تحلیل بنیادی شخارک

تـاریخچه فعالیت شرکت:

مجتمع پتروشیمی خارک در جزیره خارگ واقع است. این جزیره با بافتی مرجانی همچون کاسه سنگ پشت از شمال غربی خلیج فارس سر از آب بیرون آورده است. جزیره خارگ حدود ۵۷ کیلومتری شمال غربی بوشهر واقع و از لحاظ تقسیمات کشوری از توابع این استان محسوب می شود.

موقعیت جغرافیائی این جزیره در ۲۹ درجه و ۱۵ دقیقه ی عرض شمالی و ۵۰ درجه و ۲۹ دقیقه ی شرقی می باشد. ارتفاع متوسط آن از سطح دریا حدود ۳ متر و دارای آب و هوایی مرطوب به همراه بادهای شرجی است.

از جاذبه های اقلیمی جزیره خارگ می توان به آثاری از دخمه های ساسانی، بقعه میر محمد حنفی با قدمتی هفتصد ساله، سواحل شنی و صخره ای زیبا و با شکوه و همچنین گله آهوان رها و درختان لیل و کلاغان هندی اشاره نمود.

جزیره خارگ بواسطه موقعیت و عمق مناسب دریائی، مکان مناسبی برای صدور نفت و محصولات پتروشیمی بحساب می آید و از این جهت از اهمیت والایی برخوردار است.

وضعیت معاملاتی سهام:

بازدهی شرکت در یک ماهه اخیر  ۴ درصد مثبت و در ۳ ماهه اخیر ۴۶ درصد مثبت بوده است. وضعیت معاملاتی و وضعیت نسبت های مالی آن در مقایسه با صنعت و بازار به شرح ذیل است:

سرمایه و سهامداران:

سرمایه شرکت در حال حاضر ۲,۰۰۰,۰۰۰ میلیون ریال است که جزییات سهامداران آن به شرح ذیل است:

مبلغ و مقدار فروش

همانطور که در جداول فوق مشاهده می نمایید، شرکت در ۴ سال اخیر خود روند با ثبات و رو به رشدی را طی کرده است. در پایان سال مالی ۱۳۹۷، فروش شرکت به بیش از ۲۹۶۲ میلیارد تومان سیده که نسبت به سال مالی قبل، بیش از ۷۶ درصد رشد داشته است.

در سال مالی ۱۳۹۸ و بعد از گذشت ۴ ماه از سال، توانسته ۱۱۳۵ میلیارد تومان فروش را ثبت کرده است.

بهای تمام شده کالای فروش رفته:

همانطور که در جداول بالا ملاحظه می نمایید، هزینه مواد مستقیم مصرفی و هزینه سربار، بیشترین سهم را در بهای تمام شده شخارک ایفا می نمایند.

مقدار و مبلغ مصرف مواد اولیه:

همانطور که در جداول بالا ملاحظه می نمایید، گاز ترش مهمترین ماده اولیه مصرفی شرکت می باشد که در ۳ ماهه نخست به ازای هر فوت مکعب، ۱۵,۰۰۰ ریال هزینه پرداخت کرده است.

عملکرد سود سازی شرکت در ۳ ماهه ۱۳۹۸:

همانطور که در جدول فوق مشاهده می نمایید، روند سود سازی شرکت از سال ۹۶، با رشد خوبی همراه بوده است. امسال نیز شرکت توانسته در ۳ ماهه نخست ۶۰۶ میلیارد تومان سود خالص (۳,۰۲۸ ریال به ازای هر سهم) سود بسازد.

پیش بینی سود سال مالی ۱۳۹۸

برای سال مالی ۱۳۹۸، با فرض اینکه مقدار فروش و مصرف مواد اولیه همانند سال ۱۳۹۷ و نرخ فروش میانگین نرخ ۲ ماهه اخیر، نرخ گاز ترش و سایر موارد متناسب با عملکرد ۳ ماهه باشد، سود هر سهم به شرح ذیل به دست می آید:

این بدین معنی است که شخارک، توانایی سود سازی در محدوده ۱۰۰۰ تا ۱۱۰۰ تومان برای سال مالی ۱۳۹۸ را دارد. البته دامنه تغییرات سود سهم حساس به تغییرات نرخ محصولات و گاز ترش است.

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۱۴ مرداد ۱۳۹۸