سال	سود هر سهم (ریال)	سود خالص (میلیارد ریال)
۱۳۹۴	۳۳۰	۷۶
۱۳۹۵	۷۵۶	۱۷۴
۱۳۹۶	۱۴۳۰	۳۲۹
۱۳۹۷	۱۷۹۰	۴۱۲

طی سال های اخیر به دلیل رشد قیمت دلار و قیمت های جهانی سرب و روی شاهد روند جهشی سوداوری این شرکت هستیم

سودسازی ۶ ماهه۹۸

شرح	واقعی حسابرسی نشده	واقعی حسابرسی شده
سال مالی منتهی به	۹۸،۶،۳۱	۹۷،۶،۳۱
فروش	۷۰۱،۵۳۱	۳۴۹،۴۰۸
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۴۸۲،۷۶۲)	(۱۹۹،۹۰۷)
سود و زیان ناخالص	۲۱۸،۷۶۹	۱۴۹،۵۰۱
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۱۶،۹۱۹)	(۱۶،۶۸۸)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۰	۰
سود و زیان عملیاتی	۲۱۰،۸۵۰	۱۳۲،۸۱۳
هزینه های مالی	(۴،۲۰۸)	(۴۲۱)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۳۴،۳۲۹	۲۲،۲۳۴
درامدها(هزینه های) متفرقه	۳۹	(۸۸)
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۲۳۲،۰۱۰	۱۵۴،۵۳۸
مالیات	۰	۰
سود و زیان پس از کسرمالیات	۲۳۲،۰۱۰	۱۵۴،۵۳۸
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۱،۰۰۷	۶۷۱
سرمایه	۲۳۰،۴۰۰	۲۳۰،۴۰۰

این شرکت برای ۶ماهه سال ۹۸ به سود ۱۰۰۷ ریالی دست یافته که ۵۰درصد بیش از دوره مشابه سال قبل می باشد

شرکت در ۳ ماهه اول سال به سود ۴۶۱ ریالی و در۳ ماهه دوم سال به سود۵۴۶ ریالی رسیده است

تولیدات و فروش شرکت:

تولیدات اصلی شرکت عمدتا کنسانتره سرب و روی تشکیل می دهد

بررسی میزان تولید و فروش شرکت طی سال ۹۸:

نوع محصول	مقدار فروش(تن) سال ۹۸	قیمت فروش (هر تن) سال ۹۸ تومان	مقدار فروش(تن) ۸ماهه	قیمت فروش (هر تن) ۸ماهه تومان
کنسانتره روی	۳۷،۲۶۰	—-	۱۶،۰۷۲	۳،۷۲۳،۰۰۰
کنسانتره سرب	۵۴۰	—-	۴۰	۹،۸۳۲،۰۰۰
شمش روی	۶۰۴	—-	۶۰۴	۲۷،۲۲۸،۰۰۰
خدمات فلوتاسیون	۷۰،۰۰۰	—-	۵۰،۰۰۰	—-

اخرین نرخ کنسانتره روی بر اساس روی ۲۲۵۰دلاری و دلار۱۲۰۰۰ تومانی ۳،۴میلیون تومان و کنسانتره سرب در سطوح ۸،۵میلیون تومان می باشد

مصارف ارزی:

شرکت برای سال ۹۸ پیشبینی صادراتی ندارد همچنین شرکت وارداتی نیز ندارد

بررسی بهای تمام شده در شرکت کیمیا:

نام	مبلغ(میلیون ریال)	درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم	۹۰۰،۰۰۰	۸۳
دستمزد مستقیم	۴۳،۰۰۰	۳
سربار	۱۷۳،۰۰۰	۱۴

همانطور که مشاهده میشود عمده بهای تمام شده شرکت موادمستقیم میباشد

مواد مسقیم

عمده مواد اولیه شرکت خاک معدنی می باشد شرکت در ۶ ماهه ۵۳ درصد از مواد اولیه خود را پوشش داده است

مصارف انرژی:

این شرکت سالانه حدود۱،۷میلیارد تومان مصرف انرژی داشته که هزینه بالایی نمی باشد

ترکیب سهامداران شرکت:

نام سهامدار	درصد سهام
سرمایه گذاری اعتماد ایرانیان	۴۳،۸
شخص حقیقی	۱۲،۱
بنیاد نیکوکاری جمیلی	۱۰،۵
شخص حقیقی	۸
زرین معدن اسیا	۱،۷

بخش خصوصی سهامدار عمده این شرکت می باشد

سرمایه گذاری ها:

نام شرکت	درصد مالکیت	سهم شرکت سرمایه گذاری (میلیون ریال)
زرین معدن اسیا	۹،۴	۱۹،۰۰۰
گسترش صنایع روی ایرانیان	۱۴	۱۴،۰۰۰
معادن سرب و روی مهدی اباد	۱۷	—-

شرکت سرمایه گذاری های بسیار خوبی در خارج بورس داشته به خصوص سرمایه گذاری در معدن سرب و روی مهدی اباد به عنوان بزرگترین معدن سرب روی ایران که اینده بسیار خوبی دارد

شرکت سهمی حدودا ۲۶۰ تومان ارزش سرمایه گذاریش در زرین معدن اسیا می باشد

نتیجه گیری:

نوع محصول	مقدار فروش(تن) سال ۹۸	قیمت فروش (هر تن) سال ۹۸ تومان	مقدار فروش(تن) ۸ماهه	قیمت فروش (هر تن) ۸ماهه تومان
کنسانتره روی	۳۷،۲۶۰	—-	۱۶،۰۷۲	۳،۷۲۳،۰۰۰
کنسانتره سرب	۵۴۰	—-	۴۰	۹،۸۳۲،۰۰۰
شمش روی	۶۰۴	—-	۶۰۴	۲۷،۲۲۸،۰۰۰
خدمات فلوتاسیون	۷۰،۰۰۰	—-	۵۰،۰۰۰	—-

بودجه کارشناسی:

نوع محصول	مقدار فروش(تن)۴ماهه سال ۹۸	قیمت فروش (هر تن)۴ ماهه سال ۹۸ تومان
کنسانتره روی	۲۱،۱۸۸	۳،۴۰۰،۰۰۰
کنسانتره سرب	۵۰۰	۸،۵۰۰،۰۰۰
شمش روی	۰	۰
خدمات فلوتاسیون	۲۰،۰۰۰	۲۰،۰۰۰

فروش ۸ماهه میلیون ریال	۸۱۷،۱۴۰
فروش ۴ ماهه باقی مانده میلیون ریال	۷۸۲،۰۰۰
جمع فروش میلیون ریال	۱،۵۹۹،۱۴۰

بودجه کارشناسی:

شرح	پیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۸،۱۲،۲۹
فروش	۱،۵۹۹،۱۴۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱،۰۶۱،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۵۳۸،۱۴۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۳۵،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۰
سود و زیان عملیاتی	۵۰۳،۱۴۰
هزینه های مالی	(۹،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۳۴،۳۲۹
درامدها(هزینه های) متفرقه	۵۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۵۲۸،۵۱۹
مالیات	۰
سود و زیان پس از کسرمالیات	۵۲۸،۵۱۹
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۲،۲۹۴
سرمایه	۲۳۰،۴۰۰

شرکت جای دست یابی به سود ۲۲۹ الی ۲۳۰ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

با فرض سود۲۳۰تومانی قیمت فعلی سهم با پی بر ای ۹در حال معامله می باشد

فروش اصلی شرکت کنسانتره روی بوده که ۹۰ درصد از فروش شرکت را به خود اختصاص داده داده است

سود شرکت بر مبنای قیمت های جهانی روی ۲۲۵۰ دلاری و دلار ۱۲۰۰۰ تومانی تخمین زده شده است هم قیمت های جهانی روی و هم قیمت دلار می تواند بالاتر هم برود

شرکت عمده فروشش داخلی به شرکت های تولید کننده شمش روی می باشد و ریسک تحریم ندارد

شرکت رشد قیمتی بالایی داشته است و به نظر می رسد قیمت های ۲۲۰۰ الی ۲۴۰۰ تومان مصادف با سقف قیمتی سهم باشد

فروش های فصلی

فصل	میلیارد تومان
فروش ۳ ماهه اول سال	۳۱،۴
فروش ۳ ماهه دوم سال	۳۸،۷

ماه	فروش سال ۹۸ ملیارد تومان	فروش سال ۹۷ میلیارد تومان
فروردین	۱	۱،۳
اردیبهشت	۰	۸،۴
خرداد	۳۰،۶	۶،۵
تیر	۸	۱۱،۸
مرداد	۱۶،۵	۶،۶
شهریور	۱۴،۳	۰
مهر	۳	۴،۵
ابان	۸،۵	۵،۸
جمع	۸۱،۷	۴۵،۳

فروش ۸ ماهه امسال کیمیا رشد و جهش ۸۰ درصدی را به نسبت دوره مشابه سال قبل به همراه داشته است

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۳ دی ۱۳۹۸

تحلیل بنیادی کیمیا زنجان گستران

آخرین تحلیل‌ها

بتاسهم را دنبال کنید

تحلیل بنیادی کیمیا زنجان گستران

روش‌های جایگزین پرداخت