تحلیل بنیادی سرمایه  گذاری بوعلی ( وبوعلی )

معرفی

شـرکت خدمات ســرویـس بوعلی (سـهامی خاص) در سال ۱۳۶۲ با مـوضوع فعالیت ســرویس و تـعمیر کلیه لوازم پـزشـکی آزمایشگاهی در اداره ثبت شرکتها و موسسات غیر تجاری تهران به ثبت رسیده سپس در دهه هفتاد شرکت راکد شد و درسال ۱۳۷۹ با تغییر موضوع فعالیت مجدداً شـروع به فعالیت نمود.

طبق مصوبه مجمع فوق العاده در سال ۱۳۷۹صاحبان سـهام شـرکت، نام شرکت به توسعه و سـرمایه گذاری خدمات بوعلی ( سهامی خاص) و موضوع  فعـالیت آن به ســرمایه گذاری تغـییر داده شد و متعاقباً بموجب مـصوبه مـجمع عمومی فوق العاده در سال ۱۳۸۰صاحبان سـهام شــــرکت ، نام فـعلی آن به“ســرمایه گذاری بـوعلی (سهامی خاص)” تغییر یافته است.

همچنین پیرو مجمع عمومی فوق العاده در سال ۱۳۸۲ نوع شرکت از سهامی خاص به سـهامی عام تبدیل گردید. مرکز اصلی شــرکت در تـهران است.

سهامداران

سرمایه شرکت ۱۶۰ میلیارد تومان و ارزش بازاری در حال حاضر حدود ۱۶۶ میلیارد تومان میباشد.

ترکیب پرتفو

کل بهای تمام شده سرمایه گذاری های وبوعلی حدود ۲۰۵ میلیارد تومان می باشد که ۹۳ درصد آن در شرکت های بورسی و ۷ در صد آن در خارج از بورس سرمایه گذاری شده است.

ترکیب پرتفو به تفکیک صنعت

همانطور که در نمودار فوق نیز دیده میشود، بیشترین سرمایه گذاری در دد صنعت تامین برق، گاز، بخار و آب گرم و صنعت واسطه گری های مالی میباشد.

پرتفوی بورسی

در جدول فوق، فقط شرکت هایی که سهم بیش از یک درصدی در بهای تمام شده سرمایه گذاری ها دارند آورده شده است. که بشترین مقدار آن مربوط به نیروگاه دماوند با ۱۴ درصد و مابقی نیز به ترتیب در جدول فوق مشخص میباشند. لازم به ذکر است حدود ۱۷ درصد از بهای تمام شده کل سرمایه گذاری های شرکت مربوط به شرکت های بانک تجارت، بانک پاسارگاد، بانک دی، بانک پارسیان و شرکت کنتورسازی ایران میباشد که در ارزشگذاری، بانک تجارت، پاسارگاد و دی براساس آخرین قیمت ها، بانک دی با ۴۰ درصد تعدیل منفی و قیمت کنتورسازی با هر سهم ۱۰۰۰ تومان در نظر گرفته شده است.

پرتفوی غیر بورسی

سرمایه گذاری های غیر بورسی شرکت، سهم حدود ۷ درصدی از سرمایه گذاری های شرکت دارد که در جدول فوق، نشان داده شده است. ارزش بازار بر اساس انتظار بازدهی ۳۰ درصدی برآورد شده است.

محاسبه NAV

خالص ارزش دارایی های وبوعلی به ازای هر سهم ۱۰۳۸ ریال می باشد. قیمت کنونی وبوعلی در محدوده ۷۳ درصدی خالص ارزش دارایی ها خود معامله می شود. حقوق صاحبان سهام شرکت بیشترین سهم را در ان ای وی دارد.

گروه تحلیل گری بتا سهم…