صورتی که موفق به شکست این سطوح شود تا قیمت های ۹۰۰ تومان رشد خواهد داشت شنیده می شود برخی تحلیل ها سود محدوده ۱۸۰ تومانی برا برای امسال سهم تخمین زده اند و برخی اعداد بالاتری را ذکر میکنند در شاوان هم از سود ۲۸۰۰ تومانی صحبت می شود و امروز خوب مثبت شده بود
خودرویی در استانه برگشت
در نمادهای خودرویی شاهد روند مثبت خوبی بودیم سهامی که اوضاع و احوال خوبی داشته و تا زمانی که بحث عرضه بلوک های دولت مطرح است بازی خودرویی ها هم ادامه دارد حالا این طرف فراز و نشیبی هم داریم … این هفته هفته خاص و سختی برای گروه خودروست . یک نکته بیان کنیم گویا طبق برخی خبرها قیمت بلوک ها در هفته اول اردیبهشت به بازار اعلام می شود
در پارس خودرو تلاش شد تا در اواخر بازار سهم مثبت بماند سهمی که وضعیت خوبی داشته و از نوسانات خوبی بهره می برد حمایت های که در سهم انجام می شود سبب شده تا خپارس جز سهام مورد توجه باشد سهمی که اگر مقاومت ۱۲۵ تومانی را بشکند تا سطوح ۱۴۰ تومان رشد می کند
در سایپا هم کف قیمتی ۲۲۰ تومان بسته شده است این سهم وضعیت خوی داشته و می تواند مجددا لیدر گروه شود این سهم تا قیمت های ۲۴۰ الی ۲۵۰ تومان جای صعود داشته و همچنان بازی به واسطه در پیش بودن بلوک ۴۰ درصدی در این سهم ادامه دارد
ایران خودرو هم به قیمت های ۲۴۰ تومان مصادف با کف قیمتی خود رسید این سهم مستعد صعود خوبی بوده و با دید میان مدت رشد خوبی دارد سهمی که همچنان فروش بلوک ۲۰ درصدی و برخی دارایی هایش باعث اقبال خوبی به سهم خواهد شد و سهم به نظر می رسد کم کم برگشت روند به سمت سوطح ۲۶۰ تومانی برود
در این گروه خبمن و خاور و خزامیا را امروز به طور ویژه می خریدند و به نظر میتوانند همچنان مورد توجه باشند . در این گرو خاور و خبهمن شرایط بنیادی بسیار خوبی را هم دارند
ساختمانی ها و قصد اوج گیری
در نمادهای ساختمانی شاهد نوسانات مثبت برخی سهام این گروه بودیم ساختمانی ها در کف های قیمتی خوبی قرار داشته و قصد اوج گیری را دارند
ثنوسا به سمت قیمت های ۵۲۰ تومان در حرکت است سهمی که وضعیت بنیادی خوی داشته و با اصلاح قیمتی اخیرش از دید تکنیکالی فرصت خوبی برای برگشت ایجاد کرده است این سهم در صورت شسکت قیمت های ۵۲۰ تومان تا سطوح ۵۸۰ تومان صعود خواهد داشت
ثاخت هم می تواند با صعود خوبی همراه شود سهمی که از کف قیمتی ۱۸۰ تومانی فاصله گرفته و به سمت سطوح قیمتی ۲۲۰ تومان در حرکت خواهد بود این سهم ساختمانی تارگت ۲۵۰ تومانی را در صورت شکست مقاومتش دارد ثاختی که انتظارات بالایی برای سال جاری از بابت رشد قیمت سهام شرکت های زیر مجموعه دارد
ثالوند هم با صف خرید پیش روی می کند سهم تارگت میان مدتی خوبی داشته و رشد خوبی در انتظارش است این سهم ساختمانی که اصلاح قیمتی بالایی داشته و بیش از ۵۰ درصد کاهش قیمتی داشته است به واسطه سود سازی خوبی که دارد می تواند با صعود خوبی همراه شود
بانک های خوش شانس
در بانک ها اکثریت گروه با روند اصلاحی همراه و برخی سهام خوش شانس گروه نیز با رشد قیمتی خوبی همراه شدند
در بانک پارسیان سهم با صف خرید همراه و در مسیر صعودی خود به رشدش ادامه دارد این سهم تارگت قیمتی خوبی داشته و تا قیمت های ۲۲۰ تومان صعود می کند تارگت بعدی سهم در قیمت های ۲۵۰ تومان قرار دارد وپارسی که به نظر می رسد خریداران قوی داشته باشد
بانک تجارت به سمت کف قیمتی ۲۰۰ تومانی خود در حرکت است این سهم وضعیت خوبی داشته و از همین سطوح می تواند با برگشت روند همراه شود وتجارتی که اوضاع و احوال خوبی داشته و هم سود سرمایه گذاری ها و هم سودتسعیر ارز خوبی خواهد داشت شاید بتوان از قیمت های ۲۰۰ تومان در این سهم یک نوسان گرفت
بانک سامان هم با نوسانات منفی همراه شده است سهمی که حمایت ۲۶۰ تومانی و مقاومت ۳۰۰ تومانی دارد این سهم نیز در موقعیت خوبی قرار داشته و نوسانات خوبی در این سطوح می دهد بانک سامان هم تراز ارزی قوی و هم رشد زیادی نداشته است
چهارگوشه بازار
صنعتی بهشهر بار دیگر صف خرید خوبی بست سهمی که اوضاع و احوال خوبی داشته و حالا با تاکید دولت بر حذف دلار ۴۲۰۰ تومانی سهم صف خرید شد سهمی که باید فعلا تا قیمت های ۳۶۰ تومان صعود و به نظر می رسد حمایت خوبی هم می شود
سیمرغ نیز سعی دارد تا قیمت های ۲۴۰۰ تومان را شکسته و به سمت هدف ۲۸۰۰ تومانی برود این شرکت بزرگترین تولید کننده تخم مرغ که توان رشد قیمتی خوبی را در صورت حذف دلار ۴۲۰۰ تومانی دارد
شیشه همدان بین سطوح قیمتی ۹۲۰ الی ۱۰۰۰ تومان در نوسان است امروز سهم سعی داشت قیمت های ۱۰۰۰ تومان را در هم یشکند افتتاح طرح توسعه در شرکت می تواند به این شکست مقاومت کمک نماید سهمی که تارگت ۱۱۰۰ تومانی دارد
امروز بازهم بترانس پرحجم بود سهم فضای بنیادی خوبی را گرفته و با دید میان مدت و حتی نوسان قیمت های حوالی ۲۰۰۰ ریال قیمت های خوبی برای سهم است یکی از سهم هایی است که منفی امروز او میتواند برای خرید جالب باشد
حفاری هم بلوک های خوبی ا دارد و به نظر بعد از این بازی ها قابلیت های بنیادی خوبی را نیز به واسطه دکل ها و رشد قیمت نفت خواهد داشت .
قیمت روی کم نشد و فروش های خاصی رادر فاسمین داشتیم و اگر ادامه فروش موجودی برقرار باشد ۳ ماهه اول خوبی را میدهد در هر صورت فاسمین در قیمت های ۱۸۸۰و ۱۹۰۰ قیمت و شرایط بدی ندارد و برای خرید توصیه می شود. کیمیا هم صف خرید خوبی شده است واقعا شرایط سهم جالب پیش می رود
این روزها تب دانش بنیان ها داغ شده و عرضه تپسی و اسیا تک جدی تر شده است آسیا تک به زودی به بازار می آید و به نظر پی به ای گرفتن های این سهم بر های وب هم موثر است و میتواند شرایط سهم را جالب کند به نظر های وب را با دید سهم خاص نوسانی و میان مدت کمی بیشتر زیر نظر داشته باشید چند بار قبل هم گفتیم با توجه به زمزمه سود ۱۶۰۰ تا۱۷۰۰ ریالی هدف قیمتی سهم تا مجمع را حوالی ۱۰۰۰ می بینیم .
این روزها زراعتی ها هم جالب شده است . سپید و سیمرغ هم شرایط خوبی دارند . هردو سهم در قمیت های خوبی قرار داشته و اصلاح خوبی کرده اند شاید سپید بازاری تر و سیمرغ خاص تر باشد ولی هردو میتوانند به خوبی نقش یک سهم خاص نوسانی را بازی کنند و با دید میان مدت هردو با کمی صبر احتمالا بازدهی های خوبی را داشته باشند .
حکشتی هم حتاید ه هردو امروز خوب بودند . با این که خبرهای برجامی کمی تند شده ولی معتقدیم هردو سهم قابلیتهای خوبی برای رشدو نوسان دارند و میتوانند جالب باشند . حکشتی و حتاید هردو گزینه های نوسانی و خاص و البته به طور کلی بنیادی تر این گروه هستند و به خصوص حتاید در این قمیت ها سود اوری بدی را در شرایط فعلی ندارد . این دو را زیر نظر بگیرید
در بین لیزینگی ها شرایط خاصی را داریم ولساپا یکی از پر حجم ترین هاست سهم شرایط بدی را ندارد و پر حجم بوده به نظر میرسد یکی دو روز اصلاح فرصت برای برگشت مجدد سهم است و از ۱۶۰۰ ریال دوباره میتواند حرکت کند . ولساپا سهم جالبی در بازار است و چند وقتی است پر حجم شده است .
