گزارش بازار یکشنبه 22 آبان 90
زخمی به نام صدرا!
گزارش بازار – بتاسهم –16:30 امروز ، یکشنبه ، بازار روز سختی را در پیش داشت و درست در روزی که باید حقوقی ها پشت سر بازار قرار می گرفتند پشت او را خالی کرده و بازهم شاهد منفی شدن بازار بودیم .منفی که این بار هم برای سهامداران تلخ بود به خصوص این که این بار زخم را نه بیگانه بلکه دوست زده بود! چون بیگانه اگر میشکند باکی نیست از صدرا باید پرسید که در چنین مقطع حساسی چرا ضربه این چنینی را به بازار وارد می کند . ایا نمی توانست روز سه شنبه یا چهار شنبه هفته قبل این گزارش را به بازار اعلام کند . ؟! به هر حال بازار امروز هم منفی شد تا یک روز منفی دیگر دراین آبان وحشت زا در کارنامه بازار ثبت شود و باردیگر این اعصاب و روان سهامداران بورسی باشد که همچون سیبلی مقابل تیرهای پی در پی برخی عوامل بیرونی و درونی قرار گرفته باشد .
اما اگر ریزش و جزئی تر بخواهیم عوامل منفی شدن بازار امروز را ذکر کنیم باید گفت که عواملی مانند شرایط خاص سیاسی و بالا گرفتن مجدد برخی ریسک های سیاسی و بحث انفجار اخیر در یک سوی قضیه قرار گرفته اما دو عامل دیگر که اساسی تر است هجوم احتمالی نوسان گیران برای فروش برخی شرکت هاست که سه شنبه و چهار شنبه خریده اند و از آن مهم تر گزارش ضعیف صدرا که نبض سفته بازی و نوسان گیری در بازار است که با تعدیل منفی همراه شده و این خبر روند منفی این سهم را تشدید کرده و در بازار نیز با مشکلاتی جدی مواجه بودیم . چرا که بسیاری معتقدند صدرا ماشین پمپاژ پول است و جریان نقدینگی نوسان گیران را تامین می کند و رونق اوست که می تواند بازار را به نوعی حرکت دهد که این امر محقق نشد و بازار نیز با وجود نبود ریسک های جدی به سمت منفی گرایش داشت .
به هر حال این سه رویداد در کنار ابهام در بازارهای جهانی، استعفای نخست وزیر ایتالیا،تعطیلی سه شنبه و … شرایط سختی را پیش روی بازار ما قرار داده . که برایند آن را می توان در ریزش بسیاری از نماد ها در بازار امروز دید . البته نباید از حق گذشت که روند بازار وقتی این چنین منفی می شودنشان از یک ضعف دارد . نشان ازاین موضوع که بازار ضعیف و مریض است و با کوچکترین خبری و ترس از یک موضوع عرضه ها را تشدید می کند . این همان نکته ای بوده که باعث شده بسیاری از سهامداران این روز ها تصمیم به خروج از بازر بگیرند چرا که معتقدند بازار سرمایه تا پایان امسال وقت تلف کردن است و ریسک ها مجالی به رشد بازار نخواهد داد البته تاکید می شود این دیدگاه برخی از افراد بازار است و بسیاری نیز معتقدند بازار سرمایه حتی در اوج ریزش نیز می تواند نوسانات مناسبی را شاهد باشد و حتی در میان مدت بازدهی معقولی را بدهد .
اما در پیش بینی بازار به نظر میرسد روز های خوشایندی را در پیش نداریم . با ریزش امروز که بیش از تصور بازار بود احتمالاً ما ریزش دیگری را نیز درست در معاملات فردا خواهیم داشت . این موضوع را نگاه تاریخی ما به بازار نشان می دهد که در چنین مواقعی پله ی دوم ریزش سنگین تری را شاهد است که البته دو نکته نقاط محکم حمایت و بازارهای جهانی می تواند شدت او را کمی کمتر کند اما به هر حال احتمال مثبت بودن بازار فردا ضعیف تر از منفی بودن آن است و ریزش قیمت ها امر محتمل تر در بازار فردا به نظر میرسد . بسیاری معتقدند که روز چهار شنبه شاید شرایط بهتری را در بازار شاهد باشیم و مجدداً نوسان گیران و سفته بازان به سراغ بازار بیایند .
اما در حاشیه بازار چه خبراست …
در مسائل سیاسی انفجار اخیر شاید اگر در مقطع دگیری رخ میداد یک انفجار ساده بود اما در چنین زمانی برای بازار یک بهانه برای ریزش به شمارمی آمد که حسابی او را ترساند . اما در حاشیه مسائل سیاسی روز های خاص و اتفاقات خاص را نیز در پیش داریم . از فوت مشکوک پسر محسن رضایی گرفته تا اتهام مجدد این باراز سوی بحرین فکسنی به ایران و همچنین بحرانی تر شدن فضای سوریه مهمترین اخابر خاص و منفی بازار سیاست است که برای بازار ما نیز اخبار خوبی به شمار نمی رود . نکته مهم دیگر در مسائل خارجی این بوده که گویا نشست آژانس با تحویل مدارک و گزارش به نمایندگان انجام شده و ایران از خود دفاع کرده است و حالا واکنش کشور ها جالب توجه خواهد بود که امریکا و کشور های غربی بر تحریم بیشتر و جدی تر ایران تاکید کردند این ترس است که به جان بازار ما افتاده و او را آزار می دهد . این همان چیزی است که مانع از خرید حقیقی ها می شود و این چنین وضعیت بازار ما را اشفته کرده که برخی معتقدند حتی می تواند شاخص را تا زیر 24 هزار نیز پایئن بکشد !
اما در مسائل اقتصادی امروز شاهد رشد قیمت سکه و افزایش اندک دلار تا 1340 تومان بودیم . نابسامانی در نرخ دلار باعث شده تا بانک مرکزی کم کم به فکر هایی باشد تا این موضوع را جمع و جور کند . شنیده می شود هجوم مردم برای تبدیل ریال به دلار بیشتر شده و این شدید ترین نگرانی برای دولت است و البته می توان امیدوار بود که هر تصمیمی که اخذ شود به سود بازار خواهد بود .
دراین بین شائبه هایی از کاهش ارزش یورو نیز می تواند برای برخی شرکت ها از جمله خودرویی ها و دارویی ها مفید باشد .
اما در بازارهای جهانی فردا آغاز گر این بازارها هستیم که به نظر میرسد با توجه به رشد داووجونز و امار مثبت مصرف کننده در امریکا و چین ، بازارهای اسیا با افزایش نسبی همراه باشند اما جهت گیری اروپا بسیار مهم و حیاتی است و برای بازار نیز جهت بازگشایی بازارهای اروپایی بسیار مهم خواهد بود به خصوص پس از استعفای برلوسکونی که جهت گیری این بازارها مهم تر شده است . فردا نقش این بازارها برای ما بسیار مهم است که در کم و کاست از شدت منفی بازار می تواند موثر باشد به خصوص در ساعات پایانی بازار .
اما در شاخص با یک ریزش 90 واحدی مواجه بودیم که شاخص را به 25372 واحد رساند . فردا نقش شاخص برای تعیین جهت بازار بسیار مهم است و برخی معتقدند ریزش فردا شاخص را در روز های بعد به زیر 25 هزار و حتی سطوح 24 هزار می کشاند .
امروز در ریزش شاخص نمادهای بزرگی مانند غدیر، مپنا و سایپا و ایران خودرو نقش بسزایی داشتند که از آن سو شرکت بزرگ و مثبتی نبود که بتواند کمی این ریزش را جبران کند .
امادر بازار چه خبر بود …
صدراي بد شگون
امروز بازار به خصوص گروه تجهيزاتيها تحت تاثير جو منفي حاصل از صدرا به دليل تعديل منفي حدود 30 درصدي اين شركت بازار تجهيزاتيها و به عبارت بهتر كل بازار با روند منفي مواجه شد
امروز در نماد صدرا خبرهاي مثبت منتشر شده از پارس جنوبي و قول حمايتها واين اخبار مثبت نتوانست گره اي از صف فروش صدرا باز كند به نظر اينبار شاهد صدراي 180 توماني باشيم صدرايي كه به دليل فروش سهام اذراب و افزايش هزينه هاي مالي سودش كاملا از بين رفته است. در حالی که از سهم حمایت های جدی به عمل می آمد و گفته می شد طی توافقاتی کف سهم در ۲۰۰۰ ریال بسته شده است گزارش ۶ ماهه کار را خراب کرد و صدرا را که می رفت در معاملات امروز در قیمت های ۲۱۷ قرار گیرد با ضربه شدید این گزارش با صف فروش سنگین به محدوده ۲۰۰۰ ریال کشاند و حتی برخی از قطعی بودن افت این بار شرکت تا ۱۸۰۰ ریال سخن می گویند . ضربه صدرا که نبض نوسان گیران بازار است به بازار کمتر از ضربه گزارش آمانو نیست !! و چند روزی بازار را درگیر خود خواهد کرد . اما صدرا دراین گزارش با تعدیل منفی سود خود را از ۷۵ ریال به ۵۳ ریال کاهش داده که گفته می شود عمدتاً ناشی از شناورهایی است که با کشور ونزوئلا قرارداد دارد و مبلغ آن دریافت نمی شود!
امروز فاراك نيز با صف فروش و روند منفي مواجه شد فاراك نيز با شكستن حمايتهاي معتبر خود قيمتهاي 150تومان را نشانه رفته است . امروز فاذر نيز به سرنوشت فاراك دچار شد فاذري كه اين روزها دانايان پارس و ساير سهامداران حقوقي و حتي حقيقي پشتش را گرفته و هولش ميدادند امروز با صف فروش مواجه شد .
اما مپنا نيز امروز با صف فروش مواجه شد كه در اين بين صف فروش مپنا سنگيني و وزنه خاصي داشت اين صف فروش بي دليل و تنها بر اساس جو منفي بازار تشكيل شد شايد مپنا تا سطوح قيمتي 220 تومان افت قيمتي را تجربه كند البته صف فروش اين سهم در اخر وقت جمع اوري شد اما در صورتي كه جو منفي سهام اين گروه ادامه داشته باشد از مپنا افت و اصلاح قيمتي بعيد نميباشد. مپنا این روز ها با وجود اخبار مثبت همچنان در قیمت های 2350 و حتی در برخی مواقع 2300 قرار داشت . بازدید پنج شنبه برخی از سهامداران شرکت از سهم و پروژه های آن بر روند بازار موثر بود اما این اثر چندان بالا نخواهدبود . گفته شده طی روز های گذشته شرکت های سرمایه گذاری مپنا و کارکنان با تغییراتی مواجه بودند که از این بعد قصد حمایت بیشتر از سهم را دارند با این حال به نظر میرسد هنوز هم کوتاه مدت ها منتظر فرصتی در قیمت های ۲۵۰۰ به بالا هستند که از سهم خارج شوند .گزارش ۶ ماهه مپنا می تواند از نظر عملیاتی گزارش مناسبی باشد و همچنین خبرهایی از قرارداد های جدید و دریافت مطالبات که طی یک ماه آتی به بازار می رسد ازاین سهم اما روند گذشته نشان داده مپنا تنها در ی ک نیم روز به این اخبار واکنش مثبت نشان داده و حجم عرضه کننده آنقدر بالاست که شرایط را دوباره با عرضه شدید به حالت اول باز می گرداند.
سرمايه گذاريها نيز به كما رفتند
امروز در گروه سرمايه گذاريها شاهد روند نسبتا منفي در نمادهاي اين گروه بوديم احتمالا اصلاح موقتي و كوتاهي و به فاصله چند روز ميتواند پتانسيل مجدد را براي رشد سهام اين گروه پر پتانسيل فراهم سازد
در نماد سرمايه گذاري غدير كه سود 83 تومانيش براي سال 91 از سوي مسئولان شركت طي مصاحبه اي قطعي شده است با امروز به سطوح حمايتي 420 توماني رسيد بايد توجه داشت سود 83 توماني تماما عملياتي ميباشد و با توجه به قصد غدير براي ورود شركتهاي زير مجموعه قطعا غدير در سال 91 به شناسايي سود غير عملياتي نيز خواهد پرداخت پس اين سهم در قيمتهاي فعلي پتانسيل خوبي با ديد مجمع فروردين ماه دارد. غدیر با وجود اخبار نسبتاً مثبت از تعدیل و مجمع و تعدیل سود سال 91 بازهم به زیر 4200 ریال سقوط کرد که این محدوده تا سطوح 4000 و 4050 ریال می تواند برای میان مدت ها و با دید مجمع مناسب باشد .
امروز در نماد سرمايه گذاري اعتبار با خبر احتمال بازگشايي نماد خبهمن در هفته جاري پس از تعديل مثبت عايدي و احتمال اعلام سود 70 توماني در نماد خبهمن شاهد معاملات مثبت در اين نماد بوديم سرمايه گذاري اعتبار نيز با احتمال رشد قيمتي تا سطوح 180 تومان مواجه ميباشد
امروز در نماد مطرح سرمايه گذاري صنعت و معدن شاهد بازگشت مجدد اين سهم به سطوح قيمتي 120 تومان بوديم سطوحي كه ممكن است از فردا شاهد افزايش حمايتها در اين نماد و برگشت روند قيمتي وصنعت باشيم وصنعتي كه فعلا روند نوساني را بين دو سطح قيمتي 119 -130 تومان را در پيش گرفته است
مهماني گران
امروز در بازار پتروشيمي ها بالاخره شاهد ورود مهمان تازه وارد اين گروه بوديم امروز نماد پتروشيمي كرمانشاه با قيمت 450 تومان كشف قيمت شد و سهامداران عمده اين شركت اقدام به عرضه 3 درصدي سهام اين شركت كردند 3 درصد سهامي كه همه ان بفروش نرفت و حدود 3 ميليون سهم ان براي فردا به دليل محدوديت تخصيص سهام به هر كد ماند پتروشيمي كرمانشاه با نسبت پي بر اي5،8 عرضه شد كه اين پي بر اي بالاتر از پي بر اي پتروشيمي پرديس رقيب بورسي اين شركت ميباشد رقيبي كه از هر جهت يك سر و گردن بالاتر از كرمانشاه ميباشد . از فردا حرکت سهامدار عمده یعنی نفت و گاز بر روی این شرکت حساس خواهد بود هر چند که برخی معتقدند حمایت احتمال رکود معاملاتی دراین سهم به مانند زاگرس وجود دارد .
امروز در نماد پتروشيمي اصفهان كه با تعديل مثبت عايدي مواجه شده است و جاي تعديل مثبت ديگري را نيز تا پايان سال دارد و از طرفي با نسبت پي بر اي بسيار پاييني نيز مواجه ميباشد شاهد معاملات منفي بوديم معاملاتي كه به نظر نميرسد شصفها چندان ميلي به افت قيمتي داشته باشد
امروز در اين گروه حمايتهاي غدير از شبريز ادامه نيافت و اين سهم با افت قيمتي مواجه شده و حمايت 220 توماني خود را نيز شكست اگر شبريز قرار باشد به افت قيمتي خود ادامه دهد تا سطوح 200 تومان جاي افت را خواهد داشت در غير اينصورت با برگشت روند قيمتي مجددا به سطوح قيمتي 225 تومان خواهد رسيد شبريز اين روزها به دليل اختلافات با پتروشيمي تبريز و احتمال كاهش سوداوريش سهامداران خود را نگران گرده است هر چند این ریزش فرصتی برای خرید توسط نفت و گاز است و به سمت کاهش شدید سهام شناور خود سوق خواهد یافت .
چهار گوشه بازاري منفي
در بازار منفي امروز قنديها همچنان مثبت بودند و اكثر نمادهاي اين گروه با صف خريد نيز مواجه بودند امروز قند نيشابور در كمال تعجب از سطوح قيمتي 750 تومان گذشت اين سهم به نظر ميرود تا قيمتهاي 800 تومان را فتح نمايد و با اين روند رو به رشد قنيشا به زودي نسبت پي بر اي باورنكردني 22 را براي اين سهم شاهد خوايهم بود . دراین گروه عرضه ابتدای صبح گویا از سوی برخی صندوق ها صورت گرفت اما برخی سهامداران حقیقی خاص خیلی زود مانع از ریزش بیشتر این نماد ها شدند . بازار دراین گروه در انتظار بازگشایی قند پیرانشهر و همچنین تعدیل احتمالی در برخی از نمادها از جمله شکر و برخی نماد های دیگر است .
امروز در نمادهاي حاشيه اي بازار سرمايه گذاري توسعه اذربايجان با اگهي كردن فروش بلوك 100 درصدي كولاك شرق از شركتهاي زير مجموعه خود و تعديل مثبت عايدي بسيار بالا از اين طريق با صف خريد و روند رو به رشد مواجه شده است به نظر ميرسد واذر تا سطوح قيمتي 100 تومان رشد قيمتي را تجربه كند سهمي كه در صورت قطعي شدن فروش سهام كولاك شرق با توقف نماد نيز مواجه خواهد شد.
امروز در نماد ساختماني سرمايه گذاري ساختمان همچنان حمايت سهامداران حقوقي و برخي از جريانها باعث رشد بي امان اين سهم و پشت سر گذاشته شدن مقاومت 180 توماني در وساخت بوديم وساخت اگر همچنان با روند حمايتيش مواجه شود ميتواند تا سطوح قيمتي 200 تومان رشد قيمتي را تجربه كند البته در اين بين سد قيمتي 190 تومان نيز بسيار مهم ميباشد . دراین گروه همچنین مجمع موفق آ.س.پ با تقسیم سود 82 تومانی و همچنین مجمع احتمالاض موفق و پر سود ثباغ نیز می تواند این گروه را پر بارتر نماید .
امروز در نماد بانكي انصار شاهد معاملات بلوكي عمده اي در اين نماد هستيم معاملاتي كه باعث حضور شركت ارتباطات سيار در تركيب سهامداري اين بانك شده است و ظاهرا شركتهاي حقوقي ديگري نيز به زودي به جمع سهامداران عمده بانك انصار خواهند پيوست بانكي كه اين روزها با شايعه اعلام سود 45 تومانيبه ازاي هر سهم و تعديل عايدي بسيار مناسبي مواجه ميباشد تعديل عايدي كه حداقل 50 درصدي ميباشد
امروز در گروه دارو دفرا با تعدیل مثبت بازگشایی شده و رشد قیمت داشت و از سوی دیگر سایر دارویی ها نیز مانند داروپخش با خبرهای خوب تعدیل و ارزش ذاتی بالا مورد توجه بازار قرار گرفتند .
در گروه کاشی و سرامیک کخاک و کچینی نیز دراین چند روز نوسان خوبی را تجربه کردند که به نظر میرسد کار فردای آنها برای ماندن در قیمت های مثبت کمی سخت باشد .
در گروه خودرو امروز حمایت از سایپا ملموس بود اما بازهم ریزش بازار او را منفی کرد گویا در نماد سایپا نیز دست هایی به کار افتاده تا از سقوط سهم به زیر 2000 ریال جلوگیری کند . امروز انجام نشدن معامله مهرکام و محور سازان نیز بر روند منفی خودروسازان موثر بود .حتی این روند منفی پارس خودرو را نیز به دور منفی کشاند که برخی معتقدند باردیگر خپارس در قیمت های زیر 940 ریال می تواند برای نوسان گیری مناسب باشد .
امروز غول بازار یعنی همراه اول منفی تر نشدو تا مخابرات هم در محدوده 339 و 340 دست و پا بزند . در نماد فلزات و فولادی ها خبر و شایعه ملغی شدن بحث افزایش سنگ آهن باعث توجه بازار به فولاد خواهد شد و احتمالاً این سهم نیز یکی از چالشهای اخیر خود را برداشته شده می بیندو می تواند مثبت باشد . دراین گروه مس منتظر رخدادهای جهانی است که بسیاری اور ا افزایشی می بینند . اما فاسمین با وجود خبر مثبت افزایش سرمایه برای میان مدت ها همچنان در هاله ای از ریزش و بی ثباتی قرار دارد .
در پایان باید به خبری که تازه به بازار رسیده توجه داشت که خبر نسبتاً خوبی است گویا تغییر و تحولات و تعدیل منفی سنگ آهنی ها منتفی شده است و احتمال بازگشایی همراه با حمایت از سوی سهامداران عمده آنها مواجه است که سعی می کنیم فردا در مورد این موضوع بیشتر صحبت کنیم .
گروه تحلیل گری بتا سهم
یکشنبه 22آبان 90
