تحلیل بنیادی وپخش

تـاریخچه فعالیت شرکت:

شرکت داروپخش (سهامی عام) ابتدا با عنوان ” بنگاه خیریه داروپخش ” تاسیس و در سال ۱۳۳۵ در تهران به ثبت رسید و بعد از پیروزی شکوهمند انقلاب اسلامی با تصویب شورای انقلاب، در سال ۱۳۵۹ به مالکیت وزارت بهداری درآمد و با نام ” شرکت سهامی داروپخش ” در تهران تجدید ثبت گردید. در سال ۱۳۷۱ بر اساس مصوبه مجلس شورای اسلامی شرکت سهامی داروپخش به سازمان تامین اجتماعی واگذار و به موجب مصوبه مجمع عمومی فوق‌العاده در سال ۱۳۷۲ نوع شرکت به سهامی عام تبدیل گردید و با تصویب هیئت پذیرش سازمان بورس اوراق بهادار تهران به‌عنوان یکصد و چهلمین شرکت در فهرست شرکت‌های پذیرفته شده سازمان بورس درج گردید .طبق مصوبه مجمع عمومی عادی به‌طور فوق‌العاده در سال ۱۳۷۶ همزمان با منفک شدن آخرین شرکت تولیدی (شرکت کارخانجات داروپخش)، این شرکت از تاریخ مزبور به‌صورت سرمایه‌گذاری فعالیت می‌نماید و در حال حاضر جزء واحدهای فرعی شرکت سرمایه‌گذاری دارویی تامین (تیپیکو) می‌باشد.

وضعیت معاملاتی سهام:

بازدهی شرکت در یک ماهه اخیر ۱۲ درصد و در ۳ ماهه اخیر ۷۲ درصد مثبت بوده است. وضعیت معاملاتی و وضعیت نسبت های مالی آن در مقایسه با صنعت و بازار به شرح ذیل است:

سرمایه و سهامداران:

سرمایه شرکت در حال حاضر ۲۰۰,۰۰۰ میلیون ریال است که جزییات سهامداران آن به شرح ذیل است:

وضعیت پرتفوی بورسی:

همانطور که در جدول فوق مشاهده می نمایید، بهای تمام شده پرتفوی بورسی وپخش، ۱۴۸ میلیارد تومان و ارزش روز آن بیش از  ۵۵۳۱ میلیارد تومان است. دارو، دابور، دلر، درازک و ددام مهمترین نمادها در پرتفوی بورسی شرکت هستند.

پرتفوی غیر بورسی:

همانطور که در جدول بالا ملاحظه می نمایید، بهای تمام شده پرتفوی غیر بورسی وپخش، ۲۴ میلیارد تومان و ارزش برآوردی آن ۱۳۶۷ میلیارد تومان است. دتوزیع مهمترین شرکت غیر بورسی وپخش است که در هفته آینده در بورس عرضه می گردد.

برآورد خالص ارزش دارایی های (NAV) شرکت:

همانطور که در جدول فوق مشاهده می نمایید، با آخرین حقوق صاحبان سهام شرکت که مربوط به عملکرد ۳ ماهه آن است، NAV شرکت در حدود ۷۲۷۲ میلیارد تومان (۸۶۵۷ تومان به ازای هر سهم) برآورد می گردد. سهم هم اکنون در محدوده ۴۹ درصد ان ای وی معامله می گردد.

پیش بینی سود سال مالی منتهی به ۲۹/۱۲/۱۳۹۸

تا پایان شهریور ماه، وپخش ۴۳ میلیارد ریال سود سهام شناسایی کرده و همچنین از محل عرضه اولیه دتوزیع حدود ۱۲۳ میلیارد تومان سود شناسایی خواهد کرد. همچنین این هلدینگ سال قبل ۳۰۱ میلیارد تومان سود سرمایه گذاری دریافت کرده که به نظر می رسد این عدد برای سال ۱۳۹۸ بین ۴۰۰ تا ۴۵۰ میلیارد تومان برسد. با این مفروضات به نظر میرسد دامنه سود شرکت برای سال مالی ۱۳۹۸ بین ۶۰۰ تا ۶۵۰ تومان به ازای هر سهم باشد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۲۲ مهر ۱۳۹۸