گزارش بازارسه شنبه ۱۶ خرداد ۹۱
کجاست اون دست نورانی و معجز!
گزارش بازار – بتاسهم –۱۶:۲۰ امروز یکی از کسل بارترین روز های بازار در این ماه را پشت سر گذاشتیم حتی هیجان روز شنبه نیز نبود چرا که حداقل روز شنبه ذوب و فملی کمی اوضاع را متفاوت کرده بودند اما امروز بازار هیچ حرفی برای گفتن نداشت و شرایط ویژه ای نیز بر بازار حکام شده است که کم کم به چیزی به نام نقطه جوش سهامدار نزدیک می شویم .
امروز یک نکته برای بازار بسیار جالب بود . در عین این که رکود جدی و شرایط منفی بر بازار حکمرانی می کرد حجم معاملات و ارزش واقعی معاملات نیز کمتر شده بود . امروز اگر ارزش معاملات را از بلوکی ها کم می کردیم کمتر از ۲۰ میلیارد تومان بود . این یعنی عمق رکود و بحران که بازار دارد. نکته مهم این است که ما تمامی موارد سیاسی اقتصادی و بورسی را در این حجم باید ببینیم که نشان می دهد همه به نوعی صبر کرده اند تا شرایط بیشتر روشن شود . همه به نوعی نه خرید می کنند و نه فروش …
اما نقطه جوش …
کم کم موج های فشاربعدی به سراغ بازار می اید . این موج ها به جایی رسیده که به نقاط حمایت رسیده است و باید خودی نشان دهد از همین رو برخی پیش بینی می کنند بازار یک ریزش عمیق داشته و سپس یک برگشت را تجربه می کند . از همی ن رو این سناریو مطرح می شود که بازار با یک ریزش جدی تر مواجه خواهد شد و این ریزش می تواند فرداباشد که شاخص در یک افتی با ۲۶۶۰۰ واحد برخورد خواهد کرد . در این نقطه که می تواند روز شنبه باشد کمی برگشت موقتی زده اما این شرایط نشان می دهد بازهم سقوط خواهد داشت و این بار هدف سقوط بعدی ۲۶۴۰۰ و در نهایت ۲۶ هزار است .
این نشان می دهد که بازار شرایط خوبی ندارد و البته در مورد شاخص بسیاری معقدند که دو تحلیل تکنیکال بر روی هم سوار شده اند که هر دو ریزش را نشان می دهند و علائم و نشانه های خوبی را نیز شاهد نیستیم .
اما در پایان مقدمه باید اذعان داشت که وضعیت احتمالاً تا مذاکرات هسته ای به همین شکل باقی خواهد ماند و در برخی روز ها به کمک اخبار بنیادی شاید بازار تکانکی به خود بدهد اما جدی نیست . باید تا روز های داغ خرداد صبر کرد و بعد به جمع بندی در مورد خرید و یا فروش رسید .
در روز های بعد در مورد این که آیا فروش و یا حتی خرید استراتژی مناسبی است صحبت خواهیم کرد . البته این که گفته می شود شنبه بازار می تواند شرایط بهتری را داشته باشد می تواند ناشی از شرایط خاص مذاکرات آژانس نیز با ایران باشد که شرایط را خاص تر خواهد کرد . اما به هر حال در ان مقطع هم چاشنی شانس قوی تر است و بازار با اطمینان نمی تواند حرکت کند . صد البته ریزش اخیر ریزش های بعدی را کند تر خواهد کرد و اجازه نمی دهد به این راحتی اوضاع کم شود .
اما در حاشیه خبر های سیاسی و اقتصادی چه خبر است …
در خبر های سیاسی می شنویم که قرار است جمعه ایران و اژانس در موردبرخی بازرسی ها به خصوص بازرسی پارچین توافق هایی را داشته باشد . به نظر میرسد اگر این مورد بازرسی نیز به شکست بیانجامد نشان دهنده این است که خیلی هم به مذاکرات مسکو نباید دل بست .
دور جدید گفتگو های ایران با آژانس ، فرمایشات رهبری و تحولات سوریه سه خبر مهم بازار و دنیای سیاست است . این اخبار در حال حاضر قدرت اثر گذاری بالایی ندارد . اما آنچه کمی ایران را نگران کرده است شایعه دور جدید تحریم هاست که گفته می شود ویلیام کوهن در حال رایزنی است . تند ترشدن فضا به هیچ وجه کمکی به مذاکرات نمی کند . و این نشانه خوبی برای بازار نیست .
در همین شرایط ارزنیز به قیمت های ۱۷۶۰ و ۱۷۷۰ تومان رسیده است که نکته جالب این است که رئیس کل بانک مرکزی در دو مصاحبه اذعان داشته کنترل خاصی را برنرخ ارز ندارد . امروز باردیگر در برخی محافل اقتصادی زمزمه های اجرای فاز دوم هدفمندی در ابتدای تیر ماه به گوش رسید که شاید ریزش سیمانی ها به این دلیل بود. در این شرایط سخت واقعاً چنین خبری را کم داریم .!!! در شرایطی که سیاست مبهم ، اوضاع اقتصادی خراب ، نفت کاهشی ، بازارجهانی منفی است اجرای فاز دوم نوبرانه ای برای بازار است . چیزی شبیه گیلاس کیلویی ۳۰ هزار تومان!
اما اوضاع بازارهای جهانی چندان خوب نیست اما به نظر میرسد کمی امیدواری ها باعث بهبود نسبی وضعیت شود . مشکلات حوزه یورو کمتر شده اما هنوز وجود دارد . پس از افت اخیر قیمت ها به نظر میرسد قیمت ها ایستاده اند و دیگر افت بیشتر را منطقی نمی دانند . نکته جالب بازار ما این است که در حال حاضر حداقل اثر گذاری را از بازارهای جهانی شاهد هستیم . البته در حال حاضر بیش از هر چیز افت قیمت نفت است که همه چیر راتحت الشعاع قرار داده . هیچگاه نبوده بازاری که قیمت نفت در حال سقوط و بازار ما صعودی باشد . متاسفانه ارتباط مستقیم و مثبتی بر قرار است که نشان می دهد در این چند روز احتمال ریزش بیشتر نیز هست . البته گفته می شود ریزش ها از امروز کمی کنترل می شود .
در بازارهای جهانی نفت با کمی افزایش به ۸۴ دلار رسیده بود در حالی که ۸۲ را نیز لمس کرده است . در فلزات فولاد در قیمت های ۴۰۰ دست و پا می زند و ایستادگی خوبی را از بیلت شاهدهستیم . مس به ۷۳۶۰ دلار رسیده است و روی نیزدر قیمت های ۱۸۵۰ دلار قرار دارد . الومینیوم خیلی کم نشده و در محدود ۱۹۴۰ دلار است . تاکید می شود که در نشست اخیر اروپایی ها امیدواری به شرایط اقتصادی کمی بهبود یافته است . وزیران اقتصادی کشورهای هفت امروز سه شنبه در نشستی اضطراری ضمن بررسی موضوع ادامه بحران یورو وضعیت اقتصادی اسپانیا را نیز مورد ارزیابی دقیق قرار می دهند.
اما در پایان امروز به شاخص میرسیم که با ریزش همراه بود و به کانال ۲۶۶۰۰ امد و روی نقطه ۲۶۶۹۳ واحد قرار گفت . اما امروز اگر امید با اثر گذاری بیش از ۳۰ واحدی خود بر شاخص نبود ریزش شاخص تا ۸۰ واحد نیز محقق می شد اما در نهایت با کمک امید و سایپا شاخص با افتی تنها ۴۲ واحد مواجه شد . در ان سو اما مپنا و کروی حسابی شاخص را ازار دادند و احساس می شود روز های بعد نیز فشار بر روی شاخص بیشتر باشد.
بانکیها در این شرایط مطمئن
این روزها در بازار نوسانی و عمدتا رو به پایین شاهد رونق نسبی در سهام بانکیها هستیم بانکیهایی که همچنان به دلیل نست پی بر ای پایین و ریسکهای بنیادی اندک و در پیش داشتن افزایش سرمایه های سوداور و قابل توجه به خصوص از محل تجدید ارزیابی داراییها مورد توجه بازار قرار گرفته اند. البته کوتاه مدت بانکی ها نیز به مانند هر نماد دیگری حرفی برای گفتن ندارند و این بلند مدت است که آنها را در بازار پیشرو خواهد کرد .
امروز بانک کارافرین با توجه به احتمال تقسیم سود ۵۰ تومانی به ازای هر سهم در مجمع و افزایش سرمایه پیش رو که قرار است سرمایه شرکت را از سطح ۴۵۰ میلیارد تومان فعلی به سطوح ۶۰۰ میلیارد تومان افزایش دهد باعث شده تا امروز وکار تا استانه قیمتهای ۲۹۰ تومان رشد ارام خود را ادامه دهد به نظر میرسد این هفته شاهد رشد قیمتی وکار تا سطوح قیمتی ۳۰۰ تومان باشیم
امرزو بانک ملت همچنان با روند نوسانی و منفی به سمت کف قیمتی ۱۶۰ تومانی خود افت قیمتی را تجربه میکند بانک ملت البته با پتانسیل تعدیل مثبت عایدی در گزارش ۱۲ ماهه و افزایش سرمایه ۲۵ درصدی از محل سود انباشته در سال ۹۱ مواجه میباشد اما تعویق در انتشار گزارش ۱۲ ماهه شرکت روند سهم را منفی کرده و این سهم را به سمت قیمتهایی میبرد که خرید ان با دید افزایش سرمایه و مجمع میتواند بازدهی خوبی را به همراه داشته باشد
امروز تایید مصوبه مجلس توسط شورای نگهبان در نماد پست بانک باعث رشد قیمتی و رنج مثبت در این سهم شد به طوری که پست بانک از قیمتهای منفی ۵۷۵ تومانی تا سطوح قیمتی ۶۰۰ تومان بالا امد فعلا نمیتوان درباره پست بانک نظر قطعی داد اما همچنان روند سهم را بین دو سطح قیمتی ۵۷۰-۶۲۰ تومان در نوسان ارزیابی میکنیم.
سراشیبی کند سقوط
این روزها روند قیمتهای جهانی فلزات اصلا مناسب نیست حوزه یورو و حتی کشورهای مهمی نظیر چین هم با مشکلات اقتصادی مواجه شده اند مشکلات حادی که در حوزه یورو این روزها حکایت از احتمال فروپاشی این اقتصاد متمرکز و تاثیر گذار دارد امری که باعث سقوط شدید قیمت فلزات در بازارهای جهانی و بالطبع افت قیمتی سهام معدنی در بازارهای داخلی شده است
امروز کالسیمین لیدر روییها با روند منفی به قیمتهای محدوده ۵۲۰ تومان رسید کالسیمینی که این روزها علی رغم رکورد شکنی میزان تولیداتش در سال ۹۱ همچنان به دلیل افت قیمتهای جهانی سرب و روی با روند منفی مواجه میباشد روند روزهای اتی قیمت کالسیمین بستگی به روند قیمتهای جهانی روی خواهد داشت
امروز کروی پس از تقسیم سود مجمع با افت قیمتی ۹ درصدی ضرر قابل توجهی را برای سهامداران خود به ارمغان اورد کرویی که با توجه به ریزش قیمتهای جهانی روی تردیدهایی در پوشش سود سال ۹۱ اش به وجود امده است. تقسیم سود ۴۵۰ ریالی در مجمع عدد مناسبی بود اما وضعیت وخیم بازارهای جهانی باعث شد تا سهم در قیمت های ۲۳۰۰ ریال بازگشایی شود . حالا با این شرایط و سود ۲۹۹ ریالی برای سال ۹۱ به نظر میرسد که قیمت در محدوده ۲۲۰۰ ریال تثبیت شود . البته قیمت های زیر ۲۱۰۰ بهترین فرصت برای خرید این سهم است .
امروز در نماد سنگ اهنی چادرملو هم قیمتهای پایین و نسبت پی بر ای بسیار جذاب هم نتوانست باعث روند مثبت این سهم در معاملات امروز شود کچادی که همچنان به دلیل سایه سنگین بهره مالکانه در ابهام به سر میبرد و به نظر نمیرسد به این زودیها نیز از این ابهام خارج شود. البته بسیاری منتظر اخبار خوب و به خصوص گزارش ۳ ماهه شرکت هستند . بسیاری از تحلیل ها می گوید کچاد در سال جاری ۱۲۰۰ ریال تحقق سود خواهد داشت . با این شرایط تحقق سود به نظر میرسد قیمت های فعلی برای سهم بسیار کم باشد از همین رو احتمال یک رشد ارام و نرم را در کچاد تا ۶۳۰۰ ریال شاهد خواهیم بود . سهامداران با حوصله می توانند با سهم همراه شوند . هر چند باید دل به بهبود اوضاع جهانی نیز داشت .
پتروشیمی ها میتوانند؟!!
در بازار امروز اگر چه شاهد ادامه یافتن روند منفی در اکثر نمادهای پتروشیمی به دلیل افت قیمتهای جهانی نفت و محصولات پتروشیمی بودیم اما فراموش نکنیم پتانسیل دلار ۱۷۰۰ تومانی انقدر بالا میباشد که میتواند همچنان سهام شرکتهای این گروه را با تعدیلات مثبت قابل توجهی همراه سازد تعدیلات بسیار بالایی که نمونه ان را در پتروشیمی اصفهان نظاره کردیم
امروز پتروشیمی کرمانشاه همانطور که انتظارش را داشتیم از سطوح قیمتی ۴۰۰ تومان با برگشت روند قیمتی مواجه شده و معاملات مثبتی را در پیش گرفت کرمانشاه که با پتانسیل تعدیل مثبت بالایی در سود سال ۹۱ مواجه میباشد در صورت عبور از قیمتهای ۴۲۰ تومان تا سطوح قیمتی ۴۵۰ تومان جای رشد را خواهد داشت
امروز پتروشیمی شازند که با پتانسیل اعلام سود ۱۳۰ تومانی برای سال ۹۱ و احتمال کاهش نرخ خوراک دریافتی به واسطه قانون مصوب مجلس و تحول در روند سوداوری و قیمتی خود مواجه میباشد همچنان با روند منفی در سطوح قیمتی ۵۶۰ تومان در نوسان میباشد شازند در صورت شکستن سد حمایتی ۵۶۰ تومانی تا قیمتهای ۵۲۰ تومان جای افت را خواهد داشت البته به نظر نمیرسد شازند از قیمتهای فعلی پاینتر بیاید.
امروز پارسان هم پر حجم بود گفته می شود چند کد حقوقی پیوسته از سهم حمایت می کنند و کف او را در قیمت های ۶۶۰۰ و ۶۷۰۰ ریال بسته اند . گفتیم که در این سهم شرایط تنها وقتی بهتر می شود که گزارش های میاندوره ای شرکت های مختلف به خصوص زاگرس پردیس از راه برسد .
تجهیزاتیها تجهیزات ندارند
این روزها تجهیزاتیها علی رغم روند رو به رشد سوداوری و اخذ قراردادهای جدید و احیا وضعیتشان برعکس به هیچ وجه وضعیت بنیادی مناسبی ندارند . بهنظر میرسد که افت قیمت نفت بر اولین گروهی که موثر باشد تجهیزاتی ها بوده که آنها را با کمبود کار و نقدینگی دولت مواجه می سازد .
امروز اذراب تا حمایت ۲۴۰ تومانی خود با افت قیمتی همراه شد گفته می شود اذراب این روزها با روند رو به رشد سوداوری توانسته زیان انباشته خود را مستهلک کند و با یک افزایش سرمایه میتواند او.ضاع بهتری داشته باشد .
اما ماشین سازی اراک امروز با شکستن حمایت ۱۴۰ تومانی خود اوضاعش کمی قمر در عقرب شد فاراکی که با پتانسیل تعدیل مثبت سود سال ۹۱ مواجه میباشد اما این روزها بسیایر اعتقاد دارند فاراک باید تا قیمتهای ۱۲۰ تومان پایین امده و سپس با رشد قیمتی همراه شود
امروز اما مپنا هم تا قیمتهای ۲۲۰ تومان افت قیمتی را تجربه کرد مپنایی که با حمایت بسیار معتبر ۲۲۰ تومانی میتواند با برگشت روند قیمتی همراه شود ظاهرا مپنا مجددا قصد افزایش سرمایه تا سطوح ۱۰۰۰ میلیارد تومان را برای تعیین تکلیف ۲۴ میلیون حق تقدم استفاده نشده را دارد
ساختمانیهای بی طبقه !!
این روزها ساختمانیها هم حال و روز خوبی ندارند از بازار مسکن شنیده میشود علی رغم رشد قیمت مسکن رکود فراگیری در بازار وجود دارد که حجم معاملات مسکن را شدیدا کاهش داده است البته سهام ساختمانیها همچنان با پتانسیل بالایی همراه میباشند .
امروز مسکن تهران علی رغم احتمال تعدیل مثبت در سود سال ۹۱ همچنان با روند منفی به قیمتهای حمایتی ۲۰۰ تومان رسید ثترانی که به دلیل فروش برخی از پروژه های خود در تهران با افزایش سوداوری خوبی در سال ۹۱ به دلیل افزایش نرخ این پروژه ها مواجه میباشد
امروز اما سامان گستر که بارها بر روند سفته بازی این سهم هشدار داده بودیم با روند منفی به سمت قیمتهای ۱۶۰ تومانی میرود قیمتهایی که ار نتواند سامان گستر را متوقف نماید این سهم تا قیمتهای ۱۴۰ تومان پایین خواهد امد
در نماد ا س پ این سهم امروز پس از رسیدن به هدف قیمتی ۴۸۰ تومانی که وعده اش را داده بودیم امروز با برکشت روند قیمتی مواجه شد ا س پ به دلیل پی بر ای پایین و اخذ قراردادهای جدید در صورتی که بتواند سد قیمتی ۴۸۰ تومانی را بشکند تا قیمتهای ۵۲۰ تومان پیشروی خواهد کرد. در این گروه مجمع روز های آتی ونوین در گروه ساختمان ایران بسیار موثر خواهد بود .
چارگوشه بازاری سرخ
در نماد ذوب اهن امروز همانطور که پیشبینی کرده بودیم با شکست عرضه بلوکی سهام این شرکت امروز شاهد صف فروش سنگین این سهم و افت قیمتی ذوب اهن بودیم این روزها شنیده میشود ممکن است بلوک ۵۱ درصدی سهام ذوب اهن برای افزایش جذابیت و پیدا شدن خریدار اگهی شود در غیر اینصورت بلوک سهام این شرکت به مجموعه فرهنگیان بابت رد دیون واگذار خواهد شد فعلا روند سهم تا سطوح قیمتی ۱۶۰ تومان نزولی ارزیابی میشود. بی نتیجه ماندن این معامله یعنی سوختن قوی ترین برگ برنده این سهم …
امروز در نماد توکا فولاد این سهم با شکستن سد حمایتی ۲۴۰ تومانی خود به سمت حمایت بعدی خود یعنی قیمتهای ۲۲۰ تومان در حرکت میباشد توکا فولاد طی روزهای اتی با دو رویداد مهم افزایش سرمایه و عرضه سهام ایران ذوب همراه میباشد که میتواند روند قیمتی سهم را تغییر دهد
اما امروز در گروه سیمانی سهام این گروه در روند اصلاحی قرار گرفتند سیمان غرب امروز با صف فروش به سطوح قیمتی زیر ۳۰۰ تومان رسید به نظر میرسد سغرب تا قیمتهای ۲۶۰ تومان اصلاح قیمتی را تجربه نماید .
امروز مخابرات فروشندگان خود را جا گذاشته بود و ان فشار فروش روزهای قبل وجود نداشت . به نظر میرسد مخابرات در بالای ۲۵۰۰ ریال تثبیت شده و خیلی ارام و آهسته به سمت قیمت های ۲۷۰۰ ریال می رود .
در گروه قند شرایط خیلی جالب نیست . تنها قنقش با حمایت کمی مثبت شده است . که او نیز احتمالاً فردا صفوف خرید خود را کمی متعادل تر ببیند .
قپیرا نیز امروز بازگشایی شد . قپیرا با اعمال افزایش سرمایه در صورت های مالی و پیش بینی ارامد خود امروز بازگشایی می شود و البته خبر ی از تعدیل نیست . سهم در قیمت های ۱۲۰۰ بسته شد و حالا با سرمایه جدید سود خود را به ۱۳۳۲ ریال و پوشش ۶۴% رسانده است که البته پوشش شرکت تا پایان سال کامل خواهد شد . امروز سهم در قیمت های ۷۸۰۰ ریال بازگشایی شد و احتمالاً با کمی افت متعادل خواهد شد .
امروز مپنا در قیمت های زیر ۲۲۰۰ ریال نیز قرار گرفت و البته امروز با حجم ۳.۵ میلیونی شاید فشار فروش خود را برای روز های بعد کمتر کند . در این گروه حفاری کم کم به زیر ۲۳۰۰ نیز ممکن است برسد که ناشی از فشار قیمت نفت است . فاراک نیز کم کم خود را باید برای نوسان روی حق تقدم آن اماده کرد .
در سرمایه گذاری ها امروز امید مثبت بود که ناشی از تعدیل سنگ آهنی هاست . به نظر میرسد شرایط این سهم بسیار آرام به سمت ۴۰۰۰ ریال حرکت کند .
امروز ولصنم با ریزش مواجه نشد و با صف خرید مواجه بود . ممکن است فردا این سهم نیز به سمت تعادل پیش برود .
گروه تحلیل گری بتا سهم
سه شنبه ۱۶ خرداد ۹۱
