گزارش بازار یکشنبه ۳ آذر۹۲
شوت ۱۰۰۰ امتیازی ظریف !
گزارش بازار – بتاسهم –۱۷:۲۵ امروز را در تقویم بازار سرمایه و سیاست کشور باید ثبت کرد . روزی که شاخص به ۸۰ هزار رسید . روزی که پس از ۱۰ سال کشور از زیر سنگین ترین فشار های اقتصادی خارج شد . روزی که دولت برامده از متن مردم به خواسته های به حق مردم توجه کرده و نتیجه این همه اتفاق خوب را در رشد ۱۰۰۰ واحدی شاخص می دیدیم . امروز در لابلای حرف های حسن روحانی یک نکته بیش از همه جالب بود . او گفت حالا نوبت فعالان اقتصادی است که با فعالیت خود رونق اقتصادی را به ارمغان بیاورند .
اما در مورد تحولات رخ داده و چشم انداز کوتاه مدت ، میان مدت و بلند مدت بازار باردیگر بحث را آغاز می کنیم . و اما در مورد تحولات فعلی …
امروز بازار ابتدای صبح را با یک توافق همه جانبه آغاز کرد . حس شخصی خود را می گویم وقتی صبح روز انتخابات و پیروزی روحانی اولین اخبار از رسانه ملی از پیروزی روحانی را شنیدم حس خوبی بود که امروز نیز همان حس در ما تداعی می شد اما با یک تفاوت . در ان مقطع پتانسیل فشرده شده ای وجود داشت که طی این مدت آزادشد اما حالا این فنر باز شده و برای رشد جدید نمی تواند خیلی باز شود و تحولات دیگری در انتظار بازار است .
ابتدا باید از اهمیت این توافق برای بورس گفت . خود به خود وقتی اقتصاد کشور رونق می یابد، شکل خوبی را در بورس نیز می توانیم داشته باشیم . باز شدن گره برخی صادرات ها ، بهبود وضعیت نقل و انتقال پول و اتفاقات مهم دیگر که نتیجه ان رونق اقتصادی و بهبود درامد دولت در بودجه است در میان مدت در بازار موثر است و فضای اقتصادی مثبت می تواند به بازار پی به ای بدهد .
در این شرایط به نظر میرسد در کوتاه مدت و میان مدت شرایط کمی خاص باشد امادر بلند مدت فضای خوبی در انتظار بازار است . ابتدا کمی از فضای کارگزاری ها بگوییم که متاسفانه و یا خوشبختانه بازهم شاهد حضور سنگین افراد در حضور در بازار هستیم . بازهم پول های عجیب و غریبی به سمت بازار امده است و این می تواند چالش افرین باشد . البته در میان مدت وبلند مدت این پول ها اگر در بازار ماندگار باشند باعث خواهد شد چرخ اقتصادی کشور نیز بهتر وقوی تر بچرخد .
اما در چشم انداز کوتاه مدت . شک نکنید کم کم از این فضای هیجانی فاصله گرفته و باید با رویداد های جدیدی مواجه شویم .برخی می گویند شاخص حدود ۳ هزار واحد دیگر و برخی ۲ هزار را به عنوان نقطه صعودی ان می داند و پس ازان ۲ الی ۳ ماه وضعیت بازار پر تنش خواهد بود . به این معنی که در کوتاه مدت مسیر صعودی را داریم اما همین فردا کاهش نرخ دلار کمی ذهن بازار را ازار می دهد .
اعلام بودجه و هدفمندی نیز خبرها و شرایط بعدی است .
یعنی ان حس سرخوشی که پس از ان پیروزی در انتخابات همزمان با بازدهی بازار رقم خورد حالا همان حس هست اما بازدهی انچنانی در انتظار بازار نیست .
و اما در میان مدت چالش های ۴ گانه ۱- نرخ ارز ۲- بودجه ۳- هدفمندی و ۴- گزارش شرکت ها در این وضعیت موثر خواهد بود اما باید دقت داشت که عوامل دیگری مانند بازارهای جهانی و تحولات سود سال ۹۳ شرکت ها نیز در این شرایط و فرایند موثر خواهد بود . البته به این تحولات اضافه کنید تنش های سیاسی که ممکن است این وسط به وجود اید و برخی بخواهند زیر میز بزنند . اما عمده میان مدت بازار روی این ۴ محور متمرکز بود .
به هر حال در شرایط کوتاه مدت شاید یک نوسان مقطعی مثبت را در بازار داشته باشیم اما در شرایط فعلی باید در نظر داشت که این هیجان به زودی سپری خواهد شد و گرد و خاک اقای ظریف نیز کمتر می شود و کم کم اثرات رونق سیاسی را باید شاهد باشیم اما دقت داشته باشید باید کمی محفاظه کارانه بازار پیش برود .
پس نتیجه بحث بالادر کوتاه مدت یک رشد ۲ الی ۳ هزار واحدی داریم . در میان مدت مسیر ممکن است درجا بزند و صعود و نزول ها را تا پایان اسفند ماه شاهد باشیم و یا ابتدای اسفند و اما بحث اصلی چشم انداز و بلند مدت بازار است . انچیزی که ما را امیدوار می سازد چشم انداز بیش از ۱ سال بازار است . برفرض رونق اقتصادی حاصل شود ، فضای کسب و کار بهبود یابد ، تحریم ها کم کم کاهش یابد ، رونق نسبی رادر دلار داشته باشیم ، ساخت و ساز رونق بگیرد و … ان زمان است که کم کم اهمیت بازار روشن می شود .ظرفیت خالی تحریم و تولید و صادرات کشور کم کم شکوفا می شود و با این نرخ ارز به نظر رشد اقتصادی کشور سرعت چشم گیری خواهد داشت .
اما دو سناریو وربرو هم قرار می گیرند …
سناریوی اول معتقد است که چالش های پیش روی بازار یعنی مواردی که عرض شد در بالا می تواند به زوید بازار را با عرضه مواجه سازد و این نشان می دهد شرایط انقدرها هم که فکر می کنیم گل و بلبل نیست . اما در سوی دیگر یک سناریوی دیگر است که می گوید شتاب عرضه به زودی با پول های جدید خنثی می شود عدد۸۳ هزار نیز مثل اعداد قبلی جلوی پای تکنیکالیست ها قربانی می شود . این نظر معتقد است دوباره شاهد حجم سنگین ورود پول به بورس هستیم که فضا را تغییرمی دهد و این شرایط به سود بازار تغییر خواهد کرد . باید دید کدام یک پیروز می شود . حقیر معتقد است گرد و خاک فعلی بازار می خوابد اما در میان مدت مسیر بازار بسیار مناسب و روشن خواهد بود . یعنی اگر کسی سهم بخردو نگه داری کند بی شک سود بالایی خواهد برد .
اما در بازار امروز چه خبر بود …
واقعاً دیشب ناامید بودیم و پیش خود فکر می کردیم مثل بار گذشته به تفاهم نمی رسند اما اماده بودند که بنزین ها هدر نرود و کار یکسره شود و حدود ساعت ۵ صبح بود که خبر نهایی شد و البته حوالی ۸ بود که همه چیز رسمی شده و حتی متن نیز منتشر شد و ما قبل از بازار همه ی اخبار خوب را شنیده بودیم . در بازار ابتدا مردد ها عرضه کردند اما عطش خرید بالا بود و صفوف خرید تشکیل شد . صفوفی که عرضه هم نشد تا برای بازار فردا نیز به نظر بازار مثبت به نظر برسد .
نکته جالب این است که افت نرخ دلار تنها ۶۰ تومان بود که این افت فردا خیلی در بازار به چشم نمی اید اما اگر فردا نیز بازار ارز نزولی باشد اثر ان را در ۱ ساعت اخر بازار لمس خواهیم کرد و به طور کلی پیش بینی می شود بازار فردا نیز مثبت اما عرضه ها در بازار بیشتر باشد .
و اما در حاشیه بازار چه خبر است …
واقعاً امروز صبح یکی از بهترین صبح های پایئزی بازار بود که چالش یک دهه مشکلات کشور تا حدودی برطرف شد . امروز ۱+۵ رسما با هم توافق کردند این که آنها از ما چه گرفتند دیگر مهم نیست ولی این که ما چه گرفتیم برای بازار مهم است . بخش های مهم این توافق را یک باردیگر مرور می کنیم و به ارتباط ان با بازار میرسیم . در بند اول امده توقف تلاش برای کاهش خرید نفت خام ایران به نحوی که مشتریان فعلی بتوانند میانگین میزان کنونی خرید نفت خام خود از ایران را کماکان ادامه دهند. بازگشت مبالغ مشخص از عواید فروش نفت ایران در خارج از کشور به ایران. در مورد معاملات نفتی مذکور، تحریم‌های اتحادیه اروپا و آمریکا بر بیمه و خدمات حمل و نقل مرتبط، تعلیق میشوند. بحث بیمه و خدمات حمل ونقل بسیار مهم است که افزایش فروش نفت ما را به همراه می اورد و البته در پتروشیمی نیز موثر است .
در بند دوم امده تعلیق تحریم‌های امریکا و اتحادیه اروپا بر صادرات پتروشیمی ایران و نیز تعلیق تحریم خدمات مرتبط که حملو نقل و بیمه هم جز ان می شود. طلا و فلزات گران‌بها، و تعلیق تحریم خدمات مرتبط که طلا و فلزات مهم کشور ما را شامل می شود .
در بند سوم امده تعلیق تحریم‌های آمریکا بر صنعت خودرو و تعلیق تحریم‌های خدمات مرتبط . در بخش دیگر مهمی نیز امده است که افزایش آستانه برای اخذ مجوزهای اتحادیه اروپا جهت تبادلات مالی تجارت موارد غیرتحریمی تا مبلغ مورد توافق. به نظر هر انچه که بازار می خواست به دست اورده و تحول خوبی است . اگر به خاطر داشته باشید چند روز پیش گفتیم ای کاش تحریم نفت ما را برندارند که ما بتوانیم در این ۶ ماه تمرین صادرات غیر نفتی را داشته باشیم . این خبرها خبرهای خوبی برای بازار ماست و گروه های فلزات ، پتروشیمی ، خودرو و بانک رشد خوبی در ان خواهند داشت .
امروز در همین راستا با رفع تحریم صنعت خودروی کشور، تنها ۳۰ درصد مشکلات این صنعت مرتفع خواهد شد.از سوی دیگر هیئت مدیره شرکت ملی صنایع پتروشیمی از لغو تحریم‌های اعمال شده علیه پتروشیمی استقبال و اعلام کرد از هر حرکتی که زمینه رشد و توسعه صنعت پتروشیمی را فراهم آورد استقبال می کند. در مجموع گفته می شود در مذاکرات هسته ای ژنو تهیه شده ایران در قبال برخی اقدامات طی یک دوره ۶ ماهه ۲۰ میلیارد دلار دارایی بدست می آورد که تنها ۳ میلیارد دلار از آن مربوط به دارایی های بلوکه شده این کشور است. در کنار ان کاخ سفید با انتشار اطلاعیه ای اعلام کرد که به موجب توافق هسته ای حاصل شده میان ایران و کشورهای ۱+۵، تهران به میلیاردها دلار پول نقد که حاصل از درآمد فروش نفت، محصولات پتروشیمی و طلا و دیگر فلزات گران بها است، دسترسی پیدا می کند.
اما همین که دشمن خونی ما یعنی اسرائیل ازاین توافق ناراحت است برای ما کافی است . البته دقت داشته باشید که امروز برخی نمایندگان نظیر رسایی و بذرپاش نیز مخالف بودند که در این فضا مخالفت کردن عجیب است .
البته امروز به نظر پیام رهبری فصل الخطاب بود و پیام رئیس جمهور نیز این موضوع را کامل حل فصل کرد .
اما از دنیای سیاست سری به اقتصاد می زنیم که در دلار خلاصه شده است . دلار در حال حاضر ۲۹۳۵ است و به نظر میرسد کاهش ان تا ۲۸۰۰ حتی منطقی باشد اما بعید است دولت نیز حاضر باشد که به سمت زیر ۲۹۰۰ بیاید . برای این موضوع باید کمی صبور بود . به نظر ان قدری که بازار از ریزش دلار می ترسد محقق نخواهد شد .
فردا آغاز بازار های جهانی را نیز داریم که به نظر میرسد با ریزش طلا و نفت همراه شود و فلزات کمی بهتر شوند .
و اما شاخص که امروز پرش بیش از ۱۰۰۰ واحدی را داشت . امروز تاپیکو، خلیج فارس، پارسان،مس،غدیر و یک دو جین بانکی شاخص را مثبت کردند و در ان سو شبندرو شپنا در صدد افت شاخص بودند که در نهایت شاخص در قله ۸۰ هزار واحد قرار گرفت تا یک روز رویایی برای بازار ثبت شود و این روز تاریخی با ورود به کانال ۸۰ هزار مسیر جدید تری را به خود بگیرد . به نظر بازار و شاخص فردا نیز صعودی باشد .
بند پتروشیمی ها باز شد!!!
خروج پتروشیمی ها از بندتحریمها یعنی تحول، یعنی ازاد شدن صادرات و افزایش صادرات پتروشیمی ها و صادرات با تمام ظرفیت که میتواند سد سال ۹۳ این شرکتها رابا رشد بسیار خوبی همراه سازد به خصوص شرکتهایی که تحت تاثیر تجریمها با کاهش تولید و فروش و صادرات همراه شده بودند . امروز حجم سنگین زاگرس و پردیس از همین بابت بود که صادرات محوری بالایی دارند . قیمت متانول در ۵۲۰ دلار تثبیت شده و کاهشی در کار نیست البته ممکن است خبر رفع تحریم کمی قیمت را کاهش دهد اما جدی نیست . قیمت اوره نیز به ۳۳۰ نزدیک شده است . در مجلس لابی های گسترده برای نرخ خوراک صورت گرفته و به نظر جواب بدهد .
امروز پتروشیمی خراسان که باشایعه تعدیل مثبت ۱۵ درصدی سود سال ۹۲ خود مواجه میباشد با رشد قیمتی به سطوح بالای ۱۰۰۰ تومان رسید برای خراسان انتظار رشد قیمتی تا سطوح ۱۲۰۰ تومان را داریم سود ۲۴۰-۲۵۰ تومانی را میتوان برای سال جاری این سهم انتظار داشت
اما پتروشیمی جم نیز با صف خرید به سمت قیمتهای ۲۴۰۰ تومانی حرکت میکند جمی که پتانسیل تعدیل مثبت را داشته و با افتتاح فاز های پارس جنوبی به ظرفیت ۱۰۰ درصدی تولید رسیده و سال ۹۳ میتواند با این ظرفیت سود بالاتری را به ارمغان بیاورد
قیمتهای ۳۲۰۰ تومانی باعث فشار شدید عرضه در پتروشیمی زاگرس شد متانول سازی که با کاهش تحریمها و افزایش صادرات میتواند به هدف صادرات ۱ میلیارد دلاری در سال ۹۳ رسیده و سود بالایی را رقم بزند البته برای سال جاری نمیتوان انتظار سود بالایی را از زاگرس را داشت.
در این گروه شرکت هایی نظیر شفن نیز می تواند مورد توجه باشد . سود کرمانشاه نیز قابلیت رشد دارد و پی به ای سهم نیز کم است .
خودروییها احیا میشوند!
خودروییها دیگر گروهی بودند که از بند تحریمها ازاد شدند این ازادی میتواند تولید خودروسازان را با رشد قابل توجهی در سال ۹۳ همراه سازد این رشد تولید و فروش حاشیه سود بالایی را برای سال ۹۳ خودروسازان به ارمغان و میتواند پایانی باشد بر زیاندهی شرکتهای خودروساز . البته باید تحولات اساسی دراین گروه رخ دهد و چاره ای جز حضور تمام قد شرکت ها در کشور مان چاره کار نیست .
در نماد ایرانخودرو شاهد صف خرید بسیار سنگینی بودیم ایرانخودرویی که وضعیت بنیادی بسیار مطلوبتری به خصوص با توجه به تولیدات جدید خود دارد به نظر میرسد خودرو تا قیمتهای ۳۵۰-۳۶۰ تومانی رشد قیمتی را تجربه نماید
صف سایپا نیز بسیار سنگین بودو در مقابل این صف خرید سنگین عرضه سهام چندانی را شاهد نبودیم سایپایی که پتانسلی رشد قیمتی تا سطوح ۲۴۰ تومان را دارا میباشد سایپا این روزها برنامه ریزی برای افزایش تیراژ خودرو به خصوص پراید را برای سال ۹۳ دارد
افزایش سود و ارزش سرمایه گذاری های گروه بهمن و احیا شدن روند تولید و فروشمحصولات این شرکت که به بهمن موتور واگذار شده است صف خرید بسیار سنگینی را برای این سهم به ارمغان اورده است خبهمنی که این روزها بازار انتظار قیمتهای ۲۶۰ تومانیش را دارد. این سهم به زودی گزارش ۶ ماهه به بعد را با سود هلدینگ ها ارائه می دهد .
به نظر دراین گروه خبهمن و خگستر هنوز گزینه های خوبی هستند . البته نوسان گیران روی زامیاد و خپارس نیز فعالند . امروز مهرکام پارس با رشدی ۷۴% مواجه شد که البته بیشتر جو بود .
بانکهای طلایی!
در نمادهای بانکی امروز شاهد صف خرید تمامی نمادهای این گروه بودیم بانکهایی که پتانسیلهای خوبی در جهت رشد عایدی خود دارند و با توجه به کاهش تحریمها میتوانند فعالیت ارزی خودرا نیز از سر بگیرند اما دقت داشته باشید در گروه بانک باید کمی دقت کرد به نظربیش از ان که بحث رونق اقتصادی در کشور می تواند تحول ایجاد کند و گروه بانک را مثبت سازد تحریم ها مستقیماً موثر نیستند . گروه بانک نیز چشم انداز خوبی دارند .
تعدیل مثبت بانک ملت و ارائه گزارش بسیار مناسب ۶ ماهه که وعده تعدیل مثبت بیشتر و رشد عایدی طی سنوات اتی را میدهد این سهم را با صف خرید سنگینی همراه ساخته است بانک ملت با این صف خرید به سمت سطوح قیمتی ۳۳۰-۳۵۰ تومانی گام برخواهد داشت
بانک صادرات از سطوح قیمتی ۱۲۰ تومانی به سلامت عبور کرد هدف قیمتی ۱۳۵-۱۴۰ تومانی در پیش روی صادراتی است که به زودی خبرهای خوبی از فروش داراییهایش خواهیم شنید
صف خرید میلیونی پاسارگاد این سهم را به استانه قیمتهای ۲۸۰ تومانی رساند پاسارگادی که براحتی میتواند قیمتهای ۳۲۰ تومانی را به خود ببیند . در این گروه امروز تجارت هم عرضه نمی شد که گویا خصوصی سازی دیگر عرضه ندارد .
در خصوصی ها شرایط انصار و سینا مثبت است . در مجموع وکار نیز با خبرهای رفع تحریم وضعیت بهتری را خواهد داشت و گروه بانک رونق خوبی را می گیرد .
در مجموع این گروه برای نکهداری و نوسان هنوز خوب است اما روز سه شنبه این گروه نیز عرضه های قوی دارد .
آتش پاره های بازار
امروز شاخص با بنزین سرمایه گذاری به رشد خود ادامه داد شاخصی که در سطوح ۸۰ هزارواحدی قرار داشته و میتواند با همچنان با رشد قیمیت به سطوح ۸۳ هزارواحدی برسد که سرمایه گذاری ها در این بین نقش اصلی این رشد را بازی میکنند
امروز سرمایه گذاری خوارزمی که دو سهم بانکی صادرات و پاسارگاد را در صدر پرتفوی خود دارد با صف خرید سنگین به سمت سطوح قیمتی ۲۸۰-۳۰۰ تومانی حرکت میکند خوارزمی که با انتشار صورت های مالی میاندوره ای شرکتهای زیر مجموعه خود نشان داد جای رشد عایدی خوبی را هم دارا میباشد
اما هلدینگ پتروشیمی نفت و گاز پارسیان که باها بر پتانسیلهای بنیادیش تاکید داشتیم با صف خریدسنگینی همراه شد به نظر میرسد قیمتهای ۱۴۰۰ تومان براحتی برای این سهم در دسترس خواهد بود پارسانی که حتی میتواند تا سطوح قیمتی ۱۵۰۰ تومان هم در صورت پابرجا ماندن جو مثبت پتروشیمی ها رشد قیمتی را تجربه نماید. اما شایعه ای در مورد این سهم به گوش میرسد که بخشی از سهام پتروشیمی پارس به واسطه برخی جابجایی ها به زودی به نفت و گاز پارسیان منتقل می شود . این جابجایی از ساتا به پارسان است . اگر این اتفاق صحت داشته باشد سوداوری پارسان متحول می شود و بی شک ارزش این سهم در این قیمت ها نخواهد بود به نظر باید با دید مثبت به اخبار پارسان نگاه کرد .
امروز وصندوق همچنان به پیشتازی خود ادامه داد وصندوقیکه مقاومت ۷۸۰ تومانی را پیش روی خود دارد رشد بالایی را نمیتوان از وصندوق انتظار داشت قیمتهای ۷۸۰-۸۰۰ تومانی سقف قیمتی این سهم محسوب میشود.
امروز با رشد اقتصاد نوین وصنا ، وبشهر و وبانک مثبت بودند . در نماد وصنا شرکت هایی نظیر اقتصاد نوین ، توسعه صنایع بهشهر و غبشهر سهامدار است در شرایط فعلی در گزارش خود ۸ میلیارد تومان سود فروش سرمایه گذاری ها شناسایی کرده است . گفته می شود وصنا به سود ۸۵۰ ریالی میرسد و به زودی این موضوع اعلام خواهد شد .
در هلدینگ خلیج فارس گفته می شود بخشنامه امده کلیه معاملات باطل شود . به نظر دوستان در شورای رقابت خیلی به بحث بورس اشراف ندارند که چنین حرفی را زده اند . شرکی که بیش از ۶ ماه از حضور ان می گذرد چه طور می توان ابطال معاملات زده و این طور چتالش افرین باشد .
با این خبرها برای سهم چالش ایجاد شده وگرنه فارس لیدر رشد در بازار می شد .
دارویی که کمیاب شد!
این روزها داروییها کمیاب شده اند و به طلای نایاب بازار سرمایه تبدیل شده اند به خصوص خبر امروز در خصوص باز شدن مسیر واردات داروهای کمیاب و راحتتر شدن خرید مواد اولیه که میتواند مجددا ارسال مواد اولیه با کیفیت بالا و هزینه کمتر را از کشورهای اروپایی میسر ساخته و جایگزین مواد اولیه چینی و هندی با کیفیت و هزینه بالا شود
امروز تولید دارو که با شایعه تعدیل مثبت ۳۰ درصدی و افزایش سرمایه مواجه میباشد به سطوح قیمتی ۱۹۰۰ تومانی رسید برای دتولید رشد بیشتر قیمتی توجیه بنیادی نداشته و انتظار میرود قیمتهای ۲۰۰۰ تومانی پایان روند صعودی سهم باشد
حمایتهای سرمایه گذاری البرز از دارویی سبحان همچنان ادامه دارد این سهم فردا به حدال با سطوح قیمتی ۱۰۰۰ تومانی میرود قیمتهایی که در صورت شکسته شدن میتواند رشد ۱۰ درصدی دیگری را برای سبحان به ارمغان داشته باشد سبحان نیز قیمتش کمی خطری شده و به زودی پی بر ایش دو رقمی خواهد شد
چهارگوشه بازار!!!
بترانس سهمی که با کاهش تحریمها با کاهش جدی بهای خرید مواد اولیه مواجه خواهد شد و از کاهش تحریمها سود بالایی میبرد با رشد قیمتی و صف خرید به روند صعودی خود ادامه داد زمزمه بترانس ۶۰۰-۶۲۰ تومانی در بازار شکل گرفته است
در نماد پتروشیمی ابادان هم شاهد رشد قیمتی و صف خرید این سهم بودیم پی بر ای پایین و احتمال تعدیل مثبت عایدی در نیمه دوم سال به دلیل افزایش خوراک دریافتی و تولید بیشتر پی وی سی میتواند قیمتهای ۱۸۰۰-۲۰۰۰ تومانی را برای شپترو به ارمغان بیاورد
امروز کشتیرانی هم با صف خرید همراه شد خروج نام کشتیرانی از تحریمها مصادف است با فعالیت مجدد این شرکت و اجیا شدن کشتریانی که با افزایش سرمایه ۱۵۰ درصدی از محل تجدید ارزیابی داراییها فرصت خوبی برایش به وجود خواهد امد البته قیمتهای فعلی برای این سهم در این مقطع کمی تند و بالا بوده و ریسک سهم را افزایش داده است اما برای نوسان خوب است .
در گروه بیمه به نظر دانا برای نوسان خوب است که البته خبرهای خاصی در دل شرکت است که این چنین برخی به ان تمایل دارند .
مگسال امروز با شفاف سازی رشد کرد و به نظر هر سهمی امروز خبر خوبی در دل خود دشت ۴% مثبت بود .
در کنار این سهم کشرق و کطبس نیز مثبت بودند . مراقب کطبس باشید که تحولات خاصی پشت سهم نیست و بیشتر بازی نوسان گیری برخی افراد است .
امروز حفاری شمال صف خرید سنگین را داشت . به نظر این سهم خشک شده و راحت به سمت ۷۶۰۰ و ۷۷۰۰ ریال می رود . سهمی است که تحریم ها اگر کامل برداشته شود حتی با نرخ ۲۵۰۰ دلار شرایط ویژه ای دارد .
در گروه معادن به نظر با رشد قیمتی فملی و برخی شرکت های دیگر مواجه باشیم . در مورد فملی نیز روزهای قبل گفته بودیم . عقد قرارداد برای توسعه معدن روی و سرب مهدی آباد یزد و احداث کارخانه تولید کنسانتره سرب و روی به سرمایه‌گذار استرالیایی- عمانی خبر خوبی برای باما و گروه روی است .
البته گفته می شود خبر شفاف سازی در قیمت کنسانتره سنگ آهن برای رفع تبعیض بین واحدهای دولتی و خصوصی نیز می تواند در روز های بعد در گروه سنگ اهن خبر مثبت باشد .
امروز کگل کمی تعدیل داد اما بازار را قانع نکرد اما به نظر شرایط خوبی را برای اتی دارد .
بحث افزایش سود برخی شرکت های سیمانی جدی شده است و برخی از یک روند ۱۰ تا ۱۲% رشد در گروه سیمان خبر می دهند . ممکن است امروز زیر فشار عرضه قرار گیرند اما شرکتهای مناسب و منطقی این گروه مورد توجه خواهند بود .
در این گروه می توان به برخی شرکت های خوب اشاره کرد که سفارس، سفانو،ستران از مهم ترین این شرکت ها هستند . دیروز هم گفتیم بحث ۱۸۰۰ تومان هم خوب است و هم بد . خوب ازاین نظر که تکلیف این گروه روشن می شود و ابهام نداشته و می توانند پی به ای بگیرند و بد از این لحاظ که اکثر و تا ۹۰% سیمانی ها پرداخت بدهی را با نرخ مرجع لحاظ کرده اند .
این شرکت با رشدی ۳۹%درصدی سود خود را براساس سال ۹۳ مبلغ ۳۶۱ ریال اعلام کرده است . اما نکات جالب سود شرکت این است که درامد شرکت کاهش داشته که کاهش ناشی از خاتمه قراردادهای عاملیت و ایران خودرو طرح چکی میباشد. در سوی دیگر شاهد افزایش سود سرمایه گذاری ها بودیم . این شرکت به نوعی سود واتی را نیز لو داده است که تقسیمی واتی را ۵۶۰ و تقسیمی وصنعت را ۵۹۰ ریال اعلام کرده است و به نظر وصنعت گزینه بدی در بازار نیست . امروز سهم در قیمت های ۲۶۱۰ ریال باز شد و کمی بالا بود .
امروز امید نیز مثبت بود . کیفیت به سود رسیدن در برخی شرکت ها مهم است که امید یکی از انها بوده که سود عملیاتی با کیفیتی را می سازد . به نظر میرسد با سرمایه جدید ارزش ذاتی امید ۶۹۰۰ و ۷۰۰۰ ریال است که اگر تحول مثبتی در گروه سنگ اهن رخ دهد به راحتی قیمت سهم به ارزش ذاتی می تواند نزدیک شود . سهم در گزارش ۹ ماهه ۴۹۰ ریال سود محقق کرده و به نظر به سود خوبی میرسد . این سهم مجمع را نیز در پیش دارد .
در این گروه ترس از کاهش نرخ دلار و همچنین زمزمه های خرید بنزین از پالایشگاه ها با نرخ مورد تائید با کیفیت انها توسط ملی پخش خبرهای جالب این گروه بوده که هر دو منفی است اما تکنیکالیست ها معتقدند که ۸ الی ۱۰% کاهش قمیت دیگر برای این گروه می تواند روند مثبت موقتی را رقم بزند .
به عنوان مثال شبریز در قیمت های ۲۲۰۰ و ۲۳۰۰ ، شبندر ۱۲۴۵۰ و ۱۳۰۰ و شپنای ۲۸۵۰ تومانی می توانند قیمت هایی باشند که مانع از افت بیشتر این سهم ها می شوند از همین رو در فروش غیر منطقی و هیجانی خود عجله نکنید . به نظر روز سه شنبه بازار روی این گروه تصمیمات بهتری را اخذ می کند هر چند فردا از فشار فروش در این گروه کاسته خواهد شد .
در این گروه نفت پاسارگاد مثبت شد که به نظر او نیز در قیمت های ۳۲۰۰۰ ریال قرار می گیرد .
در گروه فولاد نگرانی بازار از افت دلرا است اما به نظر نگرانی به حقی نیست اما می تواند جالب توجه باشد . در یانر گروه کمی باید صبر کرد و به نظر میرسد اگر دلار تثبیت شود می توان روی این گروه شرایط بهتری را دید .
امروز فاسمین نیز مثبت شد و به نظر میرسد این سهم نیز می تواند شرایط خوبی را در روزهای و ماه های اتی برای میان مدت داشته باشد .
به نظر در گروه فلزات باید کمی صبر کرد . فملی و فولاد و فخوز کمی باید در میان مدت به آنها نگاه کرد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۳ آذر ۹۲
