تحلیل بنیادی شرکت غلتک سازان سپاهان

[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]

تحلیل بنیادی شرکت غلتک سازان سپاهان (فسازان)

شرکت غلتک سـازان سپاهان بعنوان یک مجموعه تخصصی و کیفی با هـدف ریخته گری قطعات سنگین و فوق سنگین چدنی و فولادی ، با ظرفیت تولید سـالیانه ۲۰ هزار تن انواع قطعات چدنی وفولادی تا وزن ۱۰۰ تن و همچنین ۱۵۰ هزار تن شمش فولادی به روش ریخته گری مداوم در زمینی به مساحت ۴۰ هزار متر مربع همراه با ۱۴ هزار متر مربع سالن های تولیدی تاسیس گردید.

بررسی تولید و فروش:

ابتدا به بررسی تولید و فروش ماهانه شرکت میپردازیم. شرکت دارای ظرفیت اسمی ۱۲۰ هزار تن شمش فولادی میباشد که در سال ۹۹ بیش از ظرفیت نیز تولید کرده است :

همانطور که مشاهده میشود به علت قطعی برق تولید دو ماه اخیر کاهش داشته که انتظار میرود با افت دما مشکل شرکت برطرف گردد:

تولید تجمعی شرکت نشان از بهبود تولید هر ساله شرکت را نشان میدهد.

فروش شرکت روند منظمی دارد و تقاضای کافی برای محصولات وجود دارد:

همانطور که مشاهده میشود تمامی تولیدات بفروش میرسد و مشکلی از این بابت شرکت ندارد.

نرخ فروش: نرخ فروش شمش تحت تاثیر قیمت جهانی و نرخ دلار نیمیایی میباشد که با توجه به وضعیت کشور و افزایش نرخ دلار در کل نرخ شرکت صعودی است.

مبلغ فروش شرکت در ماه های مختلف نیز به شرح شکل زیر بوده است:

فروش شرکت برخلاف تولید و فروش که روند به نسبت ثابتی دارند همیشه افزایشی بوده که بیشتر ناشی از افزایش نرخ دلار میباشد.

تولید و فروش شرکت سالانه شرکت نیز در جدول زیر برای دوره های گذشته و دوره های آتی ذکر شده است:

میزان فروش دوره های گذشته و دوره های بعد به شرح ذیل است:

همانطور که عنوان شد نرخ فروش تحت تاثیر نرخ دلار و قیمت جهانی میباشد که نرخ دوره های گذشته و دوره های آتی در جدول زیر آمده ضمن آنکه مفروضات در انتهای تحلیل ذکر شده است:

با توجه به نرخ و مقدار فروش مبلغ فروش نیز حاصل خواهد شد:

بها:مهمترین جز بها همانند بسیاری از شرکتهای تولید مواد مستقیم بوده از آهن قراضه و آهن اسفنجی تشکیل میگردد. اسفنجی بر اساس شمش خوزستان تعیین نرخ میگردد.

میزان مصرف مواد اولیه به شرح جدول ذیل خواهد بود:

نرخ مصرف:

مبلغ مصرف:

اقلام بها و ترکیب بها در دو نمودار زیر ذکر شده است:

با توجه به توضیح دو آیتم مهم صورت سود زیان، صورت مالی به شرح زیر پیش بینی میگردد:

تحلیل حساسیت: با دو عامل دلار و شمش CIS برای ادامه سال تحلیل حساسیت سود ۱۴۰۰ صورت گرفته است.

نتیجه گیری:

در صورت رفع مشکگل برق سودآوری سال ۱۴۰۰ معادل ۳۴۹ و سال ۱۴۰۱ معادل ۷۱۱ تومان خواهد بود که به توجه مارکت شرکت یکی از گزینه های بسیار مناسب سهامداری محسوب میگردد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…
[/ihc-hide-content]