تحلیل بنیادی سرمایه گذاری آوا نوین

مقدمه: سرمایه گذاری آوا نوین از شرکت های زیر مجموعه های سازمان اقتصادی کوثر با سرمایه ۶۰ میلیارد تومان فعالیت می کند که به تازگی با عرضه اولیه همراه شده است

روند سوداوری سالهای اخیر سهم:

سود وآوا طی دو سال اخیر وارد فاز صعودی خوبی شده است

اخرین وضعیت سود سازی وآوا

شرکت برای ۶ ماهه سال مالی ۹۸ به سود ۱۶۶ریالی دست یافته است که این سود ۲۱۵درصد بیش از دوره مشابه سال قبل است

کیفیت سود شرکت:

همانطور که مشاهده می شود بخش قابل توجهی سود شرکت ناشی از فروش سرمایه گذاری ها بوده و دارای کیفیت بالایی نمی باشد

پرتفوی بورسی:

شرکتا حجم سرمایه گذاری و سرمایه گذاری قابل توجهی در بورس ندارد

ترکیب سبد و درصد تاثیر گذاری پرتفوی بورسی:

همانطور که مشاهده میشود صندوق های سرمایه گذاری یک سوم از پرتفوی بورسی را به خود اختصاص داده اند

بررسی شرکتهای غیر بورسی در پرتفوی آوانوین

همانطور که مشاهده میشود عمده سرمایه گذاری شرکت در پاک اندیشان و سرمایه گذاری کشاورزی کوثر می باشد که هلدینگی از شرکت های تولیدی با سوداوری بالا می باشد می باشد

پاک اندیشان شرکتی سرمایه گذاری و مالک ۲ درصدی سهام بانک دی و مالک ۱ درصدی عطرین نخ می باشد

کشاورزی کوثر نیز مالکیت شرکت های زیر را در اختیار دارد:

سهامداران عمده:

سهام مدیریتی شرکت در اختیار سازمان اقتصادی کوثر می باشد

محاسبه ان ای وی اوا نوین:

همانطور که مشاهده میشود قیمت فعلی سهام شرکت بیش از حتی از ارزش ان ای وی سهم بوده و این امر به دلیل سود سازی بالای سهم می باشد

مدل ارزش گذاری سهم بر اساس مدل p/nav:

این شاخص مشخص میکند که قیمت سهم نسبت به ارزش دارایی های شرکت در چه مرتبه ای قرار دارد:

این نسبت معمولا برای شرکتهای سرمایه گذاری بین۷٫ تا ۹٫ میباشد که اگر این نسبت کمتر از عدد یک باشد نشانگر پایین بودن ارزش گذاری سهم کمتر از ارزش ذاتی ان میباشد

این نسبت در آوا نوین حدود ۱ میباشد

برآورد سود شرکت:

شرکت در عملکرد ۱ ماهه مهر ماه ۱۰،۶میلیارد تومان معادل ۱۷ الی ۱۸ تومان به ازای هر سهم رسیده است  که سود فروش سرمایه گذاری ها می باشد

یعنی تاکنون بالای ۳۴ تومان سود در این شرکت محقق نموده است علت اقبال به سهم نیز همین دلیل سود سازی بالا می باشد البته عمده این سود ناشی از فروش سرمایه گذاری ها و روند خرید و فروش سهام توسط شرکت می باشد

جمع بندی:

هر چه در گزارشات ماهانه شاهد تحقق سود بالاتری ناشی از فروش سرمایه گذاری ها باشیم شرکت توان رشد قیمتی بالاتری در راستای سود سازی خود دارد  به عبارتی این سهم سود محور بوده و بنا به جو عرضه اولیه و سود سازی بالا به خصوص در پرتفوی مهر ماه با اقبال همراه شده است

شرکت پرتفوی مستعد بورسی نداشته اما در خارج بورس سرمایه گذاری های خوبی در دو شرکت سرمایه گذاری کوثر و پاک اندیشان دارد

به عبارتی سرمایه گذاری مهم در هلدینگ سرمایه گذاری کشاورزی و مالکیت ۱ درصدی در این هلدینک مستعد می باشد

همچنین رشد قیمت بانک دی با توجه به مالکیت ۲ درصدی پاک اندیشان در این شرکت و مالکیت عمده سهام شرکت در این شرکت و مالکیت غیر مستقیم بالای ۱ درصدی در بانک دی می تواند جو روانی خوبی در سهم ایجاد نماید

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۱۱ آبان ۱۳۹۸