گزارش بازارامروزسه شنبه ۹ دی ۹۹
دوباره ها دوباره ها …
بازار امروز با نگاهی بهت الود به صفحه معاملات نگاه میکرد جایی که حجم و ارزش برخی معاملات هوش از سر همه میبرد و جای دیگر برای چندرغاز جمع کردن صف فروش برخی کاسه گدایی دستشان گرفته بودند ! واقعا بازار امروز عجیب بود حجم معاملات برخی سهم ها نظیر کاما کوثر برکت و برخی غذایی ها و … نشان میداد این جریان پول سرخورده از بازی بد حقوقی ها حالا مسیر دیگری را پیدا کرده است. برخی دوستان به ما خرده میگیرند که چرا دایم بزرگ و کوچک میکنید این چه مقیاسی است باور کنید هیچ وقت اندازه یک شرکت مد نظر ما نبوده و همیشه گفتیم ارزندگی باید جای اندازه را بگیرد گاهی اوقات سهم کوچکی میتواند شرایط خوبی از ارزندگی را داشته باشد . اصلا بحث ما این تقسیم بندی در کوچک و بزرگ ها نیست بحث این است که ایا ارزش بازارهای فعلی برخی نماد ها با جریانات اتی و هر طرح و برنامه ای که دارند یکی است ؟! ایا ارزش بازار یک شرکت غذایی با یکی از هلدینگ بزرگ پتروشیمی پالایشی معدنی کشور یکی شده و این منطقی است ؟! چیزی که ما را نگران کرده این رفتار غیر منطقی بازار و جریان عجیب نوسان گیری و پروژه بازی است که فکر میکنیم اخر و عاقبت جالبی نداشته باشد .
اما این را هم بگوییم این رفتار ناشی از عملکرد بسیار بد و ضعیف برخی حقوقی های ماست که حریص پول بوده و صف خرید را به ثانیه پاسخ میدهند عرضه مداوم این سهم ها باعث اشباع روند سهم شده و این شکاف عمیق را بین نماد ها به وجود اورده که مهم ترین نتیجه ان سردرگمی برخی سهامداران و فراری شدن پول ها از بازار است .
در روزهایی که گزارش‌های ماهانه راهی کدال میشد و واکنش بازار معکوس بود یا به قول دوست عزیزی گزارش خوب ماهانه و سوپرفروش‌ها سیگنال فروش بود تا خرید دو نکته در ذهن نقش می بست و به نوعی ترس ما از این رویداد بود نکته اول این بود که در جریان روند گزارش دهی شرکت ها شرایط طوری تغییر کرد که با آمدن گزارشات تعجب همه بیشتر و واکنش بازار بدتر می شد ! این بی تفاوتی این موضوع را در ذهن نشان می داد که وقتی بازار به این گزارش ها واکنش نشان نمی دهد یعنی از مدار درست تحلیل خود خارج شده این حس ترس ما را تقویت میکرد که نگاه بازار به چیز دیگری است و اصلا دنبال چیز دیگری است .عامل بعد می شود عامل تغییر اشتباه تاکید میکنیم روی کلمه اشتباه ! تغییر اشتباه پارادایم معاملاتی برخی از سهامداران است که به جای شرایط میان مدت و تحلیلی سراغ بازی های نوسانی رفتند و این رفتار آنقدر تکرار شده که در حال حاضر مشکل بازار این است که دیگر کسی به این گزارش‌ها توجهی نمی‌کند با خود فکر کرده اید اگر فرض کنیم گزارش اذر ماه شرکت ها برای ماه‌های آتی فقط تکرار شود نه افزایش یابد فقط تکرار شود با همین شرایط و همین چشم انداز انداز ۱۴۰۰ شرکت ها فروش های عجیبی را خواهد داشت که میتواند شرایط باثبات و خوبی را برای بازار رقم بزنند اما تقریباً همه این را می دانند و کسی سراغ این موضوع نمی رود البته برخی می‌گویند این بی توجهی به دلیل عدم ثبات ارزی و نبود چشم‌انداز روشن برای دلار است این موضوع را رد میکنیم چرا که معتقدیم میانگین دلار از امروز تا پایان ۱۴۰۰ نمی‌تواند کمتر از ۲۰ هزار تومان یا ۲۲ هزار تومان باشد نکته بعد که به نظر ضعف بازار است این است که بازار از تحلیل نتیجه نگرفته شکست‌ها را هم گردن بی تحلیلی انداخته است
آن چیزی که به نظر باید تغییر کند این پارادایم فکری بازار است که به تحلیل اهمیت بدهد و به جریان سود سازی در بازار توجه کند . هر چند معتقدیم این جریان تحلیل در میان مدت در نهایت فرمان رشد قیمت‌ها را در دست گرفته و فضا را به نفع خود تغییر می‌دهد.
حقیقت امر کمی نگران این وضعیت بازاریم و احساس میکنیم به بیراه می رود و بی تعارف دلیل این کج راهی ها بازی بد دولت با سهم های بزرگ بازار بود که باعث زدگی و این شرایط شده است . این شکاف تحلیلی و معاملاتی هر چه بیشتر شود شک نکنید تبعات ان برای بازار بعد ها بیشتر خواهد شد و معتقدیم این روند و این جریان کم کم تماشاچی های بازار را زیاد میکند یعنی کسانی که حرص و جوش بازار را به جان نمیخرند و با اندک سرمایه ای سراغ همین بازی ها می روند و پول های بزرگ را پارک کرده تا کمی روند درست و منطقی شود . این را هم عرض کنیم این را نمیگوییم که با این دست سهم ها قهری و دستوری و دستورالعملی برخورد شود خیر باید رفتار تغییر کند وگرنه این دستورات و برخورد ها تکرار اشتباهات گذشته است
اما در پایان یک نکته بسیاری از عزیزان درخواست کرده بودند که چرا اثرات بودجه را در بازار بررسی نمی کنیم معتقدیم بودجه اهمیتش به دلیل نوع برنامه‌ریزی که دولت کرده و شرایطی که داشته از بسیاری از آیتم های بازار حتی بازار های جهانی هم کمتر است ولی یک نکته خاص درباره بودجه وجود دارد اگر بودجه را به دو بخش تقسیم کنیم یک بخش بخش درآمدی و بخش دیگر بخش هزینه هاست دوستی داشت تحلیل می کرد خرج و مخارج زندگی خود را و هزینه هایش را واقعی حساب می کرد و درآمد هایش را آرزوهایی که داشته و بعد می گفت چقدر خوشبختم بودجه چنین حالتی دارد درآمدهای آن تا حدودی بر مبنای خوشبینی و آرزوها پایه گذاری شده و هزینه های آن تقریبا واقعی و دست پایین دیده شده است لثرات بودجه را در دو موضوع بیشتر بررسی میکنیم یک تعادل بودجه و رسیدن به بحث نرخ تعادلی ارز ۲ عملیات دولت در بازار سرمایه و فروش سهام که روزهای آتی سعی میکنیم این چند مورد را باهم بررسی کرد و به جزئیات بیشتر بپردازیم اما احساس می کنیم در حال حاضر بودجه آن اثرگذاری که بسیاری در ذهن دارند را در بازار نداشته و ارقام آن نمی تواند فعلا در بازار تعیین کننده باشد البته چهارچوب و سیاست‌گذاری ها نشان می دهد دولت سال ۱۴۰۰ را بر مبنای خروج از تحریم و فروش بیشتر نفت پایه ریزی کرده است
بگذریم امروز خیلی نمی شود در مورد بازار چیزی گفت ولی اتفاقات خاص اخر وقت و تلاش چند باره برای بهبود بازار خیلی موثر نبود ولی شاید برای بازار فردا بازهم بادخالت برخی حقوقی ها یک منفی به مثبت را شاهد باشیم ولی انقدر جو نامیدی در بازار زیاد شده است که میترسیم هر مثبتی را برخی فرصت فروش قلمداد کرده و دوباره عرضه ها زیاد شود…
[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]
چرخش ۱۸۰ درجه ای دارویی ها
در نمادهای دارویی شاهد برگشت و چرخش ۱۸۰ درجه ای سهام دارویی بودیم سهامی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و خبرهای مثبت خوبی به این گروه تزریق شد
در برکت شاهد فاز اول تست انسانی واکسن کرونا بودیم انجا واکسن تزریق شد و در بورس سهامش از منفی به صف خرید رفت ان هم چه صف خریدی به نظر می رسد اینس هم به سمت قیمت های ۳۲۰۰ تومانی حرکت نماید و تا قیمت های ۳۵۰۰ تومان هم جای رشد را دارا می باشد ولی دقت کنید هر سرنوشتی از از واکسن کرونا میتوان ددراین سهم بسیار موثر باشد .
در دارویی فارابی این سهم را باید جدی گرفت سهمی انتی بیوتیک ساز که پتانسیل های خوبی داشته و با دید میان مدت قیمت های ۹۰۰۰ تومانی را به عنوان تارگت دارد افزایش نرخ های جذاب در کنار پتانسیل تعدیل مثبت سبب شده تا این سهم اینده بسیار خوبی داشته باشد
دسانکو با صف خرید به سمت تارگت ۲۵۰۰ تومانی پیشروی می کند این سهم گزارشات بسیار خوبی به خصوص در اذرماه منتشر و اگر در ۳ ماهه باقی مانده سال نیز فروش های این چنینی داشته باشد صرت های مالی ۱۲ ماهه به همراه سود خوبی انتظار سهم را می کشد این سهم با تحولات بنیادی خوبی همراه شده و این تحولات در فروش های شرکت مشهود می باشد
دتماد هم با بازی های جالبی مواجه شده است در ۳ ماهه سوم در مهر ۸۰۳ میلیارد ریال و ابان با کمی افت ۶۴۲ میلیارد ریال و اذر با رشد ۱۰۲۵ میلیارد ریال فروش داشته و۹ ماهه ۵۷۰۱ میلیارد ریال فروش داشت . مدت مشابه سال قبل ۲۶۱۸ میلیارد ریال بود.
فشار پایین بانک ها
در بانک ها روند منفی ادامه داشته و شاهد ادامه افت قیمتی سهام این گروه بودیم بانک های یکه همچنان سه تفنگدار خود را نداشته و زیر بار فشار فروش هستند
در بانک پاسارگاد انصافا سهم مقاومت خوبی از خود در برابر عرضه ها نشان می دهد سهمی که جای برگشت روند خوبی داشته و می تواند در صورت شکست قیمت های ۱۲۵۰ تومانی تا قیمت های ۱۴۰۰ تومان صعود داشته باشد تحولات جدی را در این سهم شاهد که مانع از افت قیمتی سهم می شود
در بانک پارسیان قیمت های ۳۶۰ تومانی تنها امید سهم می باشد البته همین سطوح ۳۶۰ تومان هم حمایت خوبی برای وپارس است سهمی که فاز دوم اوپال را کلید زده و به نظر می رسد کم کم باید به فاز صعودی و برگشت روند بازگردد
بانک اینده ظاهرا ترمز ندارد سهم از قیمت های بالای ۳۰۰۰ تومان سقوط ازاد را تجربه و کم کم به قیمت های ۲۰۰۰ تومانی خواهد رسید سهمی که وضعیت خوبی داشته و با دید میان مدت در صورتی که خبر جدی از فروش دارایی ها یا افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی برسد رشد خوبی خواهد داشت سهم به نظر می رسد باید در قیمت های ۲۰۰۰ تومان با افزایش حمایت ها متعادل شود
سیمانی های زیر خاکی
امروز برخی سیمانی ها با روند مثبت همراه شده و نشان دادند پتانسیل های قوی دارند این سهم ها جای رشد قیمتی خوبی داشته و با دید میان مدت بازدهی خوبی در دل ان ها نهفته است
در سیمان شمال سهم برگشت خوبی زد سهم با این ظرفیت تولید و این توان سود سازی با این ارزش بازار واقعا در قیمت های خوبی قرار داشته و دو سطح قیمتی ۱۲۵۰ و ۱۴۰۰ تومانی در انتظار سشمال است
سیمان هگمتان قصد افت از قیمت های ۲۶۰۰ تومانی را ندارد گزارشات سهم عالی و ظرفیت بالای تولید و فروش به خصوص صادرات سبب شده تا سهم در موقعیت خوبی برای صعود با هدف قیمتی ۳۰۰۰ الی ۳۲۰۰ تومان قرار بگیرد سهمی که زیر مجموعه های خوبی داشته و شایعات افزایش سرمایه هم دارد
سیمان بهبهان که شایعات سود ۷۰۰ تومانی داشته و در قیمت های ۷۷۰۰ تومان معامله شد سهم مالکیت ۲۰ درصدی سیمان العماره را داشته و به نظر می رسد سود سازی خوبی هم برای سال جاری و هم سال اینده با این نرخ های فروش داشته باشد
بیمه های طلایی
در بیمه ای ها شاهد روند نوسانی مثبت و رشد قیمتی بسیار خوبی در سهام بیمه ای هستیم بیمه هایی که برخی از ان ها تحولات جدی را شاهد و سرمایه قوی واردشان شده است
بیمه کوثر سرامد بیمه ای ها به دلیل تحولات جدی در سرمایه گذاری های شرکت صف خرید سنگینی بسته ولی باید کمی مراقب عرضه سهامداران بود .
تاکید مجدد بیمه دانا بر افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی سهم را همچنان با صف خرید به پیش می برد سهمی که وضعیت خوبی داشته و با افزایش سرمایه اگر رقمش بالا باشد رشد سهم ادامه دار خواهد بود سهم فعلا تارگت ۱۵۰۰ تومانی داشته و بازدهی بسیار خوبی را نصیب سهامدارانش کرده است
بیمه البرز هم نوسانات خوبی داشته و به سمت مقاومت ۶۲۰ تومانی در حرکت است این مقاومت شکسته شود سهم تا سطوح ۷۰۰ تومانی هم رشد خواهد داشت شناسایی سود مناسبی که از طریق فروش سرمایه گذاری ها حاصل شد سبب توجه بازار به این بیمه ای شده است
معدنی ها و فرصتی مجدد
در معادن فشار فروش و افت قیمتی سهام این گروه فرصتی بسیار خوب برای شکار سهام پرپتانسیل معادن فراهم اورده است
در کالسیمین سهم علی رغم گزارش فروش مناسب خود و صادرات ۴ هزار تن شمش روی و احتمال افزایش فروش تا پایان سال و دست یابی به سود بالا با فشار فروش و افت قیمتی همراه شد سهم حمایت قوی در قیمت های ۱۸۰۰ تومانی داشته و شاید همین فردا متعادل شود فاسمینی که تارگت میان مدتی ۲۵۰۰ تومانی دارد
کگل هم می رود تا قیمت های ۲۰۰۰ تومانی را در هم شکسته و تا قیمت های ۲۲۰۰ تومان رشد داشته باشد این سهم وضعیت بسیار خوبی داشته و با دید میان مدت جای رشد قیمتی خوبی دارد ارزش ذاتی سهم با تحولات صورت گرفته در بازار فولاد و شرکت های زیر مجموعه قیمت های ۲۵۰ ۰ تومان ارزیابی می شود
کطبس ۸۰۰۰ تومانی شد افزایش شدید نرخ های فروش و ارزش جایگزینی بالای شرکت سبب شده تا سهم در مسیر رو به رشد بسیار خوبی قرار و با صعود خوبی همراه شود صعود سهم ارام ارام می تواند قیمت های ۹۰۰۰ تومانی را برای سهم به همراه داشته باشد
چهارگوشه بازار
خبر فرمول گذاری جدید خودرو و احتمال افزایش نرخ برخی خودروها سبب شده تا صفوف فروش امروز خودرویی ها جمع اوری و به نظر می رسد فردا معاملات بهتری در انتظار سهام این گروه باشد سایپا امروز با جمع اوری عمده صف فروشش همراه و به نظر می رسد باز قیمت های ۲۲۵ تومانی سبب برگشت سهم و یک نوسان تا سطوح ۲۶۰ تومانی شود سایپایی که در فرمول گذاری جدید عمده محصولات تولیدیش می تواند با افزایش نرخ همراه شود
در نماد تپمپی صف فروش سهم جمع اوری شده و از دید تکنیکالی اخرین موج اصلاحی سهم زده شد سهمی که وضعیت خوبی داشته و شنیده می شود با فروش سهام بانک سامان سهمی بالای ۳۰۰ تومان سود شناسایی و با تجدید ارزیابی شرکت های زیر مجموعه تجدید ارزیابی بالای ۱۰۰۰ درصدی خواهد داشت این شرکت قرار داد خوبی هم در پروژه نفت گوره به جاسک اخذ کرده که رقم ان حدود ۱۹ میلیون دلار می باشد سهم می تواند با برگشت روند خوبی از فردا همراه شود
پالایش نفت بندر عباس دیروز صف خرید و امروز صف فروش بود این داستان هیجانات روزانه سبب زیان برخی سهامداران احساسی شده است شبندر حمایت ۲۶۰۰ توماینو ظاهرا سطوح ۳۰۰۰ تومان سبب افزایش عرضه ها و به سطوح نوسانی در سهم تبدیل شده است
کیسون هم شرایط خوبی را گرفته است قرار داد ۱۲۰۰ میلیارد تومان را بسته و میتواند در روزهای اتی نیز مورد توجه بازار باشد .
حخزر هم شریط خوبی را دارد حخزر چند ماهی است که بهتر شده
در مهر ۳۴۷ میلیارد ریال شده بود در ابان این عدد به ۳۷۳ میلیارد ریال رسید و اذر با رشد ۴۵۲ میلیارد ریال بود
جمعا ۳۱۰۱ میلیارد ریال فروش داشت .
کل سال قبل ۳۲۳۳ میلیارد ریال فروش داشت. به نظر ۹ ماهه خوبی را حسینا و حتاید و حخزر می زنند .
خبهمن امروز خبر ۱۸۰۰ درصد افزایش سرمایه را رو کرد و بعد هم خدیزل هم شرایط خوبی را برای افزایش سرمایه داشت و این خبرخوبی برای هر دوبوده و هر دو مورد توجه هستند
در وساپا این روزها سهم مورد توجه بازار است با دید نوسان سهم را بیشتر زیر نظر بگیرید وساپا درآذر به سود ۲۲۵ میلیارد ریالی در فروش سرمایه گذاری ها رسیده و تا اذر ۵۸۹۲۱ میلیون ریال سود مجمع محقق کرده است
امروز از بازار واقعا نمی شود چیزی گفت ولی فردا میتوان وضعیت بهتری را برای بازار شاهد بود به نظر فردا بازار روز بهتری را دارد ولی همچنان دغدغه بازار مثبت شدن نیست مثبت ماندن است .
[/ihc-hide-content]
