گزارش بازارچهار شنبه ۴ اسفند ۹۵
چهارشنبه های محافظه کار !
گزارش بازار بتاسهم ۱۴:۳۰ امروز چهارشنبه ، ۴ اسفند ماه در حالی بازار را اغاز کردیم که فضای روزهای قبل همانطور که دیروز هم شرح داده بودیم در فرمان کدال بود . ابتدا با سود سال ۹۶ شرکت ها و بعد هم گزارش های ماهیانه که هردو نوع گزارش تقریباً نشان می دهد در ۳ ماهه سوم وضعیت شرکت ها بهتر شده و در ادامه مسیر و برای سال ۹۶ نیز شرایط بهتری را می توان پیش بینی کرد این یک بستر مناسب برای رشد بازار فراهم کردو البته موج توقف نمادها را نیز رقم زد . همین جا در مورد این موضوع صحبت کنیم . همان روزی که گزارش ها داشت رگباری به کدال می امد نوشتیم : خیل عظیمی از نماد های بزرگ با سود سال ۹۶ متوقف شدند و حالا پروسه ای در بورس اغاز می شود که کار بازار را سخت می کند تک تک این نمادها باید اطلاعیه توضیحی بدهند و بعد باز شوند این کاراز یک نظر خوب است شرکت ها بسیار شفاف می شوند تکلیف بازار با انها مشخص می شود ولی از سوی دیگر برای بازار خوب نیست چرا که تا اخر سال زمان عامل مهمی است و هر اتفاقی رخ دهد در بازار موثر است و این توقف و پروسه بازگشایی باعث از دست رفتن زمان شده و کار را سخت می کند به هر حال سازمان بهتر است این موضوع را نیز مدیریت کند .
از روز شنبه و یکشنبه ببنید تقریباً چند روز کاری بدون این نماد ها سپری شده و این نقدشوندگی بازار را کاهش داده است . در مورد ین موضوع در همان مقطع گفتیم سازمان بهتر است مدیریت کند ولی لازم لست یک نکته دیگر را هم بگوییم سازمان بر حسب وظایف که البته این اواخر کمی سخت گیرانه تر هم شده از شرکت ها نامه توضیحی می خواهد . شک نکنید شک نکنید به سود سهامداران است که شرکت ها شفاف باشند حالا هر شرکتی گزارش می دهد به بازگشایی میرسد ولی سهامداران باید فشار را هم به شرکت ها بیاورند جایی که سازمان از انها توضیحات می خواهد و برای یک نامه این سهامداران است که معطل می مانند و می شود حکایت همان یک روز قیف هست نفت نیست روز دیگر نفت هست قیر نیست و اخر گزارش تهیه می شود مدیرعامل رفته سفر امضا نشده است ! به هر حال سهاداران نباید تاوان این موضوع را پس دهند . پیشنهاد ما به بورس این است به بازار اعلام کنند در گزارش توقف نماد که نامه به شماره این به تاریخ فلان به شرکت زده شده هنوز جوابی دریافت نشده است . ( فقط یک پیشنهاد بود )
و اما به سراغ بازار امروز برویم که تا پایان سالش نزدیک به ۱۰ روز کاری باقی مانده است شنبه ۲۸ اسفند که حسابی تق و لق است و فقط ۲ هفته کاری داریم . هنوز هم به موضوعی که نوشتیم معتقدیم و فرم فعلی بازار فشار فروش را نشان می دهد که به شدت رو به کاهش است و از ان سو نرم نرم برخی سهم ها در حال خرید است امروز پارسان را دیدید درست است که جریان پول مقطعی است ولی به هر حال در این مدت بی سابقه بوده است . از این نمونه ها ممکن است زیاد ببینیم . هنوز هم معتقدیم که سناریوی توجه دولت به بازار جواب می دهد . رفتار همیشه دولت ها این بوده قبل از انتخابات به فعالان بازار توجه کرده و بازار کمی مثبت شود و البته دولت می تواند ۱- با تزریق پول این کار را انجام دهد ۲- با سیاست گذاری ها نظیر تخفیف و یا جرح و تعدیل های اقتصادی و نرخ گذاری به سود شرکت ها این موضوع را رقم بزند . خب فرض کنیم این موضوع صحت داشته باشد و قصد دولت برای مثبت کردن بازار قبل از انتخابات درست باشد در این حالت دولت چقدر زمان دارد . اگر فرض کنیم تا ۱۵ اسفند فشار فروش باشد به بعد ان تعطیلات و نیمه تعطیلی ها را را حذف کنیم کمی بیبش از ۴۰ روز کاری می شود . برای یک حرکت موج گونه در بازار ۴۰ روز به نظر فرصت خوبی است و این یعنی کم کم باید پول های باهوش بازار طی این مدت وارد بازار شوند اگر در مدت پیش رو حجم ها بالا رفت ، صفوف خرید بیشتر شد و تب فروش کاسته شد می تواند مستقیماً نشانه همین موضوع باشد . بحث ما این است دولت خیلی زمان ندارد و باید کار را اغاز کند . نمی دانیم ولی برخی به این طرف سال خیلی امید ندارند و ان طرف سال را هم تا ۱۴ ۱۵ فروردین تعطیل می بینند ولی به نظر اگر هم این درست باشد رشد بعد از تعطیلات به هر شکل ممکن شارپ تر خواهد بود
البته بر کسی پوشیده نیست فضای سیاسی بازار هر چه به انتخابات نزدیک تر میشویم داغ تر شده و کمی برخی را محافظه کار می کند ولی در کنار هم قرار دادن همه این عوامل به نظر برتری با بحث کمک به بازار است .
یک موضوع را هم بنویسیم و تمام کنیم . بازار این روزها در حوزه سیاست سکوت را می بیند و حداقل ریسک های هفته های قبل را ندارد او هنوز هم می ترسد چهارشنبه ها خرید کند هم به دلیل مسائل سیاسی و هم بازارهای جهانی ولی در کل می بینم هر چه سکوت در صحنه سیاست بیشتر باشد ارامش بازار نیز قوی تر است .
اما سراغ بازار امروز برویم که گزارش های ماه به ماه نیز شوک خوبی به نماد ها وارد کرده و فشار فروش را کاهش داده است ولی اخر وقت بازار طبیعی بود که کمی موج عرضه قوی تر باشد ولی در مجموع بازار نسبتاً خوبی بود . امروز و از این هفته موج اطلاعیه ها کمتر است و کدال می تواند نفسی بکشد هر چند ما اخر هفته بازهم مزاحم شما هستیم و با اطلاع رسانی کامل کدال طی این مدت فضا را شفاف تر خواهیم کرد .
در مورد شاخص امروز شاخص رشدش ۳ رقمی شده بود ولی با منفی ۴ نماد غدیر ملت فارس و معادن بازار حسابی غافلگیر شده بود . البته پارسان ،تاپیکو و مخابرات هم خوب گل کاشتند ولی در نهایت شاخص با رشدی ۴۷ واحدی مواجه شده بود . برخی معتقدند شاخص در سقف عرضه کانال های کوچک است اگر یک اصلاح کند و دوباره حرکت نماید اتفاقات خوبی برایش رخ می دهد .
و اما سری به حاشیه های بازار بزنیم که بازار پر حاشیه ای خیلی نداشتیم .
جزئیات جدید از تماس تلفنی پوتین با ترامپ درباره ایران و برجاممعاون اول نخست‌وزیر روسیه جزئیات جدیدی از تماس تلفنی پوتین با ترامپ درباره ایران ارائه کرد.«ایگور شووالف» امروز در دیدار اسحاق جهانگیری معاون اول رئیس‌جمهوری اسلامی ایران ا اشاره به مکالمه تلفنی پوتین با رئیس‌جمهور آمریکا، گفت: در این تماس تلفنی رئیس‌جمهور روسیه بر لزوم اجرای دقیق توافق‌نامه برجام تاکید کرد و تاکید آقای پوتین برای گسترش روابط سیاسی و اقتصادی با جمهوری اسلامی ایران این پیام را به جهان می‌دهد که مسکو، تهران را به عنوان یک شریک راهبردی برای خود می‌داند.
ذوالنور عضو کمیسیون امنیت ملی مجلس: طرح دو فوریتی مجلس برای وادار کردن دولت به اقدامات متقابل در مقابل نقض برجام آماده رأی‌گیری است/ منتظر تصمیم کلی نظام هستیم
سرپرست سازمان حج و زیارت: هیات ایرانی امشب عازم عربستان است/ شروط منطقی ایران را بپذیرند اعزام زائران از سر گرفته خواهد شد
هیأت مذاکره‌کننده حج ایران به عربستان برای مذاکرات دوجانبه مقامات حج دو کشور که قرار است فردا (پنجم اسفندماه) در جده آغاز شود،اعزام شد
در خبرهای اقتصادی سیف عنوان کرد؛نرخ سود با تورم همخوانی ندارد/ سیاست تثبیت نرخ ارز نداریم واقعا مانده ایم چطور این حرف ها را می زنند در روز روشن دروغ می گویند سیاست های دولت در حوزه مالی و پولی این وضعیت نرخ سود را رقم زده بعد میگونید همخوانی ندارد !!
با تصویب نمایندگان مجلس قیمت بنزین، گازوئیل و سایر حامل‌های انرژی در سال آینده افزایش پیدا نمی‌کند
در خبرهای اقتصادی رییس سازمان برنامه و بودجه می‌گوید تا پایان هفته آینده ۸۵۰۰ میلیارد تومان اسناد خزانه یکساله منتشر میشود که این اسناد همچون چکی است که برای بستانکاران آماده تحویل شده است.
واکنش رئیس سازمان بورس به خبر انتشار ٨۵٠٠ میلیارد اوراق خزانه:اوراق بدهی جدیدی در بازار سرمایه پذیرش نخواهد شد اوراق خزانه جدید، خارج از بورس و برای تسویه بدهی پیمانکاران منتشر می شود
خبرهای اقتصادی خیلی نداشتیم در دلار ولی نرخ ارز بازهم زیر ۳۸۰۰ است و کمی ذهن بازار را درگیر خود کرده است . به نظر از اخر هفته موج خرید مسافرتی ها باید بیشتر شود ببنیم این طور می شود یا خیر
یکی از مهم ترین تحولات در بازارهای جهانی است که در این لحظه قیمت روی با کمی رشد به ۲۸۸۰ رسیده است چقدر جالب شده است که قیمت جهانی روی درست پس از پایان بازار شروع به رشد می کند ! مس به بالای ۶۰۰۰ برگشته است و نفت نیز بالای ۵۶ دلار است و چند باری به ۵۷ دلار حمله کرده است به نظر این اتفاق خوبی برای بازارهای ماست .
واما در بازار چه خبر بود …
هلدینگهای به پاخواسته!!!
در هلدینگها عمدتا هلدینگهای پترو پالایشی شاهد معاملات مثبت و خیزشی سهام این گروه بودیم هم هلدینگها و هم سرمایه گذاری ها نشانه های مثبتی از خود و شاخص بروز می دهند
نفت و گاز پارسان که بارها توصیه به خریدش کرده بودیم پس از تعدیل مثبت بالای ۱۰۰ درصدی شبندر با رشد قیمتی و صف خرید سنگینی همراه شود در مورد پارسان باید گفت که خیلی ها سهم را امروز برای این مخیریدند که معتقدند سود های عجیبی از شبریز و شراز به بازار میرسد . همچنی پارسان از شبندر ۳۱ میلیارد تومان سود دیده ولی با این گزارش سهم سود پارسان از شبندر ۶۴ میلیارد تومان می شود که ۳۳ میلیارد تومان به سود پارسان اضافه می شود فقط از محل شبندر
این سهم حداقل تا قیمتهای ۲۰۰ تومان جای رشد را خواهد داشت به خصوص اینکه پس از تقویت بازوی پتروشیمی با تقویت بازوی پالایشی پتانسیلهای خوبی در سهم ایجاد شده است
سرمایه گذاری صنعت و معدن هم خود را به قیمتهای بالای ۱۴۰ تومان رساند این سهم در صورت عبور از قیمتهای ۱۴۵ تومانی تا سطوح ۱۶۰ تومان جای رشد را خواهد داشت وصنعتی که با وضعیت بنیادی خوبی همراه و دارای ارزش ان ای وی بالایی می باشد
تاپیکو نیز در انتظار افتتاح فاز اول پالایشگاه ستاره خلیج فارس می باشد سهم نشان داده کف قیمتی ۱۸۰ تومانیش بسته شده و افتی از این قیمتها نخواهد داشت برای رشد قیمتی نیز سهم میتواند با رشد قیمتی به سطوح ۲۰۰ توماین برسد افتتاح فاز اول ستاره خلیج فارس تاثیر روانی بسزایی بر سهم خواهد داشت
به نظر وصندوق هم در این قیمت ها خوب است
از وساپا نیز شایعاتی از فروش زمین شنیده می شود و باید توجه کرد .
خودروییها گاز دادند!!!
در خودرویی ها شاهد سرعت گیری سهام این گروه بودیم خودروییها که افت و اصلاح قیمتی بالایی داشته اند با روند فروش دارایی ها کم کم از مدار قیمت های منفی خارج می شوند . امروز این گروه را خوب خریدند
ایرانخودرو دیزل امروز پس از اصلاح قیمتی عمیقی که داشت با روند برگشتی همراه شد این سهم میتواند تا قیمتهای ۱۰۰ تومان مصادف با قیمتهای اسمی رشد داشته باشد بحث فروش دارایی ها به خصوص بانک پارسیان و برخی قطعه سازان باعث توسط به این سهم شده است ولی واقعا از نظر بنیادی هیچ خبری در دل سهم نیست و تحول خاصی ندارد .
پارس خودرو هم مهمان نوسانات مثبت بود تا شید بتواند از سد مقاومت ۹۲ تومانی عبور نماید در صورتی که شرکت بخواهد حق تقدم های ۱ تومانیش به فروش برسد باید با حمایت سهامخود را تا قیمتهای اسمی ۱۰۰ تومانی بالا ببرد بحث حق تقدم چالش بعدی این شرکت است .
در نماد زامیاد هم به نظر میرسد کف قیمتی ۸۴ تومنی بسته شده و شرکت به دنبال دست اویزی برای رشد قیمتی میباشد سهمی که طی این مدت اصلاح قیمتی بالایی داشته و میتواند با کمی بهبود روند و قیمت همراه شود
اما در ایران خودرو فروش بهمن ماه ایران خودرو بسیار جالب بوده و بیش از ۲۲۰۰ میلیارد تومان فروش داشته است کل فروش شرکت به ۱۷۰۰۰ میلیارد تومان رسیده است البته امار فروش با امار منتشر شده در صورت های مالی خیلی همخوانی ندارد ولی نشان از وضعیت فروش خوب این شرکت در بهمن ماه بوده که از دی ۳۰۰ میلیارد بیشتر است
در سنگین باز ها خدیزل در حالی سود سال ۹۶ را در حد همان سال ۹۵ و با ۴% کاهش ۷۵۶ ریال اعلام کرده است که در در سود سال ۹۵ در گزارش ماه به ماه در بهمن بازهم فروش رشد کرده و به ۷۸۰ میلیارد رسیده است در حالی که ماه قبل ۴۹۶ میلیارد ریال بوده و در مجموع کل فروش شرکت تا ۱۱ ماهه ۴۴۷۰ میلیارد ریال شده است که ۸۶% بودجه را محقق کرده و به نظر روند فروش در ۳ الی ۴ ماه گذشته متحول شده است . به نظر با کمی کاهش بودجه ۹۵ را محقق می کند . به نظر فضای قیمتی خوبی را دارد و می تواند ایجاد کند .
سیمانی ها سخت خواهند شد؟؟؟
سیمانی ها سخت خواهند شد به نظر میرسد تلاش سرکتهای سیمانی برای حذف کامل تخفیفات و رشد قیمت فروش صادراتی سیمان در سال ۹۶ کارساز شده و بالاخره سهام سیمانی پس از سالها از رکود خارج شوند
سیمان شمال حمایت ۲۰۰ تومانی را باز از دست داد کف قیمتی سهم قیمتهای ۱۸۰ تومان و سقف فغلی با قیمتهای ۲۰۰ تومانی مصادف شده است سشمالی که شایعاتی در خصوص تعدیل مثبت عایدی داشته و به زودی به استقبال افزایش سرمایه نیز می رود
سیمان غرب در استانه قیمتهای ۳۶۰ تومانی قرار دارد انتظارات بازار از این سه سیمانی رشد بیشتر سوداوری میباشد سغربی که در صورت تحقق صادرات سیمان به جای کلینکر با قیمتهای بالا میتواند جهش بیشتری در سود خود را تجربه نماید فعلا سهم درگیر مقاومت۳۶۰ تومانی خود می باشد
سیمان هگمتان برای بار دیگر تلاشش برای عبور از قیمتهای ۲۶۰ تومانی نتیجه نداده و روند منفی به خود گرفت احتمالا باز شاهد افت قیمتیسم تا سطوح ۲۴۰ تومان بوده تا انرژی لازم برای برگشت و رشد قیمتی سهم فراهم شود
در این گروه سبزوار پس از شفاف سازی منفی شده ولی به نظر در این گروه کرمان هخ در قیمت های زیر ۲۷۰۰ جالب است .
دست پایین معادن!!!
معدنی ها که بودجه خود را دست پاینی گرفته اند ترس در دل سهامداران خود انداخته و سهامداران این گروه علی رغم وضعیت عایل بازارهای جهانی از احتمال کاهش قیمت ها واهمه و همین واهمه در معاملات معدنی ها نیز دیده می شود
روند نزولی در فراوری همچنان ادامه داشت با این فشار فروش بعید نیست سهم تا قیمتهای ۹۸۰ الی ۱۰۰۰ تومان پایین بیاید علی رغم پتانسیلهای بنیادی و اهرم بالایی که شرکت از رشد قیمتهای جهانی روی دارد رشد قیمتی اخیر سبب شده تا اکثر سهامداران شرکت در سود قرار داشته و اقدام به فروش سهام خود نمایند
گل گهر هم با افت قیمتی به سمت کانال قیمتی ۲۲۵ تومانی حرکت میکند اگر کگل باز به قیمتهای ۲۲۵ تومان رسید برای خرید با دید نوسانگیری مناسب خواهد بود هم بودجه سال جاری و هم بودجه سال اینده قابلیت رشد و تعدیل مثبت را خواهند داشت کگل در حالی در دی ماه ۳۱۲۲ میلیارد ریال فروش داشت که در بهمن ماه این عدد با رشد در بهمن ماه به ۳۷۲۷ میلیارد ریال رسیده و در مجموع تا بهمن ماه ۲۵۶۷۸ میلیارد ریال فروش زده است که ۹۶% بودجه را محقق کرده سهم تقریباً همه موجودی های خود را به فروش رسانده است
در باما سعی میشود تا فشار فروش جذب شده و سهم ازقیمتیهای ۷۲۰ تومانی افت بیشتری را تجربه ننماید این سهم سهم به نظر میرسد در قیمتهای ۷۲۰ الی ۷۰۰ تومانی به تعادل برسد اگر چه بودجه سهم بسایر دست پایین پیشبینی شده اما شرکت جای رشد سوداوری خوبی با قیمتهای فعلی روی را داراست در گروه روی نمی دانیم امروز چرا بازهم این گروه منفی بود ولی ریزش بازارهای جهانی در طول بازار موثر بود . امروز بافق هم حتی منفی بود . در مورد فاسمین و برخی دیگر نیز در منفی ها بد نیستند باما در گزارش بهمن ماه خود با کاهش فروش و افزایش موجودی ها مواجه بوده و تنها ۶۲ میلیارد ریال فروش داشته است جمع فروش هم به ۱۰۵۳ میلیارد ریال رسیده است که ۹۶% بودجه فروش را در ۱۱ ماهه پوشش داده . به نظر رشد قیمت روی برگ برنده احتمالی باماست که موجودی بالایی دارد
در لاک پتروشیمی ها!!!
امروز پتروشیمی ها عمدتا روند منفی را تجربه کردند سهامی که برای سال ۹۶ با توجه به رشد قیمت محصولاتشان حرف های زیادی برای گفتن دارند اما بازار به تداوم بالا ماندن قیمتهای جهانی مردد است
پتروشیمی زاگرس که در قیمتهای ۲۱۰۰ تومانی قرار گرفته و پی بر ای پایین ۵ مرتبه ای به خود گرفته است همچنان با دید میان مدت جای رشد قیمتی خوبی دارد فعلا رشد قیمتی اخیر سهم باعث افزایش عرضه ها در سهم شده و به نظر میرسد با جذب عرضه و ها و رشد بیشتر احتمالی قیمتهای جهانی متانول سهم باز در مسیر صعودی قرار بگیرد
علی رغم تعدیل مثبت پتروشیمی شازند رشد قیمتی تجربه نکرد شازندی که با پی بر ای ۴ یکی از پایینترین نسبتهای پی بر ای در بازار را داشته و نیاز اساسی به حمایت سهامدار عمده خود برای رشد قیمتی دارد علت رشد سود سال ۹۶ شرکت رشد تولید و رشد قیمت های فروش می باشد به نظر این سهم نیز در این قیمت ها فضای خوبی را دارد .
وعده ها در خصوص رشد تولید و فروش در مارون کارساز نشده و پایان معافیت مالیاتی شرکت در سال ۹۶ باعث شده تا سهم همچنان در قیمتهای ۳۲۰۰ تومان درجا بزند مارونی که نه خبری از تاثیر طرح های توسعه ایش میباشد نه افزایش سرمایه وعده داده شده از سود انباشته و همین امر باعث عدم رشد قیمتی سهم شده است به نظر مارون هم قیمت خوبی را داشته
در شوینده ها نیز در گزارش شوینده ها تا بدین جای کار به نظر گزارش شگل از بقیه بهتر بوده ولی واقعاً در بحث تخفیفات نمی دانیم چه کرده است ولی پاکسان ضعیف ظاهر شده و ساینا هم که اصلاً به کدال نگاه نمی کند . در شگل جالب است که آمار شگل این مدت خیلی نمیخواند طبق اطلاعات خود شرکت در حال حاضر فروش باید کمتر از ۳۰۰ میلیارد بوده باشه ولی دو ماهه ۴۸۱ میلیارد ریال فروش داشته و دو ماهه ۲۴% پوشش داده که بسیار خوب عمل کرده است .شاید ادامه مثبت او منطقی باشد ولی برای باقی نهخیلی . در پاکسان گزارش ضعیف بود این سهم پیش بینی ۳۸۲۸ میلیارد ریال را داشته البته در فروش و هنوز گزارش ۳ ماهه نداده است ولی در ۲ ماهه جمعاً۱۳%را محقق کرده که اصلاً عدد خوبی نیست مگر در ماه های پیش رو بهتر باشد خیلی هم موجودی خاصی ندارد . کمی مبهم است
البته بازار همه اینها را کنار گذاشته و ساینا می خرد .
چهارگوشه بازار!!!
اتیه داده پرداز امروز با عرضه های سنگینتری همراه شد به نظر میرسد با این صف خرید سهم با قدرت بیشتری به مصاف مقاومت ۱۳۵۰ تومانی خواهد رفت اپردازی که هم افزایش سرمایه و هم روند تقویت شده رشد سود شرکت سبب شده تا شاهد افزایش اقبال به این سهم باشیم
مس باهنر پس از اعلام بودجه مقبت برای سال اینده با رشد قیمتی بیش از ۱۱ درصدی بازگشایی شد این سهم در صورت تثبیت در قیمتهای بالای ۲۲۰ تومان سهامدارا ن را خیال جم میکند ولی برای خرید به نظر قیمت های زیر ۲۱۰۰ یکی از بهترین گزینه های گروه است .
قند پیرانشهر که اینروزها پس از تعدیل مثبت عایدیش و حضور سهامداران جدید و خریدهای سنگین در این سهم قصد شکست مقاومت ۶۲۰ تومانی را دارد با رشد قیمتی به روند صعودی خود ادامه می دهد برای این شرکت انتظار رشد بالای سود برای سال جاری انتظار نمیرود اما تحولات سهامداری میتواند روند صعودی خوبی را در سهم بهمراه داشته باشد در این سهم احتمال تعدیل او باردیگر افزایش یافته است سهم در گزارش ماهانه اخیر خود فروش ۲۴۶ میلیاردریالی را ثبت کرد و جمع فروش در ۷ ماهه به ۹۷% رسید . شرکت ۷ ماهه ۹۷% بودجه فروش را محقق کرده در حالی که هنوز ۴ هزار تن شکر موجودی اماده برای فروش دارد . فردا به نظر این گزارش در وضعیت سهم موثر خواهد بود قپیرا را اگر بشود و باردیگر در یک قیمت خوب حوالی ۵۸۰۰ ۵۹۰۰ ریال خرید یکی از بهترین گزینه های گروه قند است .
در گروه دارو دکیمی هم نرم نرم مثبت شده است به نظر سهم خوبی می شود این سهم پی به ای کمی داردو در بازار مورد توجه است . در داسوه در سال ۹۵ ۲۵۵۴ میلیارد ریال فروش پیش بینی کرده است که در بهمن ماه با فروش ۲۶۴ میلیارد ریالی فروش خود را به ۲۳۸۷ میلیارد ریال رسانده ۹۳%فروش را محقق کرده و به نظر این سهم بودجه خود را محقق خواهد کرد گزارش خوبی داده است در بهمن ماه . قیمت سهم کمی بالاست ولی در مجموع گزارش خوبی را داده و شاید قیمت را کمی افزایش دهد
به نظر دالبر یکی از خوب ها بوده از هر نظر دالبر هم سود سال ۹۶ را با رشدی ۱۰۵ خوب پیش بینی کرد و حالا به گزارش ۹۵ و گزارش بهمن سهم میرسیم که در ۱۱ ماهه ۹۶% از بودجه فروش را محقق کرده به نظر یک تعدیل هم در انتظار دالبر است
در بین سهم های تجهیزانی و لوازم خانگی نیز نوسان در لخزر جالب بود وتوشه را نیز امروز صف کردند که برای نوسان به نظر سهم خوبی از سوی دیگر بوتان هم پر حجم بود . لبوتان سود سال ۹۶ خود را نیز اعلام کرد که رشد ۱۸% در فروش رشد بیشتر هزینه ها باعث افت در سود عملیاتی شده است ولی با کنترل هزینه های مالی سود خالص شرکت ۱۴% نسبت به ۹۵ افزایش یافت و به ۱۱۴ ریال رسید . بودجه فروش واقع بینانه و کمی هم دست بالاست ولی هزینه ها را نیز بسیار دست بالا گرفته است
در سهم های کانی کرازی هم در حال رشد روی این سهم نیز زیاد صحبت کردیم . نفر بعدی لیست کهمدا خواهد بود کهمدا در دو ماه گذشته میانگین ۷۵ میلیارد ریال فروش داشته . به نظر پوشش فروش در ۹ ماهه بیش از ۷۵% است و تعدیل اندکی را می دهد
در گروه کاشی کساوه سهم که سود ۳۲۲ ریالی را برای سال ۹۵ اعلام کرده بود با کمی کاهش سود را به ۳۱۰ ریال رسانده و از ان سو سود سال ۹۶ را با همین تقریب با ۱۰۵ افزایش به ۳۴۰ ریال رسانده است تقسیم سود را نیز ۳۱۰ ریال دیده تا کچینی را نجات دهد . رشد منطقی و معقول در فروش و سود عملیاتی همیشه در گزارش های کساوه دیده می شود همین که این کاشی در بین باقی زیان ده ها به سود رسیده اتفاق مثبتی است گزارش ماهانه کساوه در بهمن ماه فروش ۷۴ میلیارد ریال را نشان می دهد . سهم در ۱۱ ماهه ۹۰% بودجه فروش را محقق کرده و به نظر تحقق و پوشش سود خود را خواهد داشت
در گروه رایانه همکاران سیستم یکی از سهم های خوب بازار است که در اخرین سود خود سود سال ۹۵ را به ۵۶۹ ریال کاهش داد و سود سال ۹۶ را نیز با رشدی ۵% به ۵۹۸ ریال رساند . نکته خاص شرکت از مالیات معاف بودن ان است به واسطه دانش بنیان بودن ولی مالیات در بودجه در نظر گرفته شده است از نظر عملکرد ماهانه تا بهمن ماه بیش از ۵۴۷ میلیارد ریال درامد شناسایی کرده که کمی از بودجه عقب است سهم امروز کمی مثبت بود .
در این گروه بهترین گزارش های گروه رایانه را سهم هایی مثل رانفور و آپ دادند ولی مرقام رشد می کند !! رانفور که ماه قبل تنها ۸۴۶ میلیارد ریال درامد داشت در بهمن ماه با رشدی چشم گیر به ۱۱۱۱میلیارد ریال رسیده است . عملکرد بسیار خوبی را ثبت کرده در بهمن به نظر این سهم در منفی روزهای اتی برای حقوقی ها با کمی چاشنی صبر بد نیست . در این شرایط اپ هم فضای بدی را ندارد او نیز در منفی سهم خوبی است
گروه بیمه که فعلاً در حاشیه است گروه بانک نیز کمی بی تفاوت نشان می دهد بهترین گزینه این گروه فعلا وخاور است . وخاور یکی از بهترین سهم های بانکی است سهم پیش بینی کرده ۶۸۲۷ میلیارد ریال درامد تسهیلات اعطایی و ۵۶۷۷ میلیارد ریال هم سود پرداختی به سپرده گذاران باشد که با جمع درامد سرمایه گذاری ها جمع درامد های بانک را رقم می زند . در ۱۱ ماهه جمع درامد تسهیلات اعطایی وخاور ۶۹۸۷ میلیارد ریال ست یعنی از ۱۲ ماهه بیشتر و سود پرداختی نیز ۵۷۹۸ است . روی کاغذ در ۱۱ ماهه بیش از۱۰۰% بودجه را محقق کرده ولی باید دید می تواند در ۱۲ ماهه تعدیل بدهد یا خیر
در گروه لیزینگ نیز در این شرایط ولبهمن و ولساپا ولصنم گزینه های خوبی هستند در ولساپا سهم کمی از بحران فاصله گرفته است . گزارش ماه به ماه ولساپا خوب بوده است و دوباره در بهمن ماه اختلاف عدد درامد و هزینه به بالای ۱۷۶ میلیارد ریال رسیده است این اعداد در ماه های گذشته کمتر بود این عدد ماه قبل ۱۴۹ میلیارد ریال بودو نوید گزارش بهتر ۱۲ ماهه در سهم را می دهد . به نظر گزارش خوبی است و سهم را می تواند با رشد قیمت بسیار نرم و اهسته مواجه سازد .
بهتر است فعلاً این اخر هفته را استراحت کنید البته سایت را هم دنبال کنید چرا که در روز های اخر هفته نیز با اطلاع رسانی از گزارش ها در خدمت شما خواهیم بود .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۴ اسفند ۹۵
