گزارش بازار یکشنبه 8 آبان 90
کورسویی روشن …!
گزارش بازار – بتاسهم –16:07 امروز ، یکشنبه ، 8 ابان ماه ، بازار سرمایه کار خود را در حالی اغاز کرد که در یک ساعت پایانی معاملات کورسویی روشن برای بازار شکل گرفت که او را نسبت به روز های بعد امیدوار تر کرد . در روز های گذشته بیان شد که بازار اسیر مسائل بیرونی به خصوص مسائل سیاسی شده است و حالا به خوبی مشخص است که بحث استیضاح وزیر اقتصاد سایه خود را بر بازار سنگین تر کرده است و چون زنجیری به پای برخی نمادها بسته شده است .
این در حالی است که در کنار این رویداد ها بحث افزایش نرخ دلار و روند مثبت بازارهای جهانی را داریم که منتظر یک چراغ سبز از داستان های سیاسی تا اثر مثبت خود را بر بازار بگذارد .
امروز بازار سه روی مختلف از یک سکه داشت . دو روی اول بازار بسیار شبیه هم بودند که با جو منفی و رکود کامل مواجه بودیم و تنها تفاوت آن در حجم معاملات بود که هر چه به پایان نزدیک تر می شدیم حجم ها بالاتر بود . اما روی سوم در نیم ساعت پایانی معاملات خودی نشان داد و باعث شد تا توجه بازار به سمت نمادهای بورسی و برخی شرکت ها به خصوص گروه تجهیزات که نبض سفته باز ی و نوسان گیری بازار است بیشتر جلب شود . برخی دلایل این امر را سیگنال های مثبت تکنیکال ذکر می کنند که توضیح می دهیم اما برخی دیگر مهم ترین دلیل این امرر ا کاهش فشار فروش و حمایت هااز سهم می دانند . اما برخی دیگر این جمع اوری را که کم کم داشت به سایر گروه ها سرایت می کرد به وضعیت سیاسی نسبت می دهند که شنیده شده با برخی رایزنی ها احتمال پس گرفتن امضاهای استیضاح بیشتر شده است که می تواند وضعیت بازاررا با توجه به خبر خوب این طرح بهتر کند البته هنوز ابهامات حول حوش این مسائل زیاد است اما کم کم به دقایقی نزدیک می شویم که باید در مجلس در مورد این طرح تصمیم گیری شود و این خود برای بازار که مدیر ارشد خود رادر آستانه اسیضاح می بیند امری مخاطره آمیز است .
در مورد پیش بینی از وضعیت بازار با توجه به آخر وقت امروز و فعال شدن برخی حقوقی ها در گروه تجهیزات و احتمال بازگشایی بازارهای جهانی و نرخ دلار به نظر میرسد که وضعیت بهتری را در بازار فردا شاهد باشیم اما بازارهمچنان احتیاط می کند تا روز سه شنبه تکلیف بازار روشن شود .
دربررسی های امروز برخی پیش بینی ها می توان به این نکته اشاره کرد که دو نظریه جدید تکنیکالی در بین سایت هاو فرومها دیده می شود که همانطور که گفتیم اولی به مانند روز های قبل بر ریزش میان مدت شاخص به 25300 تاکید می کند اما در نظریه دوم که به تازگی شکل گرفته تاکید می شود که بازار یک سیگنال مثبت 5 تا 8 روزه را در خود دارد که می تواند ناشی از اخبار مثبت ناشی از بحث کنسل شدن و یا رای نیاوردن استیضاح باشد که جو مثبت را به بازار تریق می کند . امروز در اواخر وقت رگه هایی از این نظریه در بازار پیدا بود که شاید فردا پر رنگ تر آن را مشاهده کنیم اما بی شک روز سه شنبه و رویدادهای مجلس تبدیل به چنان نقطه عطفی در بازار شده که بسیاری از گروه ها را تحت تاثیر خود قرار داده و همه را در جو انتظار فروبرده است .
اما در حاشیه بازار چه خبر است …
شنیده می شود که کمیسیون اصل 90 بر برکناری دو معاون وزیر تاکید کرده تا تا بحث استیضاح کمی فروکش کند اما در خلال همین گزارش تاکید کرده است که وزیر اقصاد از تخلفات گسترده گروه اریا با خبر بوده که خبر جالبی نیست . از سوی دیگر امروز در خبرها شنیده شد که سوال از رئیس جمهور با 73 امضا به مجلس رفت و اعلام وصول شد تا دو هفته آتی این سوال جدی تر خواهد شد . امیدواریم این مضوع با پادرمیانی حل و فصل شود چرا که بازار ازاین همه هجمه اخبار منفی خسته شده است و نمایندگان نیز باید بدانند که در سال جهاد اقتصادی ضربه های سنگینی را به پیکر بورس وارد کرده اند .
اما در حوزه مسائل خارجی موضوع جدیدی مطرح نیست جز مصاحبه بسیارتند اسد که نشان می دهد اوضاع سوریه نیز می تواند دستخوش حوادث عجیبی شود به خصوص تهدید هایی که او مطرح می کند برای بازار یک کابوس به شمار می رود که این برای بازار مضوع هر چند دور از انتظار اما مهمی است .
در حوزه مسائل اقتصادی مهم ترین تصمیم به افزایش نرخ ارز مسافرتی به نزدیک 1200 تومان می توان اشاره کرد که نشان می دهد احتمال رشد قیمت دلار بازهم تقویت شده است و برخی معتقدند که دلار تا پایان پایئز به 1400 هم میرسد و در پایان سال دلار 1500 تومانی را تحویل می گیریم . دیروز در حالی که بانک مرکزی نرخ دلار را1071 تومان اعلام می کرد ، نرخ دلار در صرافی ها و بازار ازاد از 12900 ریال شروع کرد و در اواخر وقت به 13030 ریال رسید که رکورد شکنی دلار همچنان ادامه دارد و گفته می شود امروز به 1310 دلار نیز افزایش یافته است .
این خبرها و افزایش این نرخ بی شک شرکت های بورسی را نیز تحت تاثیر قرار می دهد که سه گروه دارو، تجهیزات و خودرو با افزایش نرخ دلار کمی اسیب می بینند و البته از ان سو صادر کنندگان مانند مس ، گروه روی، شرکت های پتروشیمی نظیر خارک و فن آوران ، پردیس ، زاگرس ، غدیر و … نیز به سود می رسند . از همین رو بازار باید در محاسبات خود این موضوع را به عنوان یک نکته مهم لحاظ کند .
اما در حوزه بازارهای جهانی به نظر میرسد که اخبار خوبی را این هفته از سه حوزه بازار های مالی و پولی اروپا ، اقتصاد چین و ژاپن و در نهایت در روز چهارشنبه از اقتصاد امریکا بشنویم . شاید بازار ها تحت تاثیر رشد ناگهانی و قابل توجه برخی نماد ها روز دوشنبه کمی منفی بازگشایی شوند اما می توان انتظار داشت به سرعت این کاهش احتمالی جبران شود .
درپایان مقدمه به سراغ شاخص میرویم که امروز با کاهشی 41 واحدی در محدوده 25911 واحد قرار گرفت . نکته مهم رشد شاخص بازار دوم است که به خوبی نشان می دهد این روز ها دور دور شرکت های کوچک در بازار است ! بازار امروز در شاخص جدال دو بانک پاسارگاد و پارسیان بود که پاسارگاد بازار را در جهت مثبت و پارسیان در جهت منفی می کشید اما کم کم 4 غول قدرتمند و قوی هیکل در این مسابقه طناب کشی پشت بانک پارسیان آمدند تا امروز فولاد ، مپنا ، مخابرات و مس با کمک به بانک پارسیان در منفی کردن شاخص نقش بسزایی داشته باشند .
بازگشت تجهیزات!
امروز همانطور كه پيشبيني ميكرديم بازار با تعادل و برگشت روند مواجه شد و سهام تجهيزاتي در صفوف اول برگشت قيمتي و روند بازار بودند شايد روند مثبت امروز تجهيزاتيها به نوعي الارمي باشد براي بازگشت روند بازار در روزهاي اتي
در بازار امروز صدرا در ابتدا معاملات نسبتا مثبتي را اغاز كرد اما رفته رفته به خصوص در دقايق پاياني بازار با حمايت شديد سهامدار عمده خود مواجه شده و با تشكيل صف خريد مواجه شد صدرا ميرود تا به سمت اولين هدف قيمتي خود يعني سطوح 220 تومان برود صدرا امروز با صف خريد خود نشان داد روندش تنها بر اساس حمايت سهامدار عمده ميباشد و اگر ادامه داشته باشد قدرت فتح قله های بیشتر نیز مورد توجه است . اما امروز فاراك در غياب اذراب به خودنمايي پرداخت اين سهم نيز در راستاي صف خريد صدرا با صف خريد مواجه شد فاراك نيز اهداف قيمتي 180 تومان و در صورت رشد بيشتر سطوح قيمتي 200 تومان را در پيش روي خود دارد فاراك اين روزها با شايعه تعديل مثبت و احتمال اعلام سود 24 توماني به ازاي هر سهم مواجه ميباشد.
اما در اين گروه امروز حفاري كه تا سطوح كف قيمتي نزديك 220 تومان پايين امده بودامروز به يكباره با يك رنج قيمتي تا سطوح 230 تومان بالا امد حفاري به نظر فعلا روند نوساني را بين دو سطح قيمتي 225 تا 240 تومان در پيش بگيرد.
اما در اين گروه امروز مپنا همچنان تحت تاثير شايعه منفي افزايش احتمالي هزينه هاي مالي و احتمال كاهش سوداوري با روند منفي مواجه بود مپنا به كف قيمتي 250 توماني خود رسيده است گزارش 6 ماهه كه بزودي منتشر خواهد شد تكليف اين سهم را مشخص خواهد كرد اگر اين سهم با كاهش پوشش سود و يا تعديل منفي عايدي و افزايش هزينه هاي مالي مواجه شده باشد كه كارش تمام است و اميدي به اين سهم نيست ولي اگر خلاف اين باشد مپنا ميتواند با يك جهش 10 درصدي بر قيمت خود بيافزايد. دراین گروه حفاری شمال و مپنا هر دو به کف قیمتی خود رسیده اند و شرایط تکنیکالی نیز تا حدودی در مورد هر دو سهم این موضوع را اثبات می کند .
بانكيها باز هم پولدار ميشوند!!!
در گروه بانک روند پرتقاضا و مثبتی دیده نمی شود که این موضوع می تواند از پس لزره ها و تبعات ناخوشایند رخداد اختلاس بزرگ و تلاطم در نظام بانکی باشد. معاملات پرحجم در نمادهایی چون سرمایه، ایران زمین و دی که گاهی در این روزها قابل مشاهده است، نشان از حمایت های سهامداران عمده ی آنها دارد. در بازار امروز در نمادهاي بانكي نيز شاهد معاملات مثبت در اواخر وقت بوديم البته نسبت پي بر اي و قيمت سهام شركتهاي اين گروه به حدي افت و اصلاح را تجربه كرده اند كه با ديد ميان مدت و بلند مدت جز سهام جذاب بازار شده اند
اما امروز در نماد بانك پاسارگاد شاهد حمايت گسترده و سنگين سهامداران حقوقي اين بانك ميباشيم پاسارگاد امروز در سطوح قيمتي بالاي 207 تومان تثبيت شد اما به نظر نميرسد با توجه به نسبت پي بر اي بالاي 7 و عدم تعديل عايدي در مقطع كنوني توانايي رشد قيمتي چنداني را داشته باشد
اما امروز در نماد بانك انصار كه اين چند روزه شاهد اصلاح قيمتي 10 درصدي در اين نماد بوديم امروز اگر چه شروعي منفي را در اين نماد شاهد بوديم اما در اواخر بازار انصار هم تغيير جهت داده و مثبت شد انصار با توجه به پوشش بسيار مناسب سود 6 ماهه خود اين روزها با شايعه اعلام سود 40-45 توماني مواجه ميباشد
اما در گروه بانكي بانك الكترونيكي ارين هم كه به زودي فعاليت رسمي خود را اغاز خواهد كرد در سطوح قيمتي 120 تومان درجا ميزد ارين با كسب مجوز فعاليت خود ميتواند با رشد قيمتي خوبي حداقل تا سطوح قيمتي 130 تومان مواجه شود
امروز در نماد بانك ملت شاهد رسيدن مجدد قيمت سهام اين بانك به قيمتهاي حمايتي 220 تومان هستيم بانك ملت با پتانسيل تعديل مثبت عايدي و افزايش سرمايه مواجه ميباشد و انصافا گزارش 6 ماهه خوبي نيز ارائه كرد اين سهم اهداف قيمتي 240 تومان را دارد كه با صدور مجوز افزايش سرمايه ميتواند تا قيمتهاي بالاتر نيز رشد قيمتي را تجربه نمايد. در این گروه نمادهای وزمین ، وتجارت، آرین، وگردش و تات با ضرب و زور خود را مثبت نگه داشته اند. در بقیه ی نمادها نیز همچنان افت قیمتی اندک را شاهد هستیم.دراین گروه امروز بانک صادرات با پوشش تنها 50% سود خود کمی انتظار ها را ضعیف و روند سهم را منفی تر کرد . به طور کلی و در مجموع باز هم می توان اعلام داشت که میان مدت ها می توانند در این گروه برای دید مجمع و حضور در افزایش سرمایه حضور فعال تری داشته باشند . نقطه مثبت این گروه اخباری است که از این گروه و مجموعه بانک مرکزی منتشر شود که اگر در دستور کار قرار گیرد می تواند به زودی مورد توجه بازار واقع شود .
شیرینی مضاعف!
امروز هم قنديها شاهد رشد قيمتي به همراه صفوف خريد سنگين بودند در سهام اين گروه كم كم قيمتها به سمت حبابي شدن پيش ميرود و سهامداران حقيقي بايد حسابي در اينن نماد هاي كوچك حواسشان باشد
امروز در نماد قند اصفهان شاهد چرخش 180 درجه اي در اين نماد و تشكيل صف خريد بر روي اين نماد قندي بوديم در مورد اصفهان بارها تاکید شد که يادمان نرود فعاليتهاي شركتهاي قند و شكري فصلي ميباشد و توليد و فروش قصفها نيز در نيمه دوم سال اغاز ميشود از طرف ديگر نسبت پي بر اي بسيار پايين حتي در صورت تعديل منفي پوشش تعديل را خواهد داد پس نگراني خاصي در اين نماد وجود ندارد.
اما امروز شكر شاهرود با صف خريد سنگين و عرضه به ميزان حجم مبنا سطوح قيمتي مورد نظر ما يعني 420 تومان را هم پشت سر گذاشت شكر ميرود تا به هدف قيمتي 450 توماني خود برسد اين روزها شايعه تعديل مثبت سود سال 91 و سود 80 توماني سال 90 باعث اقبال ويژه به اين نماد شده است
اما امروز در كمال تعجب قند نيشابور با صف خريد ميليوني خود به سمت سطوح قيمتي 600 تومان و پي بر اي دورقمي در حال حركت ميباشد قنيشايي كه نهايتا ميتواند براي سال 91 به سود 60-70 توماني برسد با رشدي باورنكردني و تا حدودي حباب گونه و تنها به دليل حمايت سهامداران حقوقي خود مواجه شده است. در این گروه امروز نمادهای قنیشا و قثابت همچنان با اقبال و صف خرید همراه بودند. البته باید گفت که در طول بازار امروز اکثر قندی ها مثل قشهد، قشیرین، قزوین و … با صف خرید جزئی همراه بودند اما صف آنها به پای قنیشا و قثابت نمی رسید. قصفها نیز مطابق پیش بینی و البته کمی زود تر برگشت . دراین گروه به نظر میرسد که دو شرکت قند اصفهان و هگمتان نسبت به سایر هم تیمی ها شرایط بهتری را شاهد هستند .
امروز شنیده می شد قند لرستان نیز سهامدران خود را برای تاریخ 22/8/90 به مجمع عمومی عادی فراخوانده است.
نسبت P/E برخی نمادها ی این گروه از رشد فوق العاده ای برخوردار شده اند که باید با محاسبه سودآوری آتی، ارزندگی خرید این دسته سهام در قیمت های فعلی را بررسی کرد نباید تحت تاثیر جو ناگهانی این گروه قرار گرفت و خرید های هیجانی را آغاز کرد چرا که این گروه نشان داده در نقد شوندگی مشکلات اساسی را داشته و می توانند دارایی سهامداران را قفل کنند .
برقی ها بدون شارژ
در گروه برقی نیز شاهد رکود قیمتی و منفی بودن معاملات اکثر سهام این گروه بودیم . نماد بترانس که قرار بود به علت برگزاری مجمع در پایان معاملات امروز متوقف شود، با لغو این مجمع توقف نماد را نیز فراموش کرد و این اتقاق نیفتاد که می تواند روند بترانس را کمی تحت تاثیر همین خبر منفی کند. نمادهای بکام، بکاب، بسویچ و بترانس در این گروه منفی ظاهر شدند. اما در نماد بشهاب که مربوط به شرکت لامپ پارس شهاب است، افزایش نرخ 4 درصدی را در طی 2 روز شاهد هستیم. نماد بشهاب پس از 14 روز توقف ، دیروز بازگشایی شد که مورد اقبال سهامداران در این 2 روز قرار گرفته است.
گروه بی رمق خودرو
در گروه خودرو همچنان با افت و خیز سهم ها مواجه هستیم و ثباتی در جریان نواسانات آنها مشاهده نمی شود. امرو نمادهای سایپا ، زامیاد و خاور سبزپوش بودند و نمادهای خکاوه، خپارس ، خکار و … منفی معامله شدند. همانطور که در مورد دلار گفته شده، افزایش نرخ دلار می تواند به این گروه آسیب بزند البته خفن آور بازهم در حال نوسان و خودنمایی دراین گروه است و از سوی دیگر گفته می شود افزایش سود سرمایه گذاری سایپا می تواند سود سایپا را تحت تاثیر قرار دهد . دراین گروه گفته می شود فردا نماد بهمن با تعدیل راهی بازار خواهد شد .
چهار گوشه بازار!!!
امروز در نماد معدني باما شاهد معاملات مثبت در اين نماد و پشروي باما به سمت قيمتهاي 2100 تومان بوديم باما كه فعلا نه از تعديل عايديش خبري است نه از افزايش سرمايه تنها پتانسيل رشد احتمالي قيمتهاي جهاني را در پيش روي خود دارد اين شركت در صورت رشد قيمتهاي جهاني روي پتانسيل رشد قيمتي را تا سطوح 2200 تومان را دارا ميباشد
امروز در نماد ايرانخودرو ديزل خبر توليد اتوبوسهاي بي ار تي در اين شركت باعث معاملات مثبت بر روي اين نماد گرديد با توجه به گزارش 6 ماهه به نظر ميرسد خاور اگر مشكلات فروش خود را در نيمه دوم سال حل و فصل نمايد حتي بتواند تعديل مثبت نيز بدهد اهداف قيمتي 90 تومان هم به عنوان اولين هدف قيمتي پيش روي اين سهم ميباشد
امروز مصاحبه مديرمالي غدير با رسانه ها مبني بر احتمال وجود تعديل مثبت عايدي و همچنين پوشش كامل بودجه تا پايان سال مالي همچنين احتمال رشد بيش از پيش سوداوري شركتهاي زير مجموعه زير مجموعه در كنار عرضه بخشي از سهام پتروشيمي كرمانشاه توسط اين شركت باعث شد تا غدير ترمز خود را در سطوح حمايتي 420 تومان بكشد به نظر نميرسد غدير جاي افت قيمتي چنداني را داشته باشد و در صورت برگشت روند بازار با برگشت قيمتي و معاملات مثبت مواجه خواهد شد
اما امروز در نماد بيمه اي دي به نظر سد قيمتي 290 تومان حسابي جلوي رشد اين سهم را گرفته است تنها پتانسيلي كه ميتواند اين سد قيمتي را بشكند گزارش 6 ماهه و تعديل مثبت عايدي ميباشد كه بازار اين روزها حسابي چشم براه گزارش 6 ماه ميباشند گزارشي كه يا بيمه دي را تا سطوح قيمتي 300-310 تومان بالا ميبرد يا در صورت گزارشنامناسب باعث اصلاح قيمتي اين سهم تا سطوح 270 تومان خواهد شد البته طبق نظر كارشناسان گزارش بيمه دي گزارشي مثبت و حتي با احتمال تعديل مثبت عايدي مواجه ميباشد
امروز در نماد داده پردازي كه به زودي بلوك 60 درصدي و مديريتي خود را از سوي ملي انفورماتيك بر روي ميز فروش خواهد ديد كماكان در استانه قيمتهاي 300 تومان دست و پا ميزند مداران در صورت عبور از قيمتهاي 300 تومان و نزديك شدن به زمان عرضه بلوكي سهام خود تا سطوح قيمتي 320 تومان جاي رشد را خواهد داشت
در گروه کاشی و سرامیک هم با این احتمال مواجه هستیم که پی به ای کم اعضای این گروه و منفی بودن فردا آنها باعث هر چه بیشتر جذاب شدن اعضای این گروه شده و شاید شاهد تغییر روند در برخی از شرکت های بنیادی این گروه نظیر کترام ، کساوه ،کسرا،کچینی و برخی دیگر باشیم .
در غول بازار یعنی اخابر شاهد توزیع سیم کار اپراتور سوم هستیم که بر مخابرات اثر منفی گذاشته است و بخری پیش بینی می کنند سهم تا 3300 و 3350 ریال ریزش خواهد داشت اما بعید است ریزش سهم این چنین جدی و منفی باشد .
در نماد فولاد بحث معامله بلوکی این سهم مطرح شده است که برخی معتقدند مانع از رشد قیمت سهم خواهد شد اما اگر رقابت شکل بگیرد قیمت سهم روندی صعودی خواهد داشت . در کنار فولاد مبارکه در نماد فولاژ شایعاتی از احتمال انجام یک معامله بلوکی در سهم خبر می دهد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
یکشنبه 8آبان 90
