گزارش بازار دوشنبه ۴ مهر ۹۰
موج ها خوابیده اند آرام و رام!
گزارش بازار – بتاسهم –۱۷:۵۰ امروز دوشنبه ، صبح ابتدای وقت با چشمانی پر از امید و ترس بازارهای جهانی را دنبال کردیم تا یک روزنه مثبت از این بازارها پیدا کرده تا بهانه ای برای رشد بازار ما شود اما گویا قرار نبود امروز هم این بازارها به خصوص ابتدای آن با بازار ما همراهی کند و ریزش در بازارهای اسیا و بازارهای جهانی کار بازار را سخت کرد . بازاری که امروز این قابلیت را داشت تا با یک خبر مثبت کمی برگردد اما این چنین نشده و سیل عرضه بازهم نماد های مرتبط با بازارهای جهانی را برد و به نوعی جو منفی را به بازار تزریق کرد .
این عادی و منطقی است که وقتی بیش از ۵۰ تا۶۰% بازار درگیر بحران هستند باقی شرکت ها به این زودی به بازار واکنش نشان ندهد اما می توان انتظار داشت که عطش بازار برای جبران این ریزش بالاست و این خود نیاز به یک خبر مثبت را بیش از پیش افزایش می دهد که این روز ها چند خبر دور سر بازار ما می گردد و بهتر است که با شکار آن به شرایط و روز های مثبت امید بیشتری داشت . شاید این اخبار هنوز در حد نجات بازار نباشد اما می تواند انگیزه ای برای کاهش فشار فروش تلقی شود هر چند که امروز نظریات مختلف بنیادی و تکنیکال را در بازار و پیش بینی روند آن بررسی خواهیم کرد .
اما در شمای کلی اخبار مثبت را می توان کاهش احتمالی تنش های سیاسی داخلی به دستور مقامات بالا ، افزایش نرخ دلار و الارم مثبت بازارهای جهانی نام برد که در کنار این ۳ عامل دو عامل گزارش های پیش رو چه در صورت وضعیت پرتفوی و چه گزارش های میاندوره ای و حضور جدی حقوقی هادر بازار عوامل کمکی هستند که می توانند به جلوگیری از بحران و عمیق شدن آن کمک شایانی کنند .
اما عوامل بالا تنهادر یک طرف قضیه هستند آن چیزی که باعث به وجود امدن این بحران ها شده است ریزش بازارهای جهانی است که حالا باید با این شرایط کنار بیاید . معمولاً در بازار وقتی عاملی باعث ریزش می شود خود آن عامل نیز باید دست به کار شده و در جهت شفافیت و بهبود بازار گام بردارد و از همین روست که نظاره بازارهای جهانی و بهبود امروز بازاراروپا کمی جو امیدواری را در دل بازار زنده کرد . همه ی نگاهها به بازار امیریکا دوخته شده است که چگونه بازگشایی خواهد شد و از پس این بحران بر می اید .؟ مثبت باز شدن این بازارها موج امیدواری را چه به بازار ما و جه سایر بازاها باز می گرداند که البته یک رشد موقت پس از ریز شهای سهمگین معمولاً در بازارها روال و امری عادی است .
اما در دنیای داغ تحلیل گران بنیادی و تکنیکال چه خبر است . باز هم تکنیکالیست ها دست به کار شده و با کنج و خطوط و ابزارک های مختلف در پی پیش بینی سقوط و یا رشد احتمالی بازارهستند . بسیاری از این تحلیل گران براین عقیده اند ریز ش دیگری در انتظار شاخص است و شاخص حداقل تا ۲۶ هزار نزول خواهد کرد و سپس باردیگر به زیر این عدد خواهد ریخت . ریزشی که تا ۲۶ هزار آن را تقریباً اکثر تحلیل گران بران عقیده دارند اما بیش از آن را باید بازهم به وضعیت بازرهای جهانی گره زد . برخی ازین تکنیکالیست ها نیز معتقدند بازار به زودی با یک برگشت مو.اجه می شودکه فرصتی برای خروج است چرا که یک ریزش عمیق تر را در پی دارد . و اابته درست در نقطه مقابل آن بنیادی کارها هستند که می گویند با توجه به گزارش های پیش رو و شرایط نقدینگی در بازار روز های بهتری در بازار در پیش خواهد بود و اولین برگشت می تواند فرصتی برای جبران ریزش ها باشد . هر چند بازهم تکید می شود این بازی را بازارهای جهانی خراب کرده اند و انها نیز باید اصلاح کنند .
اما در حاشیه بازار باید به مسائل سیاسی اشاره کرد که گفته می شود کم کم حاشیه های اختلاس جمع و جور می شود و گویا به مسئولان توصیه شده به اختلافات دامن نزنند که البته امروز روزنامه ایران با اظهاراتی جهت دار بازهم مجموعه شهرداری را از نظر اقتصادی و حتی دخالت در بازار سرمایه زیر سوال برد و تیتر بدی را برای خود انتخاب کرد که دراین شرایط که بازار به آرامش نیاز دارد این رفتار کمی غیر مطنقی بود .
اما در مسائل اقتصادی خوشبختانه دلار مسیری صعودی به خود گرفته و در استانه شکستن قله های ۱۳۰۰ تومانی قرار دارد . نرخ پایه بانک مرکزی هم با رشد به بیش از ۱۰۸۰ تومان رسیده است که به زودی در ۱۱۵۰ تثبیت خواهد شد . خبر افزایش نرخ دلار برای بازار ما و به خصوص برای معدنی ها خبر خوشحال کننده ای است که جبران این ریزش ها را خواهد داشت .
و اما بازهم مهم ترین حاشیه بازارهای جهانی است که امروز با شوک منفی آسیا و رونق مثبت اروپا همراه شد و باعث شد تا امید به بازارها برگردد و ریز ش ها تا حدودی کنترل شود و نفت که به ۷۸ دلار رسیده بود ۸۰ دلار بازگشت و طلا نیز صعود کرد . قیمت مس در محدوده ۷۲۰۰ دلار جای گرفت و روی هم به ۱۸۷۰ دلار آمد که این رشد اخیر در حالی روی داد که ریزش های اول وقت حسابی بازار را نگران کرده بود . امید بازار به بازگشایی قریب الوقوع داووجونز است که سرو سامانی به برخی از بازارها بدهد و بتواند نفسی مسیحایی را نیز به بازار ما بدمد .
اما در شرایطی بازار امروز را به پایان بردیم که شاخص هم با ریزشی جدی و ۱۹۲ واحدی به ۲۶۵۷۱ واحد رسید تا احتمالاً ۲ روز پیش رو به محدوده ۲۶۱۰۰ به عنوان اولین نقطه حمایت برسد . در بازار امروز اقتصاد نوین یک تنه برای نجات شاخص تلاش کرد تاازریزش بیشتر آن جلوگیری کند اما از آن سو غدیر، مپنا،پاسارگاد و سایپا با ریزش جدی خود شاخص را بازهم زمین گیر کردند .
حال به سراغ بازار می رویم …
سیل معدنیها را برد!!!
امروز بازارهای جهانی بازگشایی شدند و سیل روند منفی فلزات همچنان ادامه یافت به طوری که مس به قیمتهای کمتر از ۷ هزار دلار و روی به سطوح قیمتی کمتر از ۱۸۰۰ دلار سقوط کرد این روند منفی در همه سطوح مواد خام ادامه داشت و ظاهرا بازارهای جهانی انتهایی ندارند البته ریزش تا حدودی متوقف شد که بهبود بازاردر نیم ساعت آخر از همین بابت بود .
امروز در نمادهای رویی صفوف فروش سنگینتر شده و کسی به این سهمها حتی نگاه هم نمیکند سهام این گروه تماما با صفوف فروش سنگین و بدون معامله چندان وارد دومین روز سیاه خود شدند به نظر میرسد سهام گروه رویی با این وضعیتی که در پیش گرفته اند به زودی وارد گره معاملاتی شوند و شاید با یک اصلاح قیمتی ۱۲ درصدی کمی متعادل شوند
امروز در نماد کالسیمین که انتظار افت و اصلاح قیمتیش تا سطوح ۱۰۰۰ تومان بعید نمیباشد دیگر شایعات احتمال تعدیل مثبتش کم کم دارد از بین میرود و خیلیها نگران همین پوشش سود فعلی کالسیمین هستند حال باز هم وضعیت کالسیمین مناسبتر است و پی بر ای سهم کمتر از مابقی روییها میباشد
در این گروه باما و بافق و فراوری که نسبتهای پی بر ای دو رقم و سنگین و بالایی دارند در معرض اصلاح قیمتی بیشتری قرار دارند شاید تنها نقطه قابل اتکا در سهام رویی روند رو به رشد قیمت دلار میباشد تنها عاملی که میتواند سهام روییها را نجات دهد
اما امروز فملی نیز با صف فروش میلیونی و سنگین در پی کاهش شدید قیمت مس همراه بود فملی که هم اکنون مس کمتر از بودجه پیشبینی شده شرکت قرار دارد به نظر میرسد تا سطوح قیمتی ۴۲۰ تومان هم جای اصلاح را داشته باشد. وای به آن روزی که این گروه در گره قرار گیرد که به دلیل ارتباط مستقیم با بسیاری دیگر از گروه ها چرخه بازار را با مشکلات جدی مواجه خواهد کرد .
برق برقی ها رفت!!!
امروز در بازار برقی ها هم شاهد افت قیمتی و روند منفی در سهام این گروه بودیم جو منفی حاکم بر بازار حتی نفس سهام این گروه که از افت شدید قیمتهای جهانی مس تاثیر مپذیرند را نیز گرفت به نظر میرسد در روزهای اینده با ثبات بازار توجه به سمت این گروه بیش از پیش تقویت شود
در بازار امروز بکام که قبل از شروع معاملات با صف خرید همراه بود با شروع بازار و معاملاتش روند منفی در پیش گرفته و با عرضه های سنگینی مواجه شد در این نماد حرکتهای عمدی و عرضه سنگین سهام توسط ومعادن باعث شده است تا بکام با بن بست مواجه شود بکامی که بیشترین تاثیر را در گروه خود از کاهش قیمت مس میبرد به نظر میرسد بکام در صورت عبور از قیمتهای ۲۷۵ تومان میتواند تا سطوح قیمتی ۳۰۰ تومان رشد قیمتی را تجربه نماید
اما در نماد بترانس عرضه ها چنان شدت گرفت که بترانس باز هم به سطوح قیمتی زیر ۶۰۰ تومان امد بترانس هم که ظاهرا با افزایش نرخ ۱۰-۱۲ درصدی قیمت برخی از محصولات خود مواجه شده است فعلا در گزارش ۶ ماهه چندان توفیقی نداشته است مگر اینکه در نیمه دوم سال بتواند با گزارشات مناسبتری مواجه شود
امروز تنها بنیرو بود که به واسطه شایعه احتمال اعلام سود ۱۰۰ تومانی برای اسل جاری با روند مثبت مواجه بود البته با اعلام سود ۱۰۰ تومانی توسط بنیرو نیز انتظار رشد قیمتی چندانی از این سهم نمی رود نهایتا میتوان از قیمتهای ۶۰۰-۶۵۰ تومان به عنوان اهداف قیمتی سهم در بازه میان مدت نام برد . در این گروه بموتو نیز از نظر بنیادی شرایط جالبی دارد که می تواند مورد توجه باشد .
بانکیها نا ندارند!!!
این روزها بانکیها با خود میگویند حیف که اختلاس ۳ هزار میلیاردی پایمان را بسته وگرنه در این بازار منفی جای ما در صدر جدول بود بانکیهایی که دارای حاشیه امنیت بالایی میباشند و همواره با روند صعودی سوداوری مواجه هستند و از طرفی با احتمال افزایش نرخ سود بانکی اینده روشنی نیز دارند
امروز بانک اقتصاد نوین تنها بانکی بود که با صف خرید مواجه بود ونوین امروز با پشت سر گذاشتن قیمتهای ۴۰۰ تومان پتانسیل خوبی را برای رشد قیمتی تا سطوح ۴۲۰ تومان پیدا کرده است ونوینی که این روزها با شایعه احتمال تعدیل مثبت عایدی و فروش سهام خود توسط برخی سهامداران عمده مواجه میباشد
اما امروز در نماد پست بانک نیز شاهد روند نسبتا مثبت بودیم پست بانک که چند روزی است مورد حمایت سهامدار حقوقی خود یعنی دانایان پارس قرار گرفته است این روزها با شایعه برگزاری مجمع عادی سالانه و افزایش سرمایه ۲۰۰ درصدی تا دو ماه اینده مواجه میباشد
امروز در نماد بانک کارافرین که این روزها شاهد رقابت شدیدی بین سهامداران خود میباشد شاهد معاملات مثبت این سهم میباشیم وکار باشایعه پوشش ۵۰ درصدی سود خود در گزارش۶ ماهه مواجه شده است و به نظر میرسد تا قیمتهای ۳۰۰ تومان جای رشد را داشته باشد
باز هم گلی به جمال سیمان!!!
امروز در برخی از نمادهای سیمانی شاهد معاملات مثبت بودیم باز هم گلی به جمال سیمانیها که حداقل در این بازار منفی چند تایشان رنگ سبز و با روند صعودی مواجه بودند البته رشد قیمت دلار به سطوح بالای ۱۰۸۰ تومان را میتوان علت اصلی این روند دانست
امروز در نماد سفارس باز هم صف خرید میلیونی و سنگین این سهم و عرضه های اندک ادامه داشت دیگر باید کم کم به فکر گره معاملاتی برای سفارس باشیم گره ای که احتمالا در سطوح قیمتی ۱۳۰ تومان این سهم را متعادل خواهد کرد سفارس این روزها با شایعه اعلام سود ۲۸ تومانی مواجه میباشد
در نماد سیمان کارون صف خرید و روند مثبت این سهم که کمترین نسبت پی بر ای را در گروه خود دارد کماکان ادامه پیدا کرد سکارون این روزها با شایعه تعدیل عایدی و رشد قیمتی تا سطوح ۳۰۰ تومان مواجه میباشد
اما امروز سیمان هکمتان نتوانست از سد قیمتهای ۲۷۰ تومان عبور نماید سهکمتی که بزرگترین شرکت صادر کننده سیمان در غرب کشور میباشد در قیمتهای ۲۷۰ تومان زمینگیر شد به نظر میرسد سهکمت به پایان روند صعودی خود نزدیک شده است و شاید چند روزی با روند خنثی مواجه شود مگر اینکه قیمت دلار همینطور روند صعودی خود را حفظ نماید
گوشه و کنار بازاری بی رمق!!!
امروز در نماد لوله و ماشین سازی ایران به دلیل شایعه بستن قرارداد تامین لوله و شوفاژ مسکن مهر توسط این شرکت شاهد معاملات مثبت در فلوله بودیم فلوله همچنین با شایعه تعدیل مثبت عایدی نیز مواجه میباشد به نظر میرسد این سهم توانایی رشد قیمتی را تا سطوح ۳۳۰ تومان را داشته باشد که البته پی به ای کم و پوشش مناسب نیز مزید بر علت هستند .
اما در نماد سرمایه گذاری غدیر عدم افت قیمتی محصولات پتروشیمی از یک طرف و احتمال تعدیل عایدی و ورود هلدینگ نفت و گاز پتروشیمی غدیر از طرف دیگر در کنار برخورد این سهم به قیمتهای ۴۲۰ تومان که مورد حمایت شدید سهامداران حقوقی میباشد باعث شد تا این سهم امروز با حمایت مواجه شده و حتی در اواخر وقت با رشد قیمتی مواجه شود به نظر میرسد از فردا شاهد روندی متفاوت در غدیر و رشد قیمتی در سهام این شرکت باشیم . غدیر دراین شرایط به موج اخبار نیازمند است که به زودی دو الی ۳ خبر مناسب از این سهم به گوش بازار می رسد که غافلگیر کننده خواهد بود .
اما در نماد سرمایه گذاری ساختمان نیز شاهد عرضه های سنگین در استانه قیمتهای ۱۶۰ تومانی برای این سهم بودیم به نظر میرسد وساخت نیز که در راستای رشد قیمتی ونوین در حال رشد میباشد از فردا یانهایتا پس قردا با تعادل قیمتی مواجه گردد .
در سایر بازار می توان به فولاد نیز اشاره داشت که امروز بازهم پر حجم ظاهر شده و فردا برای ماندن در سطوح ۳۰۰۰ ریال روز بسیار دیدنی خواهد داشت . در ابتدای وقت امروز تاکید شده بود که ۴ سهم فولاد ، غدیر، بانک ملت و چادرملو می توانند توانایی های بالایی را برای رشد داشته باشند . در بین این نماد ها اکثراً امروز منفی بودند که می توان به فکر خرید پلکانی دراین نمادها برآمد . دراین شرایط بانک ملت در صورتی که فردا در قیمت های ۲۳۵۰ ریال قرار گیرد محدوده جذابی برای خرید است و شاید سرمایه هم با ریزش ۵% فردا برای نوسان گیری ۲ روزه جالب باشد .
گروه تجهیزات امروز همپا با بازار منفی شد که صدرا ، فاراک و فاذر به همراه مپنا منفی بودند و البته آنها نیز جز دسته شرکت هایی هستند که فردا با نقطه حمایت خود برخورد خواهند کرد و احتمال ریزش بیش از این برای آنها متصور نیست . شنیده می شود گزارش های ۶ ماهه آنها چندان جذاب نخواهد بود و عدم براورده شدن انتظارات بازاردراین گزارش ها ریزش های بیشتری را به همراه خواهد داشت .
در سرمایه گذاری ها وساپا می رود که کم کم به قیمت های ۲۸۵۰ ریال نزدیک شود که اولین نقطه حمایت او به شمار می رود . در این بین بوعلی هم احتمالاً تا ۹۰۰ ریال سقوط می کند که بی شک سقوط پر حجمی را شاهد است .
اما امروز خبر خودرو نهایی شده و مجوز رسمی افزایش نرخ به بازار رسید اما واکنش خودرویی ها بسیار سرد و آزار دهنده بود . خبری هم از اطلاعیه های شفاف سازی این گروه نیست تا اثرات این رشد قیمت را در ۶ ماهه دوم برای بازار روشن کنند . اما گفته می شود که خپارس، سایپا و گروه بهمن و همچنین ایران خودرو با احتمال یک رشد موقتی مواجه خواهند بود .
در گروه غذایی بهنوش و بهشهر دو را ه متفاوت را در پیش گرفته اند . به نظر میرسد بهنوش برای تعدیل مثبت در گزارش ۶ ماهه و افزایش سرمایه این طور مثبت باشد و از ان سو بهشهر با رشد نرخ دلار کمی محافظه کار شده است .
در کنار این شرکت غذایی امروز قند هگمتان هم با ریزش قیمتی که ناشی از اطلاعیه شفاف سازی بوده مواجه شد که می تواند در روز های پیش رو در صورت اصلاح تا قیمت ۶۰۰۰ ریال بار دیگر مورد توجه بازار قرار گیرد .
گروه تحلیل گری بتا سهم
دوشنبه ۴ مهر ۹۰
