گزارش بازار سه شنبه ۲۰ دی ۹۰
عطش و آتش پتروشیمی ها!
گزارش بازار – بتاسهم –۱۶:۳۵ امروز ، بازار سه شنبه را در حالی آغاز می کنیم که وضعیت بازار با رونق گروه پتروشیمی بهتر شد و توقف نماد شفن خیلی زود بسیاری از خبرهای بد سیاسی را به حاشیه راند و البته رونق مثبت بازارهای جهانی و اخبار رو به صعود دلار نیزدر این روند بسیار موثر بود . امروز بازار روز حساسی را پشت سر گذاشت . به این دلیل که گام در مسیری می زد که باید الگویی را تکمیل می کرد . برای روشن شدن در مورد وضعیت بازار مطابق روز های قبل کمی از گذشته که همیشه چراغ راه آینده بوده کمک گرفته و به بررسی بهتر اوضاع می پردازیم .
در گزارش بازار دیروز در مورد شاخص و البته در تحلیل ابتدای هفته شاخص نیزدر مورد این موارد صحبت کردیم اما یک باردیگر به مرور کلی موارد پرداخته و بازهم روندی از روز های آتی را در نظر خواهیم داشت و به بررسی روز ها و هفته های آتی می پردازیم :
دیروز در گزارش بازار نوشته شده بود که :
در گزارش های بازار گذشته نیز به این موضع اشاره شد اما یک باردیگر تکرار می شود که بازار و به طور کلی قیمت ها در جهت سود افزایش می یابد و موج های نوسان گیری اگر پشتوانه سود و بنیادی نداشته باشند فرو میریزند . شرکت های کوچک در خلا بازار سرمایه قوی رونق دو چندانی یافتند اما با این شرایط بنیادی توجه بازار به شرکت های سود ساز و با گزارش مناسب بیشتر شده . نزدیک بودن مجامع و گزارشات مثبت ناشی از همین رویداد است که می بینیم این روز ها این دست شرکتها که از قضا شاخص ساز نیز هستند رونق گرفته اند اما عامل اصلی را مدت ها پیش و در تحلیل های مختلف بیان کردیم . سال جهاد اقتصادی به پایان میرسدو بازار سرمایه به عنوان نماد اقتصاد کشور نمی تواند دست خالی باشد . از سوی دیگر ۲۲ بهمن فصل آمار! نزدیک است و در دهه فجر منفی وبودن بازار برای دولت خوش یمن نیست . تمامی ان موارد به همراه بستر مناسب گزارشات مثبت و نرخ دلار بازار را به سمت یک حرکت مثبت سوق می دهد .
البته نمی توان از رونق خرید ها توسط برخی حقوقی ها و صندوق ها سخن نگفت که شنیده می شود نقدینگی ۳۰۰ میلیارد تومانی صندوق ها کم کم در بازار به چخرش می افتد و می تواند ماه های پیش رو به خصوص ۶ ماهه اول سال ۹۰ را پررونق تر نماید .
به هر حال به نظر میرسد طی یک ماه آتی روند بازار با این شرایط و در صورتی که خبر خاص منفی سیاسی نرسد می تواند با همین شتاب نرم و ارام مثبت باشد .در تحلیل های شاخص عنوان شده بود که ۲۵۲۰۰ اولین هدف و شاید ۱۰۰ یا ۲۰۰ واحد بالاتر اهداف سنگینی برای شاخص خواهد بود که نشان می دهد فردا موج جدیدی از عرضه ها نیزدر راه بازار خواهد بود .
شاخص در حال تکمیل کردن سناریوی ۲۵۲۰۰ واحد خود است و ۲۲ بهمن نیز در راه است . این بدان معنی است که شاخص روندی نسبتاً نرم و صعودی در پیش دارد که اولین ایستگاه او ۲۵۲۰۰ یعنی معاملات فرداست . فردا عرضه ها جدی تر از امروز بوده . برخی نوسان گیران به دلیل ماهیت تعطیلات پیش رو پیاده می شوند . این خصوص قیمت روز هایی است که بازار چند روز تعطیل است اما در نقطه مقابل ان شرایط خاص بازار فردا قرار دارد . بازاری را تحویل می گیریم که نقدینگی با بازار اشتی کرده است ، جریان خرید ادامه دارد، گزارش ها یکی پس ازدیگری با اخبار خوش میرسد، بازارهای جهانی رونق نسبی گرفته و از همه مهم تر دلار بازهم رکورد شکسته و به ۱۷۵۰ نزدیک می شود .
جمیع این موارد به نظر میرسد که نشان میدهد بازار فردا یک روز پر حجم ، پر عرضه و البته خوش نوسان خواهد بود . می توان ابتدا در قیمت های مثبت پیاده شود و بعد دوباره سوار برخی شرکت های ارزنده شد و سپس بازار دوباره با برگشت در هفته بعد مواجه باشد .
نکته مهم نقاط ۲۵۲۰۰ برای شاخص است که باید یک استراحت و درجای جدی همراه با حجم معاملات بالا رادر ان داشته باشد . این نشان می دهد که شرایط بازار برای روز های خاص پیش رو خاص تر شده است . البته نباید از حق گذشت که شرایط سیاسی نیز فشار سنگینی را به بازار وارد کرده است که در ستون بررسی سیاسی بازار به ان می پردازیم . به هر حال موج آشتی بازار به نقاط خوبی رسیده است و جریان آشتی نقدینگی با بازار به نقاط جالب خود رسیده است . خرید های خوبی در نمادهای بزرگ انجام شده و فرایند ورود خروج به خوبی صورت گرفته است این بدان معنی است که هنوز می توان به موج های بهتری در بازار آن هم تا روز های اواخر بهمن امیدوار بود .
اما در حاشیه بازار چه خبر است…
مهم ترین خبرها خبر های سیاسی است . در اوضاع داخلی موج تایئد و رد صلاحیت ها آغاز شد که علی مطهری اولین قربانی رد صلاحیت ها بوده است . متشنج شدن جو می تواند بر بازار اثر گذار باشد اما تا کنون خیلی این جو تشدید نشده است . اما مهم ترین خبرها خبرهای سیاسی است به خصوص در دو حوزه تحریم ها و غنی سازی جدید . ژاپن اعلام کرده با عربستان به توافق رسیده تا مازاد نیاز خود را جبران کند . از سوی دیگر شنیده می شود با اعلام این که ایران تاسیسات غنی سازی خود را در فردو راه اندازی کرده است با واکنش کشور های غربی مواجه شده است . آمریکا ، فرانسه ، بریتانیا و آلمان جزء نخستین کشورهایی بودند که به اعلام آژانس مبنی بر آغاز غنی سازی ۲۰ درصدی ایران در سایت فردو واکنش نشان دادند که اکثر آنها بر اقدام کشورمان را مغایر قوانین بین المللى و تشدید تنش می دانند .
بازار از تعطیلات طولانی می ترسد و همیشه نسبت به این روز های تعطیل واکنش نشان داده است که به نظر میرسد این بار نیز این اتفاق رخ داده و برخی از ترس خبرهای ناگوار فردا بیشتر به سمت نقد حرکت کنند .
اما سری به خبرهای اقتصادی می زنیم که دلاردر ان حرف اول را می زند . انقدر قیمت دلار هر روز و هر لحظه تغییر می کند که ممکن است هنگامی که این گزارش را می خوانید قیمت دلار دستخوش تغییراتی شده باشد امادر حال حاضر این نرخ در محدوده ۱۷۲۰ تومان قرار دارد و ممکن است به ۱۸۰۰ تومان هم برسد که اشفتگی ارزی کشور را نشان می دهد و البته به زودی موج فشار جدی تورمی بر مردم وارد خواهد شد .
اما در حوزه بازارهای جهانی باید به رشد اکثر شاخص ها و محصولات اشاره کرد . امروز خبرهای خوب در اکثر بازهای جهانی و رشد دیشب داووجونز باعث صعودی شدن شاخص ها شد . قیمت نفت به ۱۰۲ دلار رسید که احتمال افزایش مجدد آن نیز وجود دارد . قیمت طلا نیز صعودی شده و به ۱۶۳۰ دلار نزدیک شد که این رشد و همزمان افزایش قیمت دلار اتشی به بازار سکه و طلا زده است .
اما در بازار فلزات مس به ۷۶۰۰ دلار رسیده وروی نیز با رشد به ۱۹۰۰ دلار نزدیک می شود . به نظر میرسد در صورت ادامه خبرهای خوب بازارهای جهانی و خبر دلار فشار مثبت به بازار مضاعف شده و خبرهای خاص سیاسی بیشتر به حاشیه رانده می شوند .
و در پایان این مقدمه به شاخص میرسیم که امروز با رشدی ۱۲۴ واحدی به ۲۵۲۰۷ واحد رسید که در بازار امروز شرکتهای پتروشیمی مانند غدیر، خارک،پردیس و نفت اصفهان و همچنین مخابرات و ملی مس اثر بسزایی بر رشد بازار داشتند . رسیدن به نقطه ۲۵۲۰۰ و ۳۰۰ برای بازار نقاط حساسی است . جایی که یک استراحت موقت می تواند در انجا جریان داشته باشد که بیشتر فعالان بازار چشم به معاملات فردا دارند .
اما در بازار چه خبر بود …
سرمایه گذاریها به پا خواستند!!!
در بازار امروز همانطور که پیشبینی میشد نمادهای پر پتانسیل سرمایه گذاریها با اقبال بازار مواجه شده و روند صعودی به خود گرفتند
در بازار امروز و در نماد سرمایه گذاری سایپا بهبود وضعیت معاملات سهام خودروییها و روند رو به رشد قیمتی ملی مس باعث صف خرید و رشد قیمتی این سهم شد همانطور که در گذشته نیز عنوان کردیم وساپا در کانال نوسانی ۲۴۰-۲۷۵ تومان قرار دارد وساپایی که پتانسیل تعدیل مثبت و افزایش سرمایه تا سطح ۵۰۰ میلیارد تومان را به واسطه فروش بلوک ۳ درصدی ملی مس را به همراه دارد. فردا سعی خواهد شد در مورد این سهم اخبار جالبی را ارائه دهیم که برای سهامداران مهم خواهد بود .
امروز در نماد سرمایه گذاری اتیه دماوند که مالک عمده سهام شیمیایی ایران میباشد به دلیل عملکرد خیره کننده شرکت زیر مجموعه خود همچنان با صف خرید سنگین مواجه میباشد به نظر میرسد واتی اهداف قیمتی ۱۲۰ و ۱۳۰ تومانی را در پیش گرفته باشد واتی که با رشد بالای ارزش ان ای وی با بازگشایی شیران مواجه خواهد شد . امروز با حرکت آتی و خبر شیران ولصنم و وصنعت نیز مورد توجه بازار قرار گرفتند چرا که ۱۵% از سهام آتیه و ۱۰% از وصنعت را در اختیار دارد و این شرایط بر او نیز موثر است . البته باید توجه داشت پایداری این خبر برای ولصنم بسیار کم و احتمال متعادل شدن سهم نسبت به بقیه بیشتر است .
امروز در نماد سرمایه گذاری گروه توسعه ملی یا همان وبانک خودمان بالاخره پس از مدتها شاراک باعث رشد قیمتی و صف خرید این سهم پرپتانسیل شد وبانکی که هم ارزش ان ای وی بسیار بالایی دارد و هم از سود بالایی برخوردار میباشد و هم پتانسیلهایی مانند احتمال معامله عمده را در پیش روی خود دارد وبانک نیز پتانسیل رشد را تا سطوح قیمتی ۲۶۰ تومان را در پیش روی خود دارد. خارک و اراک می توانند شرکت های توسعه ملی و وبانک را به حرکت دراورند و صد البته غدیر نیز دیگر شرکتی است که به زودی قابلیت تبدیل شدن به لیدری بازار را خواهد داشت . رونق گروه پتروشیمی ها بر غدیر موثر بوده و این سهم کم کم مورد توجه بازار قرار خواهد گرفت . به زودی قطار اخبار مثبت از غدیر نیز به بازار می رسد که پردیس اولین آن خواهد بود . به زودی خبر نفت و گاز پارسیان نیز به بازار می رسد که تاثیر شگرفی بر سود و روند حرکتی غدیر خواهد داشت .
اما امروز در نماد سرمایه گذاری رنا هم خبر احتمال افزایش سرمایه به همراه خروج این شرکت از یکی از دو شرکت خودروسازی باعث اقبال شدید به این سهم شده است امروز ورنا به سطوح قیمتی بالای ۲۰۰ تومان صعود کرد سطوحی که اگر بتواند در بالای ان تثبیت شود تا قیمتهای ۲۲۰ تومان جای رشد را خواهد داشت . شرکت احتمالاً مجمع موفقی را خواهد داشت.
پتروشیمیها و باز هم کمک دلار
امروز در گروه پتروشیمی رشد قیمت دلار به سطوح بالای ۱۷۰۰ تومان و توقف نماد شفن باعث رشد قیمتی و معاملات مثبت در سهام شرکتهای پتروشیمی شد
در اینگروه امروز شاراک همچنان با صف خرید سنگین و حجم معاملات بالا به پیشروی خود ادامه داد شاراک که پتانسیل تعدیل عایدی بسیار خوبی را در پیش رو دارد اهداف قیمتی ۵۸۰-۶۰۰ تومانی را در پیش روی خود دارد
امروز پتروشیمی خارک با حجم معاملات میلیونی و با قدرت تمام به سطوح قیمتی بالای ۲۰۰۰ تومان صعودکرد شخارک با این صعود قیمتی به سمت اهداف قیمتی ۲۲۰۰ تومانی خود در حال حرکت میباشد شخارکی که پتانسیل تعدیل مثبت عایدی خوبی را برای سال جاری و سال اینده دارد و برخی از توقف احتمالی نماد این شرکت در معاملات فردا خبر می دهند .
و بالاخره امروز شپدیس هم ۳۰۰۰ تومانی شد شپدیسی که گفته میشود برای سال جاری به سود نزدیک به ۶۰۰ تومانی رسیده و در مجمع هم قصد تقسیم سود ۵۵۰ تومانی را به ازای هر سهم دارد و از طرف دیگر برای سال اینده نیز قصد اعلام تعدیل سود را دارد به نظر میرسد با دید میان مدت شپدیس به سمت قیمتهای ۳۲۰۰-۳۳۰۰ تومان حرکت نماید
اما امروز متانول ساز بزرگ بازار یعنی پتروشیمی زاگرس هم با صف خرید و معاملات مثبت مواجه شد زاگرس نیز این روزها با پتانسیل تعدیل مثبت عایدی مواجه میباشد زاگرس نیز اهداف قیمتی ۱۴۰۰-۱۵۰۰ تومانی را در پیش روی خود دارد.
دیگر شرکت پتروشیمی یعنی کرمانشاه گوشه گیر شده است . در نماد پتروشیمی کرمانشاه نیز با احتمال تعدیل و توقف نماد مواجه هستیم و به نظر میرسد که قیمت های ۵۲۰۰ و کمتر می تواند برای رشد احتمالی تا ۶۰۰۰ ریال مناسب باشد . احتمال توقف نماد شرکت در گزارش ۹ ماهه و یا پوشش بسیار مناسب سود وجود دارد .
در نماد پالایشگاه ها امروز شبریز عرضه را در پیش داشت اما نفت و گاز به خوبی بازار را جمع می کند . در ۱۲ دی ماه در مورد شپنا و شبریز صحبت شده بود که با قطعی شدن تغییرات در قیمت بنزین به نظر میرسد شپنا می تواند مورد توجه باشد . در کنار آن شپنا نیز می تواند در قیمت های زیر ۴۰۰۰ ریال مورد توجه باشد . البته روند قیمتی شپنا بسیار کند و عرضه ها در آن بالاست که امروز دیدیم صف خرید او بلافاصله عرضه شد .
لیزینگیها صدر نشین شدند!!!
در بازار امروز نمادهای لیزینگی به دلیل نسبت پی بر ای بسیار پایینشان در کنار پتانسیل رشد سوداوری و سایر پتانسیلها مانند حاشیه امنیت بالا و احتمال رشد نرخ سود بانکی با روند مثبت مواجه شدند
امروز لیزینگ رایان سایپا با حجم معاملات بسیار سنگین از سد قیمتی ۵۴۰ تومان نیز گذشت تا ارام ارام به سمت هدف قیمتی ۵۸۰ تومانی خود حرکت نماید ولساپا این روزها به دلیل نسبت پی بر ای پایین و افزایش سرمایه ۱۰۰ درصدی پیش رو مورد توجه و اقبال بازار قرار گرفته است. رایان دست به انتشار اوراق مشارکت خواهد زد که انتشار این اوراق با نرخ سود مناسب و ۱۷% می تواند در جذب نقدینگی به شرکت موثر باشد و احتمال افزایش سود آوری رایان را در پی خواهد داشت .
اما امروز لیزینگ صنعت و معدن هم همچنان پیشتاز بود این سهم نیز با توجه به مالکیت در شرکتهای سرمایه گذاری صنعت و معدن و اتیه دماوند به طور غیر مستقیم از سود شیمیایی ایران بهره مند میشود و از طرف دیگر احتمال تعدیل مثبتش نیز بسیار بالا میباشد ولصنم نیز به سمت قیمتهای ۱۶۰ تومانی در حال حرکت میباشد
نرخ سود بانکی پاشنه اشیل بانکیها
این روزها سهام بانکیها در تب و تاب افزایش نرخ سود بانکی سپری میکنند سهام بانکی که مدتهاست در روند ی خنثی قرار دارند و با نسبت پی بر ای بسیار عالی و عمدتا در محدوده ۵ تا ۶ واحد پتانسیل رشد قیمتی حداقل ۲۰ درصدی را دارند پتانسیلی که احتمالا با افزایش نرخ سود بانکی ایجاد خواهد شد. البته نباید از نظر دور داشت که دیروز تیتر روزنامه دولت درست برخلاف شنیده های بازار بود که از افزایش نرخ سود حکایت داشت . درواقع به خوبی مشخص است دولت باردیگر در مقابل نرخ سود موضع گرفته است . این خبر در حالی مطرح می شود که بهمنی ماندن خود را منوط به افزایش نرخ سود و اعمال برخی سیاست ها کرده بود . گفته می شود شدت اختلاف بسیار بالاست از همین رو شاید گروه بانک با این اخبار کمی دچار شوک معاملاتی و سیاست صبر شوند .
اما امروز در نماد پست بانک خبرهایی از احتمال برگزاری قریب الوقوع مجمع شرکت باز هم باعث اقبال بازار به این نماد جنجالی شده است در نماد پست بانک انتظار رشد قیمتی این سهم را تا سطوح قیمتی ۴۸۰-۵۰۰ تومان را برای مرحله اول را داریم
امروز با توجه به انتشار گزارش ۹ ماهه بانک سینا و پوشش بالای ۹۰ درصدی سود این بانک در عملکرد ۹ ماهه و احتمال تعدیل اندک مثبت در این سهم باعث شد تا بانک سینا همچنان معاملات مثبتی را در قیمتهای بالای ۳۰۰ تومان تجربه نماید البته نباید فراموش کرد که وسینا با توجه به نسبت پی بر ای بالایش جای رشد قیمتی چندانی را نخواهد داشت و تعدیل احتمالی نیز صرف اصلاح پی بر ای سهم خواهد شد
امروز بانک ملت شان داد مشکل اساسی در شکست سد قیمتی ۲۲۰ تومانی خود دارد بانک ملتی که پتانسیل افزایش از محل سودانباشته و احتمال تعدیل مثبت عایدی را در پیش روی خود دارد و براحتی میتواند در صورت پشت سر گذاشتن قیمتهای ۲۲۰ تومانی با رشد ۱۰ درصدی همراه شود
چهار گوشه بازار!!!
در بازار امروز توسعه معادن روی که به زودی به استقبال افزایش سرمایه میرود کماکان با صف خرید سنگین و عدم عرضه سهام چندان کار خود را دنبال کرد به نظر میرسد افزایش سرمایه بسیار پرباری در انتظار کروی باشد کرویی که قصد دارد تا در دو مرحله افزایش سرمایه خود را اجرایی نماید
امروز توکا فولاد در لوای ورود توکا ریل تا مدتی دیگر با روند مثبت همراه شد این سهم با صف خرید امروز از سد قیمتی ۲۲۰ تومان عبور کرده تا با یک جهش دیگر خود را به سطوح قیمتی ۲۴۰ تومانی برساند این روزها با ورود توکا ریل بازار انتظار تعدیل خوبی در وتوکا دارد
اما در گروه انفورماتیک امروز مداران مثبت بود که ناشی از اخبار معامله بلوکی و قرارداد جدید است . گفته می شود به زودی و باردیگر معامله بلوکی ایرانیان برای خروج از رانفور رقم می خورد که احتمالاً باردیگر منجر به توقف نماد این شرکت خواهد شد . همچنان قیمت های زیر ۱۲۰۰۰ ریال توصیه به خرید میان مدت می شود و البته خبر دیگری نیز شنیده می شود که گویا بانک صنعت و معدن مذاکراتی را برای خرید برخی بلوک های ایرانیان به عمل اورده است .
امروزموتوژن هم با عرضه های سنگین متعادل شد . به نظر میرسد سهم پس از یک ریزش باردیگر صعودی باشد و البته پیشنهاد به حضور در مجمع سهم برای میان مدت ها می شود که افزایش سرمایه را نیز در دل خود دارد .
امروز در گروه ساختمان نیز با حمایت ها و جمع آوری عشایر و ساتا شاهد برگشت آ.س.پ و ثباغ بودیم . البته در این گروه به نظر میرسد کم کم به ثاخت نیز می رسیم .
امروز گروه خودرو کمی بهتر بود . شنیده می شود دراین گروه به زودی اخبار مثبت از گروه بهمن و ایران خودرو به گوش بازار می رسد که می تواند برای هر دو سهم جالب باشد .
در نماد بهران نیز باردیگر سهم مورد توجه قرار گرفته که هر چند با عرضه های جدی همراه بود. این سهم نیز با افزایش سرمایه جدی خود می تواند برای میان مدت ها قابل توجه باشد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
سه شنبه ۲۰ دی ۹۰
