شرح	واقعی حسابرسی نشده	واقعی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۷،۹،۳۰	۹۶،۹،۳۰
فروش	۱،۰۲۴،۰۴۳	۱،۰۳۱،۵۴۴
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۸۹۳،۷۸۳)	(۸۷۷،۴۷۳)
سود و زیان ناخالص	۱۳۰،۲۶۰	۱۵۴،۰۷۱
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۶۴،۹۳۳)	(۲۷،۷۷۱)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۷۲،۷۱۰	۶،۵۹۵
سود و زیان عملیاتی	۱۳۸،۰۳۷	۱۳۲،۸۹۵
هزینه های مالی	(۶۳،۹۸۶)	(۴۶،۳۰۹)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۳۶،۳۲۳	۱۶،۰۶۱
درامدها(هزینه های) متفرقه	۴،۲۱۷	۱۴،۴۱۲
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۱۱۴،۵۹۱	۱۱۷،۰۵۹
مالیات	(۱۸،۵۸۹)	(۲۳،۹۸۷)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۹۶،۰۰۲	۹۳،۰۷۲
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۳۳۱	۳۲۱
سرمایه	۲۹۰،۰۰۰	۲۹۰،۰۰۰

کی بی سی در ۹ ماهه امسال به سود ۳۳۱ ریالی دست یافته که این سود ۳درصد بیش از دوره مشابه سال قبل است

تولیدات و فروش شرکت:

نوع محصول	میزان فروش سال ۹۷	میزان فروش۱۰ ماهه
شرکت پخش البرز	۵۲۳،۸۵۹	۲۷۷،۴۸۹
پخش بهستان	۵۵۹،۳۴۰	۴۳۵،۷۰۶
سازمان دارو وزارت بهداشت	۲۴۷،۴۲۵	۲۴۷،۴۲۵
هیات امنای صرفه جویی ارزی	۰	۳۲۷،۱۲۲
سایر	۱۲۶،۴۸۷	۶۳،۳۸۷
جمع	۱،۴۵۷،۱۱۱	۱،۳۵۱،۱۲۹

شرکت فروش ۱۴۵،۷ میلیاردی را برای سال ۹۷ پیشبینی که در عملکرد ۱۰ ماهه ۹۳ درصد از بودجه خود را پوشش و پیشبینی می شود امسال به فروش ۱۶۰ میلیاردی دست یابد

درصد تاثیر هر یک از محصلات در سبد فروش کی بی سی

بهای تمام شده در شرکت کاسپین

نام	مبلغ(میلیون ریال)	درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم	۱،۲۲۷،۰۰۰	۱۰۰
دستمزد مستقیم	۰	۰
سربار	۰	۰

همانطور که مشاهده میشود عمده بهای تمام شده این شرکت مربوط به مواد اولیه میباشد

مصارف ارزی:

صادرات و واردات:

شرکت واردات محور بوده و اقدام به تجهیزات و واردات داروهای خاص با ارز دولتی مینماید

سهامداران عمده:

نام سهامدار	درصد سهام
گروه دارویی سبحان	۷۷،۳
سرمایه گذاری البرز	۹،۷

شرکت تنها ۵ درصد سهام شناور داشته که شناور بسیار اندکی بوده که در صورت رویداد مهم سبب جهش قیمتی سهم میشود

نتیجه گیری:

نوع محصول	میزان فروش سال ۹۷	میزان فروش۱۰ ماهه
شرکت پخش البرز	۵۲۳،۸۵۹	۲۷۷،۴۸۹
پخش بهستان	۵۵۹،۳۴۰	۴۳۵،۷۰۶
سازمان دارو وزارت بهداشت	۲۴۷،۴۲۵	۲۴۷،۴۲۵
هیات امنای صرفه جویی ارزی	۰	۳۲۷،۱۲۲
سایر	۱۲۶،۴۸۷	۶۳،۳۸۷
جمع	۱،۴۵۷،۱۱۱	۱،۳۵۱،۱۲۹

شرح	پیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۷،۱۲،۲۹
فروش	۱،۶۰۰،۰۰۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱،۳۵۴،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۲۴۶،۰۰۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۸۵،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۹۰،۰۰۰
سود و زیان عملیاتی	۲۵۱،۰۰۰
هزینه های مالی	(۸۶،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۴۹،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه	۵،۰۰۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۲۱۹،۰۰۰
مالیات	(۳۵،۴۷۸)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۱۸۳،۵۲۲
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۶۳۳
سرمایه	۲۹۰،۰۰۰

شرکت توانایی دست یابی به سود ۶۳ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

شرکت سرمایه پایین و حجم فروش بالا را دارد به همین دلیل اهرم سود سازی بسیار خوبی دارد

با فرض سود ۶۳ تومانی و پی بر ای حداقلی ۵ مرتبه ای سهم ارزش ذاتی ۳۸۰ الی ۴۲۰ تومانی داشته که نشان دهنده پتانسیل رشد قیمتی خوبی در سهم میباشد

سهم قرارداد خوبی با وزارت بهداشت و دولت در خصوص واردات داروهای خاص و تجهیزات پزشکی دارد که عنوان نموده در ۳ ماهه سوم اقدام ه گشایش اعتبارات اسنادی نموده و واردات کالاها انجام و در ۳ ماهه چهارم سال به شرکت های پخش تحویل می شود که میتواند حتی سود شرکت را تا سطوح ۷۰ تومان و ارزش ذاتی سهم را تا سطوح ۴۵۰ تومان افزایش دهد

شرکت داراییهای ارزی خوبی داشته که بخشی را وصول و بخشی دیگر را در حال وصول میباشد که سود تسعیر ارز قابل توجهی را برای سهم به ارمغان خواهد اورد

بررسی فروش های فصلی:

فصل	میلیارد تومان
۳ ماهه اول	۲۶
۳ ماهه دوم	۴۴،۱
۳ ماهه سوم	۳۲،۳

ماه	فروش سال ۹۷ میلیارد تومان	فروش سال ۹۶ میلیارد تومان
فروردین	۱۱،۹	۱۰
اردیبهشت	۳،۹	۴
خرداد	۱۰،۳	۱۱
تیر	۱۱،۱	۱۲
مرداد	۱۰،۹	۱۵
شهریور	۲۲	۲۳
مهر	۱۷،۶	۰
ابان	۱۳،۱	۳۴،۳
اذر	۱،۶	۱،۴
دی	۳۲،۷	۰
جمع	۱۳۵،۱	۱۰۳،۲

فروش ۱۰ ماهه امسال با رشد ۳۱درصدی به نسبت دوره مشابه سال قبل همراه شده است

گروه تحلیل گری بتا سهم…

تحلیل بنیادی کی بی سی

آخرین تحلیل‌ها

بتاسهم را دنبال کنید

تحلیل بنیادی کی بی سی

روش‌های جایگزین پرداخت