گزارش بازارامروز دوشنبه ۲۰ مرداد ۹۹
دارای ندار !
امروز دوشنبه در میان هفته داغ تابستان بازار را در حالی آغاز کردیم که بازارو حاشیه های ان به خصوص حاشیه ها هم به اندازه هوا داغ بود . یکی از سخت ترین و بهتر است بگوییم تلخ ترین روزهای اخیر را داشتیم . قبل از هر چیز بگوییم تلخ از این نظر که بی اخلاقی و بی نظمی و بی منطقی در بازار موج می زد و سخت از این نظر که باید این شرایط را تحمل میکردیم . ببنید نمیدانیم واقعا از کجا شروع کنیم ابتدا سراغ انچه گذشت می رویم بازار ابتدا به نظر میرسید قبل از این تایید و تکذیب ها تحت تاثیر چند روز مثبت بودن و ریزش دلار اماده عرضه بود ولی نه به این شدت و البته اول وقت نیز بازار بد نبود ولی این تایید و تکذیب ها به خصوص نوع ان حسابی بازار را غافلگیر کرد .
بی شک مهم ترین پشتوانه هر تاجری اعتبار و اعتماد اوست و انجایی که فقط با یک تلفن میخرد و میفروشد اوج اعتماد به اوست بازار به دولت اعتماد کرده ولی این خود دولت است که با این نوع مصاحبه ها و تایید و تکذیب ها بازار را به هم میریزد . انصافا بدترین رویداد این بود که این طور بحث دارا و ساراو این پالایشی ها تایید و تکذیب شود . ابتدا دیشب خبر امد تایید شده و منبع هم رسانه ملی و بعد خبر رسید رد شده ! و جالب است هر دو مصاحبه را هم افرادی انجام داده اند که داخل خصوصی سازی هستند ولی در هر صورت خبر نهایی تکذیب این موضوع بود و ریزش اغاز شد … این که امروز چه ضربه ای به اعتماد سهامداران وارد شد بماند اثرات ان کمتر از یک بمب لبنان برای بازار نبود . برای بازاری که این طور زحمت کشیده شده تا به این نقطه برسد . در این بین هم برخی افراد که به نوعی همیشه سطحی ترین تحلیل ها را میکنند معتقد بودند چرا اصلا خبر رسانی شده ! وظیفه رسانه ها همین است چطور وقتی خبرهای خوب میدهند خوب هستند با یک خبر بد لعن و نفرین می شوند به نظر ایراد از جای دیگری بود . باید گفت نه نوع مصاحبه ، نه زمان ان به خصوص زمان آن مناسب نبود . معقتیدم این اخبار مهم نباید از سمت عزیزان در این ساعات حساس به بازار اعلام شود . باز خدا پدر شاپور را بیامرزد اخبار خاص را چهارشنبه عصر میداد که دیگر کاری از دست کسی در بازار برنمی آمد !
البته امروز در میان این هیاهو ها یک موضوع گم شد و به نظر این بدتر از تکذیب خبر بود . در میانه تمام تایید و تکذیب ها چرا کسی نپرسید دلیل مخالفت وزارت نفت با این موضوع که این شرکت ها به صندوق دارادوم بروند چه بوده؟ و با وجود مخالفت و علم به این موضوع عرضه خرد سهام در بازار ادامه داشته است این بدترین نوع ضربه است یعنی با علم به اطلاعات نهانی فروشنده سهم هم میشوید ؟! فکر میکنید بچه زرنگ بازار هستید ؟! این چه نوع معامله ای است چرا از اعتماد مردم به بازار سرمایه سو استفاده میکنید . از دید ما با شدت باید با این نوع حرکت ها برخورد شود . و یک پیشنهاد… ببنید این بازار دیگر ان بازار قدیم نیست که کمتر از۵ هزار نفر در ان کار میکردند و با هر خبری سر ان را می بریدند امروز بیش از ۲ میلیون نفر به گفته بسیاری فعال بازار داریم و خبرها و مصاحبه های شما مستقیم بر دارایی این افراد موثر است . فزدا این مصاحصبه ها در مورد سهام عدالت می شود پس فردا دارا سوم روز بعد نرخ دلار و … . باید این موضوع اعلام رسمی شود اگر کسی قصد اعلام خبرهای این چنینی را دارد باید در مقطع مشخص و معین و از یک کانال و یک منبع اعلام شود و اگر هم خلاف واقع بود قطعا باید اثار ضرر و زیان را برعهده بگیرد . چرا چند نفر در مورد یک موضوع اظهار نظرهای متفاوت دارند ! از سوی دیگر سازمان بورس چطور چکش برمیدارد سر کانال های بی نوا میزند که چرا سیگنال میدهید و خبرمیدهید و… به پای این عزیزان که میرسد کجاست ؟! نقش نظارتی چه می شود ؟ امروز بزرگترین سیگنال های اشتباه را این عزیزان به بازار داده اند روزهای قبل با اطلاعات نهانی و علم به عدم انجام موضوع معامله کردند و حالا صدای کسی درنمی اید !
عزیزان دولتی اگر میخواهید بازی برد برد پیش برود این راهش نیست اعتماد بزرگترین و گرانبها ترین کالایی است که تا به امروز بین مردم و بازار سرمایه به وجود امده این را یک شبه خراب نکنید دودش زودتر از همه به چشم خودتان می رود …
بگذریم … امروز بازار شرایط خاصی داشت روزهای قبل نوشته بودیم موج پسا دو میلیون موج پر حادثه و پر خبری و پر تنشی برای بازار است و انصافا هوشیاری بیشتری را می طلبد …به نظر میرسد در مواجه با شرایط فعلی باید گفت هر آنچه که از قبل شنیدیم و دیدیم رادر مورد موج قبل ازاین ۲ میلیون فراموش کنیم از تجربیات گذشته استفاده می کنیم اما مدل رشد از این جا به بعد به نظر مدل قدیم نیست شما به همین چندروز نگاه کنید متوجه می شوید که هم سرعت هم کیفیت هم شرایط سهم ها در صعود تغییر کرده و سرعت رشد کمتر شده البته هنوز زود است قضاوت کردن ولی احتمالاً سرعت رشد کمتری داریم
این عین جمله های چند روز پیش است همین سه شنبه هفته قبل بود نوشته بودیم : به نظر از آن مهمتر مفروضاتی است که تا به امروز به عنوان مفروضات و دلایل رشد مطرح بود و امروز ممکن است مطرح نباشد البته این را هم بگویم ممکن است همین روش کار کند اما تا به امروز اوضاع نشان داده که کمی متفاوت‌تر عمل می کند اگر تا به امروز فکر می‌کردید سهم زیر هزار تومانی در بازار وجود نخواهد داشت به نظر تفکر اشتباه است و یا اینکه هر سهمی در دارا و سارا باشد خوشبخت می شود و رشد ادامه دار و بی انتها را که دارد تفکر اشتباهی است اصلاً از دید تحلیلی از همان روز اول این تفکر که چون در دارایکم است رشد خواهد کرد تفکر اشتباهی بوده و هست اما بسیاری نخواستند این را بشنود و دولت هم از این موضوع حداکثر استفاده را کرد به نظر این تفکرات را دور بریزیم که تجدید ارزیابی دارایی ها حتماً قیمت سهم را طور دیگری رقم می زند و …
اما ابزار ارزندگی سهم ها چیست خودما هم امروز نمی‌توانیم دقیق بگویم ولی به نظر ابزار این است که جریان سودآوری شرکت‌ها و جریان فروش می تواند شکل پایدارتری از ارزش گذاری باشد به نظر می رسد این نوع اتفاقات و رویدادهای که منجر به تغییرات در سود و فروش شود بیشتر مورد توجه بازار خواهد بود و البته بازهم تاکید میکنیم در مورد اکثر سهم های بازار نیز این تفکرات بزرگ و کوچک و دولتی و غیر دولتی بودن راکم رنگ کنید گاهی اوقات شما با شرایطی مواجه هستید که سهم خوب حتی بزرگ و یا سهم خوب با اندازه کوچک را پیدا میکنید و کار می کنید به نظر ارزندگی بالاتر از موارد دیگر است و این باید مورد توجه باشد از ارزندگی و رشد و اتفاقات اخیر می شود هزار مثال آورد مهم این است اسیر حاشیه های ذهنی مختلف نشد
به نظر بازار را باید با شرایط جدیدی تحلیل کرد و این روشهای جدید ابزارهای جدید هم میخواهد این که برخی هم از کاهش دلار و گشایش و خبرهای دیگر نگران هستند به نظر دلار نیما به خوبی این موضوع را نشان میدهد حتی حرکت امروز دلار ازاد … با دلار و شرایط ان بازار را بهترمیتوان مسیر یابی کرد تا دارا و سارا ! به نظر ارزندگی شرکت ها همچنان در اولویت است و البته اصلاح موقتی فعلی نیز می تواند کمی فضا را برای رشد های بعدی اماده تر کند ولی همین روزها و اتفاقات نشان میدهد موج بعدی و حرکت بازار و موج بعد از ۲ میلیون به این اسانی ها نیست
و اما سراغ بازار امروز برویم که یکی از خاص ترین روزها بود ابتدا جو خوب بود بعد خبر رسید منفیشد بعد خبر رسید تکذیب شد دوباره همه چیبز مثبت و دوباره با تکذیب نهایی همه چیز به هم خورد و اوضاع جور دیگری رقم خورد و رنج ها و صفوف فروش ایجاد شد و شاهد این موضوع هستیم . شوک به بازار فردا نیز کشیده می شود ولی به نظر نرخ دلار و فضای این اتفاقات باعث بروز اتفاقاتی می شود که کمی موج عرضه در بازار فردا کمتر شود و معتقدیم بازار برای روز چهارشنبه تا حدودی مدیریت خواهد شد .
کاخ اروزی پالایشی ها فرو ریخت
در پالایشی ها خبر کنسل شدن عرضه صندوق دولتی دارا دوم که متشکل از سهام این گروه بود سبب شد تا فشار عرضه های سنگینی را شاهد و پالایشی ها با روند اصلاحی همراه شوند حالا این که ارزندگی پالایشی ها کجای این خبر بود بماند ولی در کل شرایط خاصی دارند و اصلاح انها هنوز کامل نشده بود به نظر هنوز یک موج اصلاح دارند .
در شپنا شاهد صف فروش سهم بودیم سهمی که صدر نشین گروه بود و حالا با جو روانی منفی و اصلاحی همراه شده است این سهم حالا تنها پتانسیلش مشخص شدن درصد افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی می باشد شپنایی که فعلا نیاز به تجدید قوا دارد
در شبندر صف فروش سهم کمتر بوده و به نظر می رسد در استانه قیمت های ۴۸۰۰ تومان شاهد متعادل شدن سهم باشیم سهمی که وضعیت بهتری داشته و به دلیل صادرات برخی محصولاتش با اوضاع و احوال بهتری در زمینه سود سازی همراه می باشد
در شتران هم سهم با صف فروش همراه شد سهمی که اصلاح قیمتی بیشتری نیاز داشته و تا قیمت های ۴۶۰۰ و ۴۲۰۰ تومان جای اصلاح دارد سهمی که حالا تنها پتانسیلش یعنی عرضه در قالب صندوق دولتی هم از دست داده و پشبینی می شود افت این سهم بالاتر از مابقی پالایشی ها باشد البته همه چیز در این گروه ها متفاوت است ولی احساس میکنیم شبندر کمتر افت کند ولی شپنا و شتران در کانون توجه هستند .
سیل عرضه در بانک ها
در بانک ها شاهد روند پر عرضه ای بودیم بانک هایی که وارد فاز اصلاحی شده و به نظر می رسد با کمی اصلاح با توجه به حجم معاملات سنگین مجددا مورد توجه بازار قرار بگیرند
در بانک پارسیان معامله ۲٫۵ میلیارد سهمی را شاهد بودیم سهمی که هدف قیمتی ۵۶۰ و ۶۰۰ تومانی داشته و در فرصت خوبی قرار دارد این سهم با عرضه اوپال جان تازه ای گرفته و ارزش داراییش بیشتر مشخص می شود
در نماد بانک تجارت سهم نتوانست به مسیر صعود خود ادامه دهد و با افت و اصلاح قیمتی همراه شد این سهم تا قیمت های ۳۸۰ تومان جای اصلاح دارد اما این اصلاح فرصت خریدهم میتواند باشد .
جهش قیمتی سنگین مخابرات می تواند زمینه ساز رشد بانک سینا تا تارگت ۲۵۰۰ تومانی شود سینایی که به زودی کوثر بهمن سرمایه گذاری زیر مجموعه خود را در بازار عرضه خواهد کرد به نظر می رسد قیمت های ۲۰۰۰ تومانی فرصت خرید خوبی در وسینا باشد
در این گروه سامان وپاسار و برخی سهم های دیگر نیز خوب هستند روی وبصادر به عنوان لیدر دقت کنید این سهم کمی اصلاح کند باردیگر در ۳۶۰۰ ریال مورد توجه قرار میگیرد .
سرمایه گذاری های سد شکن
در سرمایه گذاری ها هم فشار عرضه ها محسوس و روند مثبت غولهای این گروه را منفی کرد سرمایه گذاری هایی که اوضاع و احوال خوبی داشته و پس از اصلاح باز صدر نشین خواهند شد
در نماد صبا تامین سهم با صف فروش همراه و به قیمت های ۴۰۰۰ تومانی رسیده است سهم حمایت خوبی در محدوده قیمتی ۳۸۰۰ تومانی دارد صبایی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت صعود و. برگشت روند را می تواند تجربه نماید همچنان شاهد شناسایی سودهای خوبی از فروش و معاملات سهام در این شرکت هستیم
ومعادن ایستادگی جانانه ای داشته و صف خرید خود را علی رغم عرضه های سنگین حفظ کرد سهمی که تارگت ۲۵۰۰ تومانی داشته و با توجه به اوضاع و احوال بسیار خوبی با اقبال بازار همراه شده است این سهم نیز خبرهای خوبی از عرضه سهام شرکت های غیر بورسی خود در بازار سرمایه دارد
با این افت پالایشی ها فشار سنگینی به پارسان وارد می شود سهم امروز با صف فروش سنگینی همراه و به سمت حمایت ۳۵۰۰ تومانی عقب گرد می کند سهم در گام بعدی مهمان سطوح قیمتی ۳۲۰۰ تومان خواهد بود پارسانی که رشد و بازدهی بسیار خوبی داشته و اصلاحش بسته به میزان اصلاح سهام پالایشی دارد
در این گروه برخی سهم های کوچک هم بد نیستند کمی اصلاح میکنند ولی جالب خواهند شد . در بازار وصندوق و غدیر صف فروش بودند به نظر جو بازار کمی انها را ازار میدهد . . قبل از این که سراغ دو شرکت بزرگ تر برویم برخی هلدینگ ها و سرمایه گذاری های کوچک را مورد بررسی قرار دهیم . در بین کوچکترین ها چه نموداری چه بنیادی سهم های زیر را توصیه به خرید میان مدت داریم . وسکاب پردیس وتوسم و وصنعت که وصنعت از نظر نموداری هم خوب است .
در سوی دیگرومهان قرار دارد و به نظر ومهان هم با دید نوسان هم با دید میان مدت یکی از گزینه های خوب بازار است ومیتواند مورد توجه بازار باشد ومهان را در بین گروه بیشتر زیر نظر بگیرید
در اخر دو شرکت تاصیکو و تاپیکو قرار دارند تاصیکو در ۷۰% ارزش ذاتی است و میتواند یک رشد منطقی را شکل دهد و تاپیکو هم از نظر خبری و گزارشی خوب بود در تاپیکو در ۱۲ماهه به سود ۷۴۵ ریالی به ازای هر سهم رسیده است
بیمه های خسارت دیده
بیمه ای ها همچنان به اصلاح قیمتی خود ادامه دادند سهامی که به نظر می رسد فعلا روندشان اصلاحی با روند نوسانی و فرصت خرید گزینه های ارزنده این گروه فراهم شود
دانا با روند اصلاحی همراه و به سمت قیمت های ۱۱۵۰ تومان که مصادف با حمایت قوی و معتبر سهم می باشد د
در نماد بیمه البرز نیز سهم حمایت ۲۰۰۰ تومانی دارد این سهم به نظر می رسدب ه دلیل پرتفوی مناسب سهامش از یک سو و توان رشد عایدی از سوی دیگر و اقبال حقوقی ها به سهم در قیمت های ۲۰۰۰ تومانی ترمز اصلاح خود را بکشد
بیمه کوثر به دلیل رشد قیمتی بالای سرمایه گذاری غدیر با رشد بسایر بالای ارزش پرتفوی بورسی خود همراه شده است این روزها فروش سهام این سرمایه گذاری به صورت مقطعی در سقف قیمتی سبب شناسایی سودهای بالایی نیز برای کوثر شده است سهمی که حمایت قوی ۳۶۰۰ تومانی با تارگت ۴۲۰۰ الی ۴۵۰۰ تومانی دارد
فولادی ها و فرصتی مناسب
فولادی ها با رشد قیمتی بسیار خوبی همراه و به موقعیت خرید خوبی وارد شده اند اصلاح قیمتی می تواند خرید سهام این گروه را جذاب نماید
فولاد مبارکه با افت و اصلاح قیمتی همراه شده است سهمی که امروز پس از مجمع و اخبار مناسب به خصوص اخبار تجدید ارزیابی افت قیمتی ۷ درصدی را تجربه کرد قیمت های ۱۸۰۰ تومانی حمایت معتبری برای فولاد بوده و می تواند زمینه ساز برگشت روند سهم باشد
در نماد ذوب خبر افتتاح کوره بلند شماره ۱ شرکت و افزایش قابل توجه ظرفیت تولید و فروش شرکت به نظر می رسید سهم با صف خرید و صعود همراه شود اما جو منفی بازار سبب فشار فروش در سهم شده است
در نماد فولاد خوزستان هم بازگشایی منفی از سهم شاهد بودیم سهمی که افت ۸ درصدی داشته و به نظر می رسد کف قیمتی ۴۲۰۰ تومانی دارد این سهم اوضاع خوبی داشته و به دلیل جهش سنگین قیمت فروش شمش سود سازی بالایی خواهد داشت
در این گروه هرمز کویر فجر را زیر نظر داشته باشید برای نوسان و ریسک پذیران هم فسپا فپنتا فوکا هم شرایط خوبی را دارند .
چهارگوشه بازار
مخابرات پس از مدت ها غیبت به گردونه معاملات با جهش قیمتی ۶۷ درصدی بازگشت سهمی که می تواند کمی اصلاح کرده تا ۲۶۰۰ هم کم شود و بعد دوباره حرکت کند . شایعاتی در خصوص افزایش سرمایه سنگین این شرکت از تجدید ارزیابی شنیده می شود در این سهم البته شنیده می شود همراه اول افزایش سرمایه سنگینی میدهد و بعد مخابرات سراغ او میرود که به نظر اتفاق مهمی است .
بترانس امروز می توانست با صف خرید همراه شود افزایش سرمایه ۸۸۰ درصدی شرکت از تجدید ارزیابی و سود انباشته محرک خوبی برای سهم می باشد سهمی که میلی به اصلاح قیمتی نداشته و در کف قیمتی قرار دارد این سهم تارگت ۷۰۰۰ تومانی را در صورت صعود خواهد داشت به نظر این سهم را کمی بیشتر زیر نظر بگیرید خبر افزایش سرمایه و منفی این روزها برای او بد نیست
زرین معدن آسیا با روند مثبت همراه شده است سهم کف قیمتی ۲۸۰۰ تومانی خود را بسته و در این سطوح حمایتی قوی می شود برگشت روند سهم می تواند فزرین را به سمت تارگت های ۳۲۰۰ الی ۳۶۰۰ تومانی ببرد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت تارگت های حتی ۴۰۰۰ تومانی هم دارد
فاسمین این روزها با شایعه افزایش سرمایه جالب شده به نظر سهم کمی با چالش عرضه در بازار فردا مواجه اشد ولی سهم را زیر نظر بگیرید خبرهای تجدید او جدی تر شده است
در گروه لاستیک پتایر هم خبر تجدید رو کرد موافقت سهامدار عمده مبنی بر افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی دارایی ها، هیأت مدیره پس از بحث و بررسی موضوع تصویب نمود موضوع افزایش سرمایه از محل تجدید ارزیابی دارایی ها از محل زمین فعلی کارخانه واقع در کیلومتر ۴ جاده مخصوص کرج به متراژ ۱۰۶,۹۵۸ مترمربع انجام و اقدامات مقدماتی از قبیل دعوت از کارشناسان رسمی برای ارزیابی زمین و تهیه گزارش مربوطه و انجام مراحل قانونی و پیگیری لازم صورت پذیرد به نظر پتایر پکرمان و پارتا هم در این گروه جالب می شوند
در دارویی ها تیپیکو میتواند مورد توجه باشد
سفارس هم بد نیست هر دو سهم از نظر نموداری شرایط خوبی را دارند
به نظر در بازار روی برخی سهم های کوچک بازی خوبی شکل بگیرد این سهم ها را باید شناسایی کرد ولی توصیه اکیدداریم صرف کوچک بودن نمیتواند ملاک باشد کوچک و بنیادی و پرخبر باید ملاک باشد به نظر بازی روی این سهم ها قابلیت فکر کردن را دارد . در مورد بازار امروز نمی شود خیلی چیزی گفت ولی توصیه میکنیم فردا با دقت اخبار و تحولات و خبرها را دنبال کنید .
