تحلیل بنیادی شوینده

شرکت هلدینگ مدیریت صنعت شوینده توسعه صنایع بهشهر در گروه محصولات شیمیایی و مواد شوینده فعال می­باشد. گروه شامل شرکت سهامی عام مدیریت صنعت شوینده توسعه صنایع بهشهر (شرکت اصلی) و شرکتهای فرعی آن است. موضوع فعالیت شرکت، سرمایه گذاری در سهام، سهم الشرکه، واحدهای سرمایه گذاری صندوق ها یا سایر اوراق بهادار و شرکت ها یا موسساتی که در زمینه صنایع مواد شوینده، پاک کننده، بهداشتی آرایشی، شیمیایی و زنجیره ارزش صنایع مذکورهستند، می­باشد. سرمایه شرکت مبلغ ۱٫۰۰۰ میلیارد ریال می باشد.

شرکت توسعه صنایع بهشر بیش از ۹۴ درصد از مالکیت این شرکت را در اختیار دارد و ۵ درصد آن نیز در اختیار شرکت سرمایه گذاری گروه صنایع بهشهر ایران می­باشد.

بخش سرمایه گذاری شرکت دارای دو پرتفوی بورسی و غیر بورسی می­باشد. که بخش بورسی قسمت اعظم آن را در بر گرفته است. بیش از ۹۰ درصد از پرتفوی سرمایه گذاری شرکت مربوط به قسمت بورسی آن می­باشد.

طبق آخرین گزارش فعالیت ماهانه شرکت در آبان ماه، عمده پرتفوی بورسی آن شامل سه شرکت پاکسان، گلتاش و صنایع بهداشتی ساینا می­باشد. که مالکیت شرکت در هرکدام از این سه شرکت بیش از ۵۰ درصد می­باشد. همچنین ۱ درصد از بانک اقتصاد نوین نیز در پرتفوی شرکت به چشم می­خورد.

شایان ذکر است که پرتفوی غیر بورسی شرکت شامل سه شرکت می باشد که درآمد سرمایه گذاری شرکت از این سه شرکت در سال مالی ۹۶، ۳۷۰ میلیون ریال بوده است که این عدد در مقایسه با درآمد سرمایه گذاری پرتفوی بورسی که ۴۴۲٫۸۱۷ میلیون ریال بوده است بسیار ناچیز می باشد و تاثیر بسیار کمی در سود هر سهم شرکت دارد.

با توجه به پیش بینی­های انجام شده برای سود سه شرکت ذکر شده، سود تحلیلی هر سهم نماد شوینده برای سال ۹۷ ، ۶۶۳ ریال برآورد شده است. همچنین برای سال ۹۸ با توجه به پیش بینی سود بیش از ۱۴۰ تومانی برای پاکسان با درصد تقسیم بیش از ۷۰ درصدی و سود ۱۵۸۰ ریالی برای شرکت گلتاش و درصد تقسیم ۸۰ درصدی و همچنین سود ۹۳۰ ریالی برای ساینا با درصد تقسیمی بیش از ۸۰ درصدی ، ۹۵۰ ریال برآورد شده است.

همچنینی ان ای وی برآوردی شرکت در حال حاضر ۷۸۳۲ ریال می­باشد که با توجه به قیمت ۶۱۹۰ ریالی سهم، هم اکنون ۷۹ درصد ان ای وی خود در حال معامله می­باشد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…