تحلیل بنیادی دارویی سبحان

مقدمه: شرکت گروه دارویی سبحان هلدینگی متشکل از چند شرکت دارویی با سرمایه ۲۷۳،۵ میلیارد تومان فعالیت می کند

روند سوداوری دسبحا:

همانطور که مشاهده میشود روند سوداوری شرکت به خصوص در سال۵ با روند رو به رشد خوبی همراه شده است

سود ۹ ماهه۹۷:

گروه دارویی سیحان با سرمایه ۲۷۳،۵ میلیارد تومان در ۹ماهه امسال به سود۳۶ ریالی رسیده است

بررسی پرتفوی بورسی شرکت:

وزن سهم شرکتهای بورسی دارویی سبحان در پرتفوی بورسی:

بررسی پرتفوی غیر بورسی شرکت:

شرکت سرمایه گذاری چندانی در خارج از بورس ندارد

ترکیب سهامداران شرکت:

سهام مدیریتی شرکت در اختیار سرمایه گذاری البرز می باشد

محاسبه ارزش ان ای وی و ارزش ویژه هر سهم:

همانطور که مشاهده میشود ارزش ان ای وی و ارزش ذاتی گروه دارویی سبحان در سطوح ۶۸ تومان و قیمت فعلی سهم جای رشد قیمتی ۱۰ تا ۱۵ درصدی را دارا می باشد

روند حرکتی دو سهم البرز دارو و سبحان دارو تاثیر بسزایی بر ارزش ان ای وی و سوداوری دارویی سبحان دارد

بررسی سود سبحان:

گروه دارویی سبحان در عملکرد ۱۰ ماهه هیچ سودی از فروش سرمایه گذاری ها و سودی از بابت سود سرمایه گذاری ها محقق نکرده است

شرکت در سال مالی گذشته ۱۳۳ میلیارد تومان درامد داشته که امسال انتظار رشد ۱۰درصدی این درامدها و رسیدن این درامدها به سطوح ۱۴۶ میلیارد تومانی را داریم که با کسر هزینه های شرکت حدود ۱۴۳میلیارد تومان معادل ۵۲تومان سود هر سهم خواهیم داشت که شرکت از این حثی توان سود سازی بالا داشته و به همین دلیل برای خرید با دید دریافت سود نقدی گزینه بسیار مناسبی می باشد سهم با فرض پی بر ای ۶ ارزش ذاتی ۳۱۲ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

شرکت با ارزش ذاتی خود هم از نظر ان ای وی و هم سود سازی فاصله و جای رشد قیمتی خوبی دارد

شرکت سهم کم نوسان و کم ریسکی است که جز گزینه های مناسب با دید سرمایه گذاری بلند مدت است با دید کوتاه مدت نوسانات سهم اندک و غیر شارپی می باشد

سود البرز دارو عمده ترین تشکیل دهنده سود شرکت در ۹ ماهه امسال به نسبت دوره مشابه سال قبل ۱۰ درصد رشد داشته است

همچنین سبحان دارو دومین شرکتی که تاثیر بسزایی بر سود گروه دارویی سبحان دارد نیز با رشد ۷۸ درصدی سود همراه و سود سال جاری شرکت قطعا از سال قبل بیشتر خواهد بود

هزینه های پایین و پرتفوی غنی از پتانسیل های شرکت بوده و در صورت رشد قیمت سهام دارویی به خصوص البرز و سبحان دارو شرکت توانایی رشد قیمتی خوبی خواهد داشت

گروه تحلیل گری بتا سهم…