تحلیل بنیادی وسکاب

مقدمه: سرمایه گذاری صندوق بازنشستگی کارکنان بانک ها با سرمایه ۶۰۰میلیارد تومان تومان جز یکی از بزرگنترین شرکت های سرمایه گذاری می باشد

روند سوداوری وسکاب:

همانطور که مشاهده میشود سود شرکت طی سالهای اخیر با روند صعودی همراه بوده است

میزان سود شرکت در ۹ماهه:

شرکت در عملکرد ۹ ماهه با سرمایه جدید ۶۰۰ میلیارد تومانی  به سود ۴۶۱ ریالی رسیده که ۹۵درصد بیشتر از سال گذشته است

پرتفوی بورسی وسکاب:

پرتفوی بورسی شرکت درسود خوبی قرار گرفته است

بررسی پرتفوی غیر بورسی وسکاب:

سهامداران عمده:

همانطور که مشاهده میشود مالکیت شرکت بر عهده صندوق بازنشستگی کارکنان بانک ها می باشد

محاسبه ان ای وی و ارزش ذاتی:

همانطور که مشخص میباشد ارزش ذاتی وسکاب در سطوح ۲۱۵ تومان بوده و قیمت فعلی تابلوی سهم برابر با ۸۰ درصد از ارزش ان ای وی سهم می باشد

پیشبینی سوداوری وسکاب:

وسکاب در عملکرد ۱۲ ماهه ۹۸ به سود ۲۳۲ میلیاردی ناشی از فروش سرمایه گذاری ها رسیده است

شرکت حدود ۱۲۰ میلیارد تومان هم سود سهام و اوراق مشارکت دارد

جمع درامد های شرکت به محدوده ۳۵۲ میلیارد تومان می رسد با کسر هزینه های اداری عمومی سود خالص شرکت به سطوح ۳۴۶ میلیارد تومان بعنی به ازای هر سهم ۵۷ الی ۵۸ تومان محقق خواهد شد

ترکیب سود سازی وسکاب:

همانطور که مشاهده می شود شرکت به دلیل عملکرد موفق خود در بازار سرمایه به سود خوبی ناشی از معاملات سهام رسیده است

جمع بندی

سهم در سطوح ارزش ذاتی خود قرار داشته اما توان رسیدن به سود ۵۷ تومانی در صورت های مالی ۱۲ ماهه می تواند محرک قوی در سهم تبدیل و باعث رشد قیمتی خوبی در سهم به دلیل سود سازی مناسبش گردد سهم کف حمایتی ۱۹۰ الی ۲۰۰ تومانی و هدف قیمتی ۲۵۰ تومانی را دارد

همچنین سهم گزینه مناسبی با دید بلند مدت و سرمایه گذاری چند ساله با ریسک پایین دسته بندی می شود

خرید سهم با دید پایان سال می تواند سود ۲۰ تا ۲۵ درصدی کم ریسکی را به همراه داشته باشد انتظار صورت های مالی ۱۲ ماهه شرکت می تواند زمینه ساز رشد قیمتی به دلیل سود سازی بالای محقق شده سهم شود حتی واکنش بازار می تواند بیشتر باشد و سهم از قیمت های ۲۵۰ تومان نیز تا قیمت های ۲۸۰ الی ۳۰۰ تومان نیز رشد داشته باشد

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۳ دی ۱۳۹۸