شرح	واقعی حسابرسی نشده	واقعی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۸،۶،۳۱	۹۷،۶،۳۱
فروش	۱،۳۹۸،۹۳۲	۸۷۵،۵۷۴
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۹۵۳،۷۵۰)	(۶۴۹،۱۳۲)
سود و زیان ناخالص	۴۴۵،۱۸۲	۲۲۶،۴۴۱
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۱۲۳،۷۷۶)	(۶۱،۷۸۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	(۱۸،۳۸۴)	(۳۶،۴۴۵)
سود و زیان عملیاتی	۳۰۳،۰۲۲	۱۲۸،۲۰۶
هزینه های مالی	(۴۴،۹۵۷)	(۴۲،۵۳۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۴،۵۹۶	۷،۶۷۵
درامدها(هزینه های) متفرقه	۱۲،۱۸۷	۶۷۷
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۲۷۴،۸۴۸	۹۴،۰۲۸
مالیات	(۵۹،۷۳۷)	(۱۸،۸۶۲)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۲۱۵،۱۱۱	۷۵،۱۶۶
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۱۹۶	۶۸
سرمایه	۱،۱۰۰،۰۰۰	۱،۱۰۰،۰۰۰

سیمان صوفیان برای ۶ ماهه سال ۹۸ با سرمایه جدید ۱۱۰ میلیاردی به سود۱۹۶ریالی دست یافته که این سود ۴۳ درصد بیشتر از دوره مشابه سال قبل است

شرکت در ۳ ماهه اول سال به سود ۳۱ ریالی و در ۳ ماهه دوم سال با تحول در سودآوری به دلیل رشد نرخ های فروش به سود ۲۶۵ ریالی رسیده است

میزان فروش شرکت:

شرکت برای سال ۹۸ فروش ۲۹۸،۹میلیاردی را پیشبینی نموده که در عملکرد ۷ ماهه ۵۸ درصد از فروش خود را پوشش داده است

شرکت توان رشد فروش به سطوح ۳۲۰ میلیارد تومان را با توجه به رشد نرخ های فروش را داراست

فروش های ماهانه شرکت به سطوح ۳۰ و بالای این رقم رسیده است

محصولات اصلی:

بررسی بهای تمام شده در شرکت سیمان صوفیان:

همانطور که مشاهده میشود بیش از ۶۲ درصد بهای تمام شده مربوط به هزینه های سربار و عمدتا انرژی میباشد

شرکت بهای مواد اولیه خود را دست بالا گرفته و انتظار کاهش ۱۰ درصدی این رقم معادل ۷ میلیارد تومان را داریم

سهامداران عمده شرکت:

سهام مدیریتی شرکت در اختیار سیمان تامین میباشد

تاثیر نرخ ارز بر سود شرکت:

شرکت صادرات چندانی نداشته مضافا اینکه به دلیل صادرات ریالی قیمت فروش صادرات بسیار پایین می باشد

تیجه گیری:

شرکت برای سال ۹۸ فروش ۲۹۸،۹میلیاردی را پیشبینی نموده که در عملکرد ۷ ماهه ۵۸ درصد از فروش خود را پوشش داده است

شرکت توان رشد فروش به سطوح ۳۲۰ میلیارد تومان را با توجه به رشد نرخ های فروش را داراست

فروش های ماهانه شرکت به سطوح ۳۰ و بالای این رقم رسیده است

شرکت بهای مواد اولیه خود را دست بالا گرفته و انتظار کاهش ۱۰ درصدی این رقم معادل ۷ میلیارد تومان را داریم

بودجه کارشناسی:

شرح	پیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۸،۱۲،۲۹
فروش	۳،۲۰۰،۰۰۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۲،۱۰۵،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۱،۰۹۵،۰۰۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۲۵۰،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	(۳۶،۰۰۰)
سود و زیان عملیاتی	۸۰۹،۰۰۰
هزینه های مالی	(۹۰،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۱۰،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه	۱۴،۰۰۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۷۴۳،۰۰۰
مالیات	(۱۶۱،۹۷۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۵۸۱،۰۳۰
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۵۲۸
سرمایه	۱،۱۰۰،۰۰۰

شرکت قابلیت رسیدن به سود ۵۲تا۵۳ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

شرکت در موقعیت خوبی قرار داشته و متوسط نرخ فروش سیمان رشد خوبی داشته است

شرکت برای سال ۹۸ پیشبینی فعالیت با ۷۲ درصد ظرفیت تولید و فروش را پیشبینی کرده است

شرکت از افزایش نرخ های اخیر تاثیرات بالایی پذیرفته است و سود شرکت متحول شده است

با فرض سود ۵۳ تومانی سهم پی بر ای ۵،۹ مرتبه ای قرار داشته و فعلا سوطح قیمتی ۳۲۰ الی ۳۵۰ تومان سقف قیمتی سهم ارزیابی می شود

سهم با کف قیمتی ۳۰۰ تومانی همراه می باشد

فروش های فصلی

فروش ۳ ماهه اول سال ۹۸	۶۱،۹
فروش ۳ ماهه دوم سال ۹۸	۷۸

همانطور که مشاهده می شود شرکت در ۳ ماهه دوم سال با رشد خوبی در فروش همراه شده و در ۳ ماهه سوم سال این روند رو به رشد ادامه خواهد داشت

شرکت با جهش ۵۷ درصدی فروش در ۷ ماهه امسال به نسبت دوره مشابه سال قبل همراه شده است

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۲۱ آبان ۱۳۹۸

تحلیل بنیادی سیمان صوفیان