سال	سود هر سهم (ریال)	سود خالص (میلیارد ریال)
۱۳۹۳	(۱۴۴)	(۴۷)
۱۳۹۴	(۳۷)	(۱۲)
۱۳۹۵	۳۸۵	۱۲۷
۱۳۹۶	۳۵۲	۱۱۶

شرکت طی سالهای اخیر با روند زیاندهی همراه بوده است که رشد قیت شکر در سال ۹۵ و بهبود تولید و فروش انتظار را برای سوداور شدن شرکت به وجود اورده است

پیشبینی سود سال ۹۶:

شرح	پیشبینی حسابرسی نشده	واقعی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۶،۱۲،۲۹	۹۵،۱۲،۳۰
فروش	۱،۸۷۲،۷۵۵	۱،۲۹۵،۷۲۷
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱،۷۳۶،۶۵۱)	(۱،۱۱۰،۲۲۸)
سود و زیان ناخالص	۱۳۶،۱۰۴	۱۸۵،۴۹۹
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۲۵،۴۹۵)	(۲۴،۸۱۵)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۱،۵۰۰	۱،۱۴۸
سود و زیان عملیاتی	۱۱۲،۱۰۹	۱۶۱،۸۳۲
هزینه های مالی	(۲۶،۰۰۰)	(۳۸،۹۷۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۷،۰۰۰	۹،۴۱۹
درامدها(هزینه های) متفرقه	۵۶،۸۷۰	۱۷،۳۰۷
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۱۴۹،۹۷۹	۱۴۹،۵۸۸
مالیات	(۳۳،۷۴۶)	(۲۲،۴۰۷)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۱۱۶،۲۳۳	۱۲۷،۱۸۱
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۳۵۲	۳۸۵
سرمایه	۳۳۰،۱۹۷	۳۳۰،۱۹۷

قند قزوین سود هر سهم سال مالی منتهی به پایان اسفند سال۹۶را رقم ۳۵۲ریال به ازای هر سهم اعلام کرده است

لازم به ذکر است شرکتهای صنعت قند و شکر تولید و فروش فصلی دارند و معمولا کارخانه در ۳-۶ ماه از سال بیشتر فعال نیست و بنا بر منطقه فعالیت در ۶-۳ماه از سال و اغلب فصل برداشت چغندر قند به تولید و فروش محصول اشتغال دارد و پوشش سود شرکتها نیز اغلب به یکباره صورت میپذیرد

تولیدات و فروش شرکت:

نوع محصول	مقدار فروش(تن) سال ۹۶	قیمت فروش (هر تن تومان) سال ۹۶	مقدار فروش(تن) سال۹۵	قیمت فروش (هر تن تومان) سال۹۵
شکر	۴۴،۳۶۶	۲،۶۴۱،۰۰۰	۳۹،۴۲۶	۲،۵۷۹،۰۰۰
شکر سفید از شکر خام	۱۶،۲۳۰	۲،۶۸۷،۰۰۰	۳۲۷	۲،۵۲۴،۰۰۰
تفاله خشک	۲۲،۲۰۰	۴۶۸،۰۰۰	۱۶،۵۲۳	۴۸۸،۰۰۰
سایر	۶۹	۳،۰۰۰،۰۰۰	۹۲	۲،۱۴۹،۰۰۰
ملاس	۱۳،۹۴۴	۳۵۰،۰۰۰	۱۴،۳۲۶	۳۲۳،۰۰۰
یارانه فروش	۴۳،۶۵۳	۲۵۲،۵۰۰	۴۰،۲۲۰	۲۳۳،۰۰۰

شرکت قیمت فروش محصولات خود را در سطوح مناسبی در نظر گرفته است

درصد تاثیر هر یک از محصلات در سبد فروش قزوین:

همانطور که مشاهده میشود حدود ۷۷ درصد سبد فروش شرکت را تولید و فروش شکر تشکیل میدهد و شکر محصول اصلی و محصولات دیگر محصول فرعی این شرکت میباشد

بهای تمام شده در شرکت قند قزوین:

نام	مبلغ(میلیون ریال)	درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم	۱،۴۸۹،۰۰۰	۸۷
دستمزد مستقیم	۱۸،۳۴۰	۱
سربار	۲۱۰،۰۰۰	۱۲

همانطور که مشاهده میشود عمده بهای تمام شده این شرکت مربوط به مواد اولیه میباشد

مواد مستقیم:

شرح	واحد	پیشبینی مقداری خرید سال ۹۶	پیشبینی مبلغی خرید سال ۹۶ هر تن تومان	مقدار خریدسال۹۵	مبلغ خرید سال۹۵
چغندر قند	تن	۳۷۰،۰۰۰	۳۰۵،۰۰۰	۲۵۶،۱۸۲	۲۹۸،۰۰۰
شکر خام داخلی	تن	۱۴،۰۰۰	۷۹۲،۰۰۰	۳،۰۳۷	۹۶۲،۰۰۰
مواد بسته بندی	تخته	۱،۱۹۲،۰۰۰	۷۴۳	۱،۵۲۵،۰۰۰	۶۸۲
شکر خام وارداتی	تن	۱		۱	۱

شرکت پیشبینی افزایش۴۴ درصدی جذب چغندر قند را دارد اما تنها رشد ۱۰ درصدی فروش شکر را در بودجه دیده است به همین دلیل حاشیه سود ۱۴ درصدی سال ۹۵ به ۷ درصد در سال ۹۶ به دلیل متورم شدن غیر واقعی بهای تمام شده کاهش داشته است به نظر می رسد برای سال ۹۶ انتظار قیمت ۳۳۵ هزار تومانی خرید چغندر و کاهش مقداری خرید به سطوح ۲۹۰ هزار تن را داریم بدین ترنیب شاهد کاهش ۱۵،۹ میلیارد تومانی بهای تمام شده خواهیم بود

سهامداران عمده:

نام سهامدار	درصد سهام
پویا گستر دنیا	۶۴،۲
تچربه ایرانیان	۱،۳

سهامدار عمده شرکت بخش خصوصی است شرکت دارای حجم معاملات سنگین چنددرصدی از سهام شرکت در طی معاملاتش بوده و سهامداران شرکت به جز سهامدار عمده دائما در حال تغییر هستند

نتیجه گیری:

بودجه کارشناسی:

شرح	پیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به	۹۶،۱۲،۲۹
فروش	۱،۸۷۲،۷۵۵
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱،۵۷۸،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۲۹۴،۷۵۵
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۲۵،۴۹۵)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	۱،۵۰۰
سود و زیان عملیاتی	۲۷۰،۷۶۰
هزینه های مالی	(۲۶،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۷،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه	۵۶،۸۷۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۳۰۸،۶۳۰
مالیات	(۶۹،۴۴۱)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۲۳۹،۱۸۹
سود هر سهم پس از کسر مالیات	۷۲۴
سرمایه	۳۳۰،۱۹۷

همانطور که مشاهده میشود شرکت توان رسیدن به سود ۷۲ تومانی را در صورت تحقق افزایش جذب چغندر قند و واردات شکر خام پشبینی شده و تحقق سود غیر عملیاتی تسویه بدهی های ارزی را دارا می باشد

نکته مهم:حدود۵،۷ میلیارد تومان از سود خالص شرکت معادل ۱۷ تومان به ازای هر سهم ناشی از تخفیفات تسویه تسهیلات ارزی در سال ۹۶ می باشد که اول باید دیدایا این درامدها تحقق میابد و دوم اینکه این درامد و سود غیر عملیاتی و غیر قابل تکرار می باشد و سود عملیاتی شرکت در سطوح ۵۵ تومان قرار دارد

گروه تحلیلی بتا سهم…

تحلیل بنیادی قند قزوین

آخرین تحلیل‌ها

بتاسهم را دنبال کنید

تحلیل بنیادی قند قزوین

روش‌های جایگزین پرداخت