گزارش بازار یکشنبه ۵ خرداد ۹۲
به فکرپرش از ۴۴!
گزارش بازار – بتاسهم –۱۶:۱۰ امروز یکشنبه ، همانطور که انتظارش راداشتیم و در پیش بینی بازار دیروز نیز نوشتیم بازار مثبت اما پر عرضه بود . نکته بسیار جالب این است که سکوت خاصی در بازارحکمفرما شده است . اخبارو اطلاعیه خاصی نمی رسد و در این فضایی که نه خبر منفی میرسد و نه خبر مثبت جو ریزش و اصلاح چند روز گذشته عاملی برای رشد بازار شده است . این رشد ۳ روزه پس از یک دوره که قیمت ها را به نقاط جالبی برای فروش رساند کند خواهد شد که امروز در نیم ساعت پایانی می دیدیم که به وضوح خریداردر برخی نماد ها کمتر و فشار فروش بیشتر است .
این سکون و سکوت ناشی از این جریان است که بسیاری از حقوقی ها منتظر ایستاند که ماهیت سیاسی کشور بیشتر روشن شود . بازار و سهامدار حق دارد که در این موضوع محافظه کار باشد و کمی بدخرید و صبور باشد . این روال منطقی و عادی بازارها قبل از انتخابات است که می تواند این چنین سکون را در دل خود داشته باشد و شکل سینوسی را طی کند . البته در این بین اطلاعیه ها نیز مهم هستند . به طور یکه در فضای سکون و جایی که باید خبرهای مطمئن و متعدد برسد اطلاعیه ها نقش موج افرینی داشته و بازارر ا به ترغیب برای فروش و یا خرید در برخی گروه ها و نماد ها تشویق می کند .
امادر بازار امروز چه خبر بود و بازار فردا را چه پیش بینی می کنند .
بازار امروز با موج مثبت نماد ها آغاز کرد اما رفته رفته شتاب عرضه در بازار کمی بیشتر شد و به خصوص در شرکت های بزرگ و شاخص ساز این شتاب بیشتر به چشم می خورد . البته جو منفی نشد اما هنوز برای مثبت کامل نیز وقت نیاز داشت . اما هر چه به پایان بازار نزدیک تر شدیم فشار عرضه بیشتر شد تا جایی که به جز خلیج فارس و صندوق تقریباً اکثر شرکتها با عرضه مواجه بودند .
بازار فردا در موج استراحت به سر می برد و این بدان معنی است که فردا بازار فردا ابتدای وقت کمی مثبت و سپس با فشار عرضه مواجه می شود . بهتر است به بازار اجازه داده شود تا فرایند ریزش و حتی اصلاح چند درصدی طی شود اما اگر این اتفاق رخ ندهد باید به امید یک اطلاعیه بود که بتواند با انها بازار را به عدم ریزش ترغیب کنند . البته بهتر این است که ۲ روز ریزش نسبی را در شاخص شاهد باشیم . بازهم تاکید می کنیم هیچ کس علاقه مند نیست بازار بریزد اما این افت و خیزها به محکم تر شدن بازار و استخوان ترکاندن ان کمک می کند .
در مورد شاخص نیز حرف و حدیث بسیار است . در عین حال که برخی هدف شاخص را ۴۳۸۰۰ و حتی ۴۴ هزار می دانند برخی از تکنیکالیست ها نظر جدیدی را مطرح می کنند و ان برگشت مجدد شاخص به سطوح ۴۲۵۰۰ است . این موضوع را در ذهن داشته باشید ممکن است قطعاً محقق نشود اما باید در بازار خود را برای هر احتمالی اماده کرد . بازار اصلاح سنگینی را صورت داده و بعید است با این سرعت دست به اصلاح دیگری بزند . شاخص با رسیدن به محدوده ۴۳۸۰۰ تا ۴۴ هزار می تواند عرضه های بیشتری را تجربه کند . شاید این عرضه در بازار فردا روی شاخص نیز خود را بتواند نشان دهد .
و امادر حاشیه بازار چه خبر بود …
در اوضاع سیاسی خیلی نمی توان تحلیل کرد اما شنیده شده عارف در روز های اخر به سود روحانی در پایان کناره گیری می کند . در فاز دیگر نیز گفته شده در ان سو حداد به زودی خروج خود را اعلام خواهد کرد و در کنار ان گویا ولایتی برنامه ای برای خروج ندارد . در صحبت های رسانه ملی کاندیدا دیشب با این که جلیلی کمی تند صحبت کرد اما تاکید ایشان در اصل ۴۴ نشان می دهد اکثر کاندیدا در ریل گذاری هایی حرکت می کنند که برای کشور ترسیم شده و مسیری جز اجرایی شدن اصل ۴۴ از طریق بازار سرمایه وجود ندارد .
اما در تحولات اقتصادی نرخ دلار در ۳۶۰۰ چسبندگی عجیبی پیدا کرده است و به نظر میرسد در این محدوده می ایستد و امروز نیز با رشد تا ۳۶۰۰ تومان بازار کالایی را کمی ترغیب می کرد .
نرخ گاز موضوع دیروز مجلس و روز های اینده ان است که امروز صحبت خواهد شد . در مورد بورس کالا امروز گل گهر ، ذوب ، مس و شرکت های پالایشگاهی عرضه های خوبی را داشتند که اکثراً به نسبت قیمت پایه با رشد مواجه شدند .
در کنار این خبرها امار نقدینگی ۴۶۴ هزار میلیارد تومانی نشان می دهد پول خوبی در بازار ها وجود دارد و البته این هم یک فرصت و هم تهدید برای بازار ماست .
و اما در شاخص امروز شاهد تحولات جالب و مثبتی بودیم . شاخص امروز با رشدی ۴۲۵ واحدی به ۴۳۹۱۰ واحد رسید که در این رشد نماد هایی مانند شپنا، پارسان،خلیج فارس،غدیر و صندوق موثر بودند . البته با این رشد شاخص در یک قدمی ۴۴ هزار قرار گرفت تا یک باردیگر سعی و تلاش خود را برای گذر ازاین مرز انجام دهد .
و اما به سراغ بازار میرویم …
قبل از بررسی بازار باید اذعان داشت که عرضه احتمالی جم ، انتشار گزارش برخی شرکت های منتشر نشده ، تعیین تکلیف نرخ گاز، شرایط خاص گروه پالایشگاهی ، معامله بلوکی خلیج فارس و در پیش بودن موج مجامع خبرهای خاص و در ادامه بازار است .
و اما بازار …
پتروشیمی ها به استقبال ۹۲ میروند!!!
در بازار امروز شاهد افزایش عرضه ها در نمادهای پتروشیمی و روندی متعادل و رو به جلو بودیم پتروشیمی هایی که پتانسیل تعدیل مثبت بسیار خوبی برای سال ۹۲ داشته و به زودی به استقبال سود سال ۹۲ و تعدیلات احتمالی خواهند رفت . این شرکت ها همچنان با ابهام نرخ خوراک گاز مواجه شده اند اما دیروز در مجلس صحبتی در این رابطه در جریان بود . گفته می شود دیروز در مجلس باردیگر بر سر نرخ خوارک گاز بحث بوده است و براساس اخرین خبرهای موثق قرار بر این شده است تا در کمیسیون تلفیق و کمیسیون اقتصادی مجلس بحث گران بودن نرخ خوراک مایع و ارزان بودن نسبی خوراک گاز بحث شود تا همسان سازی مناسبی صورت پذیرد . به نظر میرسد بحث ۱۳سنت نیز در این کار گروه تعدیل شده است .
در مجموع بعید است که بحث ۱۳ سنت با توجه به این که نرخ فوب خلیح فارس و کشور های منطقه زیر ۷ سنت است تصویب شود . این موضوع خبر بسیار خوبی برای خوراک مایع و برای گازی ها نیز موجب کاهش نگرانی های انهاست .
امروز شرکت شیمیایی ایران با صف خرید سطوح قیمتی ۲۶۰۰ تومانی را برای رسیدن به هدف قیمتی ۲۸۰۰ تومانی پشت سر گذاشت . زمزمه ها در این سهم افزایش یافته است و برخی معتقدند که شیران در گزارش ۳ ماهه با پوشش بسیار خوب همراه بوده و در گزارش ۶ ماهه قطعاً با تعدیل مواجه است . برخی از سود های سنگین و نزدیک به ۱۰۰۰ تومان در سهم صحبت می کنند که باید مراقب ان بودو ان را زیر نظر داشت . شاید خرید در قیمت های ۲۵۰۰ تومان کمی پرریسک باشد اما می تواند با نگهداری این سهم شرایط را کمی کم ریسک تر کرد .
اما پتروشیمی خراسان به استقبال مجمع خود رفت سهم در قیمتهای بالای ۸۰۰ تومانی با فشار عرضه ها به تعادل رسید .
امروز خبر تلاش مارون برای حضور در بازار بورس و ورود پتروشیمی لاله به بازار فرابورس باعث شد تا مارون تا ساتانه قیمتهای ۳۰۰۰ تومانی با رشد قیمتی همراه شود مارونی که پتانسیل تعدیل مثبت بسایر خوبی را برای سال ۹۲ را دارد هدف قیمتی ۳۲۰۰ تومانی را به عنوان سقف قیمتی این سهم تخمین میزنیم . البته این سهم کم کم برای مجمع خود را آماده می کند .
لیدری به نام پالایشگاه
امروز هم روند صعودی پالایشگاه ها دنبال شد فعلا بازار پس از اصلاح قیمتی اخیر و خبرهای مثبت پیرامون سهام پالایشگاه ها و شایعات بسیار عالی از نمادهای متوقف این گروه یعنی پالایش نفت لاوان و بندرعباس و فعال شدن مجدد سهامداران حقوقی در این گروه شاهد لیدری بی چون و چرای سهام پالایشی در بازار هستیم . البته شایعاتی از این که پارسان در این گروه سهام شتران را خریده است گویا صحت نداشته اما به هر حال می توان در مورد سهم های پالایشگاهی به خصوص سه گانه شبریز،شراز و شپنا بیشتر صحبت کرد .
امرزو لیدر جدید گروه پالایش یعنی پالایش نفت شیراز با سرعت هر چه تمامتر به روند صعودی خود ادامه میدهد شرازی که پتانسیل تعدیل مثبت بسیار خوبی داشه و میتواند سود خود را برای سال ۹۱ با رشد همراه سازد مهمتر از همه حمایت بی چون و چرای پارسان باعث شکل گیری جو مثبت بسیار خوبی در این سهم شده است . البته فشار فروش فردا در سهم به شدت افزایش خواهد یافت .
امروز پالایش نفت اصفهان که بارها بر وضعیت بنیادی مناسبش در این گروه تاکید داشتیم با صف خرید به سمت هدف ۲۸۰۰ تومانی خود میرود پتانسیلهایی نظیر افزایش سرمایه و افتتاح طرح بنزین سازی توانسته چشم انداز روشنی را در مقابل شپنا ایجاد نماید . امسال در مجمع شپنا ۲۲۰۰ ریال سود تصویب می شود اما گویا بیش از ۵۰ تومان آن تقسیم نخواهد شد و باقی برای افزایش سرمایه صرف می شود .
در این گروه خبرهایی در جریان است که گویا شبریز با تعدیل ۳۰% مواجه بوده و می تواند گزارش خوبی را طی این روز ها به بازار اعلام کند . خبری که به سود مجموعه پارسان نیز خواهد بود .
قطار تعدیل سیمانیها به راه افتاد!
تعدیل مثبت بسیار عالی سیمان بهبهان به واسطه افزایش نرخ ۲۰ درصدی سیمان نشان داد گروه سیمان پتانسیل بالایی برای تعدیل مثبت سود سال ۹۲ خود به واسطه افزایش نرخ ۲۰ درصدی سیمان را دارد . به خصوص این که سایر شرکت ها نیز با رشد سود مواجه اند .
این شرکت ها علاوه بر فروش صادراتی با نرخ ۱۱۰ تا ۱۳۰ هزار تومان فروش داخلی را نیز به ۸۲ هزار تومان رساندند . که در اطلاعیه اخیر بهبهان ملموس بود .
یکی از مزیت های این گروه دامپینگ جدی آنها در عراق برای فروش سیمان است که همه ی رقبا را بیرون کرده اند . البته مشکل این گروه نیز وام های ارزی با یورو در بودجه است . با در نظر گرفتن دو عامل مثبت رشد قیمت داخلی و صادرات و این نرخ های ارزی به نظر میرسد گروه سیمان ۲ الی ۳ روز دیگر بازهم توان مثبت شدن داشته باشد .
البته از نظر تکنیکالی شاخص ها در پیک هستند اما می تواند کمی دیگر رشد را شاهد باشد .
در این گروه احتمالاً سیمان ایلام نزدیک به ۱۰۰۰ ریال ، تهران ۹۶۰ ریال ، شاهرود ۶۵۰ ریال ، اورمیه ۱۶۵۰ ریال ، مازندران ۲۸۰۰ ریال ، هگمتان ۱۱۰۰ و غرب ۱۴۵۰ ریال سود را بتوانند با احتساب هر ۳ مورد بالا یعنی مبادله ای شدن نرخ ارز و بحث صادرات و رشد نرخ داخل داشته باشند .
پیشبینی میشود اکثر نمادهای سیمانی با تعدیل مثبت ۳۰-۵۰ درصدی برای سال ۹۲ در این گروه همراه شوند
امروز سیمان غرب هم که این روزها شایعه احتمال اعلام سود ۱۴۰-۱۵۰ تومانیش برای سال ۹۲ شنیده میشود با رشد قیمیت به سمت هدف قیمتی ۶۷۰ تومانی میرود سغربی که میتواند به مانند سبهان با تعدیل مثبت قابل توجهی مواجه شود . در این گروه برخی معتقدند چهار شنبه عرضه ها در این سهم افزایش خواهد یافت و فردا و پس فردا عرضه ها کمتر است .
گزارش مناسب ۳ ماهه سیمان هگمتان و پتانسیل تعدیل مثبت و احتمال اعلام سود ۱۰۰ تومانی توسط این سهم صادراتی بازار باعث شده تا این سهم امروز قیمتهای ۴۰۰ تومانی هم پشت سر بگذارد فردا در قیمتهای ۴۲۰ تومانی انتظار افزایش عرضه ها در نماد سهکمت را داریم
امروز لیدر سیمانیهای یعنی سفارس با صف خرید در استانه قیمتهای ۲۰۰ تومانی قرار گرفت از مدتها قبل وعده این قیمتها را در سفارس را داده بودیم سفارسی که هدف قیمتی ۲۳۰ تومانی را دنبال میکند . در سفارس شایعه شده سیمان ابیک نیز به زودی به بهره برداری و ورود به فرابورس خواهد داشت که مورد توجه خواهد بود .
در انتظار تعدیل!!!
همگان معتقدند که اتفاقی که برای گروه سیمان افتاد در دارویی ها نیز رخ می دهد . البته امروز طرح گرفتن دارو با شناسنامه و کارت ملی کمی تعجب همگان را برانگیخت . افزایش نرخ دارو این روزها باعث شده تا سهامداران دارویی که این روزها در مجامع داروییها اخبار بسیار خوبی را از این حوزه دریافت میکنند در انتظار توقف نمادهاید دارویی و تعدیل مثبت سهام این گروه باشند
امروز هلدینگ دارویی سبحان در مقابل صف خرید سنگین خود عرضه سهامی را شاهد نمیباشد به نظر میرسد به زودی شاهد گره معاملاتی در دسبحا باشیم سهمی که بازدهی حداقل۲۰-۳۰ درصدی را در پیش رو دارد اگر چه با توجه به وضعیت فعلی داروییها بازدهی ۵۰ درصدی این هلدینگ دارویی نیز بعید نمیباشد
امروزالبرز دارو با عرضه به میزان حجم مبنا همراه شد البرز دارویی که پتانسیل اعلام سود ۲۰۰ تومانی و رسیدن به قیمتهای ۸۰۰ تومانی را دارا میباشد این سهم با توجه به تولیدات منحصر به فرد خود به خصوص تولید انواع امپولها در موقعیت بسیار خوبی قرار دارد
روزهای خوش هلدینگی !
در بازار امروز جومثبت و پیشروی بازار باعث رشد سهام سرمایه گذاریها شد سرمایه گذاریهایی که روندشان بسته به روند شاخص شده و با مثبت بودن شاخص با رشد ارزش ان ای وی به رشد قیمتی خود ادامه میدهند
امروز پارسان با صف خرید و عرضه های بسیار سنگینی مواجه بود عرضه هایی که احتمالا فردا در سطوح قیمتی ۸۸۰ تومانی پارسان را به تعادل خواهد رساند سهامداران پارسان این روزها در انتظار توقف این نماد به منظور تعدیل عایدی میباشند. برطبق برخی شنیده ها نفت و گاز پارسیان مذاکرات برای خرید پتروشیمی تبریز رانهایی کرده و به نظر میرسد به زودی سود این شرکت نیز در صورت های مالی پارسان لحاظ شود . پارسان کم کم به سهم ارزشمند پتروپالایشی تبدیل می شود که اگر در بلوک خلیج فارس نیز مشارکت کند پرتفوی شرکت تکمیل و روند قیمتی ان نیز صعودی تر خواهد بود .امروز البته پرتفوی شرکت نیز منتشر شد و خبر این که ۱۲ میلیارد تومان سود شناسایی کرده است برای شرکت خبر مساعدی بود .
امروز رند رو به رشد شیران باعث ادامه یافتن روند صعودی واتی شد سهمی که هدف قیمتی ۳۵۰ تومانی را در پیش رو دارد واتی همچنین با توجه به تعدیل مثبت شیران با پتانسیل تعدیل مثبت بسیار خوبی نیز در سال ۹۲ مواجه میباشد . احتمال این که اتی به قیمت های ۴۰۰۰ ریال نیز نزدیک شود بالاست .
امروز خبر عرضه پتروشیمی جم در ماه جاری صف خرید وصندق را سنگینتر کرده و امروز شاهد قیمتهای ۴۰۰ تومانی در وصندق بودیم سهمی که با عرضه پتروشیمی جم روند صعودیش تقویت خواهد شد در مقطع فعلی انتظار رشد وصندوق تا قیمتهای ۴۲۰ تومانی را داریم که یعنی فردا سهم عرضه های جدی را خواهد داشت .
چهارگوشه بازار!!!
امروز قند مرودشت با توجه به تعدیل مثبت بسیار عالی خود در سود سال ۹۲ و شایعاتی در خصوص احتمال افزایش نرخ شکر اینبار تا سطوح ۲۰۰۰ تومانی با رشد قیمتی ۳۰ درصدی بازگشایی شد به نظر میرسد طی روزهای اتی شاهد متعادل شدن روند معاملاتی قمرو باشیم . در این گروه قند اصفهان یکه تاز میدان قندی ها از نظر بنیادی خواهد بود .
امروز سیمان بهبهان پس از تعدیل مثبت با بازدهی ۲۳ درصدی بازگشایی شد سبهانی که در قیمتهای ۳۵۰۰ تومانی و سقف قیمتی قرار دارد سیمان بهبان البته جای رشد بییشتر سوداوری تا سطوح ۸۰۰ تومان را از بابت افزایش نرخ فروش صادراتی خود را دارا میباشد اما فعلاً بعید است که قیمت ان رشد انچنانی را شاهد باشد .
شایعه فروش ساختمان و اخذ دو قرارداد جدید توسط اذراب سبب شده تا این سهم با صف خرید بسیار سنگینی مواجه شود به نظر میرسد شاهد تعدیل مثبت خوبی در عملکرد ۱۲ ماهه فاذر باشیم از طرف دیگر شایعاتی در خصوص سود ۸۰ تومانی این شرکت در سال ۹۲ شنیده میشود.
در گروه ساختمان ثشرق کمی پرحجم شده است و به نظر میرسد با توجه به جو گروه ساختمان بیش از ۱۳۵۰ ریال افت نخواهد کرد . فاراک نیز امروز گزارش جالبی داد و در ۱۲ ماهه سود خود را کمی افزایش داد و به ۴۲ تومان رسید .
این روز ها بترانس پرحجم است و مورد توجه . زمزمه هایی در جریان است که با تغییرمدیر عامل وضعیت بنیادی شرکت و همچنین شرایط نقدینگی ان کمی بهبود یافته و احتمال این که این شرکت در گزارش ۳ ماهه با کمی رشد سود مواجه باشد وجود دارد . این سهم در قیمت های زیر ۲۰۰۰ و محدوده آن با دید نگهداری تا گزارش ۳ ماهه می تواند جالب باشد .
این روز ها ریسک بانکی ها برای حضور در مجمع کم شده است البته پارسیان که خیلی خوب عمل نکرد اما به هر حال می توان به روند مثبت دو شرکت ملت و کارافرین نیز امید وار بود .
امروز گروه کاشی با خبر و یا بهتر بگوئیم شایعه افزایش ۳۰% نرخ رشد محصولات خود مثبت بوداما کساوه در این گروه به دلیل رشد دیروز کمتر مورد توجه قرار گرفت . به نظر میرسد بهتر است نوسان گیران به روز های پس از مجمع کساوه امید داشته باشند . در این گروه کخاک شرایط بهتری دارد .
در بین هلدینگی ها امید و غدیر که در گروه سیمان هستند می توانند از این نظر مورد توجه قرار گیرند هر چند هر دو سهمدر کف قیمتی بوده و با بهبود وضعیت پتروشیمی و سنگ آهن نیز مثبت خواهند بود .
امروز تحولات پتروشیمی اصفهان باعث توجه به وبهمن شده بود .
در مجموع برای بازار فردا قیمت ها کمی برای خرید تند است و شاید بهتر باشد کمی برای خرید صبر کنیم و در روز های پیش رو اقدام کرد . نکته دیگر این که عزیزان صحبت های این روز های کاندیدا در رسانه ملی را باید خوب گوش کنند اگر واقعاً هیچ یک به بورس دید منفی ندارند نمی توان خیلی برای بازار نگران بود .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۵ خرداد۹۲
