تحلیل بنیادی فراوری مواد معدنی  ایران

مقدمه: فراوری مواد معدنی  ایران یکی از بزرگترین تولید کنندگان شمش روی ایران میباشد این شرکت با سرمایه ۶۶ میلیارد تومان یکی از شرکتهای زیر مجموعه توسعه معادن روی ایران است

روند سوداوری فراوری در سالهای گذشته:

روند سوداوری شرکت بستگی بالایی به نرخ ارز و قیمتهای جهانی روی دارد

سود ۱۲ماهه۹۸:

فراوری برای ۱۲ماهه ۹۸ به سود ۴۵۰ ریالی دست یافته که با کاهش۳۹  درصدی به نسبت دوره مشابه سال قبل همراه شده است

بررسی فروش شرکت:

شرکت بودجه سال۹۹ را در سطوح ۲۸۶ میلیارد تومان در نظر که بودجه مناسبی بوده و در صورت تحقق فروش می تواند به بودجه بالا دست یابد

بررسی بهای تمام شده در شرکت فراوری:

همانطور که در جدول بهای تمام شده مشخص میباشد عمده بهای تمام شده را مواد اولیه تشکیل میدهد

مواد مستقیم:

بهای تمام شده شرکت به خصوص مواد اولیه هم راستای قیمت فروش افزایش می ابد که شرکت قیمت مواد اولیه و افزایش تولید و فروش در سطوح مناسبی برای سال ۹۹ در نظر گرفته شده است

اثرات افزایش قیمت حامل های انرژی بر فراوری:

شرکت سالانه حدود ۵،۳  میلیارد تومان مصرف انرژی دارد

عمده مصرف انرژی شرکت برق میباشد به طوری که بیش از ۸۰ درصد مصرف انرژی شرکت را تشکیل داده است

میزان صادرات و واردات فراوری:

فراوری برای سال ۹۹ نیمی از محصولات تولیدی خود را صادر و از این نظر به عنوان یک شرکت صادرات محور شناخته می شود

سهامداران عمده:

نتیجه گیری:

شرکت بودجه سال۹۹ را در سطوح ۲۸۶ میلیارد تومان در نظر که بودجه مناسبی بوده و در صورت تحقق فروش می تواند به بودجه بالا دست یابد

بودجه کارشناسی:

همانطور که مشاهده میشود شرکت در صورت رسدین به بودجه فروش جای دست یابی به سود ۸۱ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

شرکت شدیدا از قیمت های جهانی روی تاثیر پذیری بالایی داشته و فاصله قیمت فروش از سطوح ۲۰۰۰ هزار دلار میتواند شدیدا سود شرکت را با تغییرات مثبت همراه سازد

شرکت کاملا صادرات محور بوده و تغییرات قیمت دلار و قیمتهای جهانی روی به شدت بر سهم تاثر گذار و سهم به دلیل سرمایه پایین اهرم بالایی در زمینه این دو متغییر خود دارد

شرکت سقف قیمتی ۲۸۰۰ الی ۳۲۰۰ و کف حمایتی ۲۴۰۰ الی ۲۲۰۰ تومانی داشته و با این روند دلار و قیمت های جهانی با دید میان مدت جای صعود خوبی دارد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۲۷ خرداد ۱۳۹۹