گزارش بازار یکشنبه ۱۷ خرداد ۹۴
حس عذاب آور …
گزارش بازار بتاسهم ۱۷:۱۰ نمی دانیم چه بگوییم واقعاً زبان قفل شده دست ما به نوشتن نمی رود . لحظات عذاب اوری است که تحمل ان لحظه به لحظه سخت تر می شود . شما تصور کنید باید ۳ هفته این وضعیت را تحمل کنیم … امروز به نوع حس کلافگی را در برخی از افراد از نیمه دوم بازر می دیدید افرادی که به دلیل عدم رشد تصمیم به فروش گرفتند . درست است که برخی می گویند می خریم شاید ۱۰% کم شود ولی احتمال رشد هم هست این عده نیز می گویند می فروشیم توافق شد و بازار قطعی رشد کرد ۱۰% بالاتر می خریم …
تا وقتی این طرز فکر در بازار وجود دارد به نظر وضعیت همین است . البته این را هم بگوییم که بازار از مذاکرات سیگنال قوی نمی گیرد شاید یک دلیل بی رمقی بازار نیز همین است .
برخی نیز استدلال جالبی دارند معتقدند اگر قرار بر توافق باشد همیشه از ۲ الی ۳ هفته قبل بازار دلار و بورس سیگنال می دهند دلار کمی سیگنال کاهشی و بورس افزایشی . ورود پول جدی تر و مشهود تر می شود . ولی هیچ یک از این نشانه ها دیده نمی شود و این می شود که برداشت ها این طور خواهد شد … صبر صبر تا مذاکرات … این شده است شعار سهامداران و صد البته نه کسی می خرد و نه می فروشد .
این روایت به بطن بازار امروز نیز رسیده است . امروز بازار با افت نسبی در دقایق اولیه مواجه بود . یعنی در اوایل کار خیلی منفی نبود ولی شکل و شمایل ان به منفی میخورد ولی بعد رفته رفته و از نیمه دوم معاملات فضا عوض شد و شرایط نیز تغییر کرد . شدت منفی در بازار بیتشر شد و نمادهایی که تعدیل زده بودند هم سوختند و این شد که بازار امروز علاوه بر این که تعدیل های سوخته تحویل داد دل سهامداران را هم سوزاند .
به نظر اتفاقی رخ ندهد ممکن است حوصله بازار سر برود و شدت منفی بازار بیشتر باشد . به هر حال باید برای بازار فردا برای هر چیزی اماده بود ولی به نظر بازار از خبرهای بنیادی هم سر شده است . یعنی هر چه خبر تعدیل و این موارد به ان میرسد بی اعتناست . بیشتر بازار فعلی دنبال پول و خبرهای مهم سیاسی است . تا این دو که لازم و ملزوم یکدیگرند حل نشود به نظر وضع بازار همین است .
دو نکته … ما هفته قبل این را نوشته بودیم پس از تعطیلات و قبل از مذاکرات بازار رشد می کند . همین جا باید بگوییم پیش بینی اشتباه بود . باید جرات گفتن را داشته باشیم . حقیقتاً فکر می کردیم به مانند ۳ بار قبل بازار یک رفتار را از سر می گیردو تمام چارت ها و هدف ها نیز این را نشان می داد ولی گویا مسیر بازار بر بی اعتنایی تا قبل از مذاکرات است . این را گفتیم که به یک نکته برسیم باید در صحبت کردن و پیش بینی ها دقیق بود . امروز یکی از اعضای شورای بورس می گوید مذاکره نشود چیزی رخ نمی دهد که بابا !! ۱۰ الی ۱۵ هزار واحد است . واقعاً این اظهار نظر ها جای تعجب دارد . مگر شما در بازار سرمایه حضور ندارید . امروز که بازار این قدر اعصاب خرد کن بوده شاخص زیر ۲۰۰ تا منفی بود که تازه با بلوک فارس سرپا شد . تصور کنید قرار است شاخص ۱۵ هزار واحد کم شود . در این احوال و شرایط به نظر این اظهار نظر ها منطقی نیست و بهتر است فضای ارامش به بازار تزریق شود نه این دست اظهار نظر ها .
و اما در نکته دوم امروز باردیگر شاخص با بلوک فارس کنترل شد . بحث بر سر این بود که چارتیست ها معتقد بودند منفی امروز و فردا یعنی اغاز یک روند کاهشی و اغاز این روند یعنی ریزش بیشتر و بیشتر و از همین رو شرایط بلوک زدن های امروز نیز از همین بود تا کمی فضای این دست تحلیل ها را کمتر کند . نمی دانیم قبلاً این روش ها تست شده ولی دلیل این که بازهم به کار گرفته می شود روشن نیست .
امروز به هر حال شاخص در حالی که نزدیک به ۲۰۰ واحد می رفت منفی شود ولی با فارس این عدد به ۱۱۰ واحد رسید تا کنترل شده بر بازار و ریزش ان شرایط مطرح شود .
و با این مقدمه به سراغ حاشیه های بازار برویم …
یکی از مهم ترین خبرهای حاشیه ای بحث هایی است که گویا برخی باردیگر می خواهند در مذاکرات خلل وارد کنند . به گزارش «انتخاب»، با نزدیک شدن پایان ضرب الاجل سی ام ژوئن، دولت باراک اوباما، رئیس جمهور آمریکا تلاش می کند مخالفت ها را با توافق هسته ای احتمالی با ایران به خصوص در کنگره آمریکا کاهش دهد.
نمایندگانی از دولت های خاورمیانه از جمله اسرائیل در تلاش برای به تاخیر انداختن امضای این توافق به منظور حل مسائل مهم در این زمینه این هفته به واشنگتن سفر کردند اما متوجه شدند که مقامات آمریکایی مصمم هستند تا پایان این ضرب الاجل به توافق هسته ای دست یابند.دبکا در ادامه نوشت: این در حالی است که تهران همچنان با بازرسی از سایت های نظامی مخالف است.
بر اساس گزارش پنتاگون، ایران نه فقط به ذخیره اورانیوم خود در مدت مذاکرات افزوده است بلکه تحقیق و توسعه در زمینه های نظامی و موشک های بالستیک با قابلیت حمل کلاهک های هسته ای نیز به سرعت پیشرفت کرده است. نمی دانیم در حال حاضر این خوب است یا بد ولی به نظر می تواند چالش ساز باشد .
امروز روحانی هم صحبت های جالبی کرد . او گفت اینکه می‌گوئیم تحریم ظالمانه از بین برود برخی چشم خود را بی‌خود نچرخانند، تحریم ها باید از بین بروند تا سرمایه گذار به کشور بیاید و باید سرمایه گذاری انجام شود از مشکل آب خوردن مردم تا مشکلات مالی و بانکی مردم حل شود.رئیس جمهور با تاکید براینکه کسانی که باعث ایجاد این تحریمها شدند در حق مردم خیانت کردند گفت: برخی در آغاز نمی دانستند که این تحریمها چه عواقبی دارد.وی افزود: اینکه وقتی می گوییم تحریمها برداشته شود به این معنا این نیست که در مقابل دشمن تسلیم شویم این است بلکه باید تلاش کنیم و پا پیش بگذاریم، حالا عده‌ای حرف می زنند که باید به خدا توکل کرد و کار را پیش برد.
یکی از مهم ترین خبرها صحبت های دیشب عراقچی بود که بسیار خاص و نشان دهنده قریب الوقوع بودن توافقات است . عراقچی گفت: توافق نهایی بیش از ۲۰ صفحه متن اصلی و حدود ۴۰ تا ۵۰ صفحه مجموعه ضمائم آن است که قسمت‌های مختلف این متن و ضمائم آن هنوز در پرانتز است، بعضی موارد مورد اختلاف است، ولی کار پیش میرود، اما خیلی کند و آهسته. توافق نهایی اگر به آن برسیم، یک متن اصلی خواهد داشت و فکر می‌کنم تا ۵ ضمیمه برای آن پیش بینی شده است. یک ضمیمه مربوط به بحث تحریمها است و همه جزییاتی که مربوط به تحریمها میشود، قوانینی که برداشته میشود و تاثیر این قوانین در عمل، همه اینها با جزییات در ضمیمه بحث خواهد شد.وی افزود: یک ضمیمه مربوط به بحث‌های فنی و ابعاد مختلف مربوط به هسته‌ای است، اینکه در تصمیماتی که گرفته شده و راه‌حل‌هایی که در لوزان به دست آمده چگونه در عمل اجرا می شود.این عضو ارشد تیم مذاکره کننده هسته‌ای گفت :یک ضمیمه دیگر در خصوص همکاری‌های صلح آمیز هسته‌ای با ایران خواهد بود، اینکه کشورها در چه حوزه‌هایی می‌توانند با ایران همکاری کنند. در حوزه‌های مربوط به راکتورهای آب سبک قدرتی، نیروگاه‌ها و راکتورهای تحقیقاتی، آب شیرین کن هسته‌ای، تحقیق و توسعه، گداخت هسته‌ای و همه مسائلی که در حوزه صلح‌آمیز هسته‌ای قرار می‌گیرد در این ضمیمه شرح داده خواهد شد.وی گفت: ضمیمه دیگری خواهیم داشت در خصوص کمیسیون مشترکی که قرار است تشکیل شود، نحوه و قوانین کارکرد آن و اینکه چگونه و به چه مسائلی رسیدگی خواهد شد. در همه موضوعات مورد توافق و در نهایت ضمیمه آخر هم مربوط به برنامه اجرایی خواهد بود، اینکه اقداماتی که دو طرف باید انجام بدهند در چه جدول زمانی صورت خواهد گرفت.
در سوی دیگر در دیدارهای اخیر ریچارد هویت، سخنگوی کمیته روابط خارجی پارلمان اروپا در این‌باره اظهار کرد: معتقدم سفر هیات‌های بلندمرتبه پارلمان اروپا به تهران میتواند پیامی به هر دو جناح محافظه‌کاران و اصلاح‌طلبان ایران در رابطه با حسن نیت اروپا در قبال برداشته شدن تحریمها و مقایسه موضع کشورهای اروپایی با مواضع کنگره آمریکا باشد که در صورت دستیابی به توافق ایران بتواند فعالیت‌های بین‌المللی و تجاری خود را از سر گیرد.
او ادامه داد: واضح است که مذاکرات هسته‌ای که هم اکنون در وین در جریان است با پیشرفت‌های خوبی روبه‌رو بوده است اما دیدار مقامات اروپایی و ایرانی در هفته جاری میتواند به اعتمادسازی و ساده‌تر کردن تبادل امتیازات برای دستیابی به یک توافق هسته‌ای کمک قابل توجهی کند.
رییس مجلس شورای اسلامی با اشاره به مذاکرات هسته ای کشورمان بر حمایت مجلس شورای اسلامی از مذاکرات تاکید کرد و گفت: با نگاه منطقی، پرهیز از زیاده خواهی در مرحله نگارش متن و عدم طرح مسائل جدید می توان به توافق نهایی دست یافت.
در مورد تحولات منطقه نیز محسن رضایی ادعای برخی رسانه های مبنی بر اینکه ایران می خواهد به طور رسمی وارد جنگ سوریه شود را رد کرد و توضیح داد چنین بحثی در میان مسوولان ایران به هیچ وجه مطرح نیست و حمایت های ما از اول روشن بوده و کمک های انسانی و مستشاری به کشورهای منطقه است.
انتخابات ترکیه نیز مهم است .
در خبرهای اقتصادی …
مدیر حوزه بورسی حمید حسن‌نژاد در گفت‌وگو با خبرنگار پارلمانی ایسنا اظهار داشت: تلاطم بازار سرمایه و افت شاخص‌های بورس در هفته‌های اخیر در هفته‌های آینده نیز ادامه خواهد داشت و سرمایه‌گذارانی که به دنبال سود کوتاه مدت بودند و عمدتا غیرحرفه‌ای، دچار زیان خواهند شد.وی با اشاره به تاثیر مسائل اقتصادی و سیاسی بر شاخص‌های بورس، گفت: بورس آیینه تمام نمای اقتصاد کشور است و انتظارات بازار و شرایط آن در بورس منعکس میشود و اتفاقی که برای بازار سرمایه در هفته‌های اخیر افتاده است منبعث از سال ۹۲ و انتشار اخبار ضد و نقیض در مورد لغو تحریمها و به نتیجه رسیدن مساله هسته‌ای است.
این روزها خبرهای نفتی جدی تر شده . به خصوص خبر زنگنه که بسیار مهم و اثر گذار است . زنگنه که در هواپیما با خبرنگاران صحبت می‌کرد، افزود:” بخش زیادی از این واردات در ازای پرداخت وجه نقد خواهد بود و ما این پول‌ها را برای خرید اقلام از روسیه استفاده می‌کنیم”.
وزیر نفت در بازگشت از اجلاس اوپک اعلام کرد: روسیه از این هفته روزانه حدود ۵۰۰ هزار بشکه نفت از ایران وارد میکند.به گزارش فارس، به نقل از بلومبرگ بیژن نامدار زنگنه وزیر نفت ایران گفت: روسیه از این هفته واردات نفت از ایران را آغاز خواهد کرد.وزیر نفت ایران در حین برگشت از اجلاس کشورهای صادر کننده نفت اوپک که روز جمعه در وین برگزار شد به خبرنگاران گفت: امیدواریم هفته آینده نخستین محموله واردات نفتی خود را از ایران وارد کند.زنگنه که در هواپیما با خبرنگاران صحبت می‌کرد، افزود:” بخش زیادی از این واردات در ازای پرداخت وجه نقد خواهد بود و ما این پول‌ها را برای خرید اقلام از روسیه استفاده می‌کنیم”.زنگنه همچنین گفت: با الکساندر نوواک وزیر انرژی روسیه در وین پایتخت اتریش توافق کردند که روزانه کمتر از ۵۰۰ هزار بشکه در روز در مقابل پول نقد از ایران خریداری کنند و ایران این پول‌ها را برای خرید اقلامی نظیر فولاد، گندم و محصولات جانبی تولید نفت از روسیه استفاده خواهد کرد.به گفته زنگنه قزاقستان و بلاروس بر اساس توافق خرید نفت ایران از روسیه را انجام خواهند داد چرا که آنها هم بخشی از اتحادیه گمرکات اوراسیا هستند.وزیر نفت ایران تصریح کرد: احتمالا روسیه با ایران در پروژه‌های مختلفی به ازای دریافت نفت همکاری خواهد کرد
در سوی دیگر معاون وزیر نفت از مذاکره با شرکت بوتاش ترکیه، توتال، تکنیپ، سوئز انرژی و شرکت نفت فرانسه در پاریس خبر داد و گفت: فرصت‌های جدید سرمایه گذاری در صنعت گاز ایران برای فرانسوی ها معرفی شد.
در گروه پتروشیمی نیز خبر میرسد طبق آمار گمرک کشور، صادرات محصولات پتروشیمی در سال ۹۳ نسبت به سال ۹۲ حدود ۳۰ درصد افزایش داشته است.به گزارش پایگاه اطلاع رسانی بازار سرمایه(سنا)، احمد مهدوی ابهری، مدیر انجمن پتروشیمی ها در خصوص علت افزایش صادرات محصولات پتروشیمی در سال ۹۳ اظهار داشت: علت افزایش میزان صادرات محصولات پتروشیمی به دلیل تسهیل صادرات در داخل کشور بوده است. به این معنی که قبلا به منظور تأمین مصرف داخلی، صادرات به صورت سهمیه ای صورت می گرفت اما در سال گذشته وزارت صنعت، معدن و تجارت این محدودیت را از میان برداشت و اعلام کرد که شرکت های پتروشیمی در میزان صادرات خود آزاد هستند.
در خبر دیگر که فردا در حوزه نفت موثر است . تلویزیون المیادین خبر داد که ارتش و نیروهای مردمی در یمن ۵ موشک به سوی تاسیسات شرکت نفتی آرامکو شلیک کردند. به نظر این تحولات برای بازار نفت جالب خواهد شد .
در حوزه دلار امروز قیمت ها کمی کند رشد کرد ولی جدی نیست و جو همچنان بین ۳۳۱۰ و ۲۰ دور می زند . به نظر باردیگر روند دلار نیز در نزدیکی مذاکرات جالب و مهم خواهد بود .
و اما سراغ بازار برویم که واقعاً مانده ایم چه بنویسیم از ان …
اتش زیر خاکستر!!!
این روزها بانکیها به اتش زیر خاکستر تبدیل شده اند یا با توافق هسته ای این اتش فروکش میکند یا شاهد خاموش شدن کور سو امید بانکیها در صورت عدم توافق خواهیم بود فعلا روند بانکیها ارام بوده تا تکلیف توافق هسته ای مشخص شود
بانک صادرات همچنان در قیمتهای ۸۲-۸۶ تومان در نوسان میباشد این سهم بانکی با در اختیار گرفتن تعهدات موسسه میزان کمی سهامداران خود را نگران کرده است اگر چه مسئولان بانک در این بین به داراییهای ارزشمند میزان استناد میکنند اما با رکود فعلی شاید داراییهای میزان چندان قابلیت نقدشوندگی بالایی نداشته باشد
بانک تجارت تلاش دارد تا قیمتهای ۹۰ تومانی را از دست ندهد تجارتی که قیمتهای ۹۰-۹۲ تومانی را فعلا در اختیار گرفته و برای رشد قیمتی نیاز به جو مثبت بازار دارد
بانک حکمت اگر قیمتهای ۱۱۰ تومانی را از دست بدهد تا قیمتهای ۱۰۵ تومان با کاشه قیمتی همراه خواهد شد حکمتی که نتوانست برگشت قیمتی را تا سطوح ۱۱۸ تومان به دلیل جو منفی بازار و گروه بانکداری تجربه نماید
واقعاً انصار و ملت در این قیمت ها مفت شده اند وهر چند بازار را از مجمع این شرکت ها ترسانده اند .
شنا بر خلاف جهت اب!!!
علی رغم تعدیلات مثبت دو سهم برتر گروه خودرویی و گزارشات مثبت از بودجه ۹۳ شاهد جو منفی در خودروییها وشنای سهام این گروه بر خلاف روند بودیم خودرویی هایی که مثل اینکه در مقابا خبرهای مثبت واکسینه شده اند.
ایرانخودرو پس از تعدیل مثبت فراتر از انتظار بازار در بازگشایی جالب نه تنها رشدی نکرد بلکه در همان محدوده قیمتی ۲۶۰ تومانی بازگشایی شد ایرانخودرویی که سال ۹۴ را چندان دست بالا اغاز نکرده و از بودجه تولید و فروش عقب مانده است .سهم تعدیل زده بود و متوقف شد و بعد باز شد .
تعدیل مثبت خودرو که دیروز در بخش بازار امروز نوشتیم امروز به بارنشسته و به نظر نماد شرکت صبح متوقف و فردا باز شود . تبدیل ۴۰۰ میلیارد زیان انباشته به ۱۷۶ میلیارد تومان سود خود نکته مهمی است . در مورد خودرو در حالی اعلام سود ۴۸۱ ریالی را داشتیم که برای سال ۹۳ سود طبق اعلام قبلی ۳۷۲ ریال بوده است.این یعنی یک تعدیل ۲۹% و این به معنی این است که فضای امروز سهم مثبت و البته همراه با توقف احتمالی است . در مورد خودرو افزایش ۱۶ درصدی فروش ،افزایش ۱۹ درصدی بهای تمام شده ،افزایش ۳ درصدی سود عملیاتی و از همه مهم تر کاهش ۸ درصدی هزینه های مالی یکی از نکات مهم سهم است . کمی با هم گزارش ۳ ماهه اخر سال خودرو را مرور کرده و سپس به پیش بینی بهتر از سهم می پردازیم . در ۹ ماهه این سهم ۱۰۸۱۲۹ میلیارد ریال فروش داشته است ولی در ۳ ماهه اخر این رقم فروش به ۵۹۳۲۰ میلیارد ریال بوده یعنی ۵۰% ۹ ماهه اخر سال . از بودجه شرکت نیز فروش ۲۰۰ میلیارد تومان بیشتر است . ۴۳۷ میلیارد تومان سود عملیاتی ۳ ماهه اخر بوده که به نظر عدد مناسبی است اما نکته مهم این بوده که شرکت پیش بینی هزینه مالی ۱۲۳۷ میلیارد تومانی را پیش بینی کرده بود ولی ۱۱۳۴ میلیارد هزینه مالی داشته است . یک نکته جالب سود عملیاتی خودرو در سال ۹۴ ۱۷۰۰ میلیارد تومان پیش بینی شده ولی هزینه مالی ۱۴۵۳ ولی به نظر با کاهش هزینه مالی می تواند منجر به تعدیل در همین ۳ ماهه باشد .
سایپا با افت قیمتی به سمت سطوح ۱۲۰ تومانی میرود شایعاتی در خصوص تعدیل منفی و احتمال زیاندهی سایپا در سال ۹۴ مطرح شده است وضعیت شرکت در تولید و فروش مناسب نبوده و بعید است بودجه فروش و تولید شرکت برای سال ۹۴ و رشد ۲۰ درصدی تولیدی که پیشبینی شده تحقق یابد
گروه بهمن پس از کزارشی مثبت و مناسب با کاهش قیمتی بازگشایی شد خبهمنی که فرصت خرید کم ریسک و مناسبی را فراهم اورده است واقعا استراتژی فروشندگان سهم در این قیمتها مشخص نیست قیمتهای محدوده ۲۰۵ تومان قیمتهای بسیار خوبی برای این سهم ارزیابی میشود . سهم در نهایت ۴۰۵ ریال محقق کرده است ولی به نظر بازهم این سود تعدیل می شود چرا که هنوز برخی شرکت ها تقسیم سود نداشتند . به نظر امسال خبهمن ۴۵۰ ریال را در صورت سود اصلی دارد . سهم تعدیل زده ولی به نظر هنوز هم جای تعدیل در گزارشات بعدی باز است . اولین نکته ای که کسی کمتر به او توجه می کند ارزش دفتری خبهمن است . سهم ارزش دفتری بیش از ۲۶۰۰ ریال دارد ولی خود سهم کجاست !!
ابر سیاه پتروشیمی ها!!!
همچنان ابهام در نرخ خوراک پتروشیمی ها و مطرح شدن سناریوهای مختلف در این زمینه به مانند ابری سیاه بر سر پتروشیمی ها مانع از معاملات مثبت و یا رشد قیمتی در انها شده است
پتروشیمی پردیس به واسطه طرح اوره و امونیاک سوم خود با روند متعادل همراه میباشد وضعیت سهم مناسب میباشد البته فعلا نه میتوان انتظار جهش قیمتی نه سوداوری را از سهم داشت سال مالی ۹۵ سال طلایی برای پردیس محسوب میشود
مارون علی رغم عملکرد مثبت ۱۲ ماهه و سود ۷۰۰ تومانی و احتمال تقسیم سود بالا در مجمع چندان مورد توجه قرار ندارد این سهم پتروشیمی پتانسیلهای خوبی دارد به خصوص اینکه برخی از طرح های شرکت در سال ۹۴ به بهره برداری رسیده و با افزایش ظرفیت تولید و فروش موقعیت رشد سوداوری خوبی خواهد داشت
در زاگرس به نظر میرسد شرایط تولید ۲ ماهه و فروش ان جالب باشد و سهم به زودی با این اطلاعات به بازار بیاید.
ضربه شاخص بر سر سرمایه گذاری ها!!!
امروز شاخص منفی باعث شد تا کلیت بازار و سرمایه گذاریها منفی باشد سرمایه گذاریهایی که با توجه به اصلاح قیمتی اخیر دیگر جای افت قیمتی بالایی نداشته و صرفا نوسانات منفیشان نیز اندک خواهد بود
از حسن های غدیر عدم کاهش قیمتی در بازارهای منفی میباشد غدیر امروز را خوب مقاومت کرد غدیری که پتانسیل افزایش سرمایه اش که بخش عمده اش از محل سود انباشته میباشد و سابقه روند سهم و خبرهایی در خصوص پیشنهاد سهامداران خارجی برای مشارکت در طرح های پتروشیمی و پالایشی غدیر باعث شده تا کف حمایتی قوی برای غدیر شکل بگیرد غدیر فعلا نه جای رشد قیمتی بالا و نه جای افت قیمتی دارد
سرمایه گذاری صنعت و معدن ۱۰۰ تومانی نیز بعید است کاهش قیمتی جدی داشته باشد وصنعتی که در همین حوالی ۱۰۰ تومان تا شرایط مثبت بازار نوسان خواهد داشت
هر چه خبر خوب از ونفت میرسد سهم منفیتر میشود افزایش سرمایه شرکت هم نتوانست این سهم را با بهبود روند همراه سازد ونفتی که به نظر خبر او امد و کمی بازی خنک شده است .
معادن تخریب شده!!!
معدنیها این روزها به دلیل وضعیت رکودی وضعیت خوبی را دنبال نمیکنند معدنیهای یکه چشم و امیدشان به رفع تحریمها و افزایش صادرات و بهبود اوضاع خود میباشد
علی رغم حمایت سرمایه گذاری امید از نماد گلگهر و خبرهایی در خصوص افتتاح چند طرح توسعه دراین شرکت همچنان شاهد نوسانات منفی کگل هستیم این سهم سنگ اهنی فعلا وضعیت خوبی نداشته و به نظر میرسد روندش همچنان با نوسانات منفی به قیمتهای ۳۰۰ تومانی برسد
باما در بین معدنیها اوضاع مناسبتری دارد با افتتاح طرح توسعه شرکت شاهد رشد تولید و فروش خواهیم بود تنها مشکل شرکت پنهان سازی سود شرکتهای زیر مجموعه میباشد بامایی که کف قیمتی ۳۴۰ تومانی را داشته و فعلا در قیمتهای ۳۴۰-۳۶۰ تومان در نوسان میباشد
کالسیمین در کف قیمتی ۲۰۰ تومانی قرار گرفته است واردات خاک از ترکیه باعث افزایش هزینه ها و بهای تمام شده در شرکت میشود همین امر به علاوه سابق بد شرکت در سال ۹۳ به دلیل تعدیلات منفی پشت سر هم باعث ایجاد جو بی اعتمادی در فاسمین شده است جوی که تنها با گزارش ۳ ماهه درصورت مثبت بودن میتواند تغییر یابد
چهارگوشه بازار!!!
امروز کنتورسازی با بازدهی ۱۵ درصدی بازگشایی شد اگر چه بازار انتظار بازگشایی سهم را در قیمتهای بالای ۱۲۰۰ تومان را داشت اما قیمتهای پایینتر از سطوح ۱۰۰۰ تومان برای سهم به ثبت رسید سهمی که بودجه ۹۴ را خوشبینانه در نظر گرفته و بازار در تحقق سود سال ۹۴ تردید دارد سودی که حتی با شفاف سازی شرکت در زمینه تحقق ان هم نتوانست خیال بازار را راحت سازد . گفته می شود یک سوم محصولات شرکت به سوریه می رود و پیش بینی سال ۹۴ نیز همین است و با این فضا کمی شرایط خاص است . با این حال احتمال معاملات زیاد و سپس رشد سهم وجود دارد .
ایرانول هم در قیمتهای بسیار پایینی بازگشایی شد با توجه به سود شرکت قیمتهای فعلی قیمتهای کف سهم بوده و با دید میان مدت میتوان انتظار صعود قیمتی از سهم را داشت در صورت انتشار گزارش ۳ ماهه مثبت قیمتهای ۱۲۰۰-۱۳۰۰ تومانی در انتظار شرانل خواهد بود
لیزینگ ایرانیان در این قیمتها تقریبا ریسکی ندارد این سهم پتانسیلهای خوبی برای سال ۹۴ داشته و بودجه مصنوعی را اعلام کرده که قابلیت تعدیل مثبت خوبی دارد تنها مشکل سهم شفافیت پایین و عدم گزارش دهی به موقع میباشد این سهم در صورت انتشار گزارش ۳ ماهه مثبت و تعدیل عایدی روند صعودی خوبی خواهد گرفت . در این گروه ولبهمن و ولساپا نیز جذاب هستند . قیمت های بازگشایی شده برای وایران قیمت های جذابی است .
دیروز مخابرات مثبت بود ولی امروز خبری در سهم نبود . .گفته می شود نامه لغو بلوک هم گرفته شده که امید سهم را ناامید می کند . ولی اگر بازی ادامه داشته باشد این اولین بلوک نیست و ۲ بلوک دیگر ۵ و ۴% در راه است و این یعنی می تواند بازی فقط در بلوک ها دنبال شود و به بازار خرد کشیده نشود . حقیقت امر این است که در خرید این سهم خیلی عجله نکنید .
در گروه نفتی تا گزارشی از پالایشی ها نیاید این گروه تکان نمی خورد هر چند یکی نیست بگوید تایرا و خبهمن و کنتور و خودرو که گزارش دادند و تعدیل چه گلی به سر بازار زدند . در این گروه شپاس شرایط بدی ندارد اگر امار فروش بدهد بهتر می توان سهم را تحلیل کرد . بارها در هفته های قبل گفتیم صادرات قیر روند خوبی گرفته است . بهتر است شپاس را زیر نظر داشته باشید به نظر در میان مدت سهم این قابلیت را دارد که بازی جالبی را در بازار شاهد باشد . به نظر در قیمت های فعلی و قبل از مجمع خرید با دید ۴ الی ۶ ماهه بد نیست . البته شوک احتمالی کاهش قیمت نفت مجدد را نیز باید لحاظ کرد .
مبین در بازار با کاهش ۲ تومانی نزدیک ۵۱ تومان سود محقق کرد . در این سهم شاهدیم که ۲۷ خرداد به مجمع می رود . سهم هفته بعد متوقف می شود ولی نکته جالب پرداخت سود درست یک ماه پس از مجمع است . به نظر این رویداد خوبی است . فردا در مورد بند های حسابرس مبین صحبت خواهد شد . مبین حداقل در مجمع بین ۳۵۰ تا ۴۰۰ ریال سود دارد . با سود ۶۷۱ ریالیو حتی پی به ای ۴ هم بگیریم به نظر قیمت های ۳۱۰۰ و ۳۲۰۰ ریال دیگر کف قیمتی سهم است .
بازار روی تایرا شرایط خوش معامله ای دارد ولی سهم رشد نمی کند . سهم خوب باز نشد و در قیمت های زیر ۵۰۰۰ ریال قرار گرفت . با توجه به شرایط سود سازی ، افزایش سرمایه و در پیش بودن ان ، تعدیلات احتمالی به نظر هم برای نوسان و هم برای نگهداری خرید تایرا مناسب است .
به نظر تایرا را در قیمت های ۴۹۰۰ می توان یک گزینه خوب دانست .
بازهم می گوییم بهتر است فعلاً خیلی دنبال تحلیل و این مطالب نباشید استراحت کنید تا اعصاب شما برای تحمل روزهای اتی ارام تر باشد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۱۷ خرداد ۹۴
