تحلیل بنیادی شکر شاهرود

مقدمه: شکر شاهرود یکی از شرکتهای کوچک تولید شکر درشرق کشور با ظرفیت سالانه حدود ۱۰ تا ۱۱ هزار تن شکر میباشد این شرکت هم اکنون با سرمایه ۲۰ میلیارد تومان فعالیت میکند

سود اوری شکر طی سالهای گذشته:

طی سال ۹۷ به دلیل رشد قیمت فروش و افزایش تولید از سوی دیگر شاهد بهبهود عملکرد این شرکت قندی هستیم

آخرین وضعیت سود سازی قشکر:

شکر شاهرود درسال مالی منتهی به پایان شهریور ماه سال۹۷خود به سود ۱۳۸ ریالی رسیده که به نسبت زیان سال قبل تحول خوبی داشته است

با توجه به تولید بیش از ۳۵۰۰ تن ملاس در ۳ ماهه انتظار رشد فروش ملاس از ۲۰۰۰ به ۴۰۰۰ تن را داریم

نرخ شکر در سطوح ۳۰۰۰تومان و نرخ فروش ملاس ۵۰۰ هزار تومان و نرخ تفاله خشک ۱۴۰۰ تومان  می باشد

این شرکت کشت پاییزه نداشته و به مانند سایر شرکت هایی که کشت پاییزه دارند نمی تواند با جهش جذب چغندر قند همراه شود

بهای تمام شده در شرکت شکر شاهرود:

همانطور که مشاهده میشود عمده بهای تمام شده این شرکت مربوط به مواد اولیه میباشد

مواد مستقیم

شرکت نرخ خرید چغندر را بر اساس اخرین نرخ خرید چغندر مصوب و میزان تولید شکر در نظر گرفته است

طبق اعلام شورای محترم اقتصاد و وزارت جهاد کشاورزی نرخ خرید چغندر بر مبنای عیار ۱۶ مبلغ ۲۷۱۲ ریال کمک کرایه حمل ۴۱۰ ریال تعیین شده است ضمنا به ازای هر تن چغندر تحویلی ۲۰ کیلو گرم تفاله و ۲ کیلوگرم شکر به پیمانکاران تحویل میگردد

.

سهامداران عمده:

سهام مدیریتی قشکر در اختیار شرکت توسعه صنایع بهشهر و شرکت زیر مجموعه بهشهر زرین میباشد

نتیجه گیری:

با توجه به تولید بیش از ۳۵۰۰ تن ملاس در ۳ ماهه انتظار رشد فروش ملاس از ۲۰۰۰ به ۴۰۰۰ تن را داریم

نرخ شکر در سطوح ۳۰۰۰تومان و نرخ فروش ملاس ۵۰۰ هزار تومان و نرخ تفاله خشک ۱۴۰۰ تومان  می باشد

این شرکت کشت پاییزه نداشته و به مانند سایر شرکت هایی که کشت پاییزه دارند نمی تواند با جهش جذب چغندر قند همراه شود

کارشناسی:

بودجه کارشناسی:

همانطور که مشاهده میشود بودجه شرکت قابلیت تعدیل مثبت و اعلام سو ۲۵ الی۲۶ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی

شرکت کشت چغندر پاییزه نداشته و به همین دلیل تولید شرکت جای جهش به مانند سایر شرکت های قندی ندارد

شرکت در شرق کشور واقع شده و با توجه به کم ابی شرکت مشکل تامین مواد اولیه دارد

شرکت سالانه ۱۴ تومان هزینه مالی پرداخت می کند که به نسبت سودشرکت هزینه بالایی می باشد

شرکت توان سود سازی بالایی ندارد و سود عملیاتی شرکت صرف هزینه های مالی بالای شرکت می شود

رشد قیمتی سهم بیشتر به واسطه جو روانی و حمایت از سهم بوده و سهم وضعیت بنیادی قابل توجهی در گروه خود ندارد

بافرض سود ۲۶ تومانی سهم دارای پی بر ای ۱۱ بوده که نسبت بالایی می باشد

شرکت دارای زیان انباشته ۲۷ تومانی به ازای هر سهم بوده و عمده سود سال ۹۸ نیز صرف مستهلک شدن زیان انباشته شرکت خواهد شد

شرکت فروش خوبی را در ۳ ماهه امسال انجام و انتظار می رود گزارش خوبی از عملکرد ۳ ماهه شرکت منتشر شود

گروه تحلیل گری بتا سهم…