گزارش بازار سه شنبه 10 اسفند 89
انتظار ، انتظار …
گزارش بازار – بتاسهم –17:45 امروز سه شنبه ، بازار یک روز خاص و حیاتی و البته منفی را پشت سر گذاشت . این دومین روزی است که بازار منفی شد و مطابق قاعده همیشگی باید فردا نیز تا نیمه وقت معاملات منفی باشد و بعد مثبت شود . منتهی فرق بازار این روز ها با روز های قبل و دفعات گذشته این است که ریسک سیاسی بازار این روز ها محک بیشتری می خورد . در واقع این روز ها حوادث تلخ سیاسی و افزایش تنش ها و چشم انداز مخاطره آمیز و گنگ بازار است که همچون مهی غلیظ جلوی دید بازار را گرفته است .
اگر به خاطر داشته باشید چند روز قبل بیان کردیم که در بازار فعلی حرکت دراین بازار یعنی حرکت یک ماشین در یک جاده پرپیچ و خم و نا هموار و نه با چراغ و نور کافی بلکه با فانوس . حال تصور کنید دراین شرایط هوا نیز به شدت مه گرفته و نمی توان حتی یک قدمی خود را دید . تا یک ماه پیش و حتی 3 هفته پیش این نظریه وجود نداشت که بازار به چنین وضعیتی گرفتار می شود . البته در افت بازار و یک افت مقطعی به دلیل اعلام سود سال 90 و شرایط خاص برخی نماد ها ورشد ناگهانی و همچنین شرایط پایان سال پیش بینی ریزش را داشتیم اما فرق این ریزش این است که توام با ریسک های جانبی بوده که همین امر برای سهامداران کمی نگران کننده شده است .
به هر حال بازار امروز نشان میداد شدت روز قبل را ندارد اما همچنان منفی است . او منتظر است و. منتظر یک جرقه . منتظر یک اتفاق خوب . منتظر یک رویداد … یک رویداد که با کمک ان ازاین شرایط بیرون اید .
اما در حاشیه این بازار چه خبر بود .
در مسائل اقتصادی باید به دخالت های ویژه دولت در بازار های شب عید و بازار طلا سخن گفت . امشب گفته می شود جلسه شورای پول و اعتبار هم تشکیل خواهد شد که تصمیمات آن بسیار مهم است . در مورد بودجه نیز گویا ابهامات بودجه بسیار بالاست و بحث یاران ها و احتمال کاهش آن در سال بعد بررسی می شود .
در مسائل سیاسی همه چیز مشخص است و تا فضا آرام نشود التیام زخم های بورس و بازار هم امکان پذیر نیست . در فضای ملتهب تصمیم گیری برای سرمایه گذاری امری غیر منطقی است .
اما در مسائل وبازارهای جهانی شرایط خاص این بازار ها و قیمت نفت در محدوده 98 دلار قرار دارد . قیمت مس باردیگر صعودی شده و به مرز 9900 دلار رسیده است . این خبرهای خوب نه برای معادن و نه برای مس دوای درد بوده و هر دو منفی شدند . در روی نیز قیمت های به بالای 2500 دلار نزدیک شد . در بازار های جهانی مس و نفت به سود بازار حرکت می کنند که می تواند برای بازار ما خبر خوشایندی باشد اما دراین فرم و حالت ، قدرت واکنش مثبت به این خبرها وجود ندارد .
اما شاخص امروز یک بار دیگر پرچم خود را پایئن کشید . امروز شاخص بازهم با ریزشی 190 واحدی مواجه شده و شاخص در آستانه 21472 واحد قرار دارد و با ادامه این وضعیت احتمال لمس شاخص کمتر از 21 هزار نیز برای برخی سهامداران بد بین متصور است . هر چند فقط کافی است سه روز دیگر بازار در چنین وضعیتی باقی بماند تا شاخص این چنین شود.
در بازار امروز نماد هایی مانند مخابرات ، فولاد ، بانک تجارت و سایپا اثر منفی داشته و از ان سود تنها کار آفرین بود که اثر اندک مثبتی بر شاخص داشت .
اما در بازار چه خبر بود …
داروييها قرنطينه!!!
اين روزها در گروه دارو شاهد هستيم سهام برتر اين گروه بدون توجه به روند بازار به رشد و نوسان مثبت خود ادامه ميدهند در اين گروه امروز داروسازي پر پتانسيل داملران پس از انتشار پيشبيني سال 90 خود همچنين برخي احتمالات از تعديل مثبت سود سال جاري اين شركت حكايت ميكند امروز داملران به قيمتهاي بالاي 1000 تومان رسيد و پي بر اي 7 را براي خود به ثبت رساند به نظر ميرسد فعلا داملران به كمي استراحت احتياج داشته باشد تا زماني كه گزارش 12 ماهه شركت منتشر شود.
اما امروز هلدينگ پر پتانسيل داروييها يعني پارس دارو كه مالك چند شركت دارويي و شركت پخش دارو ميباشد امروز تمام سعي و تلاش خود را كرد تا به قيمتهاي بالاي 1450 تومان برسد اما حجم پايين معاملات سهم چندان با اين سهم همراهي نميكند به نظر ميرسد پارس دارو ميتواند ارام ارام خود را به سطوح قيمتي بالاي 1450 رسانده و سپس از انجا به سمت قيمتهيا 1500 تومان برود
اما امروز انتي بيوتيك و خبر ساز اين روزهاي بازار با عدم عرضه سهام چنداني كماكان در صف خريد ماند ظاهرا به دليل سرمايه اندك 6 ميليارد توماني اين شركت مشمول قانون رفع گره معاملاتي نيز نميشود فعلا دابور بايد همين صف خريد را حفظ كند تا انتشار صورتهاي مالي 12 ماهه و تعديل احتمالي شايد كه متعادل شود…
بيمه ايها دو به دو مقابل هم!!!
امروز بيمه ايها روز متفاومتي داشتند دو شركت بيمه اي مثبت بوده و دوتاي ديگر منفي. در اين روز اسيا كه براي سال جاري با خبرها و شایعاتی از ازاد سازي ذخاير كاهش ارزش سرمايه گذاري مواجه است امروز با معامله در قيمتهاي مثبت حتي صف خريد نيز شد بيمه اسيا ميرود تا فردا با مقاومت 485 توماني خود دست و پنجه نرم كند که احتمالاً ریزشی موقتی را تحربه کند .
اما بيمه دي كه اين روزها شاهد حضور سهامداران حقوقي جديد همچون بانك دي در تركيب سهامداران خود ميباشد حسابي در قيمتهاي 215 تومان مقاومت كرده است بيمه دي با مقاومت سر سخت 220 توماني مواجه ميباشد كه در صورت شكست اين مقاومت ميتواند تا سطوح قيمتي 240 تومان رشد نمايد.
اما بيمه پر پتانسيل پارسيان كه به كف قيمتي خود رسيده است و از طرفي با تعديل عايدي زير 10 درصد در عملكرد 12 ماهه خود روبرو ميباشد امروز در قيمتهاي 335 تومان نوسان قيمتي منفي را تجربه كرد بيمه پارسيان پتانسيل صعود خوبي را تا سطوح قيمتي 360-380 تومان تا شب مجمع دارد
اما بيمه البرز اين روزها بهترين گزينه بيمه ايها با ديد ميان مدت و بلند مدت ميباشد اين شركت بيمه اي كه با افزايش سرمايه و تعديل مثبت عايدي و اخذ قرار دادهاي جديد مواجه ميباشد در سال 90 به یکی از شرکت های کم ریسک بیمه ای خواهد شد اين سهم در سطوح قيمتي 620 تومان با حمايت مستحكم و در قيمتهاي 680 تومان با مقاومت سختي درگير ميباشد
خودروييها چپ كردند!!!
در بازار امروز خودرويي هايي كه يک عمري با تمام سرعت تاختند امروز چپ كردند! در بازار امروز و در گروه خودرويي در نماد سايپا غول خودرويي بازار شاهد ادامه يافت روند منفي بوديم اين روند منفي باعث تشكيل صف فروش براي سايپا شد . ظاهرا اين سهم پر پتانسيل در حمايت 250 توماني نيز دوام نياورد و فردا خود را براي قيمتهاي 240 تومان اماده ميكند اگر قيمتهاي 240 تومان نيز نتواند جلوي ساپيا را بگيرد ان موقع سايپا به قيمتهاي غير قابل تصور 220 تومان رهنمون ميشود
اما گروه بهمن نيز پس از انتشار گزارش پيش بيني سود سال 90 خود چندان حال و روز خوشي ندارد خبهمن با حجم معاملات بالا كه اكثرا براي شركت زير مجموعه خود يعني شاسي ساز در حال خريد ميباشد قيمتهاي 255 تومان را نيز لمس كرد اگر وضع به همين منوال ادامه داشته باشد شايد خبهمن 240 توماني را نيز زيارت كرديم خبهمني كه پتانسيل اعلام سود بالا را براي سال جاري دارد
اما خاور نماينده خودرو امروز چنان وضعش اشفته شد كه به زير قيمتهاي 90 تومان نيز امد خاور با وضعيت بنيادي نابساماني دست و پنجه نرم ميكند وامهاي با بهره بالاي بانك پارسيان حسابي گلوي سهم را فشار ميدهد و هزينه هاي مالي سنگين عامل اصلي زياندهي خاور شده است
روييها ، موقتاً رو سياه شدند!!!
در بازار اين روزها شركتهاي وابسته به فلزات جهاني نيز در سراشيبي قرار گرفته اند برخلاف پارامترهاي بنيادي و افزايش قيمتهاي جهاني فلزات تنها و تنها به دليل عدم تحليل بازار و تصميمهاي احساسي اين گروه پرپتانسيل نيز با روند كاهشي مواجه شده است
در اين گروه امروز كالسيمين امروز كمي اصلاح قيمتي را تجربه كرد كالسيمين كف قيمتي معتبر 1000 توماني را براي خود ايجاد نموده و هدف قيمتي 1200 تومان را نيز در سر دارد پس به نظر ميرسد پس از متعادل شدن روند كلي بازار به سوي هدف خود حركت كند.
اما ملي سرب و روي كه با شايعه صدور مجوز افزايش سرمايه خود نيز روبرو ميباشد امروز شاهد معامله 2 درصد از كل سهام خود بود فسرب كه سهامداران حقوقي تازه اي را در تركيب سهامداران خود ميبيند در صورت افزايش سرمايه و فروش زمين هاي خود پتانسيل خوبي براي رشد مجدد خواهد داشت
اما امروز ريش سفيد و بزرگ اين گروه مجددا به قيمتهاي زير 300 تومان برگشت كروي كه با شايعه تعديل عايدي سال 90 به دليل رشد سوداوري شركتهاي زير مجموعه مواجه ميباشد مجددا به قيمتهاي زير 300 تومان بازگشت شايد اين سهم مجددا تا قيمتهاي 290 تومان اصلاح قيمتي را تجربه كند اما در بازه ميان مدت و پس از ارام شدن جو منفي و ملتهب بازار به اولين هدف قيمتي خود يعني سطوح 330 تومان رهسپار خواهد شد.
درگروه فلزات با ریزش قیمت مس و فولاد به طور کلی اکثر فلزاتی ها مواجه بودیم . البته مس با روند رو به رشد قیمت جهانی مس باز هم در محدوده 1200 بازی باز می کرد اما منتظر یک بهانه برای رشد است . در فولاد شرایط جالب توجهی را شاهدیم به نظر میرسد فولاد در قیمت های 222 امروز باردیگر خود را برای یک ریزش تا سطوح 2150 اماده می کند و مجدداً می تواند روند برگشتی را شاهد باشد .
امروز دو شرکت مثبت ابن گروه یکی فروسلیس بود که با خبرهای مختلف مثبت مورد توجه بوده و دیگری فولای بود که خاطره بالاست را کم کم زنده می کند . سهمی که با سرمایه بسیار کم هنوز نیامده خبرساز شده و با شایعه تعدیل مواجه است .
در گروه سنگ اهن هر سه شرکت کچاد ، کگل و معادن و فلزات فردا در قیمت های منفی اولین و بهترین موقعیت برای خرید در مرحله اول هستند چرا که می توانند قیمتهای خوبی را در این محدوده تجربه کرده و کف سازی جدی را رقم بزنند . از همین رو با روند مس قطعاً فردا روند معادن بهتر از امروز خواهد بود .
سرمايه گذاري پشت در بسته!!!
امروز سرمايه گذاري ها نيز با توجه به روند منفي بازار حسابي منفي بودند سرمايه گذاري بانك ملي پس از تعديل سود سال 89 و اعلام سود سال 90 با قيمتهاي منفي بازگشايي شد و بانک پس از مدت ها توقف نماد امروز با تعدیل مثبت سود سال ۸۹ و کاهش سود سال ۹۰ به بازار باز گشت . این شرکت سود سال ۸۹ خود را که پیش ازاین ۳۷۸ ریال اعلام نموده بود در سال ۸۹ این رقم را به ۴۶۰ ریال رسانده است . این تعدیل برای وبانک خبر مهمی است که می تواند در آستانه معامله بلوکی خود که در سال ۹۰ و اردیبهشت ماه کلید می خورد حیاتی باشد .
از سوی دیگر سود سال ۹۰ شرکت نیز با ۳۱% کاهش نسبت به سال ۸۹ مبلغ ۳۱۸ ریال اعلام شده بود که کاهش برخی درامد ها از مهم ترین این کاهش نسبی سود بوده . هر چند که با توجه به شرکت های مورد توجه و رو به رشد پتروشیمی در پرتفوی وبانک احتمال تعدیل و رشد سود او بالاست . اين سهم پرپتانسيل با تعديل بيش از اينها روبرو ميباشد اين تعديل ناشي از ازاد سازي ذخاير كاهش ارزش سرمايه گذاريهاي شركت است به نظر ميرسد زماني كه شرايط مساعد شود وبانك تا قيمتهاي 320 تومان بالا بيايد. اندکی کاهش پس از یک روز پر حجم می تواند در بهبود روند ور به رشد سهم مناسب باشدد .
اما غول معظم بازار سرمايه يعني سرمايه گذاری صندوق بازنشستگي كه با فروش سهام سرمايه گذاري رنا ميتواند تعديل عايدي خوبي بدهدامروز به مانند روزها قبل در قيمتهاي 200 تومان نوساني بود وصندوق مشكل عدم فعاليت سهامداران حقوقي و سرمايه و حجم مبناي سنگين را با خود يدك ميكشد
امروز سرمايه گذاري صنعت و معدن مجددا روند اصلاحي خود را در پيش گرفت اينبار شايد وصنعت تا قيمتهاي 110 تومان نزول كند با بازگشايي احتمالي نماد ولساپا انتظار برگشت قيمتي اين سهم را تا سطوح 120 تومان داريم پس خريد اين سهم در قيمتهاي 105-110 تومان با ديد سال 90 ميتواند بازدهي خوبي را به همراه داشته باشد . دیگر نماد مورد توجه دراین گروه وتوصاست که می تواند در قیمت های کمتر از 110 مورد توجه باشد . این سهم با فروش کروی در قیمت های مناسب سود خوبی شناسایی کرد و در ماه بهمن بیش از ۳۶ میلیارد ریال سود کسب کرده که سود حاصل از فروش سرمایه گذاری های شرکت را به ۱۴۰۰۰۰ میلیون ریال نزدیک می کند که ۴۰% از بودجه شرکت بیشتر است و احتمال تعدیل قابل توجه و رشد قیمت وتوصا را رقم خواهد زد .
اما در چهارگوشه بازار چه خبر بود …
در گروه بانک شرایط کمی بهبود یافته و دراین گروه امروز شاهد بودیم که وکار با رشد قیمت مواجه شد . امروز در دو نماد سینا و تجارت معاملات پر حجمی را شاهد بودیم که سینا با خبرهای مخابرات بیشتر مورد توجه است . در تجارت نیز با اعلام سود سال 90 مواجه بوده . تجارت سود خود را برای سال ۹۰ اعلام کرده که با رشدی بیش از ۱۰% همراه بوده است و از مبلغ ۲۸۰ ریال در سال ۸۹ به ۳۰۷ ریال در سال ۹۰ رسیده است .
اما در سایر بازار گروه تجهیزات حرفی برای گفتن نداشت و صدرا با وجود معامله گویا یک باردیگر هوس گره خودرن کرده است . دراین گروه مپنا نیز فردا روز حساس و جالبی را در پیش خواهد داشت .
اما امروز شاراک نیز پس از اعلام سود سال 89 و 90 باگشایی شد که تغییر قیمت آنچنانی نداشت و در محدوده 3500 ریال باقی ماند .
امروز مرد پر معامله و تاثیر گذار بازار بازهم مخابرات بود و تلاش می شد تا با هر خبری بازار را به سمت خود جلب کند . او با حجم معامله 13 میلیونی به نظر میردس کم کم خود را برای یک جهش آماده می کند . امروز خبر احتمال برگزاری مجمع مخابرات در اردیبهشت ماه و همچنین سیاست تقسیم سود ۹۰% محرک هایی است که بازار را به سمت این سهم در قیمت های بالا سوق داد . بر طبق برخی شنیده ها احتمال تعدیل مجدد و حدود ۱۷% سود مخابرات نیز در گزارش ۱۲ ماهه شنیده می شود که می تواند نوید تقسیم سود بیش از ۴۰۰ ریال را در این سهم داشته باشد . و باردیگر شاهد نوسان سهم در کانال 3100 تا 3500 ریال باشیم .
گروه تحلیل گری بتا سهم
سه شنبه 10اسفند 89
