گزارش بازارچهار شنبه ۳۱ تیر ۹۴
تیرخلاص آخر تیر …
گزارش بازار بتاسهم ۱۷:۱۰ اروز چهارشنبه ، بازار بدی داشتیم . بازار دو قسمت داشت قسمت اول ان امیدوار و کمی خوشحال بود و امیدوار به این که کم کم شاهد واکنش بازار به این ریزش خواهیم بود ولی هر چه رفت جلو بازار بدترو بدتر شد . تا جایی که نیمه دوم بازار همه چیز منفی بود . دیروز در مورد شرایط اقتصادی مفصل صحبت شد . امروز در مورد نقش دولت دخالت یا عدم دخالت دولت صحبت می کنیم .
اول این که اصلاً قائل به دخالت دولت هستیم یا خیر . نمی توانیم ژست بگیریم که نه … بازار سرمایه اقتصاد ازاد این را نمی طلبد در امریکا و چین دو اقتصاد بزرگ دنیا به وضوح دخالت دولت در بازار مشهود است پس این که صرفاً بگوییم دخالت خوب نیست جواب نمی دهد . نکته این که ما رفتار افراط و تفریط دو دولت را داشتیم . دوستان قدیمی های بورس شاید سال ۸۵ و ۸۶ را به یاد نیاورند . همین کاغذ پاره هایی که امروز کشور برای لغو ان در تب و تاب است برای دلواپسان مهم شده هر وقت تصویب می شد بازار ۱۰ ۱۵% رشد جالب توجه را تجربه می کرد . مدیران از اهمیت شاخص و گرفتن عکس با شاخص اگاه بودند و هر طور شده نمی خواستند بازار نزول کند شده با دخالت دستور و … جلوی این کار را می گرفتند . و حالا در مقابل دولتی داریم که اوج حمایت از بازار ان در صحبت وزیر اقتصاد بیان می شود و تازه هر باری هم که صحبت شده برعکس بوده است .
در حال حاضر وضعیت طوری است که برخی معتقدند کشور انقدر مشکل دارد در مورد بازار سرمایه مشکل دسته چندم دولت است . بانک ها ، فروش نفت ، یارانه و … انقدر زیاد است که بورس را به حاشیه برده است . در حال حاضر بازار گرفتار این شده است که وضع بد اقتصاد و رکود به شدت به بازار سرایت کرده و بی پولی دل بازار را خالی کرده و ایضاً جیب انها را و حقوقی ها نیز نشسته اند و نظاره گر هستند .
برای ذکر و مقایسه این موضوع به ذکر خاطره ای می پردازیم در دولت قبل که روایت ان عینی و و واقعی بوده و دیدگاه ها را نشان می دهد . در مقطعی در بازار سرمایه به واسطه اتفاقی دقیق به خاطر نداریم که شکست یک دوراز مذاکرات بود و یا تصویب تحریم نفتی … ولی به هر حال بازار ریزشی شد . همه می دانستند که باید هر طور شده از بازار حمایت شود . همان روز مدیران بورسی به سراغ وزارت اقتصاد رفته و آنها نیز به سراغ حقوقی ها رفتند نشان به این نشان که تا ساعت ۱۱ شب جمع بندی ها و هماهنگی ها طوری حاصل شد که از فردا از بازار حمایت شود و هر طور بود از هر جایی شده پول جور شد و بازار نیز حمایت شد و بحران بعد از چند روز از بازار رخت بر بست .
نمی خواهیم بگوییم ان رفتار و مثبت کردن مصنوعی بازار درست بوده است خیر . درست نبود ولی یک طرز فکر را به ما میرساند . دولت قبل برایش تابلو و شاخص بورس مهم تر بود . نمی خواهیم این را بگوییم ولی دولت فعلی اهمیت شاخص بورس برایش کمتر است البته در دولت فعلی اولویت های اقتصادی تغییر کرده و به جای کار ظاهر سازی به فکر تغییرات بنیادی است . که در بلند مدت به سود بازار است .
حالا با این شرایط مدام ما فریاد بزنیم وای داریم غرق می شویم .. دست دولت جای دیگر بند است صدای ما را نمی شنود . هر چند وقت یک بار مصاحبه ای و حمایتی می شود ولی بعد عملکرد بازار و حقوقی ها طور دیگری است . نمی دانیم در این مدت انقدر فریاد زدیم گلویمان گرفته است . انقدر داد زدیم صدایمان به جایی نمیرسد .
ولی این نکته را هم بگوییم و مقدمه را تمام کنیم … در ماه های قبل وقتی بازار منفی می شد هزار دلیل از ابهام توافق تا … مد نظر بود . این که درست بازار از فردای بعد توافق منفی می شود و این منفی ادامه دار است علاوه بر حس بدبینی دلسردی را نیز در بازار به وجود می اورد … عزیزان مدیران نگذارید بازار دلسرد شود .
و حالا به سراغ بازار امروز برویم که هم خلوت بود هم خالی نماد های بزرگ در بازار نبودند و اکثر بازار تحت تاثیر مجامع و گزارش ها بود . بازار کم حجم شده بود و البته در این فضا بازار کم حجم را در کنار منفی شدن نیمه دوم داشتیم که نشانه خوبی نبود .
بازار روز شنبه نیز قابل پیش بینی نیست ولی تا شنبه گزارش ها روی کدال می رودو قطعاً فضای روز شنبه شاید فضای بهتری باشد .
یک نکته که دیروز هم بیان شد … امروز واضح تر بیان می شود …
بازار ما طی ۴ ماه اخیر در دو صنعت متمرکز شده بود . خودر و بانک … عمده پول بازارو فعالان بازاردر این دو حوزه می چرخید حال انکه طی ۲ هفته گذشته تا کنون شرایط طوری رقم خورده است که این دو صنعت یکی به واسطه دخالت های بانک مرکزی و وضعیت بد و دیگری به دلیل وضعیت بنیادی بسیار ضعیف و منفی و اوضاع بنیادی و زیان سازی به این شکل درامده . صنعت بعدی پالایشی ها بودند که مجامع به تنفس خورده و ان بلا سر ان ها پیاده شده به نظر بازار با این شرایط نمی تواند درست تصمیم گیری کند . این موارد باعث شده بازار کمی سردرگم عمل کند و چالش های متعددی را داشته باشد . حالا نمی داند وسط بازی باید اسبش را عوض کند یا خیر ولی تصمیم گیری ها نیز در بازار سخت شده است .
و اما در شاخص … امروز شاخص با یک ۴۰۶ واحد ریزش در ۶۷۶۴۴ واحد قرار گرفت که از دید برخی صعود به خطر روند قبلی را شکست و از دید برخی دیگر هنوز ۳۰۰ واحد تا اتمام پولبک کاردارد . به نظر بازار باید تکلیف خود را در روزهای ابتدای هفته مشخص کند دولت هم باید تصمیم خود را بگیرد قرار است بازی رکود دوباره اغاز شود و یا بازی جدید داریم .
و حالا سری به حاشیه ها بزنیم …
صحبت های رئیس جمهور ، عراقچی و برخی دیگر از سیاستمداران جالب بود .
رئیس‌جمهور با بیان اینکه در موضوع مذاکرات هسته‌ای هم نقد منصفانه و هم بیان نقاط مثبت امری حائز اهمیت است، گفت: حتی در یک مسابقه و بازی فوتبال وقتی می‌گوییم برنده یا موفق شدیم، معنایش این است که ۳ گل زده و ۲ گل خورده‌ایم، حالا عده‌ای بگویند می‌شد از فلان فرصت هم استفاده کرد و گل‌های بیشتری زد؛ باید دید در مقابل چه تیمی بازی کرده‌ایم.
رییس جمهوری با تأکید بر اینکه تصویب قطعنامه ۲۲۳۱ شورای امنیت سازمان ملل متحد یک رویداد کم‌نظیر در تاریخ جمهوری اسلامی ایران است، گفت: ایران به دنبال اثبات حق غنی‌سازی بود و امروز سازمان ملل شورای امنیت به صراحت حق غنی‌سازی کشور ما را پذیرفته است.
عراقچی هم امروز مصاحبه مطبوعاتی داشت . هرگونه کوتاهی یا تخلفی در تعهدات طرف مقابل مشاهده کنیم از طریق سازوکاری که پیشبینی شده است پیگیری می کنیم. اگر مجلس تصمیمی بگیرد و یا شورای عالی امنیت تصمیمی بگیرد در تایید یا رد کلیات است. وقتی موضوعات در توافق به سرانجام خود برسد شورای حکام هم پرونده ایران را از دستورکار خارج خواهد کرد و پرونده به حالت عادی بازمی گردد. اودر مورد برخی اظهار نظرهانیزگفت که ما هیچگاه انتظار تغییر سیاست های آمریکا در قبال ایران را بجز در مسائل هسته ای نداشتیم و آنها هم نباید انتظار تغییر مواضع ما نسبت به خودشان باشند.
او گفت پس از رفع تحریم ها شاهد شاهد دوران جدیدی از فعالیت های اقتصادی میان ایران و دیگر کشورها خواهیم بود. عراقچی همچنین در نشست خبری: قطعنامه شورای امنیت کاملا صراحت دارد و اعلام چیزی خارج از این قطعنامه از طرف غربی ها خلاف تعهدات است و ما اعتراض خود را اعلام کرده ایم و از نظر ما هیچ اعتباری ندارد.
دیشب ولایتی هم بسیار محکم صحبت کرد . او تاکید کرد توافق خوبی در راه است و گفت من بعید میدانم اجماع عموم بر این باشه که این توافق بد باشد . یک دعوای و چشم غره حسابی هم به مجری صدا و سیما امد که به نظر حسابی خود را جمع و جور کرد . طرف باید می دانست ان کسی که جلوی او نشسته عراقچی و ظریف نیست که به هر شکلی ازارش دهد … ولایتی مشاور ویژه رهبری است . او امروز همچنین در مصاحبه ای گفته بود آمریکا می خواهد در مورد سوریه و یمن با ایران وارد مذاکره شود / قوی تر از ظریف و تیمش، افراد دیگری را نمی شناسم .
اما در اظهار نظر ها باراک اوباما رئیس‌جمهور آمریکا یک روز پس از تصویب حاصل دور آخر مذاکرات نمایندگان هسته‌ای ایران و ۱+۵ در شورای امنیت سازمان ملل، در جمع کهنه‌سربازان آمریکایی از توافق هسته‌ای دفاع کرد.وی ابتدا به عواقب احتمالی عدم توافق با ایران اشاره کرد و گفت که امروز مأموریت ما در افغانستان تمام شده و «قویاً معتقدام که نباید در جنگ دیگری در خاورمیانه درگیر می‌شدیم.»اوباما به منافع توافق وین برای آمریکا پرداخت و با تکرار مواضع چند سال اخیر دولت‌اش، گفت که این توافق چهار مسیر منتهی به ساخت بمب را بر روی ایران بست.رئیس‌جمهور آمریکا گفت: «با این توافق، فرصت حل مسالمت‌آمیز این چالش (هسته‌ای) فراهم شد و و بدون آن، خطر یک درگیری دیگر در پیش‌رو بود.»اوباما افزود: «با این توافق، دسترسی بی‌سابقه ای به تأسیسات اتمی ایران پیدا کردیم و نظارت ۲۴ ساعته در هفت روز هفته برای ما میسر شد.»رئیس دولت آمریکا گفت: «حتی پس از این توافق هم، آمریکا اختلافات عمیقی با ایران خواهد داشت.»اوباما پس از بررسی منافع و عواقب توافق، به جزئیات فنی آن هم پرداخت و گفت که «این توافق، تحریم‌های اعمال شده از سوی ایالت متحده به خاطر حمایت تهران از تروریسم را برطرف نمی کند.» اوباما همچنین از مقامات ایران خواست که آمریکایی‌های زندانی در ایران را، هرچه سریع‌تر آزاد کند.
اما خبرهای سیاسی اقتصادی نیز جالب است
سفارت ایران در ایتالیا اعلام کرد که دولت این کشور اروپایی، وزرای خارجه و توسعه اقتصادی کابینه را روز چهارم اوت (۱۳ مرداد) به تهران اعزام می‌کند تا نخستین گام‌های واقعی خود را در بازار ۸۰ میلیون نفری ایران که درهایش پس از توافق هسته‌ای باز شده است، بردارد.
درخبرهای اقتصادی امار نفت ما رو به بهود رفته است . به گزارش مرکز خبری اقتصاد ایران ( اکوسنتر )، آمار گمرک چین نشان می‌دهد در شرایطی که ایران پس از توافق هسته‌ای به دنبال افزایش صادرات نفت خود است، واردات نفت چین از ایران در ماه ژوئن با ۲۹٫۶ درصد افزایش نسبت به ماه قبل‌تر(می) به روزانه ۶۷۱ هزار و ۸۰۰ بشکه در روز رسید.صادرات نفت ایران به چین در ماه ژوئن همچنین نسبت به دوره مشابه سال قبل ۲۶٫۵ درصد افزایش یافته است.بخش تحقیقات و پیشبینی رویترز واردت نفت چین از ایران را در ماه ژوئن روزانه ۵۰۷ هزار ۳۰۰ بشکه برآورد و پیشبینی کرده بود که این رقم در ماه ژوئیه به روزانه ۵۶۲ هزار و ۸۰۰ بشکه در روز برسد.
در سایر خبرهای اقتصادی معاون اول رئیس جمهور از صدور دستور دکتر حسن روحانی برای ایجاد تحول در سیستم بانکی در جهت کمک به بخش خصوصی و سرمایه‌گذاری خبر داد.
در خبرهای اقتصادی نفتی به گزارش ایرنا به نقل از خبرگزاری رسمی کیودو، یک مقام ارشد وزارت نفت ایران اعلام کرد: امکان ازسرگیری حضور و فعالیت ژاپن در پروژه توسعه میدان نفتی آزادگان که پنج سال پیش شرکت ژاپنی اینپکس به دلیل فشار تحریم های آمریکا و غرب از آن کناره گیری کرد، وجود دارد.
بازگشت شرکت اینپکس به پروژه توسعه میدان نفتی آزادگان واقع در جنوب غرب ایران نشان دهنده تمایل ایرانی ها برای بهره مندی از توان فنی ژاپنی هاست.
ایران از میزان پیشرفت شرکت چینی در طرح توسعه میدان نفتی آزادگان پس از خروج اینپکس، ناراضی بوده و ابراز امیدواری می کند که پس از توافق جامع هسته ای اخیر میان تهران و کشورهای گروه ۱+۵ در وین، احتمال مشارکت شرکت ژاپنی در طرح توسعه میدان نفتی آزادگان فراهم شود.
شرکت اینپکس ژاپن در سال ۲۰۱۰ میلادی به دلیل محدودیت ها و فشارهای حاصلی از تحریم های ایالات متحده آمریکا مجبور به کناره گیری از طرح توسعه میدان نفتی آزادگان شد.
مقام ارشد وزارت نفت ایران با بیان اینکه بازگشت دوباره اینپکس به طرح توسعه میدان نفتی آزادگان به نظر وزارت نفت بستگی دارد، گفت: دیدگاه مثبتی نسبت به بازگشت این شرکت ژاپنی به طرح توسعه میدان نفتی آزادگان دارم.
در دلار روند ارام و مثبت تر شده است و دلار تا ۳۲۶۰ هم قرار گرفت و کمی رشد کرد . امروز دلار دولتی به ۲۹۵۶ رسید .
و اما بازارهای جهانی را داریم که با ثبات همراه شده است . نفت که از همه مهم تر است نزدیک ۵۰ دل دل می کند و این مدت کمی افت داشت و البته فلزات کمی کاهشی بود . . مس در ۵۳۵۲ و روی در ۱۹۹۳ دلار است . برای اولین بار شاهد افت روی به زیر ۲۰۰۰ طی مدت اخیر هستیم .
و حالا ببنیم در بازار بی هدفو بی رمق امروز چه خبر است …
امروز بازار خیلی گزارش خاصی ندارد جز چند بازگشایی ولی در طول فردا و جمعه سایت را دنبال کنید چرا که گزارش شرکت ها را برای شما تحلیل خواهیم کرد .
سقوط خودرویی ها!!!
امروز خودرویی ها پس از بازگشایی منفی ایرانخودرو کم اورده و با افت شدید قیمتی همره شدند خودروییها این روزها روند منفی را علی رغم اخبار بنیادی مناسب در خصوص قصد ورود خارجیها به بازار ایران از فرانسه گرفته تا المان را دنبال میکنند
ایرانخودرو امروز پس از مجمع با افت قیمتی ۹ درصدی بازگشایی شد سهمی که وضعیت بسیار خوبی به نسبت سایر خودرویها داشته و پتانسیل رشد قیمتی را دارد این سهم اسیر جو روانی شده و در صورتی که گزارش ۳ ماهه اش بتواند با تعدیل مثبت همراه باشد سهم قابلیت رشد قیمتی خوبی خواهد داشت
باز هم پارس خودرو امروز صف فروش شد این سهم که وضعیت بنیادی ناماسبی دارد مدتی لیدری گروه خودرو را دیک میکشید سهمی که که پول سنگینی در سهم در جریان میباشد اما احتمالا به دلیل گزارش ضعیف ۳ ماهه این سهم نیز روند اصلاحی داشته و به سمت قیمتهای ۹۸ تومانی میرود
از نکات قابل توجه بازار امروز صف فروش شدن گروه بهمن است سهمی که صف فروشش نشان از احساسی بودن شدید روند بازار دارد امروز حقوقی ها هم به حمایت از خبهمن برخواستند و به نظظر میرسد قیمتهای ۲۲۰ تومان جلوی روند نزولی سهم را بگیرد
زامیاد هم گزارش خوبی نداد . زامیاد با ۲۵ ریال سود ۴۶ ریال زیان در ۳ ماهه ساخته است .
زامیاد نکته مثبت هم دارد نسبت به سال قبل زیان عملیاتی به سود تبدیل شده ولی دقت کنید هزینه های مالی این سهم را ازار می دهد . به نظر با این شرایط سود ساختن برای سال ۹۴ بیشتر به یک معجزه شبیه است هر چند رون در دوره های بعد بهتر می شود .
خاور و خکاوه و خپارس در تحقق زیان با هم مسابقه دارند . هر که زیان بیشتری داشته باشد . در خاور نسبت به دوره قبل رشد ۱۲% فروش را داشتیم ولی در سود عملیاتی پس رفت داشتیم . در نهایت ۱۵۹ ریال زیان هر سهم و ۷۰۰ میلیارد تومان زیان انباشته !
نکته منفی این است در تولید و فروش هم افت داشته است .
واقعاً نمی دانیم چه بگوییم ولی به هر حال در بازار سهم را می خرند …
اما وضعیت خساپا کمی بهتر بود … باید واقع بین بود .
وضعیت فروش مثل قبل است ولی در کنترل هزینه ها سایپا موفق تر عمل کرده و حاشیه سود خود را در سود ناخالص از ۶% به ۱۰% رسانده است و همین باعث شده پس از مدت ها به ۳۰ میلیارد تومان سود عملیاتی در ۳ ماهه برسد . هر چند وضعیت در هزینه های مالی جالب نیست ولی در حال کنترل است و به وضوح مشخص است . در نهایت سایپا هم ۴ ریال سود پیش بینی کرده است ولی ۷۰ ریال زیان ساخته . این هم خیلی در نگاه اول جالب نیست ولی در مجموع بین این ۳ گزارش سایپا امیدوار کننده تر بود . به نظر گزارش خودرو بهتر از باقی اعضا باشد .
عقب نشینی پتروشیمی ها!!!
پتروشیمی ها همچنان روند منفی را دارند در صورت برگشت روند بازار پتروشیمی جز سهامی خواهند بود که به اوج خواهند رسید به دست گرفتن بازارهای اروپایی تاثیرات بسزایی در سوداوری پتروشیمی ها دارد
پتروشیمی شازند اگر چه با روند منفی همراه شده است اما گزارش ۳ ماهه میتواند تاثیر بسزایی در روند سهم داشته و حمایت مستحکمی در سطوح ۵۲۰ تومان در شازند وجود دارد
شیمیایی ایران گزارش ضعیفی ارائه نداد اما افت قیمت محصولات کار دست شرکت داده است شیرانی که بازار پیش از این انتظار تعدیل مثبت را از سهم داشت
در بین پتروشیمی ها واقعاً مارون توفان به پا کرده است ولی باقی گزارش نرمال داده اند . . شیراز هم گزارش ۳ ماهه داده است و در مجموع با کمک کنترل بهای تمام شده کمی افت فروش را جبران کرده و پوشش نرمال ۱۸% سود را داده است . گفته می شود گزارش ۳ ماهه اخر سال با طرح و توسعه دیده شده و شرکت سود خود را محقق می کند . به نظر سود سال بعد می تواند با ۸۰۰ ریال اغاز کند ولی قیمت های نزدیکی های ۴۰۰۰ ریال کمی برای سهم سقف است .
مارون را اگر با ۳ ماهه سال قبل مقایسه کنید باورکردنی نیست ! رشد ۱۰۰% فروش ، رشد ۱۰۹% سود عملیاتی و در نهایت تحقق ۱۴۸۵ ریال در گزارش ۳ ماهه . دقت کنید در حالی مارون این سود را ساخته است که ۳۰% سود عملیاتی را پوشش داده است و تازه قیمت ها کمی رشد کرده است . سود زیر مجموعه ها نیز اضافه می شود .
زیر پای سرمایه گذاری ها خالی شد!!!
زیر پای سرمایه گذاری ها خالی شده است سرمایه گذاریهایی که اسیر جو روانی منفی در بازار شده و شاهد روند کاهشی قیمتشان به دلیل کاهش قیمت سهام شرکتهای زیر مجموعه شان هستیم
تاپیکو میلی برای کاهش قیمتی جدی ندارد سهام حمایت مستحکم ۲۶۰ تومانی را پیش روی خود دارد تاپیکویی که پتانسیلهای بنیادی خوبی داشته و میتواند با برگشت قیمتی به خصوص با توجه به افتتاح پالایشگاه ستاره خلیج فارس در سال جاری همراه شود تاپیکو به عنوان سهم محکمی در این قیمتها شناخته میشود
سرمایه گذاری خوارزمی به دلیل جو روانی منفی حاصل از تقسیم سود اندک در مجمع بانک صادرات با روند منفی همراه شد به نظر میرسد فعلا خوارزمی افت قیمتی را در پیش بگیرد اما در صورت رسیدن به حمایت ۱۴۰ تومانی باز میتواند به تحرکات مثبت در سهم خوشبین بود
رنا همچنان با کاهش قیمتی همراه میباشد وضعیت نامطلوب معاملات خودروییها باعث این روند منفی شده است رنا در قیمتهای ۱۱۰ تومان با حمایت مواجه بوده وش نبه سهامدارانش میتوانند به متعادل شدن این سهم خوشبین باشند
امروز وصندوق هم منفی بود ولی فضای سهم نمی تواند خیلی کاهشی باشد . در مورد وصندوق واقعاً فضا متفاوت است . سهم یک رشد کوچک در حد کمتر از ۵% را در بودجه داشته است سود از ۶۷۳ ریال به ۷۰۳ ریال رسیده است . کیفیت سود وصندوق بد نیست و با تقسیم سود شپنا بهتر هم می شود . به نظر با دید سود نقدی گرفتن سهم خوبی است به خصوص اگر در قیمت های زیر ۲۸۰۰ ریال باشد . نکته دیگر در مورد صندوق که قابلیت های مثبت سهم است این بوده که در مورد ایران خودرو هنوز در بودجه لحاظ نشده است . در بودجه پیش بینی شده برای سال مالی منتهی به ۹۴ عواید حاصل از فروش سهام ایران خودرو لحاظ نگردیده است
لیزینگیها هم کم اوردند!!!
در نمادهای لیزینگی شاهد روند منفی لیزینگیها بودیم به عبارتی امار ضعیف تولید و فروش خودروسازان نیز نگرانیهایی در خصوص عدم رشد سوداوری که بازار از لیزینگیها را داشته پدید اورده امری که در گزارشات ۳ ماهه چند شرکت نیز شاهد بودیم
لیزینگ ایرانیان گزارشی که بازار انتظارش را داشت ارائه نکرد شرکت با کاهش عملیات لیزینگک همراه شده بود .
گروه لیزینگ واقعاً در گزارش ها بهتر از خودرویی ها عمل کردند . در این گروه ۳ گزارش وایران ولبهمن و ولصنم منتشر شده است . در وایران بودجه در ۳ ماهه اول نسبت به ۳ ماهه قبل کمی عقب است . پوشش تنها ۲۰% بوده است . در همان ۲۷۱ ریال سود تاکید شده معمولاً شرکت در ماه های پایانی عملیات سود خوبی دارد . همچنان ۱۶۰۰ ریال قیمت بدی برای سهم نیست . ولبهمن نسبت به سال گذشته غوغا کرده و این نشانه خوبی است . رشد ۲۳% سود عملیاتی و در نهایت تحقق سود ۱۱۰ ریالی اتفاق مثبتی است . این برای لیزینگی ها که ۶ ماهه دوم هستند اتفاق مثبتی است .
اما ولساپا که امروز تا صف فروش هم رفت ولی وقتی عصر گزارش شرکت بر پوشش ۴۰۵ رسید همه انگشت به دهان مانده اند بر همه مسجل شده که ولساپا در این قیمت ها خریدنی است و به نظر فضای خوبی بر سهم حاکم است .
ریزش ساختمانیها!!!
ساختمانیها به دلیل رکود فراگیر همچنان با روند منفی همراه هستند ترس بازار از مشکل فروش در این شرکتها باعث شده تا ساختمانیها به قیمتهای کف خود برسند
مسکن تهران در حال مقاومت بر سر حمایت ۱۸۰ تومانی است این سهم سعی دارد تا به هر طریقی که شده این حمایت را از دست ندهد ثترانی که وضعیتش خوببوده و با قیمت های خوبی در حاال معامله میباشد فعلا با توجه به پی بر ای بالای سهم بازار انتظار رشد قیمتی برای سهم را ندارد
گزارش باغمیشه گزارش بدی نبود این سهم در حمایت ۲۴۰ توماین قرار داشته و پتانسیل رشد قیمتی را دارا میباشد این سهم در صورت مثبت شدن جو ساختمانیها گزینه ای مناسب با رشد قیمتی خوبی میباشد
با تکذیب شایعه تعدیل منفی درمسکن زاینده رود سهم امروز به تعادل رسید این سهم با توجه به پی بر ای پایین خود و سرمایه گذاریهای ارزشمند در اصفهان میتواند مورد توجه باشد قیمتهای منفی فعلی گزینه مناسبی برای سهامداران کم ریسک محسوب میشود
در این گروه ثاخت مثبت بود که ناشی از برخی بازیها و جریان هاست . به نظر تحولاتی از معامله بلوکی بین غدیر و تجارت مطرح شده است که این سهم با صف مواجه است . به نظر سهم را برای نوسان و بازی های این چنینی زیر نظر داشته باشید شایعاتی از قیمت های ۲۸۰۰ ریال برای بلوک ثاخت شنیده می شود .
چهارگوشه بازار!!!
دارویی سبحان قصد دارد تا مقاومت ۷۲۰ تومانی خود را بشکند این سهم دارویی در صورت شکست این مقاومت تا قیمتهای ۸۰۰ تومان جای رشد را خواهد داشت سبحانی که شنیده میشود جای تعدیل مثبت عایدی و افزایش سرمایه را دارد این سهم به دلیل عمدتا رشد قیمتی البرز دارو با جو مثبت همراه شده است
مبین را امروز خوب خریدند گزارش ۳ ماهه شرکت انصافا گزارش خوبی بود مبین جای رشد ۵-۱۰ درصدی سود خود را دارا میباشد . مبین امروز منفی بود ولی به نظر خرید سهم بد نیست . در مورد این سهم مراجعه می شود به بودجه ابتدای سال و بودجه فعلی … گزارش ۳ ماهه بدون تعدیل ولی با پوشش منطقی و مناسب سود همراه است . در این بازاری که همه وضعیت خوبی نداشتند گزارش مبین با پوشش۲۶% سود خالص و سود عملیاتی مناسب است . تازه کم کم رشد نرخ ارز و رشد فروش را داریم که به سهم کمک می کند .
در نماد برق عسلویه شاهد برگشت سهم به سمت قیمتهای ۱۵۰ تومان هستیم حمایت محکمی که جلوی افت سهم را میگیرید سهم اینده خوبی داشته و میتواند در صورت مثبت شدن بازار قیمتهای ۱۳۰۰ تومانی را به خود ببیند کاهش قیمت دلار شدیدا به نفع شرکت می باشد . امرو مجمع مپنا بود و ۳۰ تومان تقسیم شد جالب است سهم دعوای مدیریتی جالبی را پیدا کرده است .
در بانک پاسارگاد وضعیت خوب نبود و انتظار این بود که باقی بانکی ها نیز گزارش ضعیفی بدهند .ولی بانک خاور میانه گزارش بدی نداد . گزارش سامان هم بد نبود . ملت ۷۵ ریال تقسیم کرد . مجمع وبصادر ۴۵ ریال و مجمع انصار ۲۸۰ ریال تقسیم کرد . در خاور میانه و بانک سامان گزارش ها بهتر بود . در خاور میانه شرکت ۳۰۲ ریال سود داشته است و اعلام کرده و محقق شده هم در سود عملیاتی بانکی با رشد مواجه باشد و هم نزدیک به ۲۵% از سود را در این شرایط محقق کند که بهتر از سال قبل است . به نظر سهم اگر در ۱۷۰۰ و ۱۸۰۰ ریال بود بد نیست . گزارش ۳ ماهه خاور میانه بازهم کمی امید را به این گروه بازگرداند .
در مجمع بانک ها نیز دی ۱۰۰ ریال تجارت ۱۰ ریال وکار ۲۱۰ ریال تقسیم کرده است که نه خیلی کم و نه خیلی بالاست . البته از تجارت انتظارها خیلی بیشتر بود . در مجمع بانک دی برنامه افزایش سرمایه از محل سود انباشته در سال جاری۱۰۰٪ بدلیل ترکیب سهامداری خاص از مهم ترین خبرهای سهم بود . ساماندهی و احقاق حقوق صرافی دی از ابتدای مهر ماه امسال شروع فعالیت
خبرهایی هم رسید که سوییفت بانک افتتاح شده و مجوز صادر شده ولی عملیاتی نشده است . یکی از نکات خاص این بود که مطالبات مشکوکل الوصول ۱٪ مطالبات جاری است ولی وام به گروه زیاد داده شده است .
سیاست تسهیل مقداری هم خبرخوبی برای بانک هایی مثل تجارت و ملت و صادرات است
امروز در گروه رایانه سیستم بسیار خوب و مثبت بود گزارش سیستم واقعاض گزارش خوبی بود و برای خرید بد نیست . گزارش های ۳ ماهه رتاپ و رکیش رسید که به نظر رکیش شرایط بهتری را داشت . البته رکیش در حالی سود ۴۰۰ ریالی را ۴۱۷ ریال کرده است که با کمک کاهش هزینه های مالی پوشش سود ۲۸% را داشته است . خیلی پوشش سود مناسب نیست ولی بد هم نیست . خبری از شفاف سازی اخیر برای بانک مرکزی نیست . به نظر با این گزارش در این نقاط درجا می زند . در رتاپ نیز گزارش ان طور که باید نیست . نکته مهم در رتاپ این است که رشد چشم گیر درامد نسبت به دوره قبل داشتیم ولی رشد هزینه ها باعث کاهش سود عملیاتی شده و در نهایت پوشش ۱۷% سود عملیاتی و ۱۳% سود خالص را داشتیم .
بهتر است کمی استراحت کنید و از فردا به دقت گزارش های پیش رو را مطالعه کنید به نظر وقت ان رسیده سهم بنیادی داشته و پرتفوی را بر این اساس مدیریت نمایئد .
اگر اجازه بدهید امشب را استراحت کنیم فردا با مطالب تحلیلی گزارش ها در خدمت شما خواهیم بود .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۳۱ تیر ۹۴
