[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]

گزارش بازارامروزسه شنبه ۱۰ فروردین ۱۴۰۰

خواب بهاری …

هوای بهاری شرایط عجیبی را دارد . نمیدانیم مال این هواست یا ما دنبال بهانه هستیم  … ادم دلش میخواهد  بخوابد و کاری نکند  از ان  طرف در دل طبیعت که  باشی بلبل ها رهایت نمیکند و یک لحظه نمیگذارند گوشت ارام باشد ولی فعلا در بازار ما همه در خواب بهاری بوده و فعلا مشغول اند و سوت بلبلی می زنند…

امروز سه شنبه بازار بعد از تعطیلات کار خود را در حالی آغاز کرد که سه مرحله متفاوت را در پیش داشت در ابتدای بازار شرایط خیلی شرایط نرمال و خوب و مثبتی نبود و منفی آغاز شد و بعد رفته رفته با افزایش تقاضا در نمادهای مختلف بهبود بازار را داشتیم اما در نهایت در نیمه دوم جو مثبت قوی شکل نگرفت و روند ادامه دار نبود و بازار به دامن منفی ها کشیده شد هنوز هم معتقدم برای جریان بازار زود است که بخواهیم این روزها را ملاک کل سال بدانیم اما نوعی سردرگمی و هراسان بودن در معاملات همچنان دیده می شود و نکته منفی این است که سال جدید آمده اما تغییری در طرز فکر بازار دیده نمی شود و انگار سال فقط روی کاغذ برای فعالان بازار تغییر کرده و ذهنیت ها تغییری نکرده است نته بسیار مهم در مورد بازار این است که بار دیگر بتوانیم چشم انداز روزهای آتی را تصور کنیم چشم‌اندازی که در ۴ محور می تواند نتایج جالبی را به ما بدهد محور بازارهای جهانی را فراموش می‌کنیم اما در سه محور نرخ ارز ،گزارش ها و جریان اقتصادی و تورم می توان شرایط را بیشتر بررسی کرد …

بارها در مورد نرخ ارز صحبت شده اما شما امروز ببینید که این نرخ درمحدوده ۲۶ هزار قرار گرفته اما بازار واکنش خاصی را شاهد نیست البته نرخ دلار نیما به واسطه تحولات تعطیلی همچنان پایین مانده است این نرخ نیز به محض بازگشایی اقتصاد و بازارها شرایط متفاوتی را تجربه خواهد کرد جریان نرخ ارز با کمی تاخیر اثرات خود را در بازار نشان خواهد داد و تعجب ما از این است که بازار با علم به تمامی موارد و این که این اثرات خود را در قیمت نشان خواهد داد باز هم حاضر نیستند چنین روزهایی به این موضوع وزن بدهند ..

موضوع دیگر جریان گزارش هاست که در چند گزارش اخیر در کدال میبینیم این اثرات خود را طی روزهای آتی در سود شرکت‌ها نیز خواهد گذاشت اما بازار بی اعتنا با آن فعلاً فقط تماشاچی این گزارش هاست از نرخ شمش بگیر تا نرخ ورق ، از گزارش فخوز و فولاد و زامیاد و پردیس گرفته تا تراز مثبت بانکی ها همه فعلاً پیش چشم بازار ارزشی برای تغییرات قیمت ندارد این موضوع تا جایی پیش رفته  و ادامه میدهد و بعد به شکل دیگری خود را نمایش خواهد داد.  به نظر می رسد در شرایط فعلی اثرات گزارشی به دلیل ابهاماتی که در دل بازار وجود دارد بیشتر خود را در قالب جمع شدن انتظارات آتی نشان خواهد داد و به نوعی بازار صبر می‌کند با اطمینان بیشتر از اتفاقات و تحولات به سمت خرید و یا در نظر گرفتن قیمت ها گام بردارد.

اما موضوعی که برای  ما مهم است و به نظر خود را در ماه‌های آتی بیشتر نشان خواهد داد بحث جریان تورم و انتظارات آن در سال ۱۴۰۰ و سالهای بعد است بانک مرکزی به چاپ پول اعتراف میکند نرخ دستمزد به این شکل افزایش می یابد کسری بودجه روشن است و همه تقریباً صورت مسئله و پاسخ را می‌دانیم و  اما نمی دانیم چه باید بکنیم و یا نمی خواهیم فعلاً کاری بکنیم که برخی آن را ناشی از در پیش بودن برجام و انتخابات می دانند که باعث سردرگمی در تصمیمات شده اما به هر حال اگر قرار است نرخ سود بانکی را نیز تحلیل کنیم بهتر است آن را کنار نرخ تورم و شرایط تورم فعلی قرار دهیم و بعد در مورد کلیت این نرخ ها و بازار صحبت نماییم

وقتی مجموع این موارد و این عوامل را کنار هم قرار می دهیم به چیزی به نام استراتژی سرمایه‌گذاری خواهیم رسید که نشان می‌دهد در سال ۱۴۰۰ چه کارهایی باید کرد …  بسیاری معتقدند اگر با تحلیل پیش برویم جریان سود و قیمت ها با اندکی رویه ثبات می تواند تکلیف ما را روشن کند  اما این عدم اطمینان از جریانات سیاسی باعث بروز این تحولات شده و یک صبر به اصطلاح استراتژیک سیاسی را به بازار تحمیل کرده .

دو حالت وجود دارد اولین نسخه این است که بازار کم کم بعد از تعطیلات با موجی از  عقلانیت  و بررسی شرایط و گزارش ها تحلیل کرده و کم کم  حرکت کرد و بازار نیز از این حالت خارج می شود امیدوارم اینطور باشند اما حالت دوم حالت کشنده و شکننده است که بازار این صبر استراتژیک را در خود ایجاد کرده و با وجود و شنیدن و لحاظ کردن بسیاری از تحولات آن را در قیمتها لحاظ نمی کند و بی اعتنا به آن فقط تماشاچی موضوع است در این حالت فنر بازار فشرده تر و جهش بعد از آن نیز قوی تر خواهد بود اما تلخی و دردناکی ماجرا این است که سهامداران باید دوباره روزهای عجیب و غریب بازار را تحمل کنند درد آن وقتی بیشتر می‌شود که می بینند بدیهیات چیز دیگری را نشان می‌دهد و جریان بازار مورد دیگری است …

باز هم می‌گویم فعلا برای نتیجه گیری در مورد بازار زود است اما باید خود را برای هر چیز و هر سناریویی آماده کنیم امیدواریم پس از سپری شدن تعطیلات فضای بهبود بازار رفته رفته بهتر و بیشتر شود

و ما سراغ بازار امروز برویم که امروز بازار خیلی فضای خاصی را نداشت و بازگشایی بانکی‌ها نیز نتوانست به جو کلی  بازار کمک کند از همین رو پایان بازار با منفی تمام شد تا احتمالا فردا که آخرین روز غیررسمی بازار در تعطیلات است سپری شود و شرایط به شکل دیگری در نیمه دوم فروردین پیش برود فعلاً کاری نمی شود جز تماشا و صبر برای پایان یافتن این روز ها فردا هم برود تا ببینیم بهانه های بعدی بازار چیست…

پالایشی ها میل به برگشت

در پالایشی ها شاهد روند بهتری بودیم به نظر می رسد این گروه همچنان انتظارات بالایی داشته و همانطور که گفتیم اصلاح زیادی نخواهند داشت

شپنا از قیمت های منفی تا قیمت های مثبت پیش رفت اما فشار فروش را شاهد بود به نظر می رسد سهم با روند نوسانی همراه تا گزارش یا خبر مثبتی سبب شود تا سهم در مسیر صعود و رشد قیمتی قرار بگیرد سهمی که حمایت ۱۲۵۰ تومانی و مقاومت ۱۴۵۰ تومانی دارد

شبندر صف فروشش جمع اوری شد اما فشار عرضه هایش بالا بود به نظر می رسد فردا سهم وضعیت بهتری داشته باشد سهمی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت روند صعودی خوبی دارد اما فعلا نیار به کمی استراحت دارد تا شاید افزایش سرمایه یا تعدیل مثبت بتواند موج جدیدی صعودی در سهم ایجاد نماید

شتران اوضاع بهتری در قیمت های بالای ۱۰۰۰ تومان داشت سهم می تواند با صعود و رشد قیمتی به سمت سطوح ۱۱۰۰ تومان هدف خود برود یا در همین نزدیکی قیمت های ۱۰۰۰ تومان نوسانات ارامی را تجربه نماید

د هنوز بازار در مورد صورت های مالی این گروه ابهام دارد و یک گزارش و چراغ سبز از صورت های مالی روند این گروه را تغییر میدهد .

معادن و افت عیار

در معدنی ها روند اصلاحی دنبال شد به نظر می رسد مشخص شدن سود این شرکت ها در گزارشات ۱۲ ماهه بتواند روند سهام این گروه را بهبهود ببخشد

در کالسیمین شاهد اصلاح سهم پس از ناکامی در شکست مقاومت ۱۸۰۰ تومانی بودیم این سهم وضعیت بنیادی خوبی داشته و کزارش اسفند و مشخص شدن میزان فروش در سهم کمک شایانی به روند کالسیمین که شایعات سود ۳۰۰ تومانی دارد می کند

چادرملو گزارش عالی داده و به نظر می رسد سود ۲۷۰ تومانی شایعه شده اش محقق شود سهم برای سال اینده شایعات سود ۳۵۰ تومانی دارد سهمی که هدف قیمتی ۲۵۰۰ تومانی و حماتی ۲۲۰۰ تومانی دارد تارگت نهایی این غول سنگ اهنی سطوح ۲۸۰۰ تومان می باشد

ملی مس صف فروش اندکی داشت به نظر می رسد با حمایت های صورت گرفته امروز سهم تا حمایت ۱۲۵۰ تومانی افت داشته باشد فملی که شایعات تعدیل مثبت خوبی داشته و گزارش اسفند ماه عالی در پیش داشته که می تواند به برگشت سهم به سصطوح ۱۴۰۰ تومان کمک نماید

بانک های پر فروش

در بانک ها علی رغم اخبار مثبت از تملک سهام پالایشی ها تا برنامه فروش برخی دارایی ها و در راه بودن گزارشات مثبت ۱۲ ماهه فشار فروش در این گروه بالا بود

بانک صادرات با صف فروش به بازار برگشت سهمی که در گزارش ۱۲ ماهه با شناسایی سودس رمایه گذاری ها سود خوبی را شناسایی خواهد کرد این سهم فردا حمایت نشود تا قیمت های ۲۴۵ تومان جای اصلاح را دارد

بانک تجارت هم مهمان صف فروش شد سهمی که در قیمت های ۲۸۰ تومان قرار و اگر این سطوح را از دست بدهد تا قیمت های ۲۶۰ تومان با افت همراه خواهد شد بانک تجارت وضعیت بنیادی خوبی داشته و با تملک سهام پالایشی ها از یک سو و قبضه مدیریتی سهام ونیکی از سوی دیگر اینده خوبی دارد

پست بانک این روزها یکه تاز بانک ها شده است سهم مقاومت خودرا در هم کوبیده و به سمت قیمت های ۲۵۰۰ تومانی می رود سهمی که وضعیت خوبی داشته و با اخبار و شایعات خوبی همراه می باشد این سهم برای سال مالی ۹۹ و سال مالی جاری توان سود سازی بالایی داشته و سودش طبق صورت های مالی شرکت متحول شده است

فولادی های کم رمق

در نمادهای فولادی شاهد نوسانات ارامی بودیم فولادی هایی که وضعیت خوبی داشته وبا گزارشات اسفند ماه نشان دادند در موقعیت خوبی قرار دارند

در این گروه فولاژ هم خبرخای خوبی از عرضه دو زیر مجموعه دارد که مورد توجه است و میتواند بازهم مورد توجه باشد  فجر و فوکا را هم به عنوان خاص های این گروه زیر نظر بگیرید هرمز هم قابلیت های یک سهم خوب را دارد

فولاد مبارکه با روند نوسانی مثبت همراه شد این سهم که توان سود سازی بالایی داشته و گزارش اسفند ماه ویژه ای داشت نشان داد می تواند به سود ۱۵۰ تا ۲۰۰ تومانی برسد به خصوص این که نرخ فروش محصولات شرکت هم کاهشی نداشته و ریسک کاهش نرخ های فروش شرکت نیز برطرف شده است گزارش فولاد مبارکه همه را انگشت به دهان کرد الی خود سهم و سهامداران را ! انگار کسی برایش این گزارش ها مهم نیست ولی واقعا معرکه بودفروش ۱۲ ماهه شرکت مبلغ ۷۶۴۶۰ میلیارد تومان می باشد.همچنین مقایسه فروش فصلی در نماد فولاد نشان میدهد که این شرکت در ۳ ماهه چهارم مبلغ ۲۷۰۰۵ میلیارد تومان فروش داشته است. این بدان معنی است که فروش شرکت در زمستان نسبت به پاییز رشد فصلی ۲۲ درصدی را داشته است.ولی بازار توجه نکرد

در نماد ارفع هم شاهد نوسانات منفی بودیم سهمی که مقاومت ۱۶۰۰ تومانی داشته و در صورت های مالی ۱۲ ماهه توان سود سازی خوبی دارد اگر نرخ های فروش شرکت در همین محدوده باقی بماند سهم برای سال جاری هم سود بالایی شناسایی و رشد قیمتی سهم ادامه خواهد داشت

فولاژ که رشد قیمتی بسیار مناسبی را از قیمت های ۱۵۰۰ تومان تا سطوح بالای ۲۰۰۰ تومان تجربه کرده بود با فشار فروش همراه شد این سهم سود سازی خوبی داشته و با عرضه سهام فولاد غدیر ایرانیان و فولاد شاهرود در اردیبهشت وضعیت بهتری نیز پیدا خواهد کرد پس از اصلاح سهم در موقعیت خوبی برای خرید قرار خواهد گرفت

فخوز هم امروز گزارش خوبی را داد فخوز بهترین فروش زمستان را در اسفند زد و ۳۷۸۰۱ میلیارد ریال فروش اشت نرخ داخلی ۱۰۵,۰۹۹,۳۰۴ و ۱۳۰,۵۳۰,۸۹۷ و ریال صادراتی بود  در بهمن کمی افت کرد و ۲۶۲۶۵ میلیارد ریال فروش داشت نرخ داخلی ۱۰۸,۱۳۹,۴۶۵و صادراتی کمی بالاتر است در دی ۳۳۶۰۳ میلیارد ریال فروش داشتنرخ داخلی و خارجی تقریبا یکی بود ۱۱۱,۹۰۲,۴۴۶ ریال جمع فروش به ۳۰۶۴۶۷ میلیارد ریال رسیده است . مدت مشابه ۱۵۸۴۰۷ میلیارد ریال بوده است

کشتی سنگین سرمایه گذاری ها

سرمایه گذاری ها وضعیت خوبی را دنبال کرده و موقعیت خوبی را دارند سهامی که به نظر می رسد به دلیل جو منفی بازار از ارزش ذاتی و ان ای وی خود فاصله زیادی گرفته اند

شستا امروز خوب معامله شد و توانست عرضه ها را جذب نماید اما عرضه ها در سهم بالا می باشد نکته جالب اینکه حقوقی ها هم در حال فروش در این سهم هستند سهمی که اگر قیمت های ۱۲۰۰ تومانی را پس نگرفته و در سطوح بالای ۱۲۰۰ تومان تثبیت نشود فعلا روندش نوسانی دنبال خواهد شد.شستا باز شد و به نظر کمی نیاز به ساپورت خبری برای حفظ این قیمت ها دارد وگرنه دوباره اصلاح می شود . ببینید شستا خبرهای خوبی را دارد از تحقق سود خوب بالای ۲۵۰۰ تا زمزمه های تجدید و … به نظر شستا را هنوز بازار خوب درک نکرده ولی نباید با سرعت رشد کند

سرمایه گذاری بوعلی که به سود بالای ۲۰۰ تومانی ناشی از فروش سرمایه گذاری ها رسیده بود با نوسانات منفی همراه شد این سهم تا قیمت های ۶۲۰ تومان افت خواهد داشت سهمی که رشد و بازدهی خوبی داشته و بازار چشم انتظار مجمع و میزان درصد تقسیم سود شرکت می باشد

امروز صف فروش ومعادن جمع اوری شد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و ارزش ان ای وی بالایی دارد این سهم کف حمایتی ۱۲۵۰ تومانی داشته و از سوی دیگر با مقاومت ۱۴۰۰ تومانی همراه می باشد جهش سود سازی عمدتا ناشی از سهام سنگ اهنی ها و ملی مس و رشد ارزش ان ای وی سبب شده تا سهم در قیمت های ۱۲۵۰ تومان جذاب باشد

چهارگوشه بازار

اپال با نوسانات مثبت مجددا به قیمت های بالای ۱۸۰۰ تومان برگشت سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و مهمترین پتانسیلش بحث خروج گروه بانک پارسیان از سهم می باشد فعلا سهم در سطوح قیمتی ۱۶۰۰ الی ۱۸۵۰ تومان در نوسان خواهد بوداپال هم میتواند جالب باشد  سهم طی روزهای اتی میتواند با خبرعرضه های اولیه کمی بهتر شود  گویا  یکی از زیر مجموعه های اپال راهی بازار می شود

شیران ارام ارام به سمت قیمت های ۳۰۰۰ تومانی در حرکت است سهم مقاومت ۳۲۰۰ تومانی داشته که در صورت شکسته شدن این سطوح سهم تا قیمت های ۳۵۰۰ تومان صعود خواهد داشت شیران شایعات تعدیل مثبت عایدی خوبی داشته و گزارشات خوبی را منتشر کرده است گزاراشاتی که تحولات جدی را به نسبت سال مالی قبل نشان می دهد سهم  یک گزارش بسیار خوب را داشت .شیران اولین ماه سال مالی را با فروش ۴۸۳۷ میلیارد ریال فروش شروع کرده است در بهمن نیز ۴۰۳۵ میلیارد ریال بود و اسفند هم ۴۲۲۵ میلیارد ریال در مجموع ۳ ماهه ۱۳۰۹۸ میلیارد ریال شده استمدت مشابه این عدد ۵۸۷۳ میلیارد ریال بود . نرخ فروش دی ۳۰۴,۳۷۷,۰۹۹ ریال و بهمن ۲۷۵,۴۰۲,۷۷۸ ریال و اسفند ۲۹۳,۴۵۸,۳۰۲ ریال بوده است

سیمان کرمان که مالکیت خوبی در دو شرکت سیمانی و شرکت های دیگر داشته و سود سازی خوبی برای سال مالی جدید خود دارد توانست برگشت خوبی داشته باشد سهم تارگت ۱۸۰۰ الی ۲۰۰۰ تومانی دارد سکرمایی که اوضاع و احوال خوبی داشته و کف حمایتی ۱۵۰۰ تومان را هم بسته است

سهگمت را هم زیر نظر داشته باشید قابلیت های خوب و حرف های قوی برای گفتن دارد سهگمت در ۲ ماه سال مالی جدید گزارش خوبی داد و بهمن ۴۸۷میلیارد ریال و اسفند۴۳۷ میلیارد ریال فروش داشته است و صادرات شرکت دوباره فعال شده است ۲۵۰میلیارد ریال صادرات داشته است هم نسبت به ماه قبل و هم نسبت به میانگین فروش سال مالی قبل رشد خوبی داشته است
۲ ماهه ۹۲۵ میلیارد ریال بوده و ۲ ماهه قبل ۲۰۳ میلیارد ریال

سفانو نیز دیگر سهمی بود که به نظر گزارشش جالب بود سفانو در ۳ ماهه چهارم عالی بوده و در دی و به خصوص اسفند
حالا در اسفند با فروش ۵۲۵ میلیارد ریالی به عدد ۳۶۹۸ میلیارد ریالی رسیده کل سال قبل ۲۴۵۴ میلیارد ریال بوده است

بموتو هم شرایط خوبی را گرفته است گزارش ماهانه این  شرکت بسیار جالب بود  بموتو در اسفند عالی بوده و فروش ۳۲۹۷ میلیارد ریالی را ثبت کرده تا ۳ ماهه اخیر را خوب پیش ببردبهمن ۱۸۴۴ میلیارد ریال بود و عالی بوددی به ۱۱۱۱ میلیارد ریال رسید جمع فروش۶ ماهه ۸۱۲۶ میلیارد ریال بوده است مدت مشابه این عدد ۴۶۸۲ میلیارد ریال بوده است.

در مورد  رمپنا امروز استادگی خوبی در منفی ها داشت  به نظر میرسد این سهم بعد از رشد اخیر نیاز به کمی استراحت موقت داشته باشد ولی همین سهم را باید دوباره بیشتر از قبل زیر نظر داشت از دید ما انتشار تلفیقی ۶ ماهه کمک بزرگی به روند اتی سهم میکند و باردیگر صف خرید را طی روزهای اتی تجربه خواهد کرد . سهم را با کمی صبر و نگه ب روزهای اتی زیر نظر بگیرید

در بین خودرویی ها گزارش خوب زامیاد حسابی همه را غافلگیر کرد و سهم را بالا کشید . خزامیا در اسفند بسیار خوب ظاهر شد
در اذر ۲۳۰۲ میلیارد ریال و فروش ۱۳۶۴ دستگاه بوده و روند کاهشی بوده است در دی این عدد با رشدی خوب ۴۹۲۴ میلیارد ریال بوده و ۳۳۰۰ دستگاه فروخته است در بهمن با رشد ۶۹۷۷ میلیارد ریال شده و با فروش ۴۲۰۰ دستگاه رشد خوبی داشته در اسفند ۱۶۴۲۰ میلیارد ریال و ۹۲۰۰ دستگاه فروش داشته است جمعا ۱۲ ماهه ۴۹۷۴۹ میلیارد ریال فروش داشته است مدت مشابه قبل عدد ۲۷۲۵۱ میلیارد ریال بود

در بین شرکت های تامین سرمایه تنوین را هم زیر نظر بگیرید  . تنوین سال مالی را با درامد ۳۰۸۷ میلیارد ریالی در اسفند تمام کرد و در مجموع ۱۲ماهه به ۱۳۳۲۲ میلیارد ریالی رسید و عدد خوبی داشت کل سال قبل ۷۸۰۶ میلیارد ریال بوده و به نظر ۱۲ماهه خوبی بدهد  به نظر شرایط خوبی را در این سعم  شاهدیم او را  زیر نظر بگیرید

مادیرا امروز یک بلوک  را زد به نظر این سهم  شرایط خوبی را میتواند در این مسیر طی کند و اصلاح خوبی کرده است و اماده است

در بین پتروشیمی ها شرایط خوبی را دارند و البته  شفن هم میتواند جالب باشد  شفن بهمن و اسفند خوبی داشت دی ۵۶۵۲ میلیارد ریال بود در بهمن با رشد به ۸۴۹۳ میلیارد ریال و اسفند ۸۳۲۲ میلیارد ریال بود این ۳ماهه بهتر بوده ۱۲ ماهه ۵۵۵۶۰ میلیارد ریال فروش داشته

شگویا هم شرایط خوبی را دارد . یکی از خاص ترین گزارش ها را شگویا داشت شگویا در ۳ ماه گذشته متحول شده و حالا اسفند ۱۲۴۱۶ و بهمن هم صعودی بود و ۱۳۳۰۲ میلیارد ریال فروش داشت . سهم در دی ۱۰۴۴۹ ، اذر ۹۰۷۹ ، در ابان با فروشی خوب ۱۰۰۹۸ میلیارد ریال مواجه بوده
جمع فروش ۱۲ ماهه ۱۰۰۱۲۲ میلیارد ریال است . مدت مشابه سال قبل این عدد ۷۰۴۵۰ میلیارد ریال بوده است

تایرا و وتوشه هم  میتواند جالب باشد  . هر دو در ظاهر در یک گروه قراردارند از دید ما نیز تا حدودی هر دو شرایط خوب و به قیمتی داشته و قابلیت های خوبی برای رشد دارند به نظر هر دو سهم را با دید کمی صبرکوتاه مدت و البته خرید با دید کوتاه مدت میتوان زیر نظر داشت هر دو جز سهم های خوب و به قیمت ومنطقی بازار هستند .

[/ihc-hide-content]