تحلیل بنیادی شرکت غلتک سـازان سپاهان

اسفند ۲۷, ۱۳۹۸

تحلیل بنیادی شرکت غلتک سـازان سپاهان

 

شرکت غلتک سـازان سپاهان بعنوان یک مجموعه تخصصی و کیفی با هـدف ریخته گری قطعات سنگین و فوق سنگین چدنی و فولادی ، با ظرفیت تولید سـالیانه ۲۰ هزار تن انواع قطعات چدنی وفولادی تا وزن ۱۰۰ تن و همچنین ۱۵۰ هزار تن شمش فولادی به روش ریخته گری مداوم در زمینی به مساحت ۴۰ هزار متر مربع همراه با ۱۴ هزار متر مربع سالنهای تولیدی تاسیس گردید.

روند سوداوری غلطک سازان:

سالسود هر سهم

(ریال)

سود خالص

(میلیارد ریال)

۱۳۹۵۷۲۴۳
۱۳۹۶۱۶۵۹۹
۱۳۹۷۵۴۵۳۲۷

 

سود اوری شرکت طی سالهای اخیر با روند صعودی خوبی همراه و این روند در سال ۹۸ نیز ادامه دارد

سود ۹ ماهه۹۸:

شرحواقعی۹ ماهه حسابرسی نشدهواقعی۹ ماهه حسابرسی نشده

 

سال مالی منتهی به۹۸،۹،۳۰۹۷،۹،۳۰
فروش۳،۸۲۸،۲۳۶۲،۵۶۹،۴۹۸
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۳،۳۹۵،۶۰۷)(۲،۲۲۵،۱۷۴)
سود و زیان ناخالص۴۳۳،۶۲۹۳۴۴،۳۲۴
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۷۰،۲۱۴)(۴۹،۲۴۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۰(۴۰۵)
سود و زیان عملیاتی۳۶۳،۴۱۵۲۹۴،۶۷۹
هزینه های مالی(۲۱،۴۵۲)(۸،۵۶۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۶،۸۶۶۴،۶۶۷
درامدها(هزینه های) متفرقه۰۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۳۴۸،۸۲۹۲۹۰،۷۸۶
مالیات(۴۶،۳۶۳)(۵۸،۳۸۸)
سود و زیان پس از کسرمالیات۳۰۲،۴۶۶۲۳۲،۳۹۸
سود هر سهم پس از کسر مالیات۵۰۳۳۸۸
سرمایه۶۰۰،۰۰۰۶۰۰،۰۰۰

 

این شرکت  در ۹ ماهه امسال با سرمایه جدید ۶۰ میلیاردی به سود ۵۰۳ریالی دست یافته که به نسبت دوره مشابه سال قبل رشد ۳۰درصدی داشته است

شرکت در ۳ ماهه اول سال به سود۲۹۵ ریالی در ۳ ماهه دوم سال به سود۸۷ ریالی و در ۳ ماهه سوم سال به سود۱۲۲ ریالی رسیده است

 

تولیدات و فروش شرکت:

 

نوع محصولواحدمقدار فروش سال ۹۸قیمت فروش هر تن سال ۹۸(واحد/تومان)مقدار فروش۱۱ ماههقیمت فروش ۱۱ماهه(واحد/ تومان)
شمشتن۱۴۰،۰۰۰—-۱۱۴،۳۵۰۳،۹۱۲،۰۰۰۰
قطعاتتن۵،۰۰۰—-۴،۷۴۹۱۱،۸۵۰،۰۰۰
سایرتن۴۶۵—-۳۸۵۳،۰۸۱،۰۰۰

 

شرکت به فروش ۵۰۶،۶ میلیاردی برای ۱۱ ماهه رسیده و انتظار تحقق فروش ۶۰۰ میلیاردی از شرکت تا پایان سال می رود

 

ترکیب سبد فروش:

۱

شمش محصول اصلی شرکت بوده و به نوعی شرکت فولاد ساز محسوب می شود

 

بررسی بهای تمام شده در شرکت غلطک سازان:

ناممبلغ(میلیون ریال)درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم۳،۹۰۰،۰۰۰۸۳
دستمزد مستقیم۱۴۵،۰۰۰۳
سربار۶۵۰،۰۰۰۱۴

 

همانطور که مشاهده میشود مواد اولیه عمده بهای تمام شده شرکت را تشکیل میدهد

 

بررسی مواد اولیه در بهای تمام شده غلطک سازان:

با توجه به ماهیت فولاد سازی شرکت آهن آلات ذوبی و اهن اسفنجی بوده که تماما از داخل کشور تامین میشود

شرکت در ۹ ماهه ۷۱ درصد از بودجه مواد اولیه خود را پوشش داده است انتظار رشد ۱۰ درصدی مواد اولیه معادل ۳۹ میلیارد تومان می رود

 

دارایی های ارزی:

 

نوع ارزمبلغ ارزیمبلغ ریالی
دارایی های ارزی(درهم)۲،۹۰۴،۰۰۰۱۰۰،۰۰۰

 

عمده فروش شرکت داخلی و صادرات اندکی دارد همچنین عمده مواد اولیه شرکت نیز از منابع داخلی تامین و به همین دلیل شرکت تراز ارزی چندانی ندارد

 

طرح های توسعه ای:

نام طرحبراورد سرمایه گذاریدرصد پیشرفت طرح تاکنونسال بهره برداری
مبلغ میلیون ریالنام ارزمبلغ ارزی
کوره ۱۵ تنی۷۵،۰۰۰یورو۶۰۵،۰۰۰۹۰پایان۹۸
افزایش ظرفیت تولید۷۵،۰۰۰یورو۶۰۹،۰۰۰۶۰۱۳۹۹

 

 

سهامداران عمده:

نام سهامداردرصد سهام
چدن سازان۷۲

 

همانطور که مشاهده میشود سهام مدیریتی شرکت در اختیار چدن سازان میباشد

 

نتیجه گیری:

نوع محصولواحدمقدار فروش سال ۹۸قیمت فروش هر تن سال ۹۸(واحد/تومان)مقدار فروش۱۱ ماههقیمت فروش ۱۱ماهه(واحد/ تومان)
شمشتن۱۴۰،۰۰۰—-۱۱۴،۳۵۰۳،۹۱۲،۰۰۰۰
قطعاتتن۵،۰۰۰—-۴،۷۴۹۱۱،۸۵۰،۰۰۰
سایرتن۴۶۵—-۳۸۵۳،۰۸۱،۰۰۰

 

شرکت به فروش ۵۰۶،۶ میلیاردی برای ۱۱ ماهه رسیده و انتظار تحقق فروش ۶۰۰ میلیاردی از شرکت تا پایان سال می رود

شرکت در ۹ ماهه ۷۱ درصد از بودجه مواد اولیه خود را پوشش داده است انتظار رشد ۱۰ درصدی مواد اولیه معادل ۳۹ میلیارد تومان می رود

 

کارشناسی:

شرحپیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به۹۸،۱۲،۲۹
فروش۶،۰۰۰،۰۰۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۵،۰۸۵،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص۹۱۵،۰۰۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۸۷،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۰
سود و زیان عملیاتی۸۲۸،۰۰۰
هزینه های مالی(۲۹،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۱۱،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۸۱۰،۰۰۰
مالیات(۱۱۴،۰۰۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات۶۹۶،۰۰۰
سود هر سهم پس از کسر مالیات۱،۱۶۰
سرمایه۶۰۰،۰۰۰

 

شرکت توانایی تعدیل مثبت و رسیدن به سود ۱۱۶ تومانی را داراست

 

جمع بندی:

شرکت به واسطه ارزش جایگزینی بالا رشد خوبی داشته است

شرکت فروشش عمدتا داخلی و از ریسک تحریم ها مصون می باشد رشد قیمت ارز به نفع شرکت تمام می شود

سهم فعلا در رنج قیمتی ۱۸۰۰ الی ۲۰۰۰ تومان در نوسان می باشد

شرکت بودجه ۱۴۵ هزار تن محصول را برای سال ۹۸ پیشبینی کرده است برای سال ۹۹ این رقم در سطوح ۱۷۵ هزار تن با توجه به افتتاح طرح توسعه شرکت پیشبینی شده است

به عبارتی روند رو به رشد تولید و فروش و سود سازی این شرکت ادامه و آینده سهم نیز روشن است

شرکت دو دستگاه کوره ۱۵ تن را در حال نصب دارد

هم اکنون مصرف مواد اولیه ۵۵ درصد آهن اسفنجی و ۴۵ درصد ضایعات فلزی می باشد

شرکت مشابه غلطک سازان نورد قطعات فولادی می باشد

نورد قطعات فولادی با ظرفیت ۱۳۸ هزار تنی ارزش بازار ۷۸۵ میلیارد تومانی داشته حال این شرکت با ظرفیت  ۱۴۵ هزار تنی ارزش بازار ۱۱۲۷ میلیارد تومانی دارد که نشان از رشد مناسب فسازان می باشد بدین ترتیب انتظار تغییرات قیمتی شارپی از سهم نمی رود

 

فروش های فصلی

فصلمیلیارد تومان
فروش ۳ ماهه اول سال۱۳۴،۳
فروش ۳ ماهه دوم سال۱۱۸،۵
فروش ۳ ماهه سوم سال۱۳۰

 

 

 

ماهفروش سال ۹۸ میلیارد تومانفروش سال ۹۷ میلیارد تومان
فروردین۳۸،۳۱۰،۸
اردیبهشت۵۰۳۵
خرداد۴۶۲۲
تیر۴۸۳۱،۲
مرداد۲۷،۵۱۷،۹
شهریور۴۲،۹۳۷،۳
مهر۴۱،۴۲۰،۸
آبان۳۷،۴۵۳،۳
آذر۵۰،۱۲۸،۶
دی۵۵،۸۳۰،۹
بهمن۶۹۳۸،۲
جمع۵۰۶،۶۳۲۶

 

شرکت با رشد خوب ۷۲ درصدی فروش در ۱۱ماهه امسال به نسبت دوره مشابه سال قبل همراه داشته است

 

 

 

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۲۸ اسفند ۱۳۹۸

روش‌های جایگزین پرداخت

درصورتی‌که امکان استفاده از درگاه پرداخت آنلاین برای شما وجود ندارد، می‌توانید مبلغ مورد نظر را به مشخصات بانکی زیر واریز کرده و اطلاعات پرداخت را برای ما ارسال کنید.

کارت بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۶۲۷۴-۱۲۱۱-۶۵۳۰-۵۱۱۱

شماره حساب بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۳۰۰۱-۸۰۰-۱۶۸۲۳۰-۲

اطلاعات پرداخت را از طریق تماس تلفنی و یا پیام تلگرامی به شماره ۰۹۳۳۳۶۷۹۱۹۰ ارسال کنید.

تلگرام پشتیبانی بتاسهم