[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]
گزارش بازارامروز چهارشنبه 14مهر1400
انتخاب صالح !
امروز بازار در بین التعطیلی خاص خود با وجود شنیدن اخبار مثبت از انتصاب صالح آبادی به بانک مرکزی واکنش خاصی نشان نداد و مسیر مستقیم را پیش می رفت به نظر هفته بعد بازار با درگیر شدن در سه جبهه مهم، اتفاقات خوب و خاصی را برای خود رقم بزند که اول تحولات کدال است که از هفته بعد شکل جدی تری به خود می گیرد چه در ۶ماهه و چه ۳ هفته بعد در ماهانه
جبهه دوم اقدامات احتمالی رئیس کل بانک مرکزی است که بازار انتظار زیادی از او دارد و همه منتظر برخی اقدامات او هستند که توضیح میدهیم
جبهه سوم تحولات بیرونی بازار نظیر بازارهای جهانی و دلار است که در شرایط فعلی بسیار اثرءذا است
احساس می کنیم با توجه به جو فعلی بازار فعلی بازار هفته بعد یا بهتر است بگوییم ۳ هفته پیش رو هفته بسیار پر خبر و خوبی برای بازار شوم شود
اما امروز چه در تایم بازار و چه بعد بازار نقل صالح ابادی و انتخاب و اثرات او بود … یکی از مهمترین اخباری که میتوانست به بازار برسد انتخاب علی صالح آبادی به عنوان رئیس کل بانک مرکزی بود خبری که البته بازار انتظارش را داشت اما به نظر حداقل در ظاهر بهترین انتخاب برای بازار پیش آمده است انتخاب صالحآبادی از چند نظر می تواند برای بازار مهم باشد که امروز با هم مرور میکنیم
بازار بعد ها متوجه خواهد شد که جایگاه مهمی به فرد خاصی رسیده که حداقل در تصمیمات خود بازار سرمایه را لحاظ میکند و این شناخت کامل و عمیق او نسبت به بازار سرمایه تاثیر زیادی در تصمیمگیریهای این فرد دارد
به نظر سه موضوع بسیار مهم برای بازار سرمایه و بانک مرکزی وجود داشته که میتواند بازار سرمایه را به شدت تحت تاثیر خود قرار دهد
اولین و مهمترین موضوع بحث نرخ سود و اوراق است که از وظایف نظارتی بانک مرکزی بوده و میتواند تاثیرات بسزایی در بازار داشته باشد انتظار بازار از ایشان این است که حداقل منطقی و با مسیرهای عقلانی و منطقی پیش برود تا کمترین آسیب به بازار برسد
موضوع دوم که بازار سرمایه روی آن حساب ویژهای باز کرد منطقی شدن نرخ دلار نیماست که البته بازارسرمایه انتظار عجیب و غریبی از رئیس کل جدید ندارد اما حداقل این انتظار را دارد که در سیاست های ارزی مسیری علمی و منطقی را در پیش بگیرد تا بتواند فضای اقتصادی کشوررا نیز به سمت منطقی شدن پیش ببرد
به نظر نرخ دلار نیما همواره باید با حفظ خطی سیری از نرخ بازار آزاد باشد و این موضوع و نظر و دیدگاه جدید رئیس کل بانک مرکزی میتواند مشخص شده و شکل جدی تری به خود بگیرد که این موضوع اثرات بسیار قوی در کل بازار خواهد داشت
اما عامل سوم کمی خاص تر است و به بحث شرایط بانکها باز می گردد ارتباط بانکها با بازار سرمایه ارتباط گسترده است آنها نقش تسهیل کننده در روزهای بد و خوب بازار هستند و این موضوع اثرات بسزایی در بازار خواهد داشت به عنوان مثال به عنوان یک نمونه کوچک بحث نرخ تسعیر بانک ها می توانند در همین ابتدای کار برای خود بازار نکته بسیار مهم و مثبتی می باشد
که صدالبته منطقی شدن آن به خوبی به این گروه شوک خوبی میدهد شاید این سه مورد اولین مواردی باشد که از رئیس کل بانک مرکزی انتظار میرود
و درست در نقطه مقابل با انتخاب ایشان انتظار بازار از تصمیمات منطقی بیشتر و انتظار بازار سرمایه از ایشان نیز فزاینده بوده و هر تصمیمی به ضرر بازار سرمایه تمام شود اثرات آن چه از جنبه روانی و جنبه عملیاتی بیشتر از قبل خواهد بود در واقع فعالان بازار این انتظار را دارند ،ایشان که بازار را میشناسد تصمیمات منطقی بگیرد و وقتی عکس این موضوع رخ دهد اثرات منفی بیشتر خواهد شد امیدوارم اینطور نباشد و به زودی با اولین مصاحبه اتفاقات جور دیگری برای بازی رقم بخورد
و اما در پایان سراغ یکی از خاص ترین موضوعات این مدت برویم یعنی معاملات الگوریتمی و حاشیه های ان
بیایید از تفنگ شروع کنیم… تا پیش از اختراع تفنگ جنگجویان در جنگ ها با شمشیر می جنگیدند و جنگ بین افراد جنگ چشم در چشم و با شمشیر بود
حالا شمشیر یکی برنده تر و ان یکی بلندتر و دیگری کوتاهتر اما تقریباً همه با یک شکل شمشیر می زدند و ابهت و مهارت شخص در مبارزه نقش بسزایی در پیروزی او داشت
بعد از مدتی تفنگ اختراع شد …
اختراع تفنگ به واقع آغاز دوره جنگ نابرابر اتفاقاتی بود که می توانست شکل دیگری به جنگ ها بدهد
این بار قدرت هر شخص در قوی تر بودن تفنگ او بود
تفنگ به ظاهر ابزار مناسبی برای جنگیدن و محافظت ملتها از کشور خود و ابزاری مفید برای شکارچیان و پلیس هو و … به امنیت کشور کمک می کرد اما همین تفنگ عامل قتل و کشت و کشتار انسانها نیز شده یعنی هم مفید واقع شده و هم مضر
معاملات فعلی و معاملات الگوریتمی بیشتر شبیه جنگ شمشیر و تفنگ است برنده معلوم است و به قوا شاعر چه جنگ نابرابری … اجتناب ناپذیر بود که به این سمت حرکت کنیم و به نوعی این تکنولوژی دیر یا زود به وقوع می پیوست
در شرایط بازار نیز همین موضوع صدق می کرد دیر یا زود معاملات الگوریتمی از راه می رسید و جایگزین معاملات فعلی میشد و یا در کنار آن قرار می گرفت اما در هر صورت جدال نابرابر فعلی جدالی بود که صدای بسیاری را در آورده بود
برخی هم معتقد بودند علاوه بر نابرابری در دسترسی، از این ابزار استفاده درستی نداشتم مثلا شنیده میشد که برخی الگوریتم ها جوری نوشته شده که مثلاً فرض کنید اگر سهم سایپا منفی شد پتروشیمی فلان جا یا فولاد نیز فروخته شود و این ارتباط گودرز و شقایق باعث شده بود تا معاملات بی رحمانه ای در این سو شکل بگیرد
تصمیم اخیر سازمان بورس در مورد معاملات الگوریتمی چند نکته مثبت و یک موضوع مهم دارد این که دسترسی برای همه یکسان باشد اتفاق مهم ایست و اینکه این ابزار به عنوان یک ابزار نوین پذیرفته شده نیز اتفاق مثبت و مهم خواهد بود
اما باید نظارت ویژه ای روی این موضوع صورت گرفته تا آثار مخرب آن برای بازار سرمایه به حداقل برسد
باز هم میگوییم نمی شود از این ابزار نوین چشمپوشی کرده و آن را نادیده گرفت و بهترین راه و بهترین کار استفاده درست منطقی و تحت نظارت از این ابزار نوین معاملاتی است البته باید نظارت هت و دخالت های سلیقه ای به حداقل ممکن برسد
بگذریم و سراغ بازار برویم که هر چه بازار کم رمق و کم حرکت بود اطراف و حاشیه های پر خبری داشت . بازار تا حدودی روی خط ثابت راه می رفت ولی حاشیه های آن خبرهای خوبی بود و میتواند دو هفته آتی خوبی را برای بازار رقم بزند
پالایشی ها در انتظار اخبار خوب
در پالایشی ها خبرهایی در خصوص در پیش بودن گزارشات مثبت سه و 6 ماهه و اعلان نرخ ها باعث شده تا سهام این گروه با اقبال همراه شوند امروز شبندر همین موضوع را اعلام کرد و نشان داد که اتفاقات خوب و خاصی در پیش است با انتشار اولین گزارش ها میتوان فضای خوبی را برای این گروه شاهد بود .
در شپنا سهم با روند صعودی به سمت هدف قیمتی 1600 تومانی می رود این سهم علی رغم تحقق سود مناسب و بالا افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی را هم به زودی پس از صدور مجوز توسط سازمان بورس اجرایی خواهد کرد
شبندر با نوسانات ارام تری همراه بود سهمی که در صورت شسکت مقاومت 720 تومانی تا سطح 800 تومان بالا خواهد رفت شنیده می شود در 3 ماهه سود 30 تومانی در سهم محقق شده است سهمی که امسال شایعات سود 150 تومانی داشته و در صورت تحقق سود مناسب 3 ماهه رشد خوبی خواهد داشت
در شتران هم سهم به سمت قیمت های 1250 تومانی پیش می رود سهم امروز برای مجمع متوقف شد و یک اتفاق خاص پیش روی اوست
از دید ما شبریز و شاوان گزینه های قوی تری هستند بازار روی شپنا و شبندر بیشتر زوم کرده است اکثر انها یک مسیر را می روند ولی روی شپنا باید با توجه به عدم رشد سهم بیشتر توجه کرد .
اگر قرار است نفتی نگاه کنیم به نظر شپاس و شسپا نیز میتواند جالب باشد در شسپا واقعا گزارش خوبی داشته است
ساختمانی ها اماده استارت
در ساختمانی ها روند نوسانی را شاهد بودیم ساختمان اقدام ملی و قراردادهایی که نصیب این گروه خواهد شد وضعیت ساختمانی ها را در وضعیت ایده الی قرار داده است
ثغرب که قصد فروش و مزایده زمین خود را دارد با رشد خوبی همراه شده و به قیمت های 580 تومانی نزدیک می شود این سهم با شکست این سطوح تا قیمت های 620 الی 650 تومان رشد خواهد کرد ثغربی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت در صورت موفقیت امیز بودن فروش زمینش سود و رشد قیمتی خوبی را تجربه خواهد کرد
در سامان گستر به زودی صورت های مالی 12 ماهه منتشر می شود شنیده می شود سود 160 تومان به بالا در این سهم محقق خواهد شد سه قرارداد ساخت اقدام ملی به ارزش 500 میلیارد تومان در این شرکت منعقد که با شفاف سازی در این خصوص می تواند اقبال خوبی را شاهد باشد سهم از دید تکنیکالی نیز اصلاح بالایی داشته و در کف قیمتی قرار دارد
در نماد ثالوند سهم سود ساز گروه ساختمان هم شاهد صف خرید بودیم این سهم با رشد قیمتی می رود تا قیمت های 1800 و 2000 تومانی را باز پس بگیرد این سهم نیز صورت های مالی و عملکردهای ماهانه خوبی داشته و در موقعیت خوبی قرار دارد
پتروشیمی ها زیر بار عرضه
در نمادهای پتروشیمی شرکت هایی که همچنان شاهد رشد قیمت های جهانی محصولاتشان هستند با اقبال و برخی دیگر با افزایش عرضه ها همراه شدند
در نماد پتروشیمی خراسان سهم به قیمت های 12 هزار تومان نزدیک می شود سهمی که اوضاع و احوال بنیادی بسیار خوبی داشته و شایعات سود سازی بالایی دارد به نظر می رسد سهم حتی با دید میان مدت توان رشد قیمتی تا سطوح 14 الی 15 هزار تومان هم داشته باشد
شازند برای شکسته شدن مقاومت 5200 تومانی خود نیاز به حمایت های قوی تری دارد سهمی که شنیده می شود امسال بالای 800 تومان سود خواهد داشت و بعید نیست سودش به 900 تا 1000 تومان برسد این سهم در این صورت تا قیمت های 6000 تومان هم رشد خواهد کرد
زاگرس غول متانولی بازار با این قیمت های جهانی متانول برای سال جاری توان سود سازی بالایی دارد عمده این سود در نیمه دوم سال محقق خواهد شد زاگرسی که مقاومت 32 هزار تومانی داشته اما اگر در نیمه دوم سال افت قیمت های جهانی را شاهد نباشد رشد بیشتری خواهد داشت
در این گروه باید گزینه های خوب از نظر گزارشی را زیر نظر گرفت به نظر شیراز و شخارک در گروه اوره و متانول جالب هستند هر چند معتقدیم زاگرس هم عالی عمل میکند و 2200 تومان 6 ماهه دارد شیراز هم گزینه خوبی می شود
بین سایر سهم ها نوری مارون و پارس هم گزینه های خوبی هستند . در مارون شهریور 28166 میلیارد ریال شد 6 ماهه به 146671 میلیار ریال رسیده است. در 3 ماهه 4758 ریال سود محقق کرده و 7718 میلیادر ریال فروش داشت . به نظر 6 ماهه 1000 تومان سود دارد و این خبرخوبی برای سهم است و حتی مارون هم به قیمت شده است
سرمایه گذاری ها و نگاه شاخصی
در سرمایه گذاری ها روند نوسانی دنبال شد شاخص در سوطح مقاومتی خود قرار داشته و معاملات سرمایه گذاری ها ارام دنبال می شود
تاپیکو نتوانسته از سد قیمت های 1600 تومانی بگذرد کف قیمتی سهم سطوح 1400 تومان می باشد سهمی که اوضاع و احوال بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت هم روندش به واسطه تحولاتی که از شرکت های پتروشیمی و پالایش نفت ستاره می پذیرد مثبت است
در نماد پارسان سهم به قیمت های 3500 تومانی برسد حمایت خوبی داارد سهم دل به اصلاح نمی دهد رشد قیمت سهام پتروپالایشی اثرات خوبی بر ان ای وی سهم گذاشته است سهمی که تا قیمت های 4200 الی 4600 تومان تارگت داشته و تحولات سهم به خصوص از نظر سود سازی به زودی مشخص می شود
گروه توسعه ملی هم نتوانست رشد بیشتری داشته باشد سهم فعلا حمایت خوبی در قیمت های 920 الی 900 تومانی داشته و اصلاح بیشتر برای سهم بعید به نظر می رسد سهمی که تا قیمت های 1000 الی 1100 تومان در صورت برگشت روند تارگت رو به رشد خواهد داشت
با توجه به شرایط خاص بازار به نظر غدیر میتواند فضای خوبی را همچنان داشته باشد کف سهم در 1600 تثبیت شده و با خبرها و اطلاعات جدید این سهم نیز رشد میکند .
ونیکی هم اخبار خوبی از تحقق سود و ارزش ذاتی دارد . روی ومعادن و شستا هم قبل تر صحبت کرده بودیم شستا با دید رفتن به مجمع خوب است امروز زمان بندی پرداخت سود را داد و 4 ابان سود را مخیدهد یعنی چند روز بعد از مجمع !
صبا هم در قیمت های حداقلی ست و سهم خوبی است تاپیکو با این اخبار و شنیده ها گزینه خوب وقوی برای بازار است وسکاب را قبل تر نوشتیم سود خوبی محقق میکند و ومهان هم همین شرایط را دارد و گزینه خوب وقوی در بازار است
خودرویی ها در انتظار نتیجه
در خودرویی ها مخالفت شورای رقابت با عرضه خودرو در بورس کالا و یا افزایش نرخ خودرو از یک سو و از سوی دیگر حمایت وزارات صمت و سازمان بورس از این گروه سبب شده فعلا روند این گروه تا مشخص شدن نتیجه نهایی نوسانی دنبال شود
با رفتن رئیس شورای رقابت ماجرا جور دیگری رقم خورده و میتواند شکل دیگری در نرخ گذاری خودرویی ها بگیرد به نظر در این گروه با دید میان مدت خدیزل و خبهمن با دید نوسانی خودرو خساپا خگستر وساپا گزینه های بدی نیستند خپارس و در بین قطعه سازی ها خمحرکه و خمهر هم جالب بوده ولی در کل این گروه بیشتر از این بابت رشد میکند که از بازدهی بازار عقب است
در نماد ایران خودرو سهم نوسانات ارامی داشته و قصد دارد به سمت قیمت های 200 تومانی برود سهمیکه برنامه فروش سهام برخی شرکت های زیر مجموعه خود را داشته و در این راستا سهام ولغدر را نیز اگهی کرده است
خاور که افزایش سرمایه 1900 درصدی دارد با صف خرید همراه شده است سد قیمتی 820 تومانی در سهم شکسته شود سهم تا 900 تومان رشد می کند سهمی که حمایت های خوبی شده و به نظر می رسد در صورت دریافت مجوز افزایش سرمایه رشد تا قیمت های بالای 1000 تومان داشته باشد
خبهمن رشد خوبی داشت سهم سقف قیمتی 200 تومانی دارد بارها توصیه به نوسان گیری در این سهم شده است سهمی که بار دیگر به کف قیمتی 165 تومانی باز خواهد گشت کف حمایتی قوی که سبب برگشت سهم به قیمت های 180 و 200 تومانی و سود خوبی می شود
چهارگوشه بازار
شپاس سهم جا مانده بازار می باشد سهمی که امسال فروشش متحول و صورت های مالی پر سودی در انتظار سهم می باشد با عبور سهم از قیمت های 2000 تومانی می توان انتظار رشد سهم تا دو قیمت 2200 و 2500 تومان را داشت
شیشه قزوین را توصیه به خریدب ه دلیل تحولات بنیادی داشتیم امروز سهم با صف خرید همراه شده و استارت خود را با شکست مقاومت 820 تومانی زد سهم هدف بعدیش سطوح 920 و 1000 تومان بوده و بازدهی خوبی در دلش نهفته است
باما علی رغم شفاف سازی مثبت شرکت زیر مجموعه در خصوص کشف پهنه جدید فلزات ارزشمند با روند منفی همراه شد سهم ارزش بازار بالایی گرفته و به نظر می رسد فعلا انرژی برای رشد ندارد کف قیمتی سهم در سطوح 1000 تومان بسته و سهم روند نوسانی دارد
در این گروه اگر اهل دل و ریسک و نوسان هستید واحیا میتواند جالب باشد در این گروه البته گزارش کچاد و کگل کم کم ومعادن را مورد توجه قرار میدهد ومعادن و وامید هم مورد توجه بازار هستند . در این گروه اپال هم تلفیقی داده است 103 تومان سود 6 ماهه تلفیقی داشته است با دید میان مدت به نظر گزینه خوبی است و صبر میخواهد . ولی واحیا و معادن را بیشتر زیر نظر بگیرید گزارش کگل هم شرایط خوبی بودکگل گزارش شهریور ماه خود را منتشر کرد و مطابق با آن، مجموع فروش 6 ماهه شرکت مبلغ 24448 میلیارد تومان می باشد.همچنین مقایسه فروش فصلی در نماد کگل نشان میدهد که این شرکت در 3 ماهه دوم مبلغ 11449 میلیارد تومان فروش داشته است. این بدان معنی است که فروش شرکت در تابستان نسبت به بهار افت فصلی 12 درصدی را داشته است.
فکر میکنیم انتخاب صالح ابادی بیش از همه به گروه بانک کمک کند . در این گروه نرخ تسعیر ارز میتواند اتفاق خوب و مهمی برای گروه باشد . در میان مدت وبصادر و ملت در کوتاه مدت دی و پارسیان جالب تر هستند نکته مهم این است که طی روزهای اتی تکلیف نرخ ارز و تسعیر بانک ها باردیگر بیشتر باز می شود و همین موضوعی برای گزارش این گروه می شود . در این گروه وبملت و وبصادر همچنان کم ریسک ترین های گروه هستند .
در فاسمین هم شرایط خوبی را داریم هم فاسمین هم فملی هر دو 6 ماهه های خوبی میدهند . قاعدتا این سهم را باید با توجه به شرایط خاص گزارش زیر مجموعه ها هم دید و به نظر میرسد 6 ماهه بدون سود غیرعملیاتی 1100 تا1200 ریال سود محقق کند و شرایط خوبی را داشته باشد این سهم در پایان سال با همین فرمان و با دید تحقق سود های زیر مجموعه رسیدن به 3500تا 4000 ریال سود را میتواند داشته باشد فاسمین را بیشتر زیر نظر بگیرید هم فملی هم فاسمین هر دو شرایط خوبی را دارند
گزارش سیمانی ها به کدال رسید و به نظر گزینه های خوب این گروه چه در گزارش و چه از نظر بنیادی مشخص شدند از دید ما ساروم سخوز سپاها ساوه گزینه های خوب و جالبی بوده و میتوانند جالب تر ا بقیه گزارش بدهند در مرحله بعد سکرما سفانو و در نهایت سفارس گزینه خوب این گروه بوده و میتواند جالب باشد . در این گروه انتشار اولین گزارش ها و حاشیه سود ها میتواند شرایط خوبی را برای گروه رقم بزند
در بازار دجابر را با توجه به شرایط خاص ددانا و عرضه این سهم میخرند تیپیکو هم میتواند مورد توجه باشد . در این گروه دلر دتماد دارو دابوردرازک از نظر گزارشی شرایط خوبی را داشته و با توجه به ارزش بازار و قیمت نیز شرایط بدی را ندارد این گزینه ها را در گروه دارو بیشتر زیر نظر داشته باشید
بیمه ها نیز این روزها منتظر گزارش های 6 ماهه هستتند . در این گروه به نظر میرسد همچنان همه منتظر گزارش 6 ماهه ها هستند و بعد ازاین گزارش ها احساس میکنیم البرز اسیا کوثر دی و باردیگر به شکل جدی مورد توجه بازار قرار میگیرند . در مورد این گروه بیمه پارسیان هم افزایش سرمایه 160% را داشته و به نظر با دید میان مدت با توجه به حضور در سرمایه گذاری پارسیان بدنیست .
امروز خبر افزایش نرخ مجدد و 18% کاشی ها به گوش رسید . روزهای قبل در مورد کاشی ها و به خصوص زیر نظر گرفتن حق تقدم کاشی حافظ گفتیم در نماد کلوند هم به نظر وصعیت بنیادی بد نیست کلوند روند خوبی در فروش گرفته است
در خرداد 480 میلیارد ریالی مواجه شده و تیر 506 میلیارد ریال و مرداد 484 میلیارد ریال است در شهریور با رشد 521 میلیارد ریال شد و 6 ماهه 2623 میلیارد ریال بود مدت مشابه قبل 1578 میلیارد ریال بود به نظر کلوند را هم در کنار حق تقدم کحافظ میتوان زیر نظر گرفت .
امروز های وب را خوب خریدند و خوب مثبت بودند . کاری با برخی اتفافات خاص این سهم نداریم ولی دقت کنید در های وب 387 ریال سود در 3 ماهه محقق کرده است این با جمع درامد 3 ماهه به 6065 میلیارد ریال رسید حالا در 6 ماهه سهم به 12997 میلیارد ریال رسید . تابستان خوبی داشته است . اگر سهم با همین روال برود باید 6 ماهه 800و احتمالا 12ماهه بیش از 1200و 1300 ریال سود محقق کند
مبین هم در بازار مورد توجه است مبین در تیر 12553 میلیارد ریال و حالا مرداد 13606 میلیار ریال بوده و شهریور 13586 میلیارد ریال است
6 ماهه 84519 میلیارد ریال درامد داشت و به عدد خوبی رسیده است .مدت مشابه قبل 39960 میلیارد ریال بود به نظر بازار میتواند روی بفجرو مبین شرایط خوبی بگیرد .
آخر هفته خوبی داشته باشید .
[/ihc-hide-content]
