امروز بازار درست شبیه بازی هایی بود که طرف ۳ گل میزد و در حالی که همه ناامید هستند و همه دیگر روی زمین وا رفته اند یکی دو گل زده می شود و همه امیدوار می شوند . بازار امروز نیمه اول سختی داشت و ۳ گل خورد ولی بعد از مدت ها که نیمه دوم چالش جهنمی عرضه بازار شده بود برگشت قوی و پر حجمی را تجربه کرد و کمی بازار را به فردا و روزهای بعد امیدوار کرد . بازار از نظر چارتی هم شرایط خاصی گرفته است از ان سطوح مقاومت پایین امده و درست لبه مرز حمایت قرار دارد و باید هر طور شده یک واکنش جدی وقطعی به این محدوده و این شرایط داشته باشد .

دیروز هم عرض کردیم و بازهم میگوییم بازار ضعف تقاضا دارد و این تردید و ترس در تقاضا بازار را به کام عرضه های رنجی میبرد . امروز هم همین بود و دیدیم که فشار خرید کم بود و تقاضا خیلی دل و جرات خرید نداشت و ناگهان عرضه ها ترمز بریده و فضا به هم ریخت … اما چه چیزی باعث تردید بازار شده است … بازار در این مدت دچار ابهاماتی شده است به خاطر دارید از ۳ ضلعی دلار،بازارهای جهانی و کابینه دولت صحبت میکردیم درست از انچه میترسیدیم سرمان امد . عامل سوم یعنی کابینه و دولت جدید و اظهار نظرها و تردید ها جو بازار را به هم ریخته است .یکی از نرخ سود بالا صحبت میکند ان یکی تحولات ارزی و دیگری دخالت در شرکت ها … در سوی دیگر این روزها قیمت گذاری دستوری و اظهار نظرهای مختلف در مورد آن ، چالش بزرگ و ترس خاص بازار شده است به واقع نمی دانیم چطور می‌شود که سازمان بورس با آن دستگاه های عریض و طویل نظارتی که جنبیدن یک پشه عیان در نظر انهاست و یا وقتی یکی از فعالان بازار اظهار نظر کوچکی در مورد سهم و یا تحلیل می کند بگیر و ببند و تذکر آغاز می‌شود اما نسبت به این اظهار نظرها بی تفاوت است . درست جایی که باید واکنش نشان دهد سوت زده و خود را به نشنیدن میزند . نمایندگان و برخی سیاسیون اظهارنظرهایی می‌کنند که بر بازار نیز موثرند و حرف انها ممکن است بعد ها تکذیب شود ولی اثر ان در بازار می ماند با این حال خیلی راحت آنها به حال خود رها می شوند و ما می مانیم و بازاری که وا رفته …
در سوی دیگر فارغ از این بحث در مورد نظام قیمت‌گذاری به نظر هنوز عزیزان درک درستی از شرایط و اقتصاد ندارند. یک چیز را شفاف بگوییم معتقدیم کسانی که طرفدار اقتصاد دستوری هستند دو حالت بیشتر نداشته یا خدای نکرده قصد رانت پاشی و فساد ازاین طریق را دارند و یا نسبت به شرایط اطلاعات و تحلیل و درک درستی ندارد که در هر دو حالت نتیجه تاسف بار است کما اینکه تاکنون در این ۴۰ سال گذشته نتیجه همین بوده سپردن قیمت‌ها به دست عرضه و تقاضا البته با نظارت کافی مهمترین راه حل بود که همیشه در نهایت منجر به حتی افت قیمت ها شده که نمونه آخر آن را در سیمان شاهد بودیم جالب است که این موضوع در صحبت های وزیر اقتصاد و وزیر صمت دیده می شود که نظام قیمت‌گذاری دستوری را رد می کنند اما دوباره شاهد مطرح شدن ان از سوی افراد دیگر هستیم … شدن آن از کانال های دیگری است

چندین بار است که مطرح کردیم اقتصاد دوست منطقی و آرام نظام و کشورداری است تا وقتی با او همراه باشید برایت سنگ تمام می گذارد و با تو همراه است اما به محض این که بخواهی با دستور و چکش و سرکوب او را خطاب قرار دهید جای از کوره در رفته و سیلی محکمی به شما می زند که البته درد آن را اقشار مختلف جامعه می‌کشند و سهامداران هم از این سیلی بی نصیب نمانده. همین طرز فکر های دستوری مانع از بهبود وضعیت شده است بازار باید خیالش از جانب این موارد راحت باشد تا بتواند تصمیم بگیرد نه این که هر روز یک بازی جدید راه بیافتد …

این روزها برخی عرضه های اولیه را بهانه منفی شدن بازار میدانند خیلی به این موضوع معتقد نیستیم ولی شاید یک اثر کوتاه مدتی در بازار داشته باشد . مخالف منتفی شدن ان هستیم چون عمق بازار را افزایش میدهد و صد البته باید کمی شرایط را هم در نظر گرفت . همین چند روز عرضه های اولیه مدل جدید کمی خبرساز شده است . یک نکته در مورد عرضه اولیه شرکت های کوچک بگوییم اخیراً در تصمیمی اعلام شده است که برخی شرکت‌های کوچک بازار که عرضه اولیه می شوند مدل تغییر کرده و دیگر سهامدار خرد شبیه آش نذری وارد این خرید نمی شود . سهم عرضه می شود و این صندوق های سرمایه گذاری هستند که خریدار این بلوک در روز اول عرضه خواهد بود
این موضوع مزیت و معایب خاصی دارد اما سعی می‌کنیم که روزهای آینده در مورد این موضوع صحبت کنیم اما در نظر داشته باشید وقتی عرضه اولیه کوچکی در بازار وارد می‌شود بسیاری از افراد شروع به فروش دارایی و یک فشار به بازار می کند به نظر این مدل عرضه از طریق خرید صندوق ها می تواند اتفاق مهمی برای جلوگیری از فشار فروش عرضه های اولیه باشد این موضوع کم کم سرعت حضور شرکت ها در بازار را افزایش می دهد و در نکات دیگر بالاخره ما باید بپذیریم سرمایه گذاری غیرمستقیم در نهایت به سود بازار خواهد بود البته روی مدیریت صندوق ها حرف و حدیث بسیاری داریم اما نمی شود مدیریت غیرمستقیم را رد کرد در سوی دیگر طبق آمار فرابورس حدود ۸ میلیون نفر درگیر صنوق‌های سرمایه‌گذاری بوده و این طور نیست که عرضه های اولیه به عده ای خاص برسد . کسی با این ۳۰ ۴۰ هزار تومان ها پولدار نشده و بازهم میگوییم صد البته این بهترین راه نیست و روی مدیریت صندوق ها بحث داریم .

اگر این موضوع به هر دلیلی تشویق و تایید کننده افزایش حضور مردم عادی در صندوق های سرمایه گذاری باشد به نظر اتفاق خوبی است اما اگر اتفاقی رخ ندهد باید در مورد آن تجدید نظر کرد این عرضه حداقل می‌توان به عنوان شروع موضوع باشد که حداقل مسیر خوبی برای تغییر برخی مدل عرضه های اولیه قرار گیرد

وسر آخر تحولات سیاسی که این روزها سرا شکل دیگری به خود گرفته و سرعت خاص تری دارد تحولات ایران و آژانس مذاکرات وین و مواردی از این دست به نظر کار کمی سخت شده و حتی حفظ شرایط موجود هم دشوار شده است به نظر می رسد که بازار باید با در نظر گرفتن این مسائل شرایط را مرور کند اما در نظر داشته باشید که برخلاف آنچه برخی تصور می‌کنند افزایش تنش سیاسی و افزایش نرخ ارز به سود بازار در بلندمدت نخواهد بود بهترین کار توافق کاهش تنش و قرار گرفتن نرخ ارز در یک محدوده منطقی است.

و اما سراغ بازار امروز برویم که خوب اغاز کرد ولی به سرعت توفان عرضه او را در نوردید و اوضاع کشمیشی شد ! البته در یک ساعت اخر حجم تقاضای خوبی از سوی حقوقی ها به بازار وارد شدکه همه را به بازار فردا امیدوار کرده است .

دارویی های خوش اقبال

شایعاتی در خصوص احتمال حذف دلار ۴۲۰۰ تومانی در صنعت دارو سبب شده تا سهام دارویی این روزها با اقبال خوبی همراه و صدر نشین شوند

کارخانجات داروپخش با رشد قیمتی بیش از ۷ درصدی بازگشایی شد سهم در استانه مقاومت ۳۶۰۰ تومانی قرار داشته که در صورت شکسته شدن این سطوح سهم تا قیمت های ۴۰۰۰ الی ۴۲۰۰ تومان جای صعود را دارا می باشد. بازی روی دارو جالب شده به خصوص با بحث واکسن و اتفاقات ان که این شرکت وارد تولید و همکاری ساخت واکسن شده است به نظر دارو میتواند چه با واکسن و چه حتی بدون ان

دسانکو همچنان مثبت اما عرضه های سنگین بر سر مقاومت ۱۸۰۰ تومانی بالا می باشد طی روزهای اتی وضعیت سهم مهم است اگر سطوح ۱۸۰۰ تومانی شکسته شود سهم مهمان قیمت های ۲۰۰۰ الی ۲۲۰۰ تومانی خواهد شد نکته مهم این که سهم با ورود جریان نقدینگی قوی همراه شده است

خبر راه اندازی خط دوم تولید واکسن برکت هم نتوانست این سهم را با رشد قیمتی همراه سازد سهم به حمایت ۴۰۰۰ تومانی رسیده و باید به این حمایت واکنش مثبت داشته باشد کم کم به نظر می رسد ظرفیت تولید واکسن برکت افزایش و سهم وضعیت بهتری در معاملات خود داشته باشد

در کنار این سهم ها دلر و تیپیکو هم جالب اند با توجه به این اخبار بیشتر مورد توجه باشد دتماد دلر تیپیکو و به خصوص دارو گزینه های قابل بررسی تر هستند

ساختمانی های کف نشین

در ساختمانی ها شاهد کف نشینی سهام این گروه بودیم به طوری که سهام ساختمانی با اصلاح قیمتی به سطوح حمایتی قوی رسیده اند

در نمادهای ساختمانی شاهد روند منفی و اصلاحی بودیم سهامی که وضعیت بنیادی خوبی با توجه به برنامه دولت برای ساخت سالانه ۱ میلیون واحد مسکونی داشته و می توانند باز با اقبال همراه شوند

ثنوسا به حمایت ۹۲۰ تومانی رسیده و می تواند متعادل شود سهم اگر این حمایت را از دست بدهد تا قیمت های ۸۶۰ تومان جای اصلاح خواهد داشت سهمی که وضعیتش گره به وضضعیت پروژه کیش خورده است و باید دید واکنش سهم به این حمایت چگونه خواهد بود

ثغرب به دلیل شفاف سازی مثبت خود در خصوص مزایده زمین های خود با اقبال و صف خرید در این بازار منفی همراه شد فروش این زمین ها تاثیر زیادی در شناسایی سود بالا در ثغرب دارد سهمی که هدف قیمتی ۷۲۰ و ۸۰۰ تومانی داشته و در صورتی که مزایده اش به ثمر برسد رشد خوبی خواهد داشت

ثاخت بر سر حمایت ۲۸۰ تومانی قرار دارد یک فقره دارایی شرکت در یکی از مگا پروژه هایش ۱۰۰۰ میلیارد ارزش دارد شرکت پروژه ها و زیر مجموعه های خوبی داشته که می تواند رشد خوبی را با توجه به اصلاح اخیرش داشته باشد

پتروشیمی ها و نوسانات ارام

در نمادهای پتروشیمی نوسانات ارام سهام این گروه ادامه داشت سهامی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت در صورت عدم افت دلار همچنان فروش و سودهای بالایی در انتظارشان است این روزها شایعات در مورد نرخ خوراک بالاگرفته است طبق برخی پیگیری ها از منابع مطلع در مورد نرخ خوراک گاز پتروشیمی ها ،این نرخ در ۳ ماهه اول حوالی ۱۱تا۱۲ سنت بوده و برای ۳ ماهه دوم پیش بینی می شود حوالی ۱۴ سنت باشد و شایعاتی از نرخ های عجیب در این موضوع صحت ندارد. با این خبرها به نظر شپدیس و یا مثلا شیراز گزینه بدی نیست در سوی دیگر خود پارسان و در این طرف پارس و بوعلی و نوری گزینه های قوی هستند

در شپدیس که شایعات سود های بالایی برای سال جاری و سال اینده سهم شنیده می شود این سهم میلی به اصلاح نداشت و روندش نوسانی ارام دنبال شد این سهم هدف قیمتی ۱۸ هزار تومانی داشته وب عید است قیمت های ۱۵ هزار تومانی را از دست بدهد

پتروشیمی بوعلی فعلا روند نوسانی بین دو سطح قیمتی ۶۸۰۰ و ۷۲۰۰ تومان را در پیش گرفته است این سهم به نظر می رسد تحت شایعات افزایش سرمایه ۳۰۰ درصدی از تجدید ارزیابی قرار دارد وضعیت سود سازی شرکت و شایعات مثبت در این خصوص نیز مزید بر علت شده است اما از نظظر بنیادی سهم چندان استعداد بالایی برای صعود نداشته و روندش بیشتر نوسانی می باشد

جم پیلن که شایعات سود ۱۸۰۰ تومانی را دارد جای اصلاح زیادی ندارد سهم ارزش ذاتی ۱۴۰۰۰ تومانی را داشته و حمایت های قوی در سطوح ۱۱ الی ۱۰ هزار تومان دارد به همین دلیل و توان سود سازی بالا و گزارشات عالی تیر و مرداد سهم با حمایت های قوی همراه شده است

خود جم نیز خوب بود البته ۲ ماهیی است که کمی افت کرده ولی در کل جم و مارون گزینه های خوبی در بازر هستند .

فولادی ها و یار جدید

در فولادی ها شاهد حضور یار جدید در این گروه بودیم اما جو این گروه هم به مانند بازار منفی و رو به اصلاح بود

فجهان با صف خرید همراه شده است این سهم شایعات سود ۱۰۰ تومانی دارد از سوی دیگر داشتن چند طرح توسعه عظیم پتانسیل اصلی شرکت محسوب می شود فجهانی که تا قیمت های ۶۵۰ الی ۷۰۰ تومان جای رشد را از نظر بنیادی خواهد داشت

در نماد فولاد خوزستان هم خبرهای خوبی از این سهم به گوش می رسد به نظر می رسد فخوز با توجه به توان دست یابی به سود ۴۰۰ تومانی با این نرخ های فروش و افزایش سرمایه خوبی که پیش رو دارد در بازه میان مدت رشد قیمتی خوبی داشته و احداقل ۲۰ تا ۳۰ درصدی بازدهی داشته باشد

کاوه هم به قیمتهای حمایتی ۲۰۰۰ تومانی رسید این سهم روند نوسانی را در پیش گرفته و باید فردا شاهد واکنش به این حمایت باشیم در غیر این صورت قیمت های محدوده ۱۸۰۰ تومان بار دیگر در انتظار سهم خواهد بود کاوه هم سود سازی بالایی داشته و کم شاهد افزایش ظرفیت واحد جدید طرح توسعه خود می باشد

ارفع را هم زیر نظر بگیرید به نظر بازی خوبی را دارد ارفع تیر و مرداد خوبی داشت
مرداد ۸۳۹۸ میلیارد ریال فروش داشته است و نرخ ۱۴۹,۲۱۲,۱۸۹ ریالخرداد به ۷۷۷۳ میلیارد ریالی رسیده و نرخ ۱۲۷,۳۰۵,۰۷۰ ریال است
تیر با عدد قابل توجه ۱۴۰۸۴ میلیارد ریالی و نرخ فروش ۱۲۱,۸۶۴,۰۲۰ ریالی مواجه بود و عدد خوبی ثبت کردجمعا۵ ماهه ۳۹۲۱۳ میلیارد ریال فروش داشت . مدت مشابه قبل این عدد ۲۰۱۵۸ میلیارد ریال بود

پالایشی ها هم کم اوردند

در نمادهای پالایشی فشار فروش بالا رفته و شاهد کم اوردن سهام پالایشی بودیم سهام این گروه نیز اسیر جو منفی بازار شدند

شپنا با افت قیمتی به حمایت ۱۲۵۰ تومانی نزدیک می شود سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت رشد قیمتی خوبی دارد رسیدن سهم به قیمت های ۱۲۵۰ تومانی خریدش را با دید گزارش ۳ ماهه جذاب خواهد کرد

شبندر هم با روند نوسانی و منفی همراه شده است این سهم حمایت قوی در سطوح ۵۸۰ تومانی داشته و فردا به نظر می رسد با این حجم معاملات سنگینی که داشته است با روند متعادل همراه شود شبندر خبرهای قوی و پول سنگینی در معاملاتش را شاهد می باشد

شتران حمایت ۱۱۰۰ تومانی را از دست داده و به سمت حمایت ۱۰۰۰ تومانی عقب گرد می کند به نظر می رسد فردا سهم به تعادل برسد و حمایت شود شتران هم شاهد ورود پول قوی و استارت رشد قیمتی خوبی بود و فردا توان متعادل شدن و افزایش حمایت ها را دارد

چهارگوشه بازار

فایرا با اقبال و نوسانات مثبت همراه شد طبق امارها برق این شرکت افت زیادی نداشته و تولیدات شرکت همچنان در سطح خوبی قرار دارد از طرف دیگر خبرهایی در خصوص کوتاه در گینه و کاهش تولید مواد اولیه الومینیوم سبب شده تا انتظاراتی در خصوص رشد این فلز ایجاد و برای سهم رشد قیمتی تا سطوح ۲۲۰۰الی ۲۲۵۰ تومان انتظار برود

شدوص به حمایت خود واکنش نشان داده و عرضه ها را جذب کرد سهمی که امروز حجم معاملات سنگینی داشت با فرض رسیدن سهم به سود ۴۵۰ تا ۵۰۰ تومانی سهم رشد قیمتی خوبی خواهد داشت ارزش ذاتی سهم سطوح ۳۰۰۰ الی ۳۲۰۰ تومان می باشد مضافا این که شرکت طرح توسعه خوبی هم داشته و به زودی افزایش سرمایه ای هم در این خصوص اجرایی خواهد کرد

ذوب به حمایت ۴۲۰ تومانی برگشته است رشد شدید قیمت ذغال سنگ و کک سوختی سبب شده تا سهامداران نگران افزایش بهای تمام شده شرکت باشند سهمی که انتظار می رود پس از این اصلاح فردا در رنج قیمتی ۴۰۰ الی ۴۲۰ تومان ترمز افت خود را کشیده و متعادل شود

مپنا را دیروز تا ۵% مثبت میخریدند و امروز تا ۵% منفی می فروختند ! برخی معتقدند ومپنا راهی بازار می شود چون ارزش واقعی زیر مجموعه های رمپنا روشن می شود و بحث تجدید سهم نیز نهایی تر خواهد شد و از همین روست که توجه بازار ب مپنا بیشتر شده است صورت های مالی افزایش سرمایه و این عرضه ۳ عامل مهم در روند سهم است و میتواند جالب باشد . به نظر امروز اگر به هر دلیلی متعادل شد برای خرید جز گزینه های میان مدتی جالب بازار است .

در گروه برق از دید ما بترانس هم اصنافا شرایط خوبی را دارد . با انتشار گزارش سود زیر مجموعه ها در ۶ ماهه خاص تر هم شده استبترانس بالای ۵۰۰ میلیارد تومان سود همین زیر مجموعه ها را دارد . منفی های امروز سهم هم بنیادی هم نوسانی جذاب بود و فردا هم می شود خرید .

تپمپی هم این روزها پر حجم است . سهم بعد از فراز و فرود ها دوباره در مسیر اصلاح قرار گرفته است به نظر مسیر اصلاح نمیتواند خیلی جدی باشد و باردیگر سهم با توجه به شرایط خوب زیر مجموعه ها تغییر میکند فکر میکنیم تپمپی با انتشار گزارش زیر مجموعه ها کم کم باردیگر مورد توجه قرار میگیرد

بانکی ها امروز حسابی پر حجم بودند . وبصادر و ملت را خوب خریدند ولی در منفی … برای نوسان به نظر ۳ بانک دی اینده وپارس را باید بیشتر زیر نظر گرفت .به نظر وپارس خبرهای خوبی را خواهد داشت در مورد اینده خبرهای جالبی شنیده می شود افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی و اورده به نسبت ۸۰٪ تجدید و ۲۰٪ آوردهبا اعداد بالا منوط بر تایید بانک مرکزی نسبت به میزان ذخیره کاهش ارزش که در صورت تاکید گرفتن این بند میزان افزایش سرمایه شرکت افزایش خواهد یافت و این موضوع خبرمهمی برای سهم است البته شایعات حول محور سهم زیاد بوده

امروز صبا واقعا بد شانس بود در بازگشایی البته دقیقه ۹۰ از بازگشایی به قمیت های حوالی ۷۵۸ منصرف شدند تا به فردا موکول شود که روز بهتری است . به نظر حوالی قیمت تئوریک بازمی شود و جالب است سهمی که در مجمع ۱۹۳۰ ریال سود تقسیم کرد و حالا نوبت شستا می شود که احتمالا ۲۲۰۰ ریال در مجمع تقسیم نماید . این تقسیم سود در صبا و با توجه به سود های محقق شده و زمزمه سود بالای ۲۰۰ تومانی برای سهم شستا میتواند مورد توجه باشد یک نکته دیگر از صبا این که سهم اگر در قیمت های زیر ۸۰۰۰ ریال باز شود گزینه خاص و جالبی برای بازار خواهد بود .

در این گروه دیروز از وسبحان و ومهان وبوعلی گفتیم به نظر مورد توجه باشند وسکاب را هم به این لیست اضافه کنید اگر کمی اهل صبر هستید ۳ گزینه تاپیکو وغدیر و وصندوق هم گزینه های خوبی هستند و میتوانند جالب باشند امروز غدیر را در بازار عالی خریدند . ونیکی هم به زودی به مجمع می رود و این سهم نیز میتواند مورد توجه بازار و سهامداران باشد .

[/ihc-hide-content]

گزارش بازار امروزیکشنبه 21شهریور 1400

آخرین تحلیل‌ها

بتاسهم را دنبال کنید

گزارش بازار امروزیکشنبه ۲۱شهریور ۱۴۰۰

روش‌های جایگزین پرداخت