تحلیل بنیادی توکا ریل

مقدمه: شرکت توکا ریل یکی از بزرگترین شرکت های حمل و نقل ریلی عمدتا خدمات دهنده به شرکت فولاد مبارکه با سرمایه ۲۰۰ میلیارد تومان فعالیت می کند

روند سوداوری توریل طی چند سال اخیر:

همانطور که مشاهده میشود سود شرکت طی سالهای اخیر روند خوبی داشته اما برای سال ۹۶ شرکت سود خود را با کاهش همراه شده است

سود ۳ماهه۹۷:

توریل برای ۳ ماهه۹۷ به سود۵۸ ریالی دست یافته که ۳۲ درصد بیش از دوره مشابه سال قبل است

درامدهای حاصل از خدمات شرکت:

شرکت در عملکرد ۵ ماهه به درامد ۳۹ درصدی رسیده است

شرکت در فروردین ماه درامد ۳۱،۳ میلیاردی و در اردیبهشت ماه به درامد۲۹،۵ میلیاردی و در خرداد ماه به درامد۳۱ میلیاردی و در تیرماه به درامد ۳۴،۸ میلیاردی و در مرداد ماه به درامد ۳۵،۲ میلیاردی دست یافته است

تاثیر در بودجه:

عمده درامد شرکت ناشی از قراردادهای حمل مواد اولیه می باشد و تماما خدمات دهی به شرکت فولاد مبارکه می باشد

بهای تمام شده:

شرکت حق دسترسی به خطوط ریالی را دست بالا در نظر و در عملکرد ۳ ماهه ۲۲ درصد از این هزینه ها را پوشش  و انتظار کاهش این هزینه ها به میزان ۱۰ میلیارد تومان را داریم

سهامداران عمده:

توکا فولاد سهامدار عمده شرکت محسوب می شود

طرح های توسعه ای:

شرکت قراردادی با واگن پارس برای ساخت ۳۰۴ واگن ۶ محوره لبه بلند منعقد نمود که تا پایان سال ۹۶ تعداد ۱۰۵ واگن تحویل شرکت شده و شرکت پیشبینی نموده تا پایان خرداد سال ۹۷ ۱۰۴ واگن باقی مانده نیز تکمیل و به شرکت تحویل شود

سرمایه گذاری ها:

بخش عمده ای از سود توکا ریل از طریق سود شرکت های زیر مجموعه حاصل می شود

شرکت در سال گذشته حدود ۲۰،۳ میلیارد تومان سود سرمایه گذاریها حاصل نمود که بیش از ۸ میلیارد تومان ناشی از فروش سرمایه گذاری ها بوده است که غیر قابل تکرار برای امسال است

به نظر می رسد سود سرمایه گذاری های امسال در سطوح ۱۴ میلیارد تومان قرار بگیرد

نتیجه گیری:

بودجه کارشناسی:

شرکت توان رسیدن به سود ۳۳ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

از پتانسیل های شرکت خدمات دهی به فولاد مبارکه بوده که با توجه به افتتاحج طرح های توسعه ای این شرکت در سال ۹۶ و افتتاح دو طرح توسعه در سال ۹۷ میزان خدمات دهی توکا ریل به فولاد مبارکه افزایش خواهد یافت

شرکت به عبارتی هلدینگ حمل و نقل ریلی محسوب شده و مالکیت چند شرکت حمل و نقلی را در اختیار دارد

شرکت ریسک تحریم ها را نداشته و به دلیل افزایش قیمت دلار جای رشد خدمات دهی را دارا می باشد

به همین دلیل چشم انداز سود سازی مناسب شرکت توان رسیدن به قیمت های ۲۰۰ الی ۲۲۰ تومانی را دارا می باشد همچنین سهم با حمایت ۱۸۰ تومانی همراه است

رشد فروش و خدمات دهی توکا ریل در ۵ ماهه امسال به نسبت دوره مشابه سال قبل کاملا مشهود می باشد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…