تحلیل بنیادی  شرکت آلومینیوم ایران و برآورد سود سال مالی ۱۳۹۹ و ۱۴۰۰

[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]

تحلیل بنیادی  شرکت آلومینیوم ایران و برآورد سود سال مالی ۱۳۹۹ و ۱۴۰۰

نگاهی به عملکرد تولید و فروش

در سال مالی گذشته و در مجموع عملکرد ۱۲ ماهه، ۳۸۳۸ میلیارد تومان فروش داشته است که میانگین فروش ماهانه شرکت ۳۲۰ میلیارد تومان بوده است. در سال مالی ۱۳۹۹، ۶۹۶۱ میلیارد تومان فروش داشته است. وضعیت فروش شرکت به شرح جدول ذیل است:

بهای تمام شده کالای فروش رفته:

همانطور که در جداول بالا ملاحظه می نمایید، هزینه مواد اولیه و هزینه سربار تولید، بیشترین سهم را در بهای تمام شده فایرا ایفا می نمایند.

بررسی عملکرد شرکت در ۷ فصل اخیر:

شرکت در سال مالی ۱۳۹۸، فصل اول به سود ۲۶۰ ریالی، در فصل دوم به سود ۴۵۵ ریالی، در فصل سوم به سود ۸۰ ریالی و در فصل چهارم به سود ۲۴۱ ریالی رسیده است. در سال مالی ۱۳۹۹ و در فصل نخست به سود ۱۶۰ ریالی ، در فصل دوم به سود ۱۲۰۰ ریالی و در فصل سوم به سود ۱۱۱۵ ریالی رسیده است.

پیش بینی سود سال مالی ۱۳۹۹ و ۱۴۰۰

مفروضات پیش بینی ۱۳۹۹

• مبلغ فروش بر اساس گزارش ماهانه منظور شده است.
• نرخ و مقدار مواد اولیه مصرفی متناسب با مقدار و نرخ فروش منظور شده است.
• سایر موارد متناسب با عملکرد سال قبل منظور شده است.

مفروضات پیش بینی ۱۴۰۰

• مقدار فروش همانند سال ۱۳۹۹ در نظر گرفته شده است.
• شمش آلومینیوم را ۲۱۰۰ دلار و نرخ تسعیر ارز را ۲۴ هزار تومان منظور کردیم.
• نرخ و مقدار مواد اولیه مصرفی متناسب با مقدار و نرخ فروش منظور شده است.
• تورم برای هزینه های دستمزد، سربار و عمومی و اداری ۲۵ درصد در نظر گرفته شده است.
• سایر موارد متناسب با عملکرد سال قبل منظور شده است.

با توجه به مفروضات فوق، به نظر می رسد که سود ۳۵۰ تومانی فایرا  برای سال مالی ۱۳۹۹ قطعی باشد. همچنین برآورد اولیه برای سود ۱۴۰۰ شرکت در حدود ۴۰۰ تومان می باشد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…
[/ihc-hide-content]