[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]
گزارش بازارامروزیکشنبه ۵ بهمن ۹۹
دست به دست یا اشکل گربه !!
یک بار اتفاقی نشسته بودیم و داشتیم کُشتی می دیدیم دو نفر به هم پیچیده بودند و خلاصه یکی در خاک دیگری نشسته بود ! ناگهان ان یکی شروع کرد چرخاندن حریفی که در خاک بود و انقدر سریع و عجیب این کار را میکرد که اصلا من مانده بودم کت تن کیه و کی دارد به ان یکی فن می زند ! فقط صدای بلند گزارش گر را به خاطر دارم که میگفت اشکل گربه زده ! حالا حکایت بازار امروز ما بود نمیدانیم اشکل گربه خوردیم و در خاک حقوقی ها بودیم و یا دست به دست شده و انها رکب خوردند !
برخی میگویند دست به دست بوده و این دست به دست برای بازار لازم ضروری و از نان شب واحب تر و برخی دیگر معتقدند دست به دست کجا بود بازار را دوباره عرضه ها ضربه کرده و منفی شده است و این عرضه ها باردیگر بلای جان بازار می شود . بازار کار بسیار خاص و سختی را دارد و میتواند در این مقطع حساس برای کل روزهای اتی سرنوشت ساز باشد ولی یک تفاوت بین این روزها و روزهای قبل که بازار منفی می شد وجود دارد دران روزها تکلیف دلار روشن نبود و گزارش های این چنینی هم راهی بازار نشده بود ولی در این مقطه که با هم صحبت میکنیم تا حدودی همه روی دلار ۲۲ ۲۳ اتفاق نظر دارند و بهترین گزارش های میاندوره ای چند مقطع اخیر و گزارش های خوب ماهانه رسیده است
البته نوع رفتار فروش در بازار هم عجیب بود … طی روزهای گذشته وقتی بازار در برخی نمادها به خصوص پالایشی ها و نمادهای دیگر به نوعی قفل شده بود و معاملات کم حجم و صف خرید داشت بسیاری معتقد بودند و البته معترض بودند که بازار باید حجم بخورد این چه شرایطی است این چه وضعی است چرا فلان حقوقی عرضه نمی کند … ببینید اینکه فلان حقوقی عرضه می کند یا نمی کند یا چرا در صف فروش می فروشد در صف خرید ساکت است و … بعد تر مفصل صحبت میکنیم اول باید مشخص کنیم که اصلاً این حقوقی اجازه فروش داشته یا نداشته … اما دو بحث است … بحث اول این است که بازار باید به کسانی که جرات خرید می کنند و در بعضی از مواقع خریدهای پرریسک انجام می‌دهند پاداش دهد و در مقابل باید افراد ترسو را جریمه کند طی روزهای گذشته تقریباً همه اذعان داشتند که قیمتها در نقاط غیر قابل باور و بسیار خوبی قرار گرفته و ترسی برای سهامداری ندارد اما برخی از روی ترس مضاعف و اینکه قیمت ها ممکن است دوباره کمتر شود بدون هیچ منطقی اقدام به فروش می زدند در بین این عده از سهامدار حرفه ای بگیر تا آماتورهای بازار حضور داشتند به نظر این افراد باید ان قفل شدن در خرید را می دیدند و این عرضه های جدی را هم همینطور … بازار باید کمی از پارادایم های معاملات لحظه ای فاصله بگیرد این بلای جان بازار شده . و البته رشته ای که بر گردن بازار افکنده شده و حالا حالا ها میکشد هر جا که خاطر خواه اوست ! سهامداران باید خود را برای هر پارادایمی در بازار آماده کنند و به نوعی کم ریسک ترین و پر سود ترین مسیر را برای خود انتخاب نمایند این که میگوییم کمی بازار را دقیق تر و گزارش ها را خاص تر بررسی کنید برای این است گذر زمان مشخص میکند ولی شایداین عرضه ها فرصت باشد .
البته در بازار طی این مدت انقدر بی اعتمادی به وجود امده که سهامدار به جای فرصت همه را به چشم فرصت طلب می بیند و این دقیقا ناشی از رفتارمنفی دولت در بازار بود که امده و سهم فروخته و حالا سوت بلبلی می زند و شانه می ندازد بالا بالا !!
دیروز در پایان گزارش بازار مطلبی را نوشتیم که دلخش به هیچ حرف و عامل سیاسی نباید بود … دلخوش به هیچ وعده و وعید و حرف سیاسیون نباید داشت که هزار وعده خوبان یکی وفا نکند … شما ببینید خبر تغییرات حامل های انرژی در مجلس به گوش رسیده است . وقتی میگویندبه سیاسیون دل نبندید منظور همین است عزیزان ما در مجلس وظیفه خود را انجام می دهند و به هر شکلی قانون گذاری می کنند اما حداقل ژست این که حامی بازار سرمایه هستند را به این شکل نگیرد از یک طرف حرف از حمایت بازار می زنند و در طرف دیگر این مصوبات را بر علیه بازار تصویب میکند
البته این را هم بگوییم چه بهتر که تکلیف همه چیز روشن شود … طی روزهای گذشته شنیده شده که نرخ حامل‌های انرژی به‌زودی افزایش چشمگیری خواهد داشت در واقع به اصطلاح برخی آن چماق رانت انرژی که دولت مدام سر صنایع می‌کوبید برطرف می شود اشکالی ندارد اتفاقاً آغاز خوبی برای یک پایان است آغاز این که همه چیز به شکل منظم و قانونمند شکل بگیرد و کسی هر سال تغییر ایجاد نکند و پایانی بر دخالت های دولت در بازار دولت
تا به امروز به این دلیل به خود جرات می‌داد که در بازار دخالت کند چون دائم دم از انرژی ارزان و یارانه می زد با این مصوبه به نظر دولتو هیچ نهاد دیگری اجازه دخالت کردن و نرخ گذاری در هیچ بازاری را ندارد تاکید میکنیم هیچ بازاری شتر سواری که دولا دولا نمی شود همه جوره در حال از بین بردن اعتماد ها به بازار هستید و ژست حمایت هم برداشته اید …
این را نگوییم حناق میشود گلوی ما را میگیرد … نمایندگان مجلس به نوعی وظیفه قانونگذاری دارند و مسائل را کلان تر می بیند و تازه شاید سواد بورسی خیلی زیادی هم نداشته باشند و به نوعی حرجی بر آنها نیست اما وای به کسانی که برای چندرغاز سود کوتاه مدت دیروز با خوشحالی این اخبار نرخ ها و … را در بازار منتشر می‌کنند که بله بازار می ریزند… حرف شما درست بازار می ریزند اما عزیز دل منافع کوتاه مدت خود را به چه فروختی؟! زخمی که این افراد به بازار میزنند کاری ترو عمیق تر از آن نماینده است و به واقع هیچ بازاری فعالانی انقدر نمک نشناس ندارد
و اما در پایان احساس میکنیم جنس عرضه بازار امروز با عرضه روزهای قبل فرق داشت وجنس تقاضا نیز هوشمند تر بوده و البته این را روزهای اتی خواهیم دید و قضاوت خواهیم کرد ولی شاید این بحث مارکت ایمپکت بتواند در این شرایط مفید تر واقع شود و جو را برای روزهای اتی بهتر نماید . روزهای قبل هم عرض شد در این مقطع خاص بیش از هر چیز ما به جریان نقد نیاز داریم و این جریان نقدینگی هنوز در بازار ایجاد نشده بازار باید بتواند به سرعت آن اعتماد را بازسازی کرده و دوباره به محلی برای جذب سرمایه‌های سرگردان تبدیل شود همه در این موضوع وظیفه خاصی دارند در همین راستا طی چند روز گذشته طرحی آماده شده که می‌خواهد به نوعی محدودیت‌های محدود و خاصی را برای عرضه ها به خصوص عرضه حقوقی ها به وجود آورد که این دقیقا در راستای مسیر اعتمادسازی بازار است. market impact می تواند مزیت های بسیاری را ایجاد نماید که فروش هدفمند و مفید و حمایت قوی تر از حقیقی ها میتواند نقطه خوبی برای بازار باشد . البته باید برای حقوقی ها نیز جذابیت هایی در نظر گرفت و باگ های این طرح را برطرف کرد . البته تاکید میکنیم باید کوتاه مدت باشد و دایمی نباشد .
به هر حال گذر ازاین فضا و این شرایط ابزارهای خاص خود را می طلبد و بایدبیشتر و دقیق تر فکر کرد .
سراغ بازار امروز برویم که بازار خوبی را نداشتیم البته از نظر حجم یک روز بی نظیر بود ولی از نظر نوسانات خیلی جذاب نبود و بازار پر نوسانی را شاهد بودیم به تحرکات نیم ساعت اخر بازار امیدواریم و فکر میکنیم فردا کمی بازار دل دل کند و کمی بهتر رفتار نماید . غلبه بر حس ترس و بی اعتمادی یکی از مهم ترین این اتفاقات است البته جریان پول و گزارش ها نیز به این موضوع کمک میکند .
بانک های پرعرضه
در بانک ها فشار عرضه ها را شاهد بودند بانک هایی که اصلاح قیمتی بالایی داشته و به کف های قوی رسیده اند
بانک تجارت پرعرضه ظاهر شد اما صف خرید خود را حفظ کرد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و شنیده می شود تا پایان سال به سود بالای ۴۰ تومانی به ازای هر سهم خواهد رسید این سهم بانکی رشد قیمتی در مسیر برگشتی را به شرط شکست مقاومت ۲۸۰ تومانی تا سطوح ۳۲۰ الی ۳۶۰ تومانی خواهد داشت
در بانک پارسیان قیمت های بالای ۳۰۰ تومان سبب شد تا سهم پرعرضه ظاهر شود سهمی که وضعیت بسیار خوبی داشته و با توجه به تراز ارزی مثبتش و احتمال افزایش نرخ تسعیر ارز در پایان سال می تواند اینده خوبی داشته باشد
بانک پاسارگاد درست بر سر مقاومت ۱۲۵۰ تومانی ترمز خود را کشید فردا روز مهمی برای سهم ارزیابی می شود وپاساری که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت اهداف قیمتی بالایی با توجهب ه عملکرد خوبش خواهد داشت این سهم در صورت شکست مقاومت خود تا سطوح ۱۴۰۰ تومان رشد خواهد داشت
در بین بانکی ها تراز وکار هم خوب بود ۴۲۲۸ میلیارد ریال سود تسهیلات اعطایی و ۲۶۵۸ میلیارد ریال سود پرداختی به سپرده دارد
تراز ۱۰ ماهه ۴۴۶۳ میلیارد ریال مثبت است و عمده ان برای این چند ماه اخر بوده
البته در تراز وپاسارهم خوب عمل کرد سهم ۲۱۰۴۶ میلیارد ریال سود تسهیلات اعطایی داشته و ۱۴۲۰۴ میلیارد ریال سود پرداختی تسهیلات دارد .در کل ۶ماهه تراز ۲۲۳۲۱ میلیارد ریال مثبت بود ۹ ماهه این عدد ۳۴۳۲۷ میلیارد ریال و ۱۰ ماهه ۴۱۱۶۸ میلیارد ریال است
در این گروه وبملت و وبصادر هم افت بالایی کردند و مورد توجه هستند . از نظر بازاری وبصادر بنیادی وبملت سرامد هستند
تلاشی از جنس خودرو
خودرویی ها تلاش کردند روند صعودی خود را حفظ نمایند اما جو بازار بر ان ها غلبه کرده و شاهد افت قیمتی این گروه بودیم خودرویی هایی که وضعیت خوبی داشته و به نظر می رسد فردا با افزایش حمایت ها همراه شوند
در سایپا سهم رشد بالایی نداشته است فعلا کف حمایتی سهم سطوح ۲۰۰ تومان و سهم با مقاومت ۲۲۰ تومانی همراه می باشد ارزش ذاتی سهم بالا بوده و به نظر نمی رسد اصلاح قیمتی چندانی در انتظار این سهم خودرویی باشد
خبهمن علی رغم تایید افزایش سرمایه و تایید حسابرس باز هم مهمان صف فروش شد سهمی که وضعیت خوبی داشته و هم سود سازی و هم افزایش سرمایه جذاب سهم را در موقعیت خوبی قرار داده است سهمیکه کف حمایتی ۲۲۰۰ تومانی داشته و هدف ۲۶۰۰ تومانی را دنبال می کند امروز یک سود سازی خوبی در خبهمن صورت گرفته بود شناسایی ۱۰۷۹ میلیارد ریال سود فروش سرمایه گذاری ها عمدتا از محل فروش بیمه ملت ولبهمن
سهم تا دی ۹۹۵۸۷۶ میلیون ریال سود مجمع محقق کرده است انصافا شرایط بدی ندارد
خودرو اما در حمایت ۲۶۰ تومانی نوسان می کند سهمی که بعید است این حمایت را از دست بدهد این سهم اوضاع خوبی داشته و تا قیمت های ۳۰۰ الی ۳۲۰ تومان صعود خواهد کرد ایران خودرویی که اگر روند فروشدارایی هایش تثبیت شود وضعیت خوبی خواهد داشت
در گروه سایپایی ها خپارس هم واقعا فروش خوبی را زد خپارس در دی بسیار عالی ظاهر شد و ۶۳۵ میلیارد تومان فروش زد آذر ماه با جهش فروش همراه بوده و ۳۳۰ میلیارد تومان فروش داشته است. فروش دی رکورد جدید برای شرکت محسوب می شود ۸ هزار دستگاع فروخته است
جمع درآمد ۱۰ ماهه شرکت به ۲۶۳۳ میلیارد تومان رسیده که این عدد در مدت مشابه سال قبل ۶۳۰ میلیارد تومان بود
پالایشی ها و مقاومت در مقابل عرضه ها
در پالایشی ها شاهد مقاومت خوب این گروه در مقابل فشار عرضه ها بودیم صورت های مالی خوبی در انتظار سهام پالایشی می باشد سهامی که اوضاع خوبی داشته و از سوی دیگر اینده و چشم انداز خوبی دارند
در این گروه شپنا در مقابل عرضه ها ایستادگی کرد سهمی که میتواند تا قیمت های ۱۲۰۰ الی ۱۲۵۰ تومان صعود داشته و شنیده می شود سود سازی خوبی در انتظار این سهم می باشد شپنایی که گزارشات خوبی داشته و اخبار خوبی از سود سهم به گوش می سرد
در شبریز سهم به سمت تارگت ۲۸۰۰ تومانی در حرکت است این سهم تلاش دارد تا سهام پتروشیمی تبریز را عرضه نماید به نظر می رسد رشد قیمتی خوبی در شبریز را شاهد باشیم و حتی بتوان انتظار شکسته شدن مقاومت ۲۸۰۰ تومانی و صعود بیشتر سهم به قیمت های ۳۲۰۰ تومان را داشت
شبندر هم به مصاف مقاومت ۲۲۰۰ تومانی در معاملات فردا خواهد رفت این سهم تا قیمت های ۲۵۰۰ تومان در صورت شکسته شدن این مقاومت صعود خواهد داشت شبندری که شایعات تعدیل مثبت خوبی داشته و شنیده می شود سود تسعیر ارز خوبی هم شناسایی کرده است
در کنار این گروه در روغنی ها نیز انصافا شبهرن و شرانل و حتی شستا هم خوب بودند در شبهرن فروش خوبی را ثبت کرد سهم در دی با رشدی خوب ۷۳۴۹ میلیارد ریال
سهم۱۰ ماهه ۴۴۷۵۶ میلیارد ریال فروش داشت مدت مشابه این عدد ۳۲۰۷۰ میلیارد ریال بوده است
معدنی ها زیر بار اوار عرضه
در معادن هم عرضه ها بالا بود معدنی هایی که البته از اخبار افزایش نرخ حامل های انرژی تاثیری نپذیرفته اما فشار فروش سنگینی را تجربه کردند
در ملی مس سهم در قیمت های ۱۱۵۰ تومانی عرضه های سنگینی را تجربه کرد سهمی که اوضاع و احوال خوبی داشته و به نظر می رسد تا قیمت های ۱۲۵۰ حداقل جای رشد داشته باشد توان سود سازی بالا و گزارشات عالی ۹ ماهه و دی ماه اینده خوبی پیش روی سهم گشوده است
زرین معدن اسیا این غول تولید کننده روی که دو شرکت زیر مجموعه خود را برای عرضه سهامشان اماده و پذیرش کرده است با افت قیمتی همراه بود سهم اگر اصلاحش تا قیمت های ۲۰۰۰ تومانی ادامه داشته باشد می توان به برگشت روند و رشد قیمتی خوبی در این سهم خوشبین بود
کگل نوسانات ارام مثبتی داشت سهم با مقاومت ۱۸۰۰ تومانی درگیر می باشد اگر این مقاومت شکسته شود سهم تا قیمت های بالای۲۰۰۰ تومان الی ۲۲۰۰ تومانی نوسان مثبت و رشد قیمتی خواهد داشت سهمی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت تا زمانیکه قیمت شمش فولادی کاهش نداشته می تواند صعود خوبی داشته باشد
کنور در بین معدنی ها گزارش های خوبی را ثبت کرده است فروش شرکت رشد خوبی کرده و در دی این عدد با رشد ۳۰۰۱ میلیارد ریال بود و ۲۶,۱۵۴,۰۶۲ ریال نرخ دارد .
جمع۱۰ ماهه ۱۳۸۰۱ میلیارد ریال فروش داشته به نظر کنور را باید ویژه تر زیر نظر بگیرید .
فولادی ها و ضربه ای دیگر
در فولادی ها شاهد روند پرعرضه ای بودیم خبر افزایش ۲ برابری قیمت گاز این صنایع سبب شد تا باز جو بی اعتمادی و عرضه صورت بگیرد و فولادی هایی که لیدر بازار بودند با فشار فروش همراه شوند
فولاد مبارکه اگر چه این میزان افزایش نرخ تاثیر زیادی بر سهم ندارد اما عرضه ها سبب تعادل روندش شد سهمی که تا قیمت های ۱۲۵۰ تومان جای صود داشت به نظر می رسد کف حمایتی خوبی در قیمت های ۱۰۵۰ تومانی در سهم تشکیل و سهم فعلا روندش نوسانی دنبال خواهد شد
در کاوه هم سهم با فشار عرضه ها همراه و علی رغم تلاش های بسیار صف خرید خود را نهایتا از دست داد برای کاوه سود حدود ۳۰۰ تومانی برای سال جاری و سود حدود ۵۰۰ تومانی برای سال اینده تخمین زده می شود سودسازی که کسی به ان توجهی نداشته و سهم با ارزش ذاتی خود فاصله زیادی دارد
ارفع شدیدا منفی شد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و شایعات سود سازی بالایی داشته و به حمایت ۱۲۵۰ تومانی برگشت فردا روز مهمی برای ارفع می باشد در صورتی که سهم حمایت شود تا قیمت های ۱۴۰۰ تومان برگشت خواهد زد در غیر اینصورت تا سطوح ۱۱۰۰ الی ۱۱۵۰ تومان کاهش بیشتر را تجربه می کند
به نظر دراین گروه میتوان روی حرکات کوتاه مدتی برخی دیگر هم حساب کرد فپنتا و فجر و هرمز هم خوب هستند فخوز هم با این گزارش خوب میتواند دوباره بلند شود فخوز یک ماه خوب دیگر را ثبت کرد و در دی ۳۳۶۰۳ میلیارد ریال فروش داشت
نرخ داخلی و خارجی تقریبا یکی بود ۱۱۱,۹۰۲,۴۴۶ ریال
در اذر با فروش ۳۲۲۴۷ میلیارد ریالی و نرخ فروش ۱۰۷,۲۳۵,۰۹۲ ریالی در صادرات و ۹۷,۷۸۸,۶۷۰ ریالی در داخل مواجه بوده است جمع فروش به ۲۴۲۳۹۹ میلیارد ریال رسیده است . مدت مشابه ۱۲۷۴۴۰ میلیارد ریال بوده است ولی بهترین گزینه گروه فعلا فولاد است .
چهار گوشه بازار
سیمان داراب که در کف قیمتی معرفی شد در بازار پرعرضه امروز صف خریدش را حفظ کرد سهمی که بازار به ارزش های بنیادی سهم پی برده و شاهد معاملات مثبت و رو به جلوی سهم با تارگت ۱۵۰۰ تومانی هستیم سهم ارزش ذاتی ۱۸۰۰ الی ۲۰۰۰ تومانی داشته که عمده این ارزش ذاتی را سرمایه گذاری خوب شرکت در پرتفوی خود تشکیل می دهد
شکبیر در بین پتروشیمی ها امروز تاریخی ترین حجم خود را زد سهمی که گزارش بسیار خوبی را داشته و مورد توجه است در سوی دیگر مارون و پارس هم خوب و مثبت هستند در کنار او فارس با این شرایط میتواند جالب باشد و فارس را هم با دید بلند مدت زیر نظر بگیرید .
غدیر و پارسان هم انصافا مشکلی در دلار رخ ندهد دراین قیمتها خوب بوده و هستند هر چند انتظار داشتیم زاگرس بهتر گزارش بدهد و روی انها موثر باشد ولی نبود
رمپنا هم با این قیمت ها خبرها اگر اطلاعات خوبی بدهد میتواند مورد توجه باشد سهم خوب و شرایط خوبی را دارد در بین برقی ها گزارش بموتو خوب بود و اصنفا بترانس هم گزارش خوبی داشت بترانس در دی با فروش خوب ۲۵۷۲ میلیارد ریالی عدد خوبی را ثبت کرد
سهم در مهر ۷۲۶ میلیارد ریال بوده و ابان ۱۰۵۸ میلیارد ریال و اذر هم ۱۴۱۳ میلیارد ریال فروش داشت دی ماه عالی را داشته ست
۱۱۸۰۱ میلیارد ریال ۱۰ ماهه فروش داشته است مدت مشابه قبل این عدد ۶۷۰۳ میلیارد ریال بوده است. البته فکر میکنیم بترانس کمی به خاطر افزایش سرمایه و عدم اصلاح زیر فشا فروش باشد .
معاملات مثبت شستا نشان داد حمایت از سهم و بازار قوی می باشد و می توان به بازار فردا خوشبین بود شستایی که مقاومت ۲۲۰۰ تومانی داشته و تثبیت در سطوح بالای ۲۲۰۰ تومان سهم را تا قیمت های ۲۵۰۰ تومان بالا خواهد برد افزایش سرمایه های سنگین از تجدید ارزیابی در هلدینگ های زیر مجموعه تا شناسایی سود بالا در صورت های مالی اخیر از پتانسیل های سهم محسوب می شود
تایرا را امروز بدجوری رنج میزدند ولی به نظر گزارش خوبی را دارد تایرا دی طلایی را ثبت کرد با فروش ۵۸۰۳ میلیارد ریال
سهمی که در اذر ۲۶۳۳ میلیارد ریال فروش داشته جمع فروش۱۰ ماهه ۳۱۱۲۵ میلیارد ریال بود . در ۱۰ ماهه قبل فروش ۱۸۲۵۹ میلیارد ریال بوده است.
در بین سرمایه گذاری ها امروز صف وسکاب ماند و به نظر ۶۸۰۰ و مرز ۷۰۰۰ ریال هدف سهم بوده است
[/ihc-hide-content]
