گزارش بازار چهار شنبه ۲۵ شهریور  ۹۴

شکست های پی در پی …

گزارش بازار بتاسهم ۱۶:۱۰   امروزچهار شنبه ، بازار سرمایه  یک  روز نیمه  منفی بود . دیروز هم  گفتیم  باید  روی دیوار زندان  خط بکشیم  و هر روز دعا  کنیم  که این دوران  تسویه  به  پایان  برسد  . از دیروز هم  در مورد  این  وضعیت  در بازار صحبت کردیم  که  چه  روز شنبه  باشد و چه  روز سه  شنبه این  موعد  تسویه  باید  تمام  شود  . ببنید  یک  نکته هم  جالب است . کمی بازار ترسیده و در این  ایام  می ترسد  سهم  بخرد  . گفته می شود  ۱۰۰۰ میلیارد بدهی اعتبار در سیستم  وجود  دارد . برخی معتقدند  اگر قرار باشد  با  فروش سهم  این  رقم  تسویه  شود حتی تا  روز سه  شنبه  این  موضوع  قابلتحقق نمی باشد  و قابل تحقق هم  نیست  . پول هم  بعید است  ۱۰۰۰  میلیارد در طرف این مدت  به  بازار تریق شود پس باید  یک  فرصت  داده  شود و یا  بی خیال شود و یا  یک  اتفاق دیگر رخ  دهد  …  ببنید  کل بازار سرمایه و ارکان  ان از این  ریزش ضربه خوردند  ولی کارگزاری ها  تا  به  امروز مقاومت  کردند هر چند  سود  انها هم  کم  شده است  . به نظر بحران  بعدی برای این  صنف است و بحران  از سهامداران  به  کارگزاری ها  منتقل می شود .

در مورد  بازار به نظر این  بحران  را  باید  پشت  سر بگذاریم  و به  روزهای بهتر فکر کنیم  . بالاخره  بهتر است  که این  بحران  حتی به  بازار پول هم  منتقل شود .

اما در یان  چند  روز چند  اتفاق مهم  می تواند  رخ  دهد  که  برای روز شنبه موثرو تاثیر گذار باشد . اول  اظهارات  سیاسی  و فرمایشات  رهبری  و تحولات  داخلی  که  بر وضعیت  بازار تا حدودی موثر است  . دوم  نرخ های جهانی و  تصمیمات  مهم  از افزایش نرخ  بهره است  که  می تواند برای بازارهای جهانی مهم  و موثر باشد  . و اما  سوم  تمام  شدن  بحران  برجام  است  که از سد  سنا و کنگره می گذرد  و روز پنج  شنبه دیگر تمام می شود .  به نظر فضای بازار هم  روز شنبه  بازهم  زیر فشار عرضه ها  قرار دارد ولی شاید خبرهای خوب سیاسی کمی از این  شدت  فشار بکاهد .

فعلاً نمی شود چشم  انداز دقیقی از بازار گفت ولی به نظر فضای بازار امروز بد نبود  خیلی هم  منفی نبود  . البته  بازار مثبت اغاز کرد کمی سبک  تر منفی شد و بعد  هر چه  می گذشت  شتاب عرضه ها  بیشتر می شد . در واقع در ساعت  ۱۱:۳۰  به  بعد  شتاب عرضه های بازار بیشتر شد  و  این  به وضوح  در بازار مشخص بود که اثرات  همین  موضوع است  .

برای بازار روز شنبه  این  سیب هزار چرخ می زند  تا  مشخص شود  چه خواهد شد ولی به نظر فضای عرضه  در بازار همچنان  وجود داشته  باشد و نتوان  به  درستی تصمیم  گرفت  .

و اما در شاخص  …  شاخص در شرایطی  که  قرار بود  در ۶۲۴۰۰  بایستد  در محدوده  ۶۲۲۶۴ واحد  قرار گرفت و این  خط را  نیز شکست . به نظر شاخص به  زیر ۶۲ هزار می رود و در محدوده  ۶۱۵۰۰  نیز بتواند  قرار گیرد . شاخص سرسره  سوار شده و همینطور در حال  افت  است  .  به غیر از وکار که  مثبت  بود  باقی نماد  ها  به خصوص پتروشیمی ها   و غدیر در ریزش بازار و شاخص موثر بودند  .

و حالا  حاشیه های بازار …

در خبرهای سیاسی … دموکرات‌های سنای آمریکا روز سه شنبه برای دومین بار از رای گیری درباره قطعنامه‌ای که قرار بود علیه توافق هسته‌ای ایران به تصویب برسد جلوگیری کردند. تلاش برای تصویب این قطعنامه روز سه شنبه نتوانست حمایت دستکم ۶۰ عضو سنا را جلب کند. شمار سناتورهایی که از این قطعنامه حمایت کردند ۵۶ نفر و شمار سناتورهای مخالف با آن ۴۲ نفر اعلام شد.

سنای آمریکا برای کفایت مذاکرات درباره توافق ایران ۶۰ رای نیاز داشت که تنها ۵۶ نماینده رای مثبت داده شد. دو نماینده رای ندادند و ۴۲ مخالف. قانونگذاران جمهوری‌خواه مجلس سنای آمریکا، پس از ناکامی هفته گذشته در رد سند پایانی مذاکرات هسته‌ای ایران و ۱+۵ بار دیگر با مخالفت دموکرات‌ها با رأی‌گیری درباره این سند روبرو شدند. مخالفت این تعداد سناتور که احتمالاً همگی از حزب دموکرات هستند، به معنی آن است که آنها با استفاده از یک ترفند قانونی موسوم به «فیلی‌باستر» می‌توانند مانع رأی‌گیری کنگره درباره «برجام» شوند. معاون موسسه بروکینگز آمریکا : متحدان آمریکا هیچ تمایلی برای تشدید تحریم علیه ایران ندارند و جامعه جهانی هم دلیلی برای ادامه بی پایان این تحریم ها نمی بیندمیچ مک کانل رهبر اکثریت سنا به دنبال شکست جمهوری خواهان برای دومین بار در طول یک هفته به منظور کسب آرای لازم برای تصویب قطعنامه ای در رد توافق هسته ای ایران، روز پنج شنبه را برای سومین رای گیری تعیین کرد. (آسوشیتدپرس) انجا هم  دلواپس دارد

 

صالحی هم  گفته است  که  برجام از ۱۵ دسامبر (۲۴ آذرماه) عملیاتی می‌شود

شبکه فرانس ۲۴ گزارش داد که حسن روحانی اواخر آبان ماه سال جاری طی سفری رسمی راهی پاریس می‌شود.به گزارش فارس، خبرنگار شبکه فرانس ۲۴ روز سه‌شنبه به نقل از یک منبع ایرانی گزارش داد که حسن روحانی رئیس جمهوری اسلامی ایران روز ۱۶ نوامبر (۲۵ آبان) به فرانسه می‌رود.به گفته وی، او قرار است در کاخ الیزه در پاریس با فرانسوا اولاند رئیس‌جمهور فرانسه دیدار و گفت‌وگو کند.

و اما در انگلستان  که  یک  پدیده  شده  رئیس حزب ! جرمی کوربین در نخستین سخنرانی عمومی پس بدست گرفتن رهبری پرشمار ترین حزب انگلستان سیاستهای حزب حاکم را به باد انتقاد گرفت و گفت : ریاضت اقتصادی ضرورت اقتصادی نیست بلکه گزینه ای سیاسی است که دولت به مردم تحمیل کرده است.

در خبرهای اقتصادی مسعود خوانساری در نشست روز سه شنبه هیات نمایندگان این اتاق، اظهار داشت: حضور هیاتهای تجاری خارجی از نتایج توافق هسته ای محسوب می شود که عمده این هیاتها از کشورهای اروپایی به ایران وارد می شوند.
وی افزود: تعداد هیات های خارجی به اندازه ای افزایش یافته که هم امکان برنامه ریزی را از دولت و هم از اتاق های بازرگانی سلب کرده اما تاکنون هشت هیات تجاری بزرگ اروپایی به ایران آمده اند.
خوانساری اضافه کرد: رفت و آمدها و اینکه کشور پس از چندین سال از انزوای نسبی خارج شده، موجب خشنودی است و باید از دولت و تیم مذاکره کننده قدردانی شود.
به گفته رییس اتاق تهران، ورود این هیات ها به کشور یک روی سکه است و روی دیگر آن ضرورت نقش آفرینی و برنامه ریزی اتاق بازرگانی به عنوان اصلی ترین تشکل بخش خصوصی برای پذیرش و میزبانی از این هیات هاست.
مسئولیت های دیگر اتاق بازرگانی در این برهه، شناسایی ظرفیت های اقتصاد، شناسایی بنگاه هایی که توان سرمایه گذاری مشترک با شریک خارجی دارند و نیز احصا دقیق و مشخص موانع جذب سرمایه گذاری خارجی است.
به اعتقاد وی، وظیفه دولت آن است که در برنامه ریزی ها، اتاق های بازرگانی را مخاطب و شریک اصلی خود قرار دهد و به دنبال فربه کردن شرکت های دولتی و شبه دولتی نباشد.

سخنگوی دولت یادآور شد: ارقام بودجه سال آتی براساس منابع و مصارف مورد توجه قرار می گیرد و پیش بینی این است که منابع عمومی بودجه عمومی کشور ۲۱۳ هزار میلیارد تومان باشد که نسبت به عملکرد سال ۹۴ ، ۱۵ درصد رشد خواهد داشت. و در بخش مربوط به اعتبارات تملک دارایی سرمایه ای یا اعتبارات عمرانی بیش از ۳۸ هزار میلیارد تومان در نظر گرفته شده که نسبت به عملکرد اعتباری سال جاری ۲۷٫۸ درصد رشد خواهد داشت. سخنگوی دولت تصریح کرد: بر اساس سناریوی دیگری که در اعتبارات عمرانی دیده شده این اعتبارات ۳۶ درصد نسبت به اعتبارات عمرانی سال جاری رشد خواهد داشت و مابقی از تملک دارایی های مالی تامین خواهد شد.

وزیر اقتصاد با یادآوری اینکه ایران ظرفیت های بالقوه برای فعالیت های اقتصادی دارد؛ اظهارکرد: کشور ما دارای معادن غنی نفت و گاز است و از این لحاظ در رتبه نخست جهان قرار دارد. البته  وزیر یادش رفت  بگوید  با  سیاست های دولت  در حال  فراری دادن  سرمایه  گذاران  است

۶۵%  درصد از وام پرداختی در شبکه بانکی در ۴ ماهه سال جاری مربوط به سرمایه در گردش بوده که قسمتی از اون مربوط به تامین واردات مواد اولیه از خارج کشوره با برطرف شدن تحریم و امکان گشایش LC نیاز به تامین سرمایه در گردش و دریافت تسهیلات از منابع داخلی بابت واردات مواد اولیه کاهش قابل توجهی پیدا می کنه و شروع کاهش نرخ سود خواهد بود.

پس از خبرهای مختلف اسناد  خزانه  هم  رسیده است  و  به نظر پیمانکاران  شرایط  خوبی را  خواهند داشت  گفته می شود  این  عدد  ۱۰۰۰ میلیارد تومان  است  .

در دلار قیمت  کنترل شد امروز دلار به ۳۴۳۰  رسید و کمی کنترل شد ولی هنوز هم  معتقدیم  با  توجه  به  شرایط جهانی  و قیمت  نفت دلار پایان  سال  حداقل باید  دلار ۳۶۰۰  تومانی را  داشته  باشیم  . به نظر فضای دلار صعودی  خواهد بود . درباره افزایش قیمت دلار تا ۳۵۰۰ تومان در روزهای اخیر برخی دلالان خیابانی ، تامین نقدینگی دولت برای پرداخت یارانه های ماه جاری، فراهم کردن زمینه های تک نرخی شدن ارز و عرضه دلارهایی می دانند که حق ایران و اما در خارج است.

در بازارهای جهانی هم نفت اندکی صعودی شده و نزدیک  ۴۵ دلار رسیده است  .روی و مس در حال  رشد مجدد هستند  روی ۱۷۰۷   و مس هم  ۵۳۵۶  دلار است  . تحول خاصی را در بازارهای جهای نداشتیم  … فعلاً منفی بازارهای داخلی و خبرهای اقتصادی مهم  نر است  .

ترمز خودروییها!!!

امروز ترمز افت قیمتی خودروییها کشیده شد خودروییهای یکه پتانسیل برگشت روند را دارا بوده اما فعلا فشار عرضه ها مانع رشد و برگشت درست و حسابی در نمادهای این گروه شده است

ایرانخودرو امروز را با شروعی مثبت اما پایانی منفی به پایان رساند این سهم خودرویی به کف قیمتی ۲۲۰ تومانی رسیده است احتمال افت بیشتر بعید میباشد به خصوص اینکه بازار انتظار دارد سهم پس از رسیدن به قیمتهای ۲۲۰ تومانی تا سطوح ۲۳۵ تومان با رشد قیمتی همراه شود

پارس خودرو ۹۴ تومانی میشود این سهم خودرویی پتانسیل رشد تا قیمتهای ۹۸-۱۰۰ تومان را دارد نوسانات سهم بدون دلیل بنیادی و عمدتا به دلیل بازیهای جریان های پولی میباشد

سایپا دیزل هم به حمایت ۹۲ تومانی واکنش نشان داده و مثبت شد این سهم خودرویی به سمت قیمتهای ۹۸ تومان در صورت ادامه یافتن جو مثبت گروه خودرو طی هفته اینده میل خواهد کرد این سهم نیز به دلیل هزینه های مالی سنگین مشکلات بنیادی زیادی دارد اما بازار انتظار دارد تا سهم پس از رفع تحریمها با همکاری مشترک با شریک سوئدی خود از بار مشکلات خود بکاهد

تلاش برای برگشت!!!

بانکها به خصوص انهای یکه دارای حامیان حقوقی میباشند با رشد قیمتی و معاملات بهتری همراه بودند بانکها تلاش دارند تا حمایتهای از دست رفته خود را بازپس بگیرند

بانک ملت با افزایش حمایتهای حقوقیها از قیمتهای ۱۹۰ تومانی با برگشت روند همراه شد این سهم بانکی میتواند تا قیمتهای ۲۰۰ تومانی رشد نماید بانک ملتی که سهامدارانش انتظار دارند با گزارش مثبت ۶ ماهه سهم روند بهتری در پیش بگیرد

حقوقی صادرات امروز هم از خجالت فروشندگان سهم درامد این سهم میتواند مجددا قیمتهای ۹۲ تومانی را به خود ببیند صادراتی که پتانسیل های خوبی داشته و به دلیل داشتن حامی حقوقی این روزها بیشتر مورد توجه قرار گرفته است

معاملات بانک کارافرین جالب توجه میباشد سهم قیمتهای ۳۰۰ توماین را پشت سر گذاشت سهم فاصله زیادی تا قیمتهای ۳۲۰ تومانی ندارد قیمتهایی که اگرش کسته شود وکار ۳۵۰-۳۶۰ تومانی را شاهد خواهیمب ود سهم رشدش به دلیل روند حمایتی میباشد نه پتانسیلهای بنیادی ظاهرا به زودی شاهد جابه جایی هایی در ترکیب سهامداری این بانک خواهیم بود

امروز کوثر هم  خوب مثبت  شده  بود  و صف خرید بود  . به نظر بیمه  کوثر هم  به  دنبال  کوثر حرکت  خواهد کرد  .

سرمایه گذاریهای خوش شانس!!!

در نمادهای سرمایه گذاری شاهد خوش شانسی نمادهای این گروه بودیم سرمایه گذاریهایی که برخی به دلیل خبرهای مثبت پیرامون خود امروز را مورد توجه بودند

سرمایه گذاری بیمه را خوب میخرند چند حقوقی بر این سهم فعال شدند و در حال بازی در این سهم هستند سرمایه گذاری بیمه ای که به نظر میرسد تا قیمتهای ۱۴۰ تومان بالا برود و در ان سطوح در انتظار حمایتهای بیشتر باشد

غدیر به خاک و خون کشیده شده است غدیری که با افت قیمتی ادامه دار به سمت قیمتهای کف ۲۰۰ تومانی به راه افتاده است این سهم فعلا وضعیت خوبی به دلیل وضعیت بد پتروشیمی ها و پالایشی ها ندارد

در نماد گروه توسعه ملی  افزایش سرمایه سنگین توانست سهم را به تعادل برساند البته وضعیت شرکتهای زیر مجموعه شاخص وبانک مناسب نبوده و تنها پتانسیل سهم افزایش سرمایه و احتمال فروش بلوکی سهام یکی از دو شرکت توسعه صنایع بهشهر و ایرانترانسفو می باشد

یار جدید ساختمانی ها!!!

در نمادهای ساختمانی شاهد عرضه اولیه  مسکن پردیس بودیم ساختمانیهایی که اغلب بودجه های تصاعدی را برای سال ۹۵ پیبشینی و با اقبال همراه میباشند

مسکن پردیس با قیمتهای سنگینی عرضه شد قیمتهای ۵۴۰ تومانی را برای عرضه این سهم شاهد بودیم در حالی که بازار انتظار عرضه سهم در قیمتهای کمتر از ۵۰۰ تومان حتی سطوح ۴۵۰ تومان را داشت با این قیمتها کمی رشد شارپی سهم مشکل دار شده و انتظار میرسود بازدهی ۱۰ درصدی را در مقطع فعلی از این سهم شاهد باشیم

ا س پ با شفاف سازی در خصوص زمین شمشک که بازار حساب ویژه ای بر روی ان باز کرده است با صف خرید همراه شد شکسته شدن مانع قیمتی ۱۴۰ تومانی میتواند سهم را تا قیمتهای ۱۶۰ تومان با رشد قیمتی همراه سازد

باغمیشه همچنان بین دو سطح قیمتی ۲۲۰-۲۴۰ تومانی گیر افتاده است پی بر ای سهم جذاب بوده و در صورتی که بازار از توان شرکت در تحقق سودش مطمئن شود میتوان انتظار رشد قیمتی سهم را داشت اما فعلا سهم در قیمتهای ۲۲۰-۲۴۰ تومان در نوسان خواهد بود

دستور عقب نشینی قندیها صادر شد!!!

در قندیها با مثبت شدن جو عمومی بازار دستور عقب نشینی صادر شد اگر جه برخی خبرگزاری ها احتمال موافقت دولت با نرخ شکر ۲۵۰۰ تومانی سخن میگفتند ولی واقعاً جالب نبست  .

قند شیرین که قصد فروش دارایهای خود به منظور اصلاح ساختار مالی را دارد با صف خرید و رشد قیمتی به خصوص از سوی حقوقیها همراه شده است قیمت سهم به سوطح بالایی رسیده که انتظار میرود با افزایش عرضه ها شاهد متعادل شدن روند سهم باشیم

قند نیشابور با صف فروش همراه شد انتظار میرود قنیشا تا قیمتهای ۱۲۵ تومان اصلاح نماید انتظارات بازار از این سهم قندی بیش از پیش افزایش یافته است قنیشایی که در این قیمتها با زریسک بالایی همراه میباشد

در قیمتهای ۲۸۰ تومان قند شیروان با عرضه های میلیونی همراه شد بازار انتظظار دارد با شکر ۲۵۰۰ تومانی این سهم قندی با سوداوری همراه شود قشیری که قیمتش کمی تند شده است و به نظر میرسد شنبه را نتواند قیمتهای ۲۸۰ تومان را نگه داشته و به زیر قیمتهای فوق نفوذ نماید.

چهارگوشه بازار!!!

امروز ذوب اهن در روند برگشتی با صف خرید همراه شد ذوبی که وضعیت بنیادی خوبی ندارد اما تاکید مجدد بر افزایش سرمایه و انتظار برای دریافت مجوز بورس باعث شد تا سهم با اقبال همراه شود بارها  گفتیم  که  سهم  بیش از ۱۸۰۰  ریال  خیلی منطقی نیست  .

پتروشیمی زاگرس در ادامه روند اصلاحی قیمتهای ۱۱۰۰ تومانی را هم از دست داد این سهم پتروشیمی تا قیمتهای ۱۰۰۰ تومان پایین خواهد امد زاگرسی که تعدیل منفیش هم از جهت خوراک ۱۳ سنتی و هم افت شدید قیمت جهانی متانول تقریبا قطعی شده است

پالایش نفت بندرعباس با روند منفی به قیمتهای ۳۷۰ تومانی نزدیک میشود شبندری که گزارش ۳ ماهه خوبی ارائه نداد اما بازار انتظار تعدیل مثبت را از سهم داشت شبندری که تعدیل منفی را تنها در صورت افزایش نرخ تسعیر ارز دارا خواهد بود

بمپنا  ۱۵۲ میلیارد تومان  فروش شناسایی کرده  و ۳۶۶میلیارد پیش بینی شرکت است  به نظر گزارش ۶ ماهه  شرکت خوب می شود.

امروز سیستم  را هم  بلوک  زدند  به نظر این  سهم  را  زیر نظر داشته  باشید .

امروز ثمسکن  هم  باز شد  به نظر قیمت های ۱۲۰۰  ریال  برای سهم  می تواند  مناسب باشد .

در بازار توریل هم  شرایط جالبی را  دارد و می تواند  برای نوسان  جز سهم های مناسب باشد .

پارسان  هم  به نظر در قیمت های ۲۴۷۰  ریال  قیمت های خوبی است  .

خرید مبین هم  در ۳۰۷ قیمت مناسبی است  .

در خبرهای شرکتی شرکت آلومینیوم ایران (ایرالکو) بنا بر رای دادگاه بدوی اتحادیه اروپا از فهرست تحریم های این اتحادیه خارج شد که البته اتحادیه اروپا دو ماه فرصت دارد به این رای اعتراض کند . در مورد  گروه  فلزات  به نظر فملی هم  این  دست  خبرها  را  دارد  .

و اما در اخر … وزیر اقتصاد راهی بیمارستان شدوزیر امور اقتصادی و دارایی امروز در نشست هیات دولت، دچار ناراحتی قلبی شده و برای مداوا راهی بیمارستان شد . . البته  بعد  هم  مرخص شد . می دانیم  بزرگان و مشاوران  مطالب را می خوانند . امیدواریم هیچ وقت  بیمارستان و رنگ  پزشک  را  نبینید . ولی دکتر … وزیر محترم  قلب شما تیر کشید ؟! سخت  بود  ؟ فشار سنگینی بود ؟؟ درست است  . ولی وزیر جان  در بازار سرمایه  سهامداران  ۲ سال  است هر روزشان  شبیه  امروز شماست  همین  فقط به  فکر باشید

 

 

گروه تحلیل گری بتا سهم

 ۲۵  شهریور۹۴