گزارش بازار یکشنبه ۳ بهمن   ۹۵

بازار نمی خندد …

گزارش بازار بتاسهم ۱۶:۲۰    امروز بازار یکشنبه  ، سومین  روز از بهمن  را در حالی سپری میکنیم  که  بازار اصلاً نمی خندد  دقت  کنید  بازار این  روزها انقدر سرد و بی روح  شده است  که  هر خبری به او می دهند  فقط زل می زند توی چشم  ادم و نگاه می کند خبری از خنده و حتی گریه نیست   و. هفته  قبل حتی زار میدزیم  که  بازار نزولی است  در این  روزها  بازار حتی نزولی انچنانی هم نیست و فعلاً فقط نشسته است و تماشا می کند  .  نکته  بسیار خاص بازار امروز و  برخی روزهای دیگر کم حجم  بودن  ان  است  انقدر کم حجم که  بازار کم کم  دارد  به خواب می رود  .

خیلی وقت پیش در یک  نوشته  بیان  کردیم  از این  میترسیم که  با نزدیک  شدن  به  اخر سال  نمایان تر شدن  وضعیت  بی پولی دولت  انتشار اوراق خزانه و نرخ  این  اوراق باعث شود  تمام  پول در انجا گرفتار شود و کاسه  بازار خالی باشد  . حقوقی دنبال  سود است  البته  حقیقی هم  عاشق چشم  ابروی بازار نیست   و او هم  وقتی ببیند وضعیت  به این  شکل است از این  بازار چشم پوشی می کند .

حالا بازار خاصی شده  به  روزهای اخر سال  کمتر از ۴۰  روز کاری داریم ولی هنوز نشانه هایی از رونق در ان دیده نمی شود  . حتی بمباران  اطلاعاتی بازار نیز موثر نبود  . نکته  جالب این  است در حال حاضر شاهدید   که  نزدیک  به  ۲۰۰  شرکت  را  اطلاعیه های شان  را  بررسی کردیم  دقیق نگاه  کردیم   ببنید  سود عملیاتی شرکت ها  اضافه  شده است  در  ماهه  سوم  وضعت   فروش اکثرانها  بهتر شده است ولی چند  نکته  وجود دارد  . میرویم  قیمت  را  بررسی کنیم  میبنیم  فضا  طوری است  که حتی در شرایط خوش بینانه  با پی به ای متوسط ۶ تا ۸  نیز سهم  ها در قیمت های بالایی هستند  . بازهم  نرخ  سود اینجا  اثر خود را می گذارد   و باز وقتی  میبینم  برخی هم  که  گزارش های خوبی دادند و قیمت خوبی هم  دارند  بازار سراغ  انها نمی رود   و از بد حادثه  درست سهم هایی را  می خرد  که  دچار ابهام  و نوسان و شرایط خاص است  . این  شده  وضعیت  بازار ما  و همین می شود که برگان  از بازار گریزان  هستند چرا  که خبری در دل بازار نمی بینند و این نتیجه  بازار می شود که کسی حجم  بالا  خرید  نمی کند  .

امروز هم  در بازار همین  شرایط بود  اطلاعیه ها می امد گزارش ها  پخته  شده  بود ولی بازهم  خبر خاصی در دل بازار نبود و این  کم حجمی و  بیرمقی  و تعداد کم خریدار و فروشنده  بیش از همه  فعالان و حاضران  را ازار می دهد  . و بازهم  هشدار همیشگی ادامه این وضعیت  درست می شود هفته  قبل جایی رنج منفی فروش می کشند و بازار را  منفی می کنند  .

این  بازار نیاز به  شوک  دارد حالا  با پول نمی شود  شاید  با بازگشایی برخی نماد ها نظیر بانک ها و یا مپنا  این نیمچه  شوک  موقت  را  شاهد  باشیم  .

بگذریم  به  بازار برسیم که خبر خاصی در دل ان نبود وضعیت  مثبت نبود ولی منفی سنگین هم نبود  در نیمه های بازار به  رفتار ساعات  قبل برگشتیم و افت  قیمت  باردیگر دامن  بازار را گرفته  بود  . به نظر خیلی نمی شود  روی بازار فردا نیز حساب کردو  احتمالاً فردا نیز بازار منفی باشد  . منتهی زمان  بازگشایی ها  را  باید  دانست  چرا  که می شود مهم ترین  رخداد  بازار …

و اما  امروز در شاخص  با  رشدی  ۱۱ واحدی مواجه  شد در حالی که  تا  ۱۲:۲۷ منفی بود ولی امروز رنج  فخوز  و امید و شپدیس و اخابر   شاخص را مثبت  کرد  تا  امروز در یک  روز تلخ و سرد  شاخص منفی نباشد  .

و حالا  سری به  اخبار بزنیم  …

در خبرهای سیاسی نتانیاهو امروز با ترامپ تلفنی گفت‌وگو می‌کندو «ایران» یکی از محورهای بحث خواهد بود

طبق اخرین  خبر وزارت خارجه آمریکا اعلام کرد این کشور در مذاکرات سوریه در آستانه شرکت نمی‌کند.وزارت خارجه آمریکا اعلام کرد هیئتی به مذاکرات سوریه در آستانه نمی‌فرستد، اما سفیر این کشور در قزاقستان در نشست حاضر می‌شود.

ئیس سازمان انرژی اتمی هم  گفته است  ایالات متحده۱۶۰۰۰ کیلومتر با ایران فاصله دارد و ما هرگز به دنبال ساخت موشک‌هایی با چنین بردی نبوده‌ایم.ما بسیار به سادگی می‌توانیم به سرعت به عقب بازگردیم، نه فقط به جایی که قبلا بوده‌ایم، بلکه از نظر فنی به جایگاهی به مراتب بالاتر.نمی‌خواهم شاهد چنین روزی باشم؛ قطعا نمی‌خواهم چنین تصمیمی بگیرم، اما ما آماده‌ایم.

ترامپ  باید نفت عراق را برای خودمان برمی‌داشتیم  که این اظهار نظر ها  هم  جالب است …

در خبرهای اقتصادی خبر جالبی داشتیم  … رئیس کانون بانک‌های خصوصی درباره افزایش نرخ سود در بازار بین بانکی، گفت: نرخ سود در بازار بین بانکی همین عدد ۱۸-۱۹ درصد است. مدتی فروش اوراق دولتی نرخ سود در بازار بین بانکی را تحت تاثیر قرار داد اما این تاثیر مقطعی بود.پرویزیان در پاسخ به این نکته که برخی فعالان بانکی می‌گویند دریافت اعتبار در بازار بین بانکی برای دوره زمانی بیش از یک شب نرخ سود را افزایش می‌دهد و حتی به ۲۴ تا ۲۵ درصد هم می‌رسد، گفت:‌ دریافت اعتبار بین بانکی بیش از یک شب دیگر بازار بین بانکی نیست بلکه پرداخت تسهیلات یا سپرده‌گذاری یک بانک در بانک دیگر است.

در یک  خبر جالب دیگر شنیدیم  بانک مرکزی در سال ۹۳ از محل تفاوت نرخ ارز خریداری شده از دولت و فروش آن به بازار ۹۱۳ میلیارد و ۷۴۰ میلیون تومان درآمد کسب کرد.

در بازار ارز نرخ  دولتی یا نرخ مداخله ای ۳۷۵۰  است  مبادله ای که  هیچ  ازاد  هم  ۳۸۳۰  است  . به گفته فعالان، ادامه فروش ارز توسط صرافی‌های بانکی مهم‌ترین عاملی بود که قیمت را در مسیر کاهشی قرار داد. افت نرخ حواله درهم و پایین آمدن ارزش دلار در کشورهای همسایه از دیگر عواملی بودند که در افت قیمت اثرگذار بودند. با وجود روند کاهشی شاخص ارزی، شماری از نوسان‌گیران همچنان از خرید دلار ناامید نشده‌اند

و اما  امروز بازارهای جهانی تعدیل است ولی فردا  این  بازارها  اغازش می تواند  بسیار مهم  باشد

سد مقاومتی قندی ها!!!

قندیها امروز به مقاومتهای خود رسیدند قندیهایی که بر سر مقاومت ها ی خود با عرضه های سنگینی همراه و اکثرا متعادل شدند به نظر میرسد تعدیلات مثبت سهام این گروه و خبرهایی خوبی که در قندیها جریان دارد همچنان جو روانی مثبتی بر سهام این گروه حاکم سازد

قند قند شیروان باز هم در شکست قیمتهای ۴۲۵ تومانی ناکام ماند این سهم قندی به نظر میرسد تا سطوح قیمتی ۴۰۰ تومان مجددا اصلاح داشتهباشد ظاهرا قیمتهای ۴۲۵ تومانی به سقف قیمتی سه و قیمتهای ۳۸۰ تومانی به کف قیمتی این سهم تبدیل شده است گزارش شرکت  بد نبود

قند ثابت هم تلاش داشت تا قیمتهای ۱۲۲ تومانی رشد داشته باشد اما قبل از ان مقاوت ۱۱۷ تومانی مانع سهم شد سهمی که از سطوح قیمتی اسمی بازدهی خوبی را به ثبت رسانده و برای رشد قیمتی بیشتر نیازمند جو مثبت گروه یا گزارش مثبت از کاهش میزان زیانش دارد ولی به نظر بیشتر سفته  بازی است و توصیه نمی شود  .

قند لرستان هم نتوانست از سد قیمتی ۳۶۰ تومانی عبور نماید شنیده میشود تعدیل مثبت ۲۵ درصدی در انتظار این سهم قفپندی می باشد البته بازار با توجه به قیمت فروش مناسب شکر در نظر گرفته به نظر به این  سهم می توان کمی امید وار بود  .

در این  گروه  قشهد  خوب داد و ستد می شود  .  در قشهد  گزارش بسیار خوبی را  قشهد  دارد  . سهم در حالی که  ۴۸۳ ریال  سود  اعلام کرده  بود ۵۷۶ ریال  سود جدید  این  سهم  است  ولی نکته  جالب این  است که  سهم  با  همین  شرایط در ۳ ماهه  ۶۶۰  ریال  سود  هر سهم  محقق شده در ۳ ماهه است  . مهمترین علل افزایس eps عبارت است از افزایش خریدچغندرقندبه میزان۱۰هزارتن  افزایش عیارچغندرخریداری از۱۶/۹۱به ۱۶/۹۵ ۳-افزایش ضریب استحصال از۸۲/۴درصدبه ۸۷/۲درصد۴-افزایش راندمان از۱۳/۹۳درصدبه۱۴/۷۹ درصد  رسیده است  .   این در حالی است که ۸  هزار تن  شکر هنوز تولید  نشده و ۱۶  هزار تن  موجودی اماده  فروش دارد  به نظر قشهد تعدیلات جدی را در سود  خود  دارد  .

در دی ماه نیز امار تولید  و فروش از ۳۲ میلیارد  تومان  گذشت و جمع  فروش  تا دی به ۱۰۴۷ میلیارد ریال  رسید  و یعنی در ۴ ماهه  سال  مالی ۷۴% از بودجه محقق شده است و این در حالی ست که هنوز موجودی شکر دارد  . به نظر قشهد نیز گزارش بسیار خوبی داشته و بازهم  سهم  برای تعدیل متوقف و   رسیدن  به  سود های حوالی ۷۰۰  ریال  ممکن است  .

میل به برگشت در پالایشی ها!!!

در پالایشی ها انتظار برای گزارشات مثبت در بین پالایشی ها سبب شده تا سهام این گروه که اکثرا در کف قیمتی قرار دارند با نوسانات مثبت ارامی همراه شوند در این  گروه  گفته  شده  شپنا  با نرخ  پلتس این  گزارش را دراورده ولی خبرهای خوب دراین  گروه کم نیست  البته  ریسک  ملی پخش و پالایش همیشه  بالای سر اوست

پالایش نفت بندرعباس تلاش دارد تا در قیمتهای بالای ۴۸۰ تومان تثبیت شود این روزها ارمان شهر حمایتهای خوبی از سهام شرکت کرده و کف قیمتی سهم را به نوعی بسته است شبندری که در صورت گزارش ۹ ماهه مثبت تا قیمتهای ۵۰۰ و سپس ۵۲۰ تومانی با رشد قیمتی همراه میشود

قیمتهای ۲۶۰ تومانی که مصادف با کف قیتی در سهام شتران است میتواند فرصت خرید خوبی باشد شرکت پوشش مناسب ۶ ماهه داشته و تعدیل مثبتش تقریبا قطعی می باشد اگر تعدیل مثبت سهم سنگین باشد میتوان به رشد قیمتی خوبی در سهم امیدوار شد

شپنایی که در عملکرد ۶ ماهه تنها سود ۸ تومانی ساخته و در ۳ ماهه سوم سال ۱۲ تومان سود ساخته هم نوسانات منفی داشت حتی این نشانه مثبت از توان جهش سوداوری این سهم پالایشیی سبب برگشت روند قیمتی سهم نشده است به نظر میرسد همانند سال قبل شاهد رسیدن سود شرکت به سطوح بالای ۳۰ تومان باشیم  نمی دانیم این  گروه می تواند  محرک  بازار شود ولی باید کمی دولت هم  کوتاه  بیاید

در این  گروه  گزارش بهران  ایرانول  و شپاس و شنفت هم  بد نبود ولی بازار از ترس تک  نرخی شدن  می ترسد  سراغ  انها  برود  .

ریپ ریپ خودرویی ها!!!

در نمادهای خودرویی شاهد ریپ ریپ زن خودرویی ها بودیم خودروییهایی که همچنان امیدوار به رشد تولید و فروش در ۳ ماهه اخر سال و تعدیلات مثبت از این طریق هستند به نظر میرسد خودروییها باید به حمایت های خود واکنش دهند

ایران خودرو به مرز ۲۸۰ توماین رسید این سهم یا باید به این سطوح حمایتی واکنش نشان داده و با برگشت روند همرا شود و یا تا قیمتهای ۲۶۵ تومان با اصلاح همراه خواهد شد خودرویی که خبرها از تعدیل مثبت مجددش به دلیل رشد تولید و فروش در ۳ ماهه پایانی سال حکایت دارد

زامیاد همچنان با افت و کاهش قیمتی همراه می باشد به طوری که شاهد قیمتهای نازل ۸۵ تومانی در این سهم هستیم گزارش ضعیف ۹ ماهه و شایعاتی در خصوص زیانده شدن این شرکت تا پایان سال و عدم تواندست یابی به بودجه سبب افزایش عرضه ها در این سهم شده است

سایپا هم بر سطوح حمایتی خود قرار دارد اگر قیمتهای فعلی از دست برود قیمتهای ۱۰۵ و در نهایت قیمتهای اسمی ۱۰۰ تومانی در انتظار این غول خودرویی می باشد سایپایی که کاهش انتظارات از سهم باعث شده تا میل و رقبتی به خرید سهامش در بازار وجود نداشته باشد

به نظر بازهم  منفی های سایپا  خپارس و خودرو  در این  گروه  شرایط خوبی را برای نوسان  دارن دولی بازار نیز ازاین  گروه ناامید  شده و بازی های عجیب ان همه  را کلافه کرده است

بی رمقی سرمایه گذاری ها!!!

در نمادهای سرمایه گذاری شاهد نوسانات منفی سهام این گروه بودیم چشم سرمایه گذاری ها به شاخص و چشم شاخص به بازار است

سرمایه گذاری امید با افزایش حمایتها و پتانسیل رشد سوداوری بابت فروش سهام برخی شرکتهای زیر مجموعه و رشد سود دو شرکت سنگ اهنی با رونق و معاملات مثبت همراه شده است نکته مثبت سهم تثبیت در قیمتهای بالای ۱۸۰ تومان می باشد

پترول اوضاع خوبی ندارد علی رغم حمایت برخی حقوقی ها از سهم شاهد نزدیک شدن سهم به قیمتهای ۱۰۰ تومان هستیم پترولی که عدم افتتاح نزدیک طرح هایش باعث شده تا همچنان به دلیل سود پایین وضعیت خوبی نداشته باشد

عدم تحقق وعده های مدیران سرمایه گذاری سایپا از فروش داراییها به خصوص زمین های پلاسکوکار تا فروش سهام دهکده پاسارگاد و سایر وعده ها سبب ادامه افت قیمتی سهم شده است به طوری که این روزها شاهد قیمتهای محدوده۹۰ تومان برای سهم هستیم

معدنی ها در انتظار معجزه!!!

معدنیها در انتظار معجزه هستند معدنی هایی که هم رشد قیمت های جهانی هم رشد قیمت دلار را تجربه کرده اند اما طی روزهای اتی کاهش قیمت دلار به سطوح ۳۸۰۰ تومان سبب شده تا افزایش عرضه هایی را از سهام این گروه شاهد باشیم

باما ترمز افت قیمتی را در سطوح ۷۲۰ تومان را کشید نهایتا برای سال جاری سود ۹۰ توماین را از سهم انتظار داریم اما پتانسیل افزایش سود سالاینده به سطوح ۱۵۰ تومان سبب شده تا بازار توجه ویژه ای به این سهم رویی داشته باشد به نظر باما در منفی خرید  شود  بد نیست  .

کگل با تثبیت قیمتهای جهانی سنگ اهن در سطوح ۸۰ دلار هم نتوانست بهبودی در روند خود حاصل نماید تحلیل ها از افزایش عرضه سنگ اهن به خصوص از سوی چین و استرالیا سبب شده تا بازار ترس از کاهش قیمتی سنگ اهنی جهانی و جو روانی منفی در گروه را داشته باشد ولی سود  سال ۹۶ کگل عالی است  .

هلدینگ توسعه معادن روی هم با از دست دادن حمایت ۳۲۰ تومانی به سمت قیمتهای ۳۰۰ تومانی حرکت میکند این سهم رویی به دلیل احتمال عدم بازگشایی مناسب کالسیمین با فشار فروش همراه شده است

به نظر دراین گروه  کچاد ومعادن  کم  ریسک تر هستند  و شرایط انها نیز جالب است  به نظر بازار به  زودی با  انتشار سود  سال ۹۶ کچاد و کگل به  سمت  امید و معادن گرایش قوی تری  خواهد داشت  .

چهارگوشه بازار!!!

ریل سیر کوثر امروز در قیمت های استانه ۲۸۰ تومان با فشار عرضه ها همراه شد اما همچنان جو خرید در سهم داغ است سهمی که بازار انتظار تعدیل مثبت خوبی داشته و شرکت هم برنامه های توسعه ای خوبی دارد اما در این قیمت خرید سهم با ریسک بالایی همراه می باشد

فولاد خوزستان امروز سع یداشت قیمت های ۳۶۰ تومانی را بشکند سهم با دید سود سال ۹۶ می تواند مناسب باشد در یک بازه ۶ ماهه این سهم میتواند رشد سود و قیمت خوبی داشته باشد اما فعلا در بازه کوتاه مدت درگیر با مقاومتهای سرسخت خود می باشد

در گروه  کاشی بازهم  امروز کساوه  مثبت  بود  در مورد  این  شرکت  ارها  صحبت  کرده ایم  . شرکت   سود  را از ۳۰۱ به  ۳۲۲ ریال  تغییر داده و پوشش سود  را نیز اصلاح کرد و ۲۶۱ ریال  سود  در ۹ ماهه محقق کرده است  . پوشش ۸۱% سود  شرکت  .  سهم  گزارش تولید  دی ماه  را نیز منتشر کرده است که  ۷۶ میلیارد ریال  فروش دی ماه او  بوده و امار بسیار خوبی است  .  البته از فروش مهر و ابان و اذر کمتر است ولی در این  فصل سال  طبیعی است  .  فروش به ۸۶۶ میلیارد ریال  رسیده است و در ۱۰ ماهه  ۸۳% از فروش را  پوشش داده است . امار خوبی برای سهم  است  .

 

امروز توقف غاذر فشار روی شلیا  را افزایش داد  ریسک این دو  به نظر در این  است که هر دو  بازیگران  یکی دارد  .  امروز شلیا  بارها  نوسان  کرد صف فروش مثبت  و  …  شرکت  تی شو  ساز شلیا  !! سهمی با ارزش بازار ۱۱۲ میلیارد تومان ! سهم  ۳ ماهه  برقی زد و خاموش شد . پوشش ۴۷% فروش در ۳ ماهه  . بعد  در گزارش بعدی در جمع  دو ماه  ۱۶ میلیارد ریال  فروش  زده و جمع  فروش در ۵ ماه  به عدد ۱۰۱ میلیارد ریال  رسیده است که  ۵۵% پوشش  فروش دارد  . نمی دانیم  به هر حال  سهم  ممکن است  با اهرم  کم  سود  خوبی را نیز بسازد  ولی نهایت  سود  ۱۰۰ تومان  قبول ؟! قیمت  این  محدوده نمی تواند  باشد … باید مراقب بود

اپ یکی از بهترین  سهم های بنیادی است  که  خبرهای خوبی در دل ان  است ولی بازار ان  را نمی خرد  . آپ  در دی ماه  رقم  درامد  شناسایی شده  ۲۶۳ میلیارد است  این  عدد در اذ ماه  ۲۵۴ میلیارد بود بحث آپ  با این  خبر آغاز شد  : در ادامه مهندس حامد منصوری مدیریت عامل شرکت، در سخنان کوتاه به دستاوردهای شرکت آسان پرداخت اشاره کردند و اذعان داشتند که دستاوردهای شرکت مانند تله پرداز و SDK نقطه قوت شرکت آسان پرداخت نسبت به سایر رقباست. جناب آقای منصوری خاطر نشان کردند حداقل زمان دسترسی به این دستاوردها در میان رقبا در یکساله آینده خواهد بود. در انتها منصوری مدیر عامل شرکت آسان پرداخت با اعلام خبر خوش افزایش ۲۵% پایانه های فروش صحبت خود را خاتمه دادند. و بعد  سازمان  از شرکت  شفاف سازی خواست    خلاصه حرفش این  است  فعلا  نیم دانیم  این  بحث چقدر جدی و  عملی باشد و تعدیل دادن  ره  بعد  از قطعی شدن  موکول میکنیم

در این  گروه  رانفور هم  گزارش خوبی داده است  . دیروز هم در مورد  گروه  رایانه  صحبت  شد واقعا ً در این  گروه  همه چیز عجیب است  اپرداز که  با گزارشی که  داد  غش کرد  . آپ  گزارش خوبی دارد ولی سهم  را نمی خرند  . در این  گروه  رانفور گزارش دی ماه  را  داده است که ۸۴ میلیارد تومان  محقق کرده ولی به نظر گزارش حرف خاصی ندارد  و طبق روال  درامد ماه  به ماه  پیش می رود

در گروه خودرو  سهمی بسیار کم نقد  شونده  وجود دارد  به نام خپویش  میانگین  فروش خپویش ۳۲۳ میلیارد در ۳ ماهه  سوم  بوده در دی ماه این  عدد  به  ۳۹۰ میلیارد ریال  رسیده است

در دارویی ها  دجابر هم  در دی ماه  ۲۸  میلیارد  فروش داشته در حالی که  فروش  میانگین  ۳ ماهه  سوم  از  ۲۵ میلیارد فراتر  نرفته است  . عدد خوبی برای دی ماه  شرکت است.  به نظر دجابر دکیمی داسوه دتماد  دفارا  همه  گزارش های خوبی دادند حتی زهراوی نیز فروش خوبی را  زده است  .

امروز فولای  کی  حرکت عجیب زد  در ۶ ماهه  ۲۹  ریال  سود  محقق شده است. ببنیم در فولاژ   در ۳ ماهه  دوم  فروش  رشد کرده  نه خیلی ولی به  ۲۰۰  میلیارد حدودا  میرسد در فولاژ ۹۵ رالس  سود  اعلام  شده  بود ۶ ماهه  ۲۹ رال    سود  محقق کرده  بود سهم  ۸۴% سود عملیاتی را  محقق کرده است  . سهم  در ۳ ماهه  سوم  ۱۹۲ میلیارد تومان  فروش محقق کرد  و ۹ ماهه  ۷۷% از فروش را محقق کرده است  در  این  سهم  در ۹  ماهه  ۴۹ ریال  سود محقق شده ولی بخشی از سود غیر عملیاتی است  . سهم  ۱۲۱% از سود  عملیاتی را  محق کرده است   به نظر یک  تعدیل بالای ۵۰% در سهم  در انتظار ان  است و  می توان  به  سود  حوالی ۲۰۰ ریال در ۱۲ ماهه نیز امیدوار بود  . در فولاژ میانگین  فروش در ۳ ماهه  سوم حوالی ۶۴ بوده که در دی  ماه نیز فروش ۶۳ میلیارد تومان  شده است  به نظر گزارش خوبی می دهد

حتاید هم   جز سهم هایی است که هنوز ۹  ماهه نداده است و عجیب است ولی در گزارش ماه  به ماه در دی ماه  از بودجه  نزدیک  به  ۱۳۷ میلیارد تومانی درامد  ۱۱۷ میلیارد تومان در ۱۰  ماهه محقق کرده است  یعنی  ۸۵% در ۱۰  ماهه  محقق کرده است  ولی وقتی گزارش ۹ ماهه  را  داد  سهم  ۸% تعدیل منفی زده بود که کمی عجیب بود ولی با این حال  کمی اصلاح  کند  گزارش جالبی می شود  .

گزارش های سیمانی در دی ماه  کمی توی ذوق سهامداران  زده است  در سکرما در اولین ماه  سال  مالی فروش  ۱۰۴ میلیارد ریالی داشته است  که از ماه  قبل یعنی اذر کمی بهتر است  بهنظر کم کم  باید  منتظر گزارش خوب ۳ ماهه  سهم  بود

در ساروم    نکته عجیب ساروم این است که   روی ۳۹۴ ریال سود  تاکید کرده است ولی ۴۹۵ ریال محقق کرده  و حاضر به  تعدیل نیست   نمی دانیم  هر جور حساب می کنیم  سهم  باید تعدیل مثبت می داد  سود عملیاتی را  کامل محقق کرده ولی بازهم  شرایط جور دیگری برنامه  ریزی شده و سهم  بدون تعدیل و فقط تا  ۳۹۴ ریال  امده است . این  سهم  انگار در نظر گرفته است  که  فروش  افت کند  این  فکر روزهای قبل ما  بود  تا این  که  گزارش دی ماه  رسید و سهم  فقط و فقط ۴ میلیارد تومان  فروش زده  بود  اگر میخواهید  بدانید  این  عدد  چقدر کم  است  باید  گفت میانگین  فروش ۳ ماهه  سوم  حداقل ۱۲ تا ۱۳ میلیارد تومان  بوده  و  حالا  به  یک  سوم  رسیده است !!  این  اخبار کمی بازار را در این  گروه  نگران  کرده ولی هنوز سکرما از گزینه های اصلی خارج  نشده است  . احتمالاً امار دی ماه  باقی سیمانی ها نیز خیلی جالب نیست  .

در سیلام نیز سهم  شرایط جالبی را دارد در سال ۹۵ و سال  مالی قبل خود  زیان  را از ۲۳ تومان  به  ۴۱تومان  رسانده است ولی سود  سال ۹۶ را  برای شروع کار ۳۶۵ ریال  اعلام  داشته است  . نمی دانیم  سهمی که  زیان  می سازد  به نظر اعلام  این  سود کمی عجیب است  عملکرد  بسیار ضعیف سیمان  صوفیان  فروش تنها  ۳۲ میلیارد ریال . ساروم هم همینطور بوده فقط سکرما  بهتر بوده است . وضعیت  ساربیل هم همین  است  و او نیز فقط در دی ماه ۳۹ میلیارد ریال فروش داشته است در سقائن  نیز وضع  فروش خوب نیست  ۵۴ میلیارد ریال  البته  کمی از بقیه  بهتر بود ولی کمتر از حد  انتظار ظاهر شد

در گروه  غذایی غشصفها در ۳ ماهه  سوم  ۵۲۸  میلیارد ریال  فروش داشته است  ولی در سود عملیاتی عملکرد  خیلی خوب نبوده و ۲۱ میلیارد ریال  شده است . در فروش دوباره در دی ماه  فروش به عدد خوب ۲۰ میلیارد تومان  رسیده  که وشش ۸۲% مبلغ فروش در ۱۰ ماهه نیز جالب است سهم  ولی گزارش های خوبی نداده  به نظر غشان و غگلستا در این گروه  روی روال  ترند  غشاذر را نیز با  وجود  کاهش سود عملیاتی با  رشد سود مواجه  شده  که ناشی ز کنترل هزینه هاست  .

در این  گروه  مهرام  هم  گزارشش بد نبود  . باید  به  گزارش مهرام  دقیق تر نگاه  کرد  سهمی با ۲۴ میلیارد ریال  سود  عملیاتی در ۳ ماهه  سوم که ۶۰% سود  عملیاتی ۶ ماهه اول است  . میانگین  فروش در هر ماه  ۳ ماهه  سوم  ۱۴۰ میلیارد ریال  بوده در دی ماه نیز این عدد  همان  است  به نظر بودجه  با کمی رشد سود محقق می شود

کرازی هم  بارها  گفتیم  سهم خوبی است ولی عرضه کننده  زیاد  دارد . در این  سهم  یک  بخش از سود  عملیاتی و بخش دیگر از سود  زیر مجموعه ها  حاصل می شود در دی ماه عدد  فروش به  ۳۷ میلیارد ریال  رسیده  که  نرمال  و خطی شرکت است   البته ا عدد  فروش مهر و ابان  اذر کمتر است ولی به هر حال  نرمال  است و عجیب نیست  . در این  سهم نیز بودجه  خوبی محقق شده و بارها  گفتیم  سهم  زیر ۲۶۰۰  ریال خوب است ولی بازار نگاه دیگر به  سهم  دارد  به دلیل شناوری بالا  خوب نمی خرد  .

در این گروه  گزارش کسرا  را  بایذ کمی دقیق تر خواند  در دی ماه  فروش برابر ۴۴ میلیارد ریال بوده است در حالی که در دو ماه ابان و اذر این عدد  سرجمع  ۵۴ میلیارد  بوده  . به نظر کسرا  می تواند در این  ۳ ماهه اخر سال  کمی متفاوت  ظاهر شود  .

در گروه  بیمه خبر معافیت بیمه ها از مالیات بر ارزش افزوده در پیش نویس قانون دائمی این مالیات گنجانده شد با پیگیری های وزیر اقتصاد و بیمه مرکزی ظاهرا گشایشاتی در بحث مالیات بر ارزش افزوده صنعت بیمه ایجاد شده است  . به نظر خبرخوبی است  .

در سهم های کوچک  تکشا مثبت  است ولی امار فروش دی ماه  شرکت از اذر هم  کم است  البته  سهم  را  فقط به واسطه  برخی سفته  بازی عا می خرند

در هلدینگ ها  امید  وبانک  غدیر همه خوب هستند  به  ظنر به  زودی وصندوق نیز باز می شود  . وصندوق به  زودی باز می شود خبرهای خوبی از این  سهم در جریان  است و به نظر قیمتهای منطقی باز شود  برای خرید  بد نیست . از این  سهم  شنیده می شود کارخانه صبا فولاد خلیج فارس که  ۷۵ درصد آن در مالکیت وصندوق میباشد آماده بهره برداری در دهه فجر شد
این مجتمع ظرفیت سالانه یک میلیون و ۵۰۰ هزار تن آهن را دارد. مدیرعامل کارخانه صبا فولاد خلیج فارس گفت: برای نخستین بار در کشور آهن های اسفنجی این کارخانه به شکل آجرهای کوچک فلزی (بریکت گرم ) به اندازه ۱۲ سانتیمتر تولید می شود. یزدخواستی افزود: مهم ترین مزایای تولیدات این کارخانه ماندگاری بالا و مقاومت در برابر اکسید شدن و زنگ زدگی است. وی گفت: برای ساخت این کارخانه ۵ هزار و ۷۸۰ میلیارد ریال با سرمایه گذاری صندوق بازنشستگی کشور هزینه شده است.

در گروه  شیمیایی شکربن  که  به تازگی ۱۲% تعدیل سود  زده است  روند  فروش دی ماه نیز ۱۰ میلیارد بوده است و بهتر شده  به  طور کلی نیمه دوم و سه  ماهه  سوم  وضعیت  شکربن از نظر فروش بهتر بود  ولی او هم  تحول شگرفی را نداشته است سهم  ولی با همین  یک  قلم  خبر رشد کرد  .

قیمت گاز طبیعی سبک و شیرین خوراک برای شرکت‌های پتروشیمی در آذر‌ماه امسال سه هزار و ۴۵۴ ریال تعیین شد.وزارت نفت پیش تر قیمت هر مترمکعب استاندارد گاز طبیعی را در فروردین‌ماه امسال ۲ هزار و ۳۱۳ ریال، اردیبهشت‌ماه ۲ هزار و ۴۶۴ ریال و خردادماه ۲ هزار و ۷۰۲ ریال، تیرماه ۲ هزار و ۷۹۰ریال، مردادماه ۲ هزار و ۶۸۰ ریال، شهریورماه ۲ هزار و ۶۴۲، مهرماه سه هزار و ۱۰۰ ریال و آبان ماه سه هزار و ۲۶۶ ریال تعیین و اعلام کرده بود

در پتروشیمی ها  خراسان در ۳ ماهه  سوم ۹۱۸   میلیارد ریال  فروش داشته است  که در دی ماه  روند  فروش تکرار  شده و به  ۳۵ میلیارد تومان  فروش رسیده است به نظر تکرار کند  روند خوبی از فروش ثبت می کند ولی فقط کمی تعدیل منفی را به عقب می اندازد  .

بودجه  شفن  برای ادامه  سال  متانول ۳۳۰  دلار ۳۸۵۰  ۲۹۰  بودجه  شفن است سهم  با  تعدیل ۴۵% مواجه  شد و گزارش بسیارخوبی را  داده است . از گزارش های ماهانه  به  تعدیل شفن می توانستیم  برسیم  …  در شفن نیز گزارش  اذر ماه  رسیده است  که شفن  ۹۰ میلیارد تومان  در آبان ماه و ۵۸ میلیارد در مهر ماه  فروش داشته است  . ۱۴۸ میلیارد در ۲ ماه مهرو ابان   و در اذر نیز گزارش رسیده است که  به تنهایی ۱۱۵ میلیارد تومان  فروش داشته است  یعنی در ۳ ماهه  سوم  شفن   البته  رشد فروش از محل موجودی در اذر ماه ملموس است و رشد نرخ  فروش تا  نزدیکی های ۱۲ میلیون  ریال در متانول نیز موید ان است  متانول را  بالای ۳۰۰ دلار می فروشد  .  به نظر امار بسیار خوبی است  . در دوره  گذشته  ۹۴۰  هزار تومان  بود که  رشد قیمت  ملموس است  . سهم در ۳ ماهه  سوم  به  فروش ۲۶۳۳ میلیارد ریالی رسیده است  و جمع  فروش به  ۶۳۴۴ میلیارد ریال  میرسد در این  سهم در ۶ ماهه  سود ۲۰۰۸ ریال  بود که در ۹ ماهه  به  ۲۹۰۴ ریال  رسید  . ما  زمانی سود  ۴۰۰۰  ریالی را  برای شفن  پیش بینی می کردیم ولی به نظر کمی دست  بالا  بود ولی قطعا  در گزارش ۱۲ ماهه  بازهم  شفن  تعدیل سود  دارد  . قیمت  سهم نیز باید کم کم  در   ۱۸۰۰۰ ریال  به تثبیت برسد  . متانولی ها  کلا  گزارش خوبی دادند در سود  سال  بعد نیز قابلیت  اغاز با  ۴۰۰۰  را  دارد  .  تعدیل خوب شخارک و شفن  برای  تاپیکو و وصندوق اتفاق خوبی است .

شخارک  نی زدر دی ماه  تولید  و فروش گذاشته است  . افزایش نرخ  در متانول مشهود  است  موجودی خوبی از تولید  و فروش در شخارک  وجود  دارد و این  تعدیل را  در سهم  قوی تر می کند  با این  که  پوشش ۷۶۵ رادر ۱۰  ماهه  داریم ولی اقبال  به  سهم  مناسب است  .

در شازند  نیز سود  تغییری نداشت و فقط به  پوشش خوبی رسید  . شازند در حالی که  با  فروش ۱۶۵۴ میلیارد تومانی تا ۹  ماهه  مواجه  شده است  موفق شده  با  سود عملیاتی ۲۲۲ میلیارد تومانی  و کمی بیش از ۵۰  میلیارد تومان  سود  غیر عملیاتی به  پوشش ۴۸۱ ریالی با  سرمایه جدید  برسد  . این  نشان  می دهد  سهم  در عملکرد  ۹  ماهه  با پوشش ۷۵% مواجه  بوده و پیشرفت  بسیار خوبی را در سود  داشته  است

دیروز در مورد  این  سهم و همراه صحبت  شد  امروز نمی خواهیم  تکرار  کنیم ولی به نظر قیمت های ۲۲۰۰  ریال  مخابرات  و قیمت های فعلی همراه نیز با دید  نگهداری و رفتن  به  مجمع  طی ۶ ماهه  اتی می تواند  جالب باشد  .

جالب است  بازار انقدر  که  خبرو اطلاعات  دارد معامله و این موارد  را ندارد ولی چه کنیم  مجبوریم  در بازار کم عمق هم  بنویسیم …

داشتیم  گزارش را جمع می کردیم  خبری امد  که : سخنگوی قوه  قضائئیه  گفت  دانیال زاده دستگیر شده و تحقیقات از وی در مرحله انجام است ضمن اینکه ارتباط وی با حسین فریدون هم کاملاً مشهود است ولی نحوه این ارتباط و اقدامات آنها مشخص نیست و باید منتظر نتیجه تحقیقات این پرونده باشیم . این مسائل اصلا خوب نیست …

گروه تحلیل گری بتا سهم

۳ بهمن    ۹۵